华安张江产业园顽固式  基础设施证券投资基金   更新的招募说明书   （2024 年第 2 号） 基金管理东谈主：华安基金管理有限公司 基金托管东谈主：招商银行股份有限公司    二〇二四年十一月四日                          重要教导   自2023年6月28日起，华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金正经更 名为华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金。   更 名 前 本 基 金 经 中 国 证 券 监 督 管 理 委 员 会 2021 年 5 月 17 日 证 监 许 可 20211670号文准予注册，并自2021年6月7日告成。2023年5月18日，                                          《对于华安 张江光大园顽固式基础设施证券投资基金2022年度第一次扩募并新购入基础设 施名目的议案》《对于华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金延长基金合 同期限的议案》经华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金基金份额握有东谈主 大会决议通过并告成。自2023年6月2日起，纠正后的《华安张江光大园顽固式基 础设施证券投资基金基金合同》告成，原基金合同自同日起失效。   本基金管理东谈主保证招募说明书的内容真实、准确、圆善。   本基金经中国证监会注册，但中国证监会对本基金召募的注册及后续扩募并 新购入基础设施名目的变更注册，证券交易所同意本基金的基金份额（含扩募份 额）的上市，并不标明其对本基金的投资价值和市集远景作出本色性判断或保证， 也不标明投资于本基金莫得风险。   本基金为基础设施基金，接纳“公募基金+基础设施资产支握证券”的居品结 构，主要本性如下：一是基础设施基金与投资股票或债券的公募基金具备不同的 风险收益特征。基础设施基金80%以上基金资产投资于基础设施资产支握证券， 并握有其全部份额；基金通过基础设施资产支握证券握有基础设施名目公司全部 股权，通过资产支握证券和名目公司等载体取得基础设施名目统统整个权或经营 权利；二是基础设施基金以获取基础设施名目房钱、收费等矫健现款流为主要目 的，收益分配比例不低于合并后基金年度可供分配金额的90%；三是基础设施基 金采纳顽固式运作，不怒放申购与赎回，在证券交易所上市，场外份额握有东谈主需 将基金份额转托管至场内才可参与证券交易所场内交易。   投资者应充分了解基础设施基金投资风险及本招募说明书所透露的风险因 素，审慎作出投资决定。   【特别风险教导】   本基金为基础设施基金，投资者在投老本基金前，应全面了解本基金的居品 本性，感性判断市集，并承担基金投资中出现的各种风险，包括但不限于：   （一）本基金作为基础设施基金的独到风险   本基金为基础设施基金，可能面对以下风险，包括但不限于： 有权益属性，受经济环境、运营管理等因素影响，基础设施名目市集价值及现款 流情况可能发生变化，可能引起基础设施基金价钱波动，以致存在基础设施名目 际遇顶点事件（如地震、台风等）发生较大损失而影响基金价钱的风险。 存续期内采纳顽固式运作，不怒放申购与赎回，存在流动性不及等风险。   此外，按照《基础设施基金指引》要求，本基金策略投资者所握有的策略配 售份额需要舒服一定的握有期要求，在一定期间内无法交易。因此，本基金份额 （含扩募份额）上市初期可交易的份额也并非本基金的全部份额，本基金可能面 临因上市交易份额不充分而导致的流动性风险。 达到准予注册限制的 80%、新购入基础设施名目的原始权益东谈主或者其团结抑制下 的关联方等未按端正参与策略配售或其他情形，则基金扩募发售失败，投资者面 临基金无法实施扩募的风险。基金管理东谈主将在基金扩募发售期限届满后 30 日内 返还投资者已缴纳的款项，并加计银行同期活期存款利息。   基金成立后，基金可能会面对因本基金所握有的全部基础设施资产支握证券 已全部变现或提前绝交算帐，或本基金所握有的全部基础设施名目无法复古平素、 握续运营或难以再产生握续、矫健现款流等等情形，导致基金合同提前绝交的风 险。   （1）交易风险   区别于股票、债券等尺度金融居品，基础设施名目的市集流动性和交易活跃 程度受到基础设施名目区位、存续年限、老本市集环境、产业投资政策、城市规 划调治等诸多因素影响，成交价钱与交易的竞争情况，基础设施名目的经营近况， 行业市集预期以及利率环境等因素关连。基金通过收购基础设施名目调治投资组 合时，受上述因素影响，可能存在交易价钱偏离基础设施名目评估值，交易期间 周期超出计划以致无法胜利完成交易的风险，影响基金投资策略的实施。   进行基础设施名目收购之前，基金管理东谈主过甚他尽责调查实檀越体将根据法 律法例及关连监管端正的要求，勤勉尽责地对基础设施名目以及业务参与东谈主等相 关事项进行尽责调查。原始权益东谈主过甚控股股东、施行抑制东谈主根据关连端正已承 诺所提供文献贵府的真实性，并承诺关连的损失补偿。尽管如斯，由于尽责调查 期间以及信息贵府的局限性，在本次收购中，尽调实檀越体无法统统保证新购入 名目不存在未发现的流毒，或原始权益东谈主过甚控股股东、施行抑制东谈主不错充分履 行关连承诺。   （2）关连交易未能完成的风险 者贯注投资风险。 端正的绝交上市情形而绝交上市，导致投资者无法平素在二级市集交易。 程度依赖基础设施名目运营情况，基础设施名目可能因经济环境变化或运营不善 等因素影响，导致施行现款流大幅低于测算现款流，存在基金收益率欠安的风险， 基础设施名目运营过程中房钱、收费等收入的波动也将影响基金收益分配水平的 矫健。此外，基础设施基金可平直或转折对外借款，存在基础设施名目经营不达 预期，基金无法偿还借款的风险。 与本基金关联方之间发生关联交易等潜在利益冲突的情形，基础设施基金可能发 生关联交易价钱不自制、分歧理等情况，从而损伤基金份额握有东谈主利益的风险。 公募基金、资产支握证券、名目公司等多层面税负，如果国度税收政策发生调治， 可能影响投资收益。基础设施基金是创新址品，如果磋商法例或政策发生变化， 可能对基金运作产生影响。 额握有东谈主大会召开之日（以现场方式召开的）或者基金份额握有东谈主大司帐票之日 （以通讯方式召开的）开市起停牌。 投资基金比拟较为复杂，本基金将通过资产支握专项计划及名目公司等特殊目的 载体转折完结对基础设施资产的管理。前述专项计划等特殊目的载体在运作过程 中可能触发各自的提前绝交条件，导致专项计划等特殊目的载体提前绝交的风险。 法律法例）和交易所业务法令，可能根据市集情况进行修改，或者制定新的法律 法例和业务法令，投资者应当实时赐与温煦和了解。   （二）与本基金基础设施名目关连的风险 变化引致的风险。   本基金所投资的基础设施名目位于上海市浦东新区，可能面对地方经济和区 域市集负面变化的风险。区域市集的负面变化将对地区的租赁需求、房钱水对等 产生负面影响，继而对名目的运营事迹及翌日估值增长产生不利影响，主要包括：   （1）对佃农实时支付房钱及续租智商产生负面影响；   （2）对基础设施名目眩惑新佃农和遮挽佃农以及复古较越过租率水平及租 金水平的智商产生负面影响；   （3）对基础设施名目市集价值产生负面影响。   （1）经营事迹风险   本基金所投资的基础设施名目的现款流主要源于租赁过甚他关连收入，死一火 目张润大厦重要现款流提供方租赁面积统统占其已出租面积的 72.20%。名目的 财务景况及经营事迹可能受到佃农提前退租、收歇、无偿债智商或事迹下滑、到 期佃农无法完成续签或无法找到替代承租东谈主的不利影响。名目收益可能减少，可 供分配现款可能受到不利影响。   （2）运营管理机构的管理风险   本基金管理东谈主根据《基础设施基金指引》的端正，托付上海集挚咨询管理有 限公司为本基金基础设施名目及资产提供具体运营服务。尽管运营管理机构为本 基础设施名目配备了持久管理本基础设施名目的专科运营管理团队，依然存在运 营管理机构因管理妙技欠佳、东谈主员变动、执行效率等原因导致无法有用及高效管 理基础设施资产的风险，对基础设施名目的收益和估值产生负面影响。若因为解 聘等原因使得运营管理机构发生变更，存在短期无法确定运营管理机构或机构间 嘱托不利的风险，将对基础设施名目的运营产生不利影响，继而影响基础设施基 金的运营事迹。   （3）租赁合同未备案的风险   根据《上海市房屋租赁条例（2010 修正）》第十五条文定：“房屋租赁合同 过甚变更合同由租赁当事东谈主到房屋所在地的区、县房地产登记机构办理登记备案 手续。房屋租赁合同未经登记备案的，不得拒抗第三东谈主。”放抄本招募说明书出 具之日，基础设施名目公司尚未就基础设施资产正在履行的全部租赁合同办理租 赁登记备案手续，翌日可能会被主管部门责令限期改正。   （4）租约蚁合到期的风险   死一火 2022 年末，本基金所投资的基础设施名目对于剩余期限 2 年以内的（含 张润大厦为 72.71%；其中，2022 年度第一次扩募及新购入基础设施名目张润大 厦 1 年内到期的租赁合同面积统统占其已出租面积的 58.11%。在翌日 2 年内， 将会出现租约蚁合到期的情况。若届时佃农不续约或者无新签租约，将会对房钱 收入形成较大影响，可能会对现款流产生不利影响，从而影响本基金的收益。   （5）基础设施名目改造、白叟性支拨及维修用度超预期风险   本基金存续期间，基础设施名目适用的建筑尺度可能变得更为严格，本基金 可能需要支拨大批用度以确保相宜该尺度。基础设施名目可能需要大批老本开支 复古精采景况，可能会对本基金的收益形成不利影响。   （6）特定区域内存在同行竞争的风险   本基金所投资的基础设施名目关连原始权益东谈主握有并运营同类基础设施资 产，且蚁合在张江科学城区域，与基础设施资产组成平直或转折竞争关系，可能 影响基础设施资产的现款流及估值，对投资东谈主利益形成一定影响。   本基金所投资的基础设施名目在区位散播上较为蚁合，存在基础设施名目易 受到一地的经济环境和产业政策的影响的风险，继而对基础设施名目收益的矫健 性存在负面影响。   基础设施名目的估值和现款流预测是基于可取得的行业数据，名目信息和其 他关连信息的情况下，在最好揣度假设的基础上形成的，存在基础设施名目估值 可能无法体现公允价值、现款流预测可能与施行结果存在偏差的风险。   第三方评估公司出具的基础设施名目评估证明仅供投资者参考，不组成投资 建议，也不作为基础设施名目公允价值的任何承诺和保障。关连评估结果不代表 基础设施名目资产的真实市集价值，也不代表基础设施名目资产能够按照评估结 果进行转让。基础设施名目评估结果与真实市集价值可能存在偏差的风险。   如以出售方式处置基础设施资产，由于基础设施资产的公允价值可能受到当 时不动产市集景气程度的影响，可能会导致售价出现大幅下降，从而会对基金份 额握有东谈主的利益产生不利影响。   由于部分重要现款流提供方未在公开渠谈透露过关连财务信息，故无法对其 财务景况进行分析，无法圆善了解该重要现款流方的财务关连风险。   除此之外，本基金还面对管理风险、合规性风险、操作风险、基金财产投资 运营过程中的增值税、本基金法律文献风险收益特征表述与销售机构基金风险评 价可能不一致的风险以及期间风险、其他不可抗力风险等。本基金投资中出现的 各种风险具体见本招募说明书“风险揭示”章节。   投资者购买本基金的基金份额需盲从《上海证券交易所公开召募基础设施证 券投资基金（REITs）业务办法（试行）》（以下简称“《REITs 业务办法》”）等 关连法令端正。特别地，投资者过甚一致行动东谈主同意在领有本基金份额时即视为 承诺，若违犯该法令第五十五条第一款、第二款的端正买入在基础设施基金中拥 有权益的基金份额的，在买入后的 36 个月内对该罕见端正比例部分的基金份额 不应用表决权。   本基金的存续期为自初度召募基金合同告成之日起 35 年，存续期内本基金 顽固运作，基金份额握有东谈主不可办理申购、赎回业务。如本基金存续期届满且未 延长基金合同有用期限，则本基金的基金合同绝交。   基础设施基金采纳顽固式运作并在相宜关连条件后在证券交易所上市，不开 放申购与赎回。使用场外基金账户认购的基金份额握有东谈主需将基金份额转托管至 场内证券经营机构，方可参与证券交易所的场内交易。   投资者应当正经阅读《基金合同》                 《招募说明书》、风险揭示书、基金居品资 料概要等信息透露文献，了解基金的风险收益特征，并根据自身的投资目的、投 资期限、投资教训、资产景况等判断基金是否和投资者的风险承受智商相妥当， 自主判断基金的投资价值，自主作念出投资决策，自行承担投资风险。   基金的过往事迹并不预示其翌日阐扬。   基金管理东谈主管理的其它基金的事迹并不组成对本基金事迹阐扬的保证。基金 管理东谈主依照恪尽责守、淳厚信用、严慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保 证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金管理东谈主提醒投资者基金投资的“买者 自满”原则，在作出投资决策后，基金运营景况与基金净值变化引致的投资风险， 由投资者自行包袱。   本招募说明书中触及与基金托管东谈主关连的基金信息已经与基金托管东谈主复核。 本次招募说明书更新仅触及基金司理变更关连内容，关连信息更新截止日为2024 年10月31日，磋商投资组合证明财务数据截止日为2024年3月31日。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书                第一部分 弁言   本招募说明书依据《中华东谈主民共和国证券投资基金法》（以下简称“《基金 法》”）、     《公开召募证券投资基金销售机构监督管理办法》（以下简称“《销售办 法》”）    、                 （以下简称“《运作办法》”）、     《公开召募证券投资基金运作管理办法》             《公 开召募证券投资基金信息透露管理办法》（以下简称“《信息透露办法》”）、《公                    （以下简称“《基础设施基金指引》”）、 开召募基础设施证券投资基金指引（试行）》 《上海证券交易所公开募 集基础设施证券投资基金（REITs）法令适用指引第 5 号——临时证明（试行）》和其他磋商法律法例及行业自律组织表率，以及《华 安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金基金合同》（以下简称“基金合同”） 编写。   基金管理东谈主承诺本招募说明书不存在职何伪善纪录、误导性述说或者要紧遗 漏，并对其真实性、准确性、圆善性承担法律使命。本基金是根据本招募说明书 所载明的贵府恳求召募的。本基金管理东谈主莫得托付或授权任何其他东谈主提供未在本 招募说明书中载明的信息，或对本招募说明书作任何解释或者说明。   本招募说明书根据本基金的基金合同编写，并经中国证监会注册。基金合同 是约定基金合同当事东谈主之间权利、义务的法律文献。基金投资者自依基金合同取 得基金份额，即成为基金份额握有东谈主和基金合同确当事东谈主，其握有基金份额的行 为本人即标明其对基金合同的承认和接受，并按照《基金法》、基金合同过甚他 磋商端正享有权利、承担义务。基金投资者欲了解基金份额握有东谈主的权利和义务， 应精通查阅基金合同。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书                    第二部分 释义     在本招募说明书中除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义： 由华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金改名而来 基金基金合同》及对基金合同的任何有用纠正和补充 园顽固式基础设施证券投资基金托管协议》及对该托管协议的任何有用纠正和补 充 资基金招募说明书》过甚更新 基金居品贵府概要》过甚更新 基金份额询价公告》 基金份额发售公告》及/或本基金关连扩募份额发售公告 市交易公告书》及/或本基金关连扩募份额上市交易公告书 司法解释、行政规章以过甚他对基金合同当事东谈主有束缚力的决定、决议、文告等       《民法典》：指 2020 年 5 月 28 日第十三届寰宇东谈主民代表大会第三次会议 通过，中华东谈主民共和国主席令第四十五号公布，自 2021 年 1 月 1 日起实行的《中 华东谈主民共和国民法典》及颁布机关对其常常作念出的纠正 会第五次会议通过，经 2012 年 12 月 28 日第十一届寰宇东谈主民代表大会常务委员 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                       招募说明书 会第三十次会议纠正，自 2013 年 6 月 1 日起实施，并经 2015 年 4 月 24 日第十 二届寰宇东谈主民代表大会常务委员会第十四次会议《寰宇东谈主民代表大会常务委员会 对于修改等七部法律的决定》修正的《中华东谈主民共和国 证券投资基金法》及颁布机关对其常常作念出的纠正 会第六次会议通过，经 2004 年 8 月 28 日第十届寰宇东谈主民代表大会常务委员会第 十一次会议《对于修改〈中华东谈主民共和国证券法〉的决定》第一次修正，2005 年 10 月 27 日第十届寰宇东谈主民代表大会常务委员会第十八次会议第一次纠正， 〈中华东谈主民共和国文物保护法〉等十二部法律的决定》第二次修正，2014 年 8 月 31 日第十二届寰宇东谈主民代表大会常务委员会第十次会议《对于修改〈中华东谈主 民共和国保障法〉等五部法律的决定》第三次修正，2019 年 12 月 28 日第十三 届寰宇东谈主民代表大会常务委员会第十五次会议第二次纠正，并自 2020 年 3 月 1 日起实行的《中华东谈主民共和国证券法》及颁布机关对其常常作念出的纠正 施的《公开召募证券投资基金销售机构监督管理办法》及颁布机关对其常常作念出 的纠正     《信息透露办法》：指中国证监会 2019 年 7 月 26 日颁布、同庚 9 月 1 日 实施的，并经 2020 年 3 月 20 日中国证监会《对于修改部分证券期货规章的决定》 修正的《公开召募证券投资基金信息透露管理办法》及颁布机关对其常常作念出的 纠正 的《公开召募证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其常常作念出的纠正     《基础设施基金指引》：指中国证监会 2020 年 8 月 7 日颁布并实施的《公 开召募基础设施证券投资基金指引（试行）》及颁布机关对其常常作念出的纠正 并实施《上海证券交易所公开召募基础设施证券投资基金业务指引第 3 号—新购 入基础设施名目（试行）》及颁布机关对其常常作念出的纠正 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 员会 务的法律主体，包括基金管理东谈主、基金托管东谈主和基金份额握有东谈主 正当登记并存续或经磋商政府部门批准竖立并存续的企业法东谈主、职业法东谈主、社会 团体或其他组织 机构投资者境内证券期货投资管理办法》及关连法律法例端正不错投资于在中国 境内照章召募的证券投资基金的中国境外的机构投资者 格境外机构投资者境内证券期货投资管理办法》及关连法律法例端正，运用来自 境外的东谈主民币资金进行境内证券投资的境外法东谈主 东谈主民币及格境外机构投资者以及法律法例或中国证监会允许购买证券投资基金 的其他投资东谈主的合称 原始权益东谈主或其团结抑制下的关联方，以过甚他相宜本基金策略投资者遴荐尺度 的专科机构投资者 公司及保障资产管理公司、及格境外机构投资者、买卖银行及银行剖析子公司、 政策性银行、相宜端正的私募基金管理东谈主以过甚他相宜中国证监会及证券交易所 投资者妥当性端正的专科机构投资者。寰宇社会保障基金、基本养老保障基金、 年金基金等可根据磋商端正参与基础设施基金网下询价 东谈主 握专项计划、华安资产张润大厦资产支握专项计划的单称及/或合称，视高下文 义而定 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 依据《证券公司及基金管理公司子公司资产证券化业务管理端正》等磋商端正， 以基础设施名目产生的现款流为偿付起首，以基础设施资产支握专项计划为载体， 向投资者刊行的代表基础设施财产或财产权益份额的有价证券。本基金以启动募 集资金投资的基础设施资产支握证券为国君资管张江光大园资产支握专项计划， 本基金以扩募资金投资的基础设施资产支握证券为华安资产张润大厦资产支握 专项计划 金而言，原始权益东谈主指上海张润置业有限公司（以下简称“张润置业”，对应基础 设施资产张润大厦）的原股东，包括上海张江（集团）有限公司（以下简称“张 江集团”）、上海张江集成电路产业区开发有限公司（以下简称“张江集电”） 的原整个东谈主。就本基金而言，首发原始权益东谈主包括如下：                         （1）光全投资，即原握 有上海安恬投资有限公司 99%股权的上海光全投资中心（有限合伙）；（2）光控 安石，即原握有上海安恬投资有限公司 1%股权的光控安石（北京）投资管理有 限公司，引申品牌称号为光大安石 基础设施名目张润大厦（界说见下）的上海张润置业有限公司                              （1）安恬投资， 即握有上海中京电子标签集成期间有限公司 100%股权的上海安恬投资有限公司； （2）中京电子，即握有张江光大园（界说见下）的上海中京电子标签集成期间 有限公司 有限公司（以下简称“国君资管”），以及华安翌日资产管理（上海）有限公司（以 下简称“华安资产”） 约定对本基金所握有名目公司的关连资金账户进行资金监管 分行 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书 业握有的位于上海市浦东新区盛夏路 61 弄 1-3 号、金秋路 158 号的张润大厦（包 括物业资产的房屋整个权过甚占用范围内的国有地皮使用权，基础设施资产对应 的不动产权属文凭编号为“沪（2020）浦字不动产权第 067526 号”），简称“张润 大厦”/“张润名目” 所占有范围内的国有地皮使用权的单称及/或合称，视高下文义而定。就本基金 而言，指：     （1）国君资管张江光大园资产支握专项计划通过安恬投资、中京电子 所握有的，位于中国（上海）解放贸易试验区盛夏路 500 弄 1-7 号的张江光大园 （包括物业资产的房屋整个权过甚占用范围内的国有地皮使用权，基础设施资产 对应的不动产权属文凭编号为“沪（2017）浦字不动产权第 026326 号”，简称“首 发基础设施名目）；（2）张润大厦（界说见上） 权利的公司。就本基金而言，系指安恬投资、中京电子、张润置业的单称或合称 《基础设施基金指引》端正的外部管理机构，就本基金而言，指上海集挚咨询管 理有限公司（以下简称“集挚咨询”） 设施名目提供资产评估服务的专科评估机构，具体信息参见招募说明书 基金提供法律咨询服务的讼师事务所，具体信息参见招募说明书 法礼聘为本基金提供司帐/审计服务的司帐师事务所，具体信息参见招募说明书 讼师事务所、运营管理机构等专科机构 等业务 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 会端正的其他条件，取得基金销售业务经历并与基金管理东谈主签订了基金销售服务 协议，办理基金销售业务的机构，以及可通过上海证券交易所办理基金销售业务 的会员单元。其中，可通过上海证券交易所办理本基金销售业务的机构必须是具 有基金销售业务经历、并经上海证券交易所和中国证券登记结算有限使命公司认 可的上海证券交易所会员单元 他交易系统办理基金份额认购等业务的场所。通过该等场所办理基金份额的认购 也称为场外认购 券交易所交易系统办理基金份额的认购和上市交易等业务的场所。通过该等场所 办理基金份额的认购也称为场内认购 记结算有限使命公司认同的上海证券交易所会员单元 份额的登记、存管、结算及关连业务，过甚常常纠正和补充 国证券登记结算有限使命公司 系统。投资东谈主通过场外基金销售机构认购所得的基金份额登记在本系统 系统。投资东谈主通过场内会员单元认购或买入所得的基金份额登记在本系统 构办理认购、转托管等基金业务而引起的基金份额变动及结余情况的账户 资者参与本基金场外认购的，应当握有场外基金账户，记录在该账户下的基金份 额登记在登记机构的登记结算系统 闭式基金账户，基金投资者通过上海证券交易所交易系统办理基金交易、场内认 购等业务时需握有场内证券账户，记录在该账户下的基金份额登记在登记机构的 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书 证券登记系统 基金管理东谈主向中国证监会办理基金备案手续完结，并取得中国证监会书面说明的 日历。初度召募基金合同告成日为基金初度召募达到法律法例端正及基金合同规 定的条件，基金管理东谈主向中国证监会办理基金备案手续完结，并取得中国证监会 书面说明的日历，即 2021 年 6 月 7 日。基金存续期发生扩募并进行基金变更注 册的，新基金合同告成日为扩募发售胜利，基金管理东谈主理理完结关连手续的日历， 具体以基金管理东谈主届时公告为准。 产算帐完结，算帐结果报中国证监会备案并赐与公告的日历 束之日止的期间，具体详见基金份额发售公告 项导致基金份额总额发生变化的情况除外），基金份额握有东谈主不得恳求赎回的证 券投资基金 顽固期/存续期内本基金不怒放申购、赎回业务     《业务法令》：指上海证券交易所、中国证券登记结算有限使命公司、中 国证券业协会、中国证券投资基金业协会、华安基金管理有限公司及销售机构的 关连业务法令及对其常常作念出的纠正 请购买基金份额的行径 握基金份额销售机构的操作 利息、买卖证券价差、银行存款利息、已完结的其他正当收入及因运用基金财产 带来的成本和用度的简约 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 算调治名目至少包括基础设施名目资产的公允价值变动损益、折旧与摊销，同期 应当详细接头名目公司握续发展、偿债智商和经营现款流等因素，具体法律法例 另有端正的，从其端正 含应纳入合并范围的各司帐主体所领有的资产）、各种有价证券、银行存款本息、 应收款项过甚他资产的价值总和，即基金合并报上层面计量的总资产 金合并财务报上层面计量的净资产 债表日，估值日包括半年度和年度临了一日以及法律法例端正的其他日历 值和基金份额净值的过程 东谈主大会表决通过等端正轨范后，基金启动新一轮召募发售并将召募资金用于新购 入基础设施名目等关连法律法例允许的用途 特定对象扩募发售，且每次发售对象不罕见 35 名 华安资产刊行的华安资产张润大厦资产支握专项计划（即第 2 期资产支握专项计 划），以穿透握有新购入基础设施名目全部整个权 刊及《信息透露办法》端正的互联网网站（包括基金管理东谈主网站、基金托管东谈主网 站、中国证监会基金电子透露网站）等媒介 合同由基金管理东谈主、基金托管东谈主签署之日后发生的，使基金合同当事东谈主无法全部 或部分履行基金合同的任何事件，包括但不限于洪水、地震过甚他当然灾害、战 争、骚乱、失火、政府征用、充公、恐怖迫切、环球卫生事件、法律法例变化、 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 突发停电或其他突发事件、证券交易所非平素暂停或住手交易 基金份额的发售区域不包括香港特别行政区、澳门特别行政区和台湾地区 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书             第三部分 基金举座架构 一、本基金举座结构及交易安排 （一）本基金实施扩募及新购入基础设施名目交易后的举座架构   本基金以扩募召募资金认购的基础设施资产支握证券为“华安资产张润大厦 资产支握专项计划”，通过握有上述资产支握证券的全部份额，进而握有张润大 厦所属的名目公司（即“张润置业”）的全部股权及对该等名目公司的全部股东债 权。   上述扩募及对应的交易完成后，本基金通过握有 2 个基础设施资产支握证券 的全部份额，进而共计握有 2 处基础设施资产所属的 3 家名目公司的全部股权及 对该等名目公司的全部股东债权。   本基金完成扩募及新购入基础设施名目交易后的举座架构图如下： （二）本基金的扩募安排及交易架构 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   （1）基金管理东谈主取得中国证监会对于准予本基金变更注册的批文及上海证 券交易所对于同意基金变更的无异议函，计划管理东谈主华安资产取得上海证券交易 所对于同意基础设施资产支握证券挂牌的无异议函。   （2）基金管理东谈主应按照法律法例及基金合同约定，实时召集基金份额握有 东谈主大会并就扩募及新购入基础设施名目等关连议案进行开会表决。如基金份额握 有东谈主大会表决通过的，基金份额握有东谈主大会决议自表决通过之日起告成。   （3）基金管理东谈主按照基金份额握有东谈主大会决议通过的扩募决策，以及证券 交易所关连端正，启动并完成扩募发售办事。   （4）完成扩募发售办事后，基金管理东谈主公告新基金合同告成，原基金合同 失效，本基金当事东谈主将按照新基金合同享受权利并承担义务。   （5）基金管理东谈主根据基金合同约定，以及基金管理东谈主与计划管理东谈主华安资 产签订的《认购协议》，以本基金扩募召募资金在扣除基金层面预留用度后，全 部用于认购由华安资产竖立的华安资产张润大厦资产支握专项计划（以下简称 “华安资产专项计划”，下同）的全部资产支握证券份额。上述专项计划成立后， 本基金取得专项计划的全部份额，成为其惟一握有东谈主。   （1）华安资产专项计划的竖立   华安资产专项计划认购期间内，基金管理东谈主（代表本基金）认购资金总额（不 含专项计划认购期间认购资金产生的利息）达到专项计划主见召募限制，专项计 划认购期间绝交，经司帐师事务所进行验资并出具验资阐光泽，计划管理东谈主将认 购资金（不包括利息）全部划转至已开立的专项计划账户，认购资金划入资产支 握专项计划账户之日为资产支握专项计划竖立日，计划管理东谈主于该日布告资产支 握专项计划竖立。   （2）华安资产专项计划资金的运用、投资安排   专项计划根据专项计划资产管理合同、《名目公司股权转让协议》等约定， 拟以本基金扩募召募资金的认购款： 公司披发股东借款； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   在《尺度条件》允许的范围内，资产支握证券管理东谈主不错在有用抑制风险、 保握流动性的前提下，以现款管理为目的，指示托管东谈主将专项计划账户中的资金 进行及格投资。   （1）股债结构调秩序排   ①披发股东借款偿还存量欠债   根据《股权转让协议》及《股东借款协议》约定，基础设施基金扩募完成后， 专项计划向名目公司披发的股东借款，用于偿还存量欠债。张润置业已取得借款 银行提前还款同意函。张润置业取得股东借款后将还款资金划付至借款银行还款 账户，借款银即将于本息奉赵完结之日（含）起 10 个办事日内配合办主张除抵 质押的各项手续，而且向张润置业奉赵与典质权利关连的各项证照、材料原件。   ②变更名目公司投资性房地产计量方式，调治股债比例   A.扩募完成后，张润置业的投资性房地产后续计量模式由成本计量模式编削 为公允价值计量模式，公允价值与账面价值的差额调治期初留存收益以及递延所 得税欠债，并以利润分配或减资的方式形成张润置业对专项计划的欠债，从而实 现对张润置业股债结构的调治。具体而言：   源流，张润置业出具执行董事决定，将投资性房地产后续计量模式由成本计 量变更为公允价值计量模式，公允价值与账面价值的差额调治期初留存收益以及 递延所得税欠债；   其次，计量模式变更后，名目公司层面投资性房地产按照资产公允价值模式 计量，对应资产估值相较原账面值增值部分按照司帐准则要求相应计入未分配利 润及递延所得税欠债科目。   B.华安资产专项计划管理东谈主（代表专项计划）出具名目公司股东决定，对项 目公司进行利润分配或减资，形成名目公司对华安资产专项计划的应付账款。   利润分配或减资完成后，形成张润置业对华安资产专项计划的应付股利或应 付减资款，通过债权债务说明以加多张润置业对华安资产专项计划的债务金额； 剩余未分配利润加多权益金额。   （2）股权转让价款 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   华安资产专项计划凑合基础设施名目公司的资产欠债等财务情况礼聘司帐 师事务所进行以交割日前一日为基准日的交割审计，并根据交割审计结果磋商基 础设施名目公司的股权转让价款，具体公式如下：   主见股权的最终转让价款=基础设施基金本次扩募召募资金总额-预留总费 用-预留欠债资金   预留欠债资金=交割审计证明载明的名目公司欠债总额-交割审计证明载明 的名目公司资产（不含投资性房地产）   受限于主见股权的交易方式，本次交易主见股权的最终转让价款应不低于按 照国有产权交易关连端正在国有资产监督管理部门（以下简称“国资监管部门”） 或授权部门备案的股权评估价值。   （3）股权转让价款的支付   在《名目公司股权转让协议》约定的转让价款支付条件成就时向原始权益东谈主 支付股权转让价款。   （4）工商变更登记安排   在《名目公司股权转让协议》告成后，原始权益东谈主及名目公司将向市集监督 管理机关提交名目公司股权变更登记所需的文献、材料，华安资产专项计划管理 东谈主应积极赐与配合，并在市集监督管理机关完成本次股权转让变更登记。   （5）中京电子变更投资性房地产计量方式   为保握本基金握有的名目公司对投资性房地产计量方式的一致性，在 2022 年度第一次扩募完成后，中京电子将对投资性房地产的后续计量方式变更，由成 本计量模式编削为公允价值计量模式，并以利润分配或减资的方式形成对安恬投 资的应付账款。 （三）基金与资产支握专项计划的投资运作 适用法例端正，托付上海集挚咨询管理有限公司担任张江光大园、张润大厦的运 营管理机构并分别签署《运营管理服务协议》，运营管理机构为基础设施名目提 供运营管理服务。 将名目运营过程中产生的运营收入归集至监管账户。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 款合同》约定，向专项计划管理东谈主（代表专项计划）偿还相应借款的本金和/或 利息。 管理东谈主按照《基金合同》的约定进行收益分配。 二、主见基础设施资产支握证券关连情况   本基金的主见基础设施资产支握证券共计 2 只，其中：                            （1）本基金以扩募募 集资金投资的主见基础设施资产支握证券为华安资产张润大厦资产支握专项计 划；  （2）本基金以启动召募资金投资的主见基础设施资产支握证券为国君资管张 江光大园资产支握专项计划。 （一）华安资产张润大厦资产支握专项计划概况（新购入专项计划）   （1）资产支握证券称号   华安资产张润大厦资产支握专项计划   （2）专项计划管理东谈主、托管东谈主   专项计划管理东谈主为华安翌日资产管理（上海）有限公司。   专项计划托管东谈主为招商银行股份有限公司上海分行。   （3）专项计划期限   自专项计划竖立日（含该日）起至法定到期日止（含该日）。专项计划法定 到期日不一定是资产支握证券的施行到期日，专项计划资金可能于专项计划法定 到日历前支付完结。   特别的，若专项计划均由团结资产支握证券握有东谈主握有的情况下，如该资产 支握证券握有东谈主所作出的有用决策同意专项计划缓期，则应当视为资产支握证券 握有东谈主大会已经就该等事项作出有用决议，则专项计划到期日自动缓期至决议确 定的日历。   （4）资产支握证券类别、信用增级方式   该资产支握证券为单一类别，无信用增级安排。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书   （1）专项计划资产的组成   包括但不限于以下资产： 金而形成的全部资产过甚任何权利、权益或收益（包括但不限于基础资产、标的 资产、回收款、专项计划资产及格投资而产生的投资收益、因握有标的资产而产 生的收益、处置收入过甚他根据专项计划文献属于专项计划的资产）；   专项计划依据《计划说明书》及《尺度条件》绝交以前，基础设施资产支握 证券握有东谈主不得要求分割专项计划资产，不得要求专项计划回购基础设施资产支 握证券。   （2）专项计划资产的运用   专项计划资产的运用专项计划根据专项计划资产管理合同、《名目公司股权 转让协议》等约定，拟以本基金扩募召募资金的认购款： 公司披发股东借款； 以在有用抑制风险、保握流动性的前提下，以现款管理为目的，指示托管东谈主将专 项计划账户中的资金进行及格投资。   （3）专项计划资产的处分   处分期内，专项计划管理东谈主应按照资产支握证券握有东谈主会议决议确定的处分 决策处分特定资产，并以处分所得的处分收入向资产支握证券握有东谈主进行处分分 配，兑付专项计划利益。资产支握证券在处分期内握续存续，直至相应的资产支 握证券根据《尺度条件》的约定被绝交。   如发生专项计划绝交事件的，则应当由华安资产专项计划管理东谈主根据算帐小 组编制并经资产支握证券握有东谈主会议审议通过的算帐决策对特定资产进行处分。   专项计划管理东谈主应当提请资产支握证券握有东谈主会议对处分决策进行审议，经 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 资产支握证券握有东谈主同意后方可由专项计划管理东谈主或其他关连方组织实施。专项 计划管理东谈主或其他关连方完成特定资产的处分后，专项计划管理东谈主应当以专项计 划届时的全部资金向资产支握证券握有东谈主进行算帐分配，兑付专项计划利益。   （1）专项计划竖立   专项计划刊行期结果后，若基金管理东谈主（代表基础设施基金）的认购资金总 额（不含刊行期认购资金产生的利息）不低于资产支握证券主见召募限制的 100%， 则专项计划管理东谈主应在资产支握证券缴款截止日后的第一个办事日内将认购资 金（不含利息）全部划转至已开立的专项计划账户并于该日完成验资，完成验资 当日为专项计划竖立日，华安资产管理东谈主于该日布告专项计划竖立。专项计划管 理东谈主应于专项计划竖立日后的第 1 个办事日文告整个投资者，并在专项计划竖立 日起 5 个办事日内向资产支握证券托管东谈主提交验资证明（电子扫描件）。   （2）专项计划绝交   专项计划不因资产支握证券握有东谈主结果、被撤消、收歇、算帐或资产支握证 券管理东谈主的罢职或辞任而绝交；资产支握证券握有东谈主的承继东谈主或指定受益东谈主以及 继任资产支握证券管理东谈主承担并享有《尺度条件》的相应权利义务。   专项计划于专项计划绝交事件发生之日绝交。专项计划绝交事件：系指以下 任一事件：   (a) 专项计划存续至法定到期日，且未进行缓期的；   (b) 资产支握证券握有东谈主大会决议绝交的；   (c) 专项计划被法院或仲裁机构照章撤消、被认定为无效或被判决绝交；   (d) 专项计划资产全部处分完结且完成临了一次处分分配；   (e) 专项计划竖立日后 150 个办事日未完成关连条件约定的名目公司股权收 购，或对应《名目公司股权转让协议》被清除的；   (f) 专项计划竖立后 100 个办事日或资产支握证券管理东谈主另行指定的合理期 限后，基础设施资产上仍存在未刊出的担保权利，但为担保专项计划对基础资产 的投资而竖立的担保（如有）除外；   (g) 由于法律或法例的修改或变更导致持续进行专项计划将成为分歧法，资 产支握证券管理东谈主决定绝交专项计划； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金               招募说明书      (h) 专项计划被监管机构责令整改或叫停，资产支握证券管理东谈主决定绝交专 项计划；      (i) 基础设施名目无法复古平素、握续运营；      (j) 基础设施名目难以再产生握续、矫健现款流；      (k) 发生作为专项计划惟一资产支握证券握有东谈主的基础设施基金的绝交事由 的；      (l) 专项计划目的无法完结，资产支握证券管理东谈主决定绝交专项计划。      专项计划存续期间，专项计划管理东谈主应按照《尺度条件》和《计划说明书》 和其他专项计划文献的约定以及《管理端正》等关连法律的端正向资产支握证券 握有东谈主进行信息透露。      （1）信息透露的方式      专项计划管理东谈主应当自专项计划成立日起 5 个办事日内将竖立情况报中国 证券投资基金业协会备案，同期抄送对计划管理东谈主有辖区监管权的中国证监会派 出机构（如监管机构要求）。专项计划信息透露事项将按照上海证券交易所（以 下简称“上交所”）的关连透露法令在上交所指定网站或其他场所向及格投资者披 露。特别地，若基金管理东谈主根据届时适用于公募基金的磋商法律端正，要求计划 管理东谈主进行信息透露，计划管理东谈主应配合并和洽专项计划托管银行、外部管理机 构等主体进行配合。      （2）信息透露的内容      主要包括如期证明及临时公告，其中： 告》《收益分配证明》《基础设施名目运营证明》《算帐证明》等；      专项计划存续期间，如果发生可能对资产支握证券握有东谈主权益产生要紧影响 的临时要紧事件，专项计划管理东谈主应当于明察或应当明察要紧事件发生后以及取 得关连进展后 2 个交易日内按照监管机构及法律法例要求透露临时证明。      （3）清爽公告与说明      在职何环球传播媒介中出现的或者在市集高尚传的音书可能对资产支握证 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 券握有东谈主的收益预期产生误导性影响或引起较大惧怕时，关连的信息透露义务东谈主 明察后应当立即对该音书进行清爽或说明，并将磋商情况立即证明中国基金业协 会。      （4）信息透露文献的存放与查阅      《计划说明书》、资产管理证明、托管证明、收益分配证明及算帐证明等文 本文献在编制完成后，将在指定媒体透露，并存放于计划管理东谈主所在地，以供资 产支握证券握有东谈主查阅。资产支握证券握有东谈主在支付工本费后，可在合理期间内 取得上述文献复制件或复印件。      专项计划管理东谈主和资产支握专项计划托管银行保证文本的内容与所公告的 内容统统一致。资产支握证券握有东谈主按上述方式所取得的文献或其复印件，专项 计划管理东谈主和资产支握专项计划托管银行应保证其与所公告的内容统统一致。   （1）《尺度条件》   《尺度条件》指《华安资产张润大厦资产支握专项计划尺度条件》，由专项 计划管理东谈主签订，明确专项计划的管理东谈主与资产支握证券握有东谈主之间的权利与义 务关系。   （2）《认购协议》   《认购协议》指由专项计划管理东谈主与资产支握证券认购东谈主签署的《华安资产 张润大厦资产支握专项计划认购协议》及对该协议的任何有用修改或补充，就发 行和认购资产支握证券事宜作念出约定。   （3）《专项计划托管协议》   《专项计划托管协议》系指专项计划管理东谈主（代表专项计划）与专项计划托 管东谈主签署的《华安资产张润大厦资产支握专项计划托管协议》及对该协议的任何 有用修改或补充，专项计划管理东谈主托付招商银行上海分行担任专项计划的托管东谈主， 就托管专项计划资金为专项计划提供托管服务，招商银行上海分行亦风景接受此 托付，基于此确定管理东谈主与托管东谈主的权利与义务关系。   （4）《股权转让协议》   就专项计划购买张润置业 100%股权事宜，专项计划管理东谈主与基金管理东谈主、 上海张江（集团）有限公司、上海张江集成电路产业区开发有限公司、上海张润 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 置业有限公司签署《上海张润置业有限公司股权转让协议》。                           《股权转让协议》约 定的事项主要包括以下内容：界说与解释；股权转让与交易武艺；转让价款和支 付；转让价款支付条件；交割后事项；述说与保证、违约及提前绝交等要紧事项。   （5）《借款合同》   就专项计划向张润置业披发借款事宜，专项计划（由作为专项计划管理东谈主的 华安资产代表）与张润置业签署《华安翌日资产管理（上海）有限公司与上海张 润置业有限公司之借款合同》（以下简称“《借款合同》”）。《借款合同》约定的 事项主要包括以下内容：借款金额及借款用途；借款利息、期限及还款；权利义 务的转让；借出方的权利义务；借入方的权利义务；述说与保证；税费；违约责 任；法律适用与争议责罚；文告；告成过甚他。 （二）国君资管张江光大园专项计划概况（首发专项计划）   （1）专项计划称号：国君资管张江光大园资产支握专项计划。   （2）专项计划管理东谈主、托管东谈主：专项计划管理东谈主为上海国泰君安证券资产 管理有限公司；专项计划托管东谈主为招商银行股份有限公司上海分行。   （1）专项计划资产的组成   专项计划资产包括但不限于以下资产：                        （以下简称“《尺度条件》”） 及《国君资管张江光大园资产支握专项计划尺度条件》 关连约定托福的认购资金； 金而形成的全部资产过甚任何权利、权益或收益（包括但不限于基础资产及因握 有基础资产而取得的收益、及格投资收益以过甚他根据专项计划文献属于专项计 划的资产）。   （2）专项计划资金的运用   即在专项计划竖立后，且《股权转让协议》项下付款条件全部舒服的情况下， 专项计划管理东谈主应根据《股权转让协议》的约定，向专项计划托管东谈主发出付款指 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                   招募说明书 令，指示国君资管专项计划托管东谈主向光全投资支付股权转让价款，用于购买安恬 投资的 100%股权。   专项计划管理东谈主购买安恬投资的 100%股权后，即成为安恬投资的股东，应 根据专项计划文献的约定向安恬投资和中京电子进行权益性及非权益性投资。   专项计划存续期间，管专项计划管理东谈主应按照《尺度条件》和《国君资管张 江光大园资产支握专项计划说明书》（以下简称“《计划说明书》”）和其他专项 计划文献的约定以及《管理端正》等关连法律、法例的端正向资产支握证券握有 东谈主进行信息透露。专项计划信息透露事项将在以下指定网站上公告：   （1）上海国泰君安证券资产管理有限公司：www.gtjazg.com   （2）上海证券交易所：www.sse.com.cn   （3）基金业协会指定的其他网站 三、名目公司概况   本基金通过主见基础设施资产支握证券统统转折握有 3 家名目公司的全部 股权，上述名目公司统统握有 2 处主见基础设施资产的全部整个权和经营权。   其中：     （1）本基金以扩募召募资金认购主见基础设施资产支握证券并转折握 有的名目公司为上海张润置业有限公司；                  （2）本基金以启动召募资金认购主见基 础设施资产支握证券并转折握有的名目公司为上海中京电子标签集成期间有限 公司、上海安恬投资有限公司。   经基金管理东谈主、计划管理东谈主核查及名目公司出具的关连承诺函件：                               （1）各项 目公司均为照章竖立并正当存续，竖立轨范、工商注册登记、股东东谈主数、住所、 出资比例相宜《中华东谈主民共和国公司法》《中华东谈主民共和国企业法东谈主登记管理条 例》关连端正；       （2）各名目公司的股权变动均正当合规；                         （3）名目公司的股东出 资情况相宜法律法例过甚他关连端正，股东均以自有资金现款出资，出资资金不 存在纠纷或潜在纠纷；（4）各名目公司的组织架构及治理结构健全、明晰。 （一）新购入名目公司（张润置业） 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                       招募说明书   死一火 2022 年末，上海张润置业有限公司基本情况如下：   汉文称号                 上海张润置业有限公司   公司简称                       张润置业   法定代表东谈主                      陆晓炜   成立日历                  2010 年 3 月 19 日   注册老本                  东谈主民币 6,700 万元   注册地址    中国（上海）解放贸易试验区龙东大路 3000 号 1 号楼裙楼 201 室           房地产开发经营；住宅室内装扮装修；建设工程施工。                                  （照章须经批准           的名目，经关连部门批准后方可开展经营行径，具体经营名目以关连           部门批准文献粗略可证件为准）一般名目：物业管理；以自有资金从   经营范围    事投资行径；投资管理；信息咨询服务（不含许可类信息咨询服务）；           建筑材料销售；机械斥地租赁；非居住房地产租赁；住房租赁；泊车           场服务。              （除照章须经批准的名目外，凭营业牌照照章自主开展经营活           动）   张润置业现握有由中国（上海）解放贸易试验区市集监督管理局于 2022 年 司端正、工商档案；并经查询国度企业信用信息公示系统（http://www.gsxt.gov.cn/） 自满，张润置业的登记状态为“存续（在营、开业、在册）”，于 2010 年 3 月 19 日成立，住所为中国（上海）解放贸易试验区龙东大路 3000 号 1 号楼裙楼 201 室，股东为上海张江（集团）有限公司、上海张江集成电路产业区开发有限公司， 出资比例分别为 60%和 40%。因此张润置业照章竖立并正当存续，张润置业的 竖立轨范、工商注册登记、股东东谈主数、住所、出资比例相宜《中华东谈主民共和国公 司法》                 （中华东谈主民共和国国务院令第 1   《中华东谈主民共和国企业法东谈主登记管理条例》 号）的端正。 张江集成电路产业区开发有限公司共同出资成立，出资比例分别为 60%和 40%， 注册老本 12,000 万元东谈主民币，法定代表东谈主田学勤。经营范围为房地产开发与经 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                          招募说明书 营，物业管理，实业投资，投资管理，投资咨询（除经纪），建筑材料的销售， 阻止工程（凭禀赋）。 币。 万元变更至 6,700 万元。 司通过受让上海润邦置业有限公司握有的公司 60%股权成为公司股东。 理，实业投资，投资管理，投资咨询，建筑材料的销售，阻止工程。（照章须经 批准的名目，经关连部门批准后方可开展经营行径） （照章须经批准的名目，经关连部门批准后方可开展经营行径，具体经营名目以 关连部门批准文献粗略可证件为准）一般名目：物业管理；实业投资；投资管理； 投资咨询；建筑材料销售；阻止工程；非居住房地产租赁。（除照章须经批准的 名目外，凭营业牌照照章自主开展经营行径）。 装扮装修；建设工程施工。（照章须经批准的名目，经关连部门批准后方可开展 经营行径，具体经营名目以关连部门批准文献粗略可证件为准）一般名目：物业 管理；以自有资金从事投资行径；投资管理；信息咨询服务（不含许可类信息咨 询服务）；建筑材料销售；机械斥地租赁；非居住房地产租赁；住房租赁；泊车 场服务。（除照章须经批准的名目外，凭营业牌照照章自主开展经营行径）      死一火 2022 年末，张润置业股东的出资额及占比情况如下：                    表：张润置业的出资情况表                        认缴出资额        实缴出资额 序号       股东称号                                 出资比例                     (单元：东谈主民币万元)   (单元：东谈主民币万元)        上海张江（集团）          有限公司        上海张江集成电路       产业区开发有限公司 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                     招募说明书       统统             6,700       6,700      100% 万元变更至 6,700 万元，本次减资事项经上海沪港金茂司帐师事务整个限公司出 具的沪金审验（2013）第 898 号《验资证明》考证。 司通过受让上海润邦置业有限公司握有的公司 60%股权成为公司股东。 润换发了统一社会信用代码为“91310000551591484A”的《营业牌照》。   上海张润置业有限公司严格盲从《中华东谈主民共和国公司法》、中国证监会的 磋商端正过甚它磋商法律、行政法例的端正，制定了《公司端正》，《公司端正》 端正的有权机构授权情况相宜关连端正，公司竖立了股东会、董事会、总司理、 监事。   张润置业组织机构及治理结构健全、明晰。公司端正、股东、司理、监事的 权柄相宜《公司法》及证券交易所磋商端正，有权机构授权情况正当、明晰。   死一火 2022 年 9 月 30 日，张润置业不存在资产被原始权益东谈主过甚关联方抑制 和占用的情况，资产落寞。名目公司占有基础设施名目不动产权圆善正当，公司 不享有商标权、专利权、版权、特准经营权等权利，公司不存在资产被原始权益 东谈主过甚关联方抑制和占用的情况。   死一火 2023 年 2 月 20 日，张润置业不存在被公布为失信被执行东谈主的情况，张 润置业在安全坐褥规模、环境保衬规模、居品性量规模不存在要紧行政处罚记录 或失信记录，张润置业不存在被公示为要紧税收坐法案件当事东谈主的情况。   放抄本次更新招募说明书透露之日，本基金已完成扩募发售并变更注册告成、 关连专项计划资金已经召募到位并竖立、《股权转让协议》及《借款合同》等相 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                  招募说明书 关协议已经签署并有用、张润置业 100%股权已经工商变更登记至华安资产张润 大厦资产支握专项计划的管理东谈主名下，且张润置业的法定代表东谈主、执行董事、监 事、司理已工商变更登记为基金管理东谈主指定东谈主员，名目公司端正已在市集监督管 理局完成备案。 （二）首发名目公司      （1）基本情况      死一火 2022 年末，上海中京电子标签集成期间有限公司基本情况如下：     汉文称号            上海中京电子标签集成期间有限公司     公司简称                       中京电子     法定代表东谈主                      陈浩杰     成立日历                   2005 年 11 月 8 日     注册老本                   东谈主民币 52,550 万元     注册地址       中国（上海）解放贸易试验区盛夏路 500 弄 5 号 401 室             电子标签居品、电子识读斥地的研发，软件的开发，磋商机系统集成的             想象、装配、调试、崇敬，并提供关连期间咨询和期间服务，电子居品、     经营范围    电子识读斥地的销售，从事货色与期间的出进口业务，自有房屋租赁，             物业管理，泊车场（库）经营，企业管理咨询。（照章须经批准的名目，             经关连部门批准后方可开展经营行径）      （2）股东出资情况      接收合并办事绝交后，中京电子办理了关连手续，死一火 2022 年末，中京电 子股东的出资额及占比情况如下：                  表：中京电子的出资情况 序                    认缴出资额               实缴出资额          出资        股东称号 号                 (单元：东谈主民币万元)          (单元：东谈主民币万元)        比例        统统             52,550                 52,550     100% 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                招募说明书     （1）基本情况     死一火 2022 年末，上海安恬投资有限公司基本情况如下：     汉文称号                  上海安恬投资有限公司     公司简称                         安恬投资     法定代表东谈主                        陈浩杰     成立日历                   2015 年 12 月 14 日     注册老本                       东谈主民币 100 万元     注册地址         中国（上海）解放贸易试验区张杨路 707 号二层西区 205 室               实业投资，投资管理，资产管理，投资咨询，企业管理咨询，房     经营范围      地产开发经营。                     （照章须经批准的名目，经关连部门批准后方可开               展经营行径）     （2）股权结构     死一火 2022 年末，安恬投资股东的出资额及占比情况如下：                     表：安恬投资的出资情况                             认缴出资额          实缴出资额 序                                                     出资             股东称号           (单元：东谈主民币       (单元：东谈主民币万 号                                                     比例                               万元)            元)     国君资管张江光大园资产支握专项        券资产管理有限公司）             统统                  100           100     100% 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                招募说明书                第四部分 基金治理   基础设施基金接纳“公募基金+基础设施资产支握证券”的居品结构。基金管 理东谈主（代表基金的利益）通过资产支握证券和名目公司取得基础设施名目统统所 有权或经营权利。   基金层面，通过基金合同约定基金份额握有东谈主大会的决策权限与议事法令、 基金管理东谈主及基金托管东谈主的权利义务。此外，基金管理东谈主里面建立相应的决策机     （1）竖立公募 REITs 投资决策委员会（以下简称“公募 REITs 投委会”） 制，包括： 作为基金管理东谈主里面公开召募基础设施证券投资基金的最高投资决策机构；（2） 竖立由各原始权益东谈主或其关联方、财务咨询人或其关联方、关连行业大家多少名等 组成的外部大家咨询委员会，为本基金的投资和运营提供建议和决策，以作为基 金管理东谈主的决策参考。   专项计划层面，通过《尺度条件》约定基金管理东谈主（代表基金的利益）作为 单一基础设施资产支握证券握有东谈主、专项计划管理东谈主、以及专项计划托管东谈主的权 利义务，以及专项计划份额握有东谈主大会的决策权限与议事法令，确保专项计划管 理东谈主依照基金管理东谈主（代表基金的利益）的指示应用其作为名目公司股东依据项 目公司端正及/或中国法律端正所享有及承担的股东权利、权力及/或职责。   名目公司层面，为进一步确保基金管理东谈主能够代表本基金切实应用股东权利， 名目公司的法定代表东谈主、执行董事、司理（如有）、财务负责东谈主等决策东谈主员均由 基金管理东谈主托付，确保基金管理东谈主对各层的决策权。 一、基金份额握有东谈主大会职责范围、召集轨范、议事及表决轨范和法令   基金份额握有东谈主大会由基金份额握有东谈主组成，基金份额握有东谈主的正当授权代 表有权代表基金份额握有东谈主出席会议并表决。基金份额握有东谈主握有的每一基金份 额领有对等的投票权。为免歧义，若基金份额握有东谈主违犯基金合同第六部分端正 买入在本基金中领有权益的基金份额的，在买入后的 36 个月内对该罕见端正比 例部分的基金份额不应用表决权。   本基金的基金份额握有东谈主大会不竖立日常机构。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金               招募说明书 （一）召开事由 法律法例、中国证监会或基金合同另有端正的除外：   （1）变更基金类别；   （2）变更基金投资主见、范围或策略；   （3）变更基金份额握有东谈主大会轨范；   （4）决定基金扩募；   （5）延长基金合同期限；   （6）提前绝交《基金合同》               ；   （7）更换基金管理东谈主；   （8）更换基金托管东谈主；   （9）调治基金管理东谈主、基金托管东谈主的酬谢尺度；   （10）本基金以初度发售召募资金收购基础设施名目后，金额罕见基金净资 产 20%的基础设施名目或基础设施资产支握证券购入或出售（金额是指连气儿 12 个月内累计发生金额）；   （11）本基金以初度发售召募资金收购基础设施名目后，金额罕见本基金净 资产 5%的关联交易（金额是指连气儿 12 个月内累计发生金额）；   （12）除基金合同约定的法定解聘情形外，基金管理东谈主解聘、更换运营管理 机构；   （13）编削基金运作方式；   （14）本基金与其他基金的合并；   （15）提前绝交基金上市，但因基金不再具备上市条件而被上海证券交易所 绝交上市的除外；   （16）基金管理东谈主或基金托管东谈主要求召开基金份额握有东谈主大会；   （17）单独或统统握有本基金总份额 10%以上（含 10%）基金份额的基金 份额握有东谈主（以基金管理东谈主收到提议当日的基金份额磋商，下同）就团结事项书 面要求召开基金份额握有东谈主大会；   （18）对基金合同当事东谈主权利和义务产生要紧影响的其他事项（包括但不限 于国度或者当地有权机构出台关连端正、政策等要求、饱读吹、倡导基础设施名目 减免房钱）； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书   （19）法律法例、《基金合同》或中国证监会端正的其他应当召开基金份额 握有东谈主大会的事项。 无本色性不利影响的前提下，以下情况可由基金管理东谈主和基金托管东谈主协商后修 改，不需召开基金份额握有东谈主大会：   （1）法律法例要求加多的基金用渡过甚它由基金承担用度的收取；   （2）因相应的法律法例发生变动而应当对《基金合同》进行修改；   （3）     《基金合同》的修改对基金份额握有东谈主利益无本色性不利影响或修改不 触及《基金合同》当事东谈主权利义务关系发生要紧变化；   （4）基金管理东谈主、登记机构、基金销售机构调治磋商基金转托管、基金交 易、非交易过户等业务法令。证券交易所、中国结算加多了基金上市交易、份额 转让的新功能，基金管理东谈主在履行关连轨范后加多相应功能；   （5）本基金推出新业务或新服务；   （6）本基金所握有的主见基础设施资产支握证券在基金合同告成之日起 6 个月内未胜利竖立或本基金未胜利购入的，从而绝交《基金合同》；   （7）因关连法律法例、交易场所或登记机构的关连业务法令发生变动而应 当对基金合同进行修改；   （8）基金管理东谈主在发生运营管理机构法定罢职情形时解聘运营管理机构从 而对《基金合同》及关连文献进行修改；   （9）基金管理东谈主因第三方机构提供服务时存在坐法违纪或其他损伤基金份 额握有东谈主利益的行径而解聘上述机构，但若因发生运营管理机构法定罢职情形以 外的事项需解聘运营管理机构的，应提交基金份额握有东谈主表决；   （10）国度或当地有权机构出台关连端正、政策等饱读吹、倡导基础设施名目 减免房钱，但基金管理东谈主、运营管理机构通过减免管理费，或者原始权益东谈主等通 过协助恳求关连部门采纳平直给予佃农补贴的方式实施减免，或者原始权益东谈主协 助恳求关连部门就减免事宜给予名目公司补偿等缓释方式确保对应期间名目公 司因实施减免房钱政策施行减少的收入得到补足的情形；或基于明确适用于基础 设施基金的关连强制性法律法例、政策要求导致基础设施名目减免房钱的情形；   （11）按照法律法例和《基金合同》端正不需召开基金份额握有东谈主大会的其 他情形。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 （二）会议召集东谈主及召集方式 基金托管东谈主、代表基金份额 10%以上的基金份额握有东谈主以及基金合同约定的其他 主体（如有），不错向基金份额握有东谈主大会提倡议案。除法律法例端正或《基金 合同》另有约定外，基金份额握有东谈主大会由基金管理东谈主召集。 提倡书面提议。基金管理东谈主应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集， 并书面文告基金托管东谈主。基金管理东谈主决定召集的，应当自出具书面决定之日起 由基金托管东谈主自行召集，并自出具书面决定之日起 60 日内召开并文告基金管理 东谈主，基金管理东谈主应当配合。 求召开基金份额握有东谈主大会，应当向基金管理东谈主提倡书面提议。基金管理东谈主应当 自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面文告提倡提议的基金份额 握有东谈主代表和基金托管东谈主。基金管理东谈主决定召集的，应当自出具书面决定之日起 金份额握有东谈主仍以为有必要召开的，应当向基金托管东谈主提倡书面提议。基金托管 东谈主应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面文告提倡提议的基 金份额握有东谈主代表和基金管理东谈主；基金托管东谈主决定召集的，应当自出具书面决定 之日起 60 日内召开并文告基金管理东谈主，基金管理东谈主应当配合。 开基金份额握有东谈主大会，而基金管理东谈主、基金托管东谈主都不召集的，单独或统统代 表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额握有东谈主有权自行召集，并至少提前 基金管理东谈主、基金托管东谈主应当配合，不得阻碍、打扰。 益登记日。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 （三）召开基金份额握有东谈主大会的文告期间、文告内容、文告方式 告。基金份额握有东谈主大主张知应至少载明以下内容：   （1）会议召开的期间、地点和会议方式；   （2）会议拟审议的事项、议事轨范和表决方式；   （3）有权出席基金份额握有东谈主大会的基金份额握有东谈主的权益登记日；   （4）授权托付讲授的内容要求（包括但不限于代理东谈主身份，代理权限和代 理有用期限等）、投递期间和地点；   （5）会务常设磋商东谈主姓名及磋商电话；   （6）出席会议者必须准备的文献和必须履行的手续；   （7）召集东谈主需要文告的其他事项。 中说明本次基金份额握有东谈主大会所采纳的具体通讯方式、托付的公证机关过甚联 系方式和磋商东谈主、表决意见寄交的截止期间和收取方式。 决意见的计票进行监督；如召集东谈主为基金托管东谈主，则应另行书面文告基金管理东谈主 到指定地点对表决意见的计票进行监督；如召集东谈主为基金份额握有东谈主，则应另行 书面文告基金管理东谈主和基金托管东谈主到指定地点对表决意见的计票进行监督。基金 管理东谈主或基金托管东谈主拒不派代表对表决意见的计票进行监督的，不影响表决意见 的计票效力。 （四）基金份额握有东谈主出席会议的方式   基金份额握有东谈主大会可通过现场开会方式、通讯开会方式或法律法例、监管 机构允许的其他方式召开，会议的召开方式由会议召集东谈主确定。 代表出席，现场开会时基金管理东谈主和基金托管东谈主的授权代表应当列席基金份额握 有东谈主大会，基金管理东谈主或基金托管东谈主不派代表列席的，不影响表决效力。现场开 会同期相宜以下条件时，不错进行基金份额握有东谈主大会议程：   （1）躬行出席会议者握有基金份额的凭证、受托出席会议者出具的托付东谈主 握有基金份额的凭证及托付东谈主的代理投票授权托付讲授相宜法律法例、《基金合 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 同》和会议文告的端正，而且握有基金份额的凭证与基金管理东谈主握有的登记贵府 相符；   （2）经查对，汇总到会者出示的在权益登记日握有基金份额的凭证自满， 有用的基金份额不少于本基金在权益登记日基金总份额的二分之一（含二分之 一）。若到会者在权益登记日代表的有用的基金份额少于本基金在权益登记日基 金总份额的二分之一，召集东谈主不错在原公告的基金份额握有东谈主大会召开期间的 3 个月以后、6 个月以内，就原定审议事项再行召集基金份额握有东谈主大会。再行召 集的基金份额握有东谈主大会到会者在权益登记日代表的有用的基金份额应不少于 本基金在权益登记日基金总份额的三分之一（含三分之一）。 方式或大会公告载明的其他方式在表决截止日以前投递至召集东谈主指定的地址。通 讯开会应以书面方式或大会公告载明的其他方式进行表决。   在同期相宜以下条件时，通讯开会的方式视为有用：   （1）会议召集东谈主按《基金合同》约定公布会议文告后，在 2 个办事日内连 续公布关连教导性公告；   （2）召集东谈主按基金合同约定文告基金托管东谈主（如果基金托管东谈主为召集东谈主， 则为基金管理东谈主）到指定地点对表决意见的计票进行监督。会议召集东谈主在基金托 管东谈主（如果基金托管东谈主为召集东谈主，则为基金管理东谈主）和公证机关的监督下按照会 议文告端正的方式收取基金份额握有东谈主的表决意见；基金托管东谈主或基金管理东谈主经 文告不参加收取表决意见的，不影响表决效力；   （3）本东谈主平直出具表决意见或授权他东谈主代表出具表决意见的，基金份额握 有东谈主所握有的基金份额不小于在权益登记日基金总份额的二分之一（含二分之 一）；若本东谈主平直出具表决意见或授权他东谈主代表出具表决意见基金份额握有东谈主所 握有的基金份额小于在权益登记日基金总份额的二分之一，召集东谈主不错在原公告 的基金份额握有东谈主大会召开期间的 3 个月以后、6 个月以内，就原定审议事项重 新召集基金份额握有东谈主大会。再行召集的基金份额握有东谈主大会应当有代表三分之 一以上（含三分之一）基金份额的握有东谈主平直出具表决意见或授权他东谈主代表出具 表决意见；   （4）上述第（3）项中平直出具表决意见的基金份额握有东谈主或受托代表他东谈主 出具表决意见的代理东谈主，同期提交的握有基金份额的凭证、受托出具表决意见的 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 代理东谈主出具的托付东谈主握有基金份额的凭证及托付东谈主的代理投票授权托付讲授符 正当律法例、《基金合同》和会议文告的端正，并与基金登记机构记录相符。 或其他方式召开，基金份额握有东谈主不错接纳书面、网络、电话、短信或其他方式 进行表决，具体方式由会议召集东谈主确定并在会议文告中列明。 并表决的，授权方式不错接纳书面、网络、电话、短信或其他方式，具体方式在 会议文告中列明。 （五）议事内容与轨范   议事内容为关系基金份额握有东谈主利益的要紧事项，如《基金合同》的要紧修 改、决定绝交《基金合同》、更换基金管理东谈主、更换基金托管东谈主、与其他基金合 并、法律法例及《基金合同》端正的其他事项以及会议召集东谈主以为需提交基金份 额握有东谈主大会辩论的其他事项。   基金份额握有东谈主大会的召集东谈主发出召集会议的文告后，对原有提案的修改应 当在基金份额握有东谈主大会召开前实时公告。   基金份额握有东谈主大会不得对未预先公告的议事内容进行表决。   （1）现场开会   在现场开会的方式下，源流由大会主握东谈主按照下列第（七）条文定轨范确定 和公布监票东谈主，然后由大会主握东谈主宣读提案，经辩论后进行表决，并形成大会决 议。大会主握东谈主为基金管理东谈主授权出席会议的代表，在基金管理东谈主授权代表未能 主握大会的情况下，由基金托管东谈主授权其出席会议的代表主握；如果基金管理东谈主 授权代表和基金托管东谈主授权代表均未能主握大会，则由出席大会的基金份额握有 东谈主和代理东谈主所握表决权的 50%以上（含 50%）选举产生别称基金份额握有东谈主作 为该次基金份额握有东谈主大会的主握东谈主。基金管理东谈主和基金托管东谈主拒不出席或主握 基金份额握有东谈主大会，不影响基金份额握有东谈主大会作出的决议的效力。   会议召集东谈主应当制作出席会议东谈主员的签名册。签名册载明参加会议东谈主员姓名 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 （或单元称号）、身份讲授文献号码、握有或代表有表决权的基金份额、托付东谈主 姓名（或单元称号）和磋商方式等事项。   （2）通讯开会   在通讯开会的情况下，源流由召集东谈主提前 30 日公布提案，在所文告的表决 截止日历后 2 个办事日内在公证机关监督下由召集东谈主统计全部有用表决，在公证 机关监督下形成决议。 （六）表决   基金份额握有东谈主所握每份基金份额有一票表决权。基金份额握有东谈主与表决事 项存在关联关系时，应当遁入表决，其所握份额不计入有表决权的基金份额总额。 但与运营管理机构存在关联关系的基金份额握有东谈主就解聘、更换运营管理机构事 项无谓遁入表决，中国证监会认同的特殊情形除外。   基金份额握有东谈主大会决议分为一般决议和特别决议： 决权的二分之一以上（含二分之一）通过方为有用；除下列第 2 项所端正的须以 特别决议通过事项之外的其他事项均以一般决议的方式通过 表决权的三分之二以上（含三分之二）通过方可作念出。发生下列情形的，以特别 决议通过方为有用：   （1）除法律法例另有端正或基金合同另有约定外，编削基金运作方式、更 换基金管理东谈主或者基金托管东谈主、绝交《基金合同》、本基金与其他基金合并；   （2）对基础设施基金的投资主见、投资策略等作出要紧调治；   （3）本基金以初度发售召募资金收购基础设施名目后，金额占基金净资产   （4）本基金以初度发售召募资金收购基础设施名目后，金额占基金净资产   （5）基金成立并以初度发售召募资金收购基础设施名目后，金额占基金净 资产 20%及以上关联交易（金额是指连气儿 12 个月内累计发生金额）；   （6）对基金份额握有东谈主利益有要紧影响的其他事项。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   基金份额握有东谈主大会采纳记名方式进行投票表决。   采纳通讯方式进行表决时，除非在计票时有充分的相背把柄讲授，不然提交 相宜会议文告中端正的说明投资者身份文献的表决视为有用出席的投资者，理论 相宜会议文告端正的表决意见视为有用表决，表决意见依稀不清或彼此矛盾的视 为弃权表决，但应当计入出具表决意见的基金份额握有东谈主所代表的基金份额总额。   基金份额握有东谈主大会的各项提案或团结项提案内并排的各项议题应当分开 审议、逐项表决。 （七）计票   （1）如大会由基金管理东谈主或基金托管东谈主召集，基金份额握有东谈主大会的主握 东谈主应当在会议入手后布告在出席会议的基金份额握有东谈主和代理东谈主中选举两名基 金份额握有东谈主代表与大会召集东谈主授权的别称监督员共同担任监票东谈主；如大会由基 金份额握有东谈主自行召集或大会固然由基金管理东谈主或基金托管东谈主召集，可是基金管 理东谈主或基金托管东谈主未出席大会的，基金份额握有东谈主大会的主握东谈主应当在会议入手 后布告在出席会议的基金份额握有东谈主中选举三名基金份额握有东谈主代表担任监票 东谈主。基金管理东谈主或基金托管东谈主不出席大会的，不影响计票的效力；   （2）监票东谈主应当在基金份额握有东谈主表决后立即进行清点并由大会主握东谈主当 场公布计票结果；   （3）如果会议主握东谈主或基金份额握有东谈主或代理东谈主对于提交的表决结果有怀 疑，不错在布告表决结果后立即对所投票数要求进行再行清点。监票东谈主应当进行 再行清点，再行清点以一次为限。再行清点后，大会主握东谈主应当就地公布再行清 点结果；   （4）计票过程应由公证机关赐与公证，基金管理东谈主或基金托管东谈主拒不出席 大会的，不影响计票的效力。   在通讯开会的情况下，计票方式为：由大会召集东谈主授权的两名监督员在基金 托管东谈主授权代表（若由基金托管东谈主召集，则为基金管理东谈主授权代表）的监督下进 行计票，并由公证机关对其计票过程赐与公证。基金管理东谈主或基金托管东谈主拒派代 表对表决意见的计票进行监督的，不影响计票和表决结果。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 额不计入有表决权的基金份额总额。但与运营管理机构存在关联关系的基金份额 握有东谈主就解聘、更换运营管理机构事项无谓遁入表决，中国证监会认同的特殊情 形除外。 （八）会议记录 或其代表在会议记录上签名。   （1）会议期间、地点、方式、议程和召集东谈主姓名或称号；   （2）会议主握东谈主以及出席或列席会议的基金份额握有东谈主或其授权代表；   （3）出席会议的基金份额握有东谈主和代理东谈主东谈主数、所握有表决权的基金份额 总额及占基金全部份额总额的比例；   （4）对每一提案的审议经过、发言要点和表决结果；   （5）讼师及计票东谈主、监票东谈主姓名；   （6）法律法例和基金合同端正应当载入会议记录的其他内容。   （1）会议期间、地点、方式、议程、召集东谈主姓名或称号和会议主握东谈主；   （2）参加会议的基金份额握有东谈主和代理东谈主东谈主数、所握有表决权的基金份额 总额及占基金全部份额总额的比例；   （3）讼师及计票东谈主、监票东谈主姓名；   （4）法律法例和基金合同端正应当载入会议记录的其他内容。 （九）告成与公告   基金份额握有东谈主大会的决议，召集东谈主应当自通过之日起 5 日内报中国证监会 备案。   基金份额握有东谈主大会的决议自表决通过之日起告成。   基金份额握有东谈主大会决议自告成之日后依照《信息透露办法》的磋商端正在 端正媒介上公告。如果接纳通讯方式进行表决，在公告基金份额握有东谈主大会决议 时，必须将公文凭全文、公证机构、公证员姓名等一同公告。   基金管理东谈主、基金托管东谈主和基金份额握有东谈主应当执行告成的基金份额握有东谈主 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 大会的决议。告成的基金份额握有东谈主大会决议对全体基金份额握有东谈主、基金管理 东谈主、基金托管东谈主均有束缚力。 （十）本部分对于基金份额握有东谈主大会召开事由、召开条件、议事轨范、表决条 件等端正，但凡平直援用法律法例或监管法令的部分，如将来法律法例或监管规 则修改导致关连内容被取消或变更的，基金管理东谈主与基金托管东谈主根据新颁布的 法律法例或监管法令协商一致并提前公告后，可平直对本部天职容进行修改和 调治，无谓召开基金份额握有东谈主大会审议。 二、基金管理东谈主的权利与义务、里面决策机制 （一）基金管理东谈主的权利   根据《基金法》         《运作办法》              《基础设施基金指引》过甚他磋商端正，基金管 理东谈主的权利包括但不限于： 管理基金财产、运营管理基础设施名目； 的其他用度； 违犯了《基金合同》及国度磋商法律端正，应呈报中国证监会和其他监管部门， 并采纳必要措施保护基金投资者的利益； 取得《基金合同》端正的用度； 产支握证券在内的证券所产生的权利，具体包括： 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书   （1）作为主见基础设施资产支握证券握有东谈主的权利，包括决定主见基础设 施资产支握证券的扩募、延长主见基础设施资产支握证券的期限、决定修改主见 基础设施资产支握证券法律文献重要内容等；   （2）通过主见基础设施资产支握证券作为基础设施名目公司股东享有的权 利，包括决定基础设施名目公司的经营方针和投资计划、选举和更换非由职工代 表担任的董事和监事、审议批准基础设施名目公司董事会的证明、审议批准基础 设施名目公司年度财务预算和决算决策等。 性文献及交易所业务法令未明确应用主体的权利，包括决定金额占基金资产净资 产 20%及以下的基础设施名目或基础设施资产支握证券的购入或出售事项（金额 是指连气儿 12 个月内累计发生金额）、决定金额未罕见本基金净资产 5%的关联交 易（金额是指连气儿 12 个月内累计发生金额）、决定基金平直或转折对外借存款项、 决定调治运营管理机构酬谢尺度（具体按照运营管理协议实施）等（基金合同另 有约定的除外）； 施其他法律行径； 机构、外部服务机构或其他为基金提供服务的外部机构（基金合同另有约定的除 外）； 基础设施日常运营崇敬、档案归集管理等； 理，监督、检讨运营管理机构履职情况；   （1）运营管理机构因故意或要紧舛错给本基金形成要紧损失；   （2）运营管理机构照章结果、被照章撤消、被照章宣告收歇或者出现要紧 坐法违游记径；   （3）运营管理机构专科禀赋、东谈主员配备等发生要紧不利变化已无法持续履 职。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 则； （二）基金管理东谈主的义务   根据《基金法》         《运作办法》              《基础设施基金指引》过甚他磋商端正，基金管 理东谈主的义务包括但不限于： 金份额的发售和登记事宜； 基金财产； 经营方式管理和运作基金财产； 证所管理的基金财产和基金管理东谈主的财产彼此落寞，对所管理的不同基金分别管 理，分别记账，进行证券投资；            《基金合同》过甚他磋商端正外，不得利用基金财产为 我方及任何第三东谈主谋取利益，不得托付第三东谈主运作基金财产； 等法律文献的端正，按磋商端正磋商并公告基金净值信息； 告义务； 《基金合同》过甚他磋商端正另有端正外，在基金信息公开透露前应予守密，不 向他东谈主泄露，但向监管机构、司法机构或因审计、法律、评估、财务咨询人、运营 管理等外部专科咨询人提供服务而向其提供的情况除外； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 分配基金收益； 或配合基金托管东谈主、基金份额握有东谈主照章召集基金份额握有东谈主大会； 贵府 20 年以上，法律法例或监管部门另有端正的从其端正； 证投资者能够按照《基金合同》端正的期间和方式，随时查阅到与基金磋商的公 开贵府，并在支付合理成本的条件下得到磋商贵府的复印件； 现和分配。基金算帐触及基础设施名目处置的，应死守基金份额握有东谈主利益优先 的原则，按照法律法例端正进行资产处置并尽快完成剩余财产的分配； 文告基金托管东谈主； 益时，应当承担补偿使命，其补偿使命不因其退任而免除； 托管东谈主违犯《基金合同》形成基金财产损失机，基金管理东谈主应为基金份额握有东谈主 利益向基金托管东谈主追偿； 事务的行径承担使命； 法律行径； 活期存款利息在基金召募期结果后 30 日内退还基金扩募份额认购东谈主； 主动履行《基础设施基金指引》第三十八条文定的基础设施名目运营管理职责， 包括： 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   （1）实时办理基础设施名目、图章证照、账册合同、账户管理权限交割等；   （2）建立账户和现款流管理机制，有用管理基础设施名目租赁、运营等产 生的现款流，驻扎现款流流失、挪用等；   （3）建立图章管理、使用机制，妥善管理基础设施名目各式图章；   （4）为基础设施名目购买填塞的财产保障和公众使命保障；   （5）制定及落实基础设施名目运营策略；   （6）签署并执行基础设施名目运营的关连协议；   （7）收取基础设施名目租赁、运营等产生的收益，追收欠缴款项等；   （8）执行日常运营服务，如安保、消防、通讯及焦躁事故管理等；   （9）实施基础设施名目维修、改造等；   （10）基础设施名目档案归集管理等；   （11）按法律法例要求礼聘评估机构、审计机构进行评估与审计；   （12）照章透露基础设施名目运营情况；   （13）提供环球居品和服务的基础设施资产的运营管理，应相宜国度磋商监 管要求，严格履交运营管理义务，保障环球利益；   （14）建立关连机制小心运营管理机构的践约风险、基础设施名目经营风险、 关联交易及利益冲突风险、利益输送和里面东谈主抑制风险等基础设施名目运营过程 中的风险；   （15）按照基金合同约定和握有东谈主利益优先的原则，专科审慎处置资产。   就上述（4）-（9）职责的履行，基金管理东谈主有权托付运营管理机构负责， 其照章应当承担的使命不因托付而免除。 中出现下列情形的，基金管理东谈主应当实时礼聘评估机构对基础设施名目资产进行 评估：   （1）基础设施名目购入或出售；   （2）基金扩募；   （3）提前绝交基金合同拟进行资产处置；   （4）基础设施名目现款流发生要紧变化且对握有东谈主利益有本色影响；   （5）对基金份额握有东谈主利益有要紧影响的其他情形。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                 招募说明书 （三）基金管理东谈主里面决策机制   基金管理东谈主采纳集体投资决策轨制，并建立公募 REITs 投资决策委员会（以 下简称“公募 REITs 投委会”）作为基金管理东谈主里面公开召募基础设施证券投资 基金的最高投资决策机构。   （1）公募 REITs 投委会的组成   公募 REITs 投委会主席由公司总司理担任，公募 REITs 投委会主席可授权有 关东谈主员担任执行主席之职，负责召集、主握会议。   公募 REITs 投委会成员共 6 东谈主，涵盖公司总司理、首席投资官、不动产投资 业务分管和洽东谈主、固定收益部负责东谈主、不动产投资管理部关连业务东谈主员等。   （2）公募 REITs 投委会的权利   （3）公募 REITs 投委会议事法令及决策轨范   （i）制定、完善投资及运营管理决策轨制和进程；   （ii）确定各公募 REITs 的投资运营原则、投资运营主见、投资运营策略以 及投资运营管理主见；   （iii）基础设施名目筛选准入事项（包括但不限于各公募 REITs 大类基础设 施名目资产考中尺度、名目资产筛选和投资价值评估、名目经营事迹评价等）；   （iv）基础设施名目要紧投资事项（包括但不限于基础设施名目的购入、处 置、基金的扩募决策、投资资产支握证券及资产支握证券触及的变更事项、基金 对外借款、基金首发询价区间、订价方式等）；   （v）基础设施名目运营关连事项（包括但不限于解聘/选聘运营管理机构、 决定名目公司的经营方针和投资计划、遴荐和更换非由职工代表担任的董事和监 事、审议批准公司董事会的证明、审议批准公司的年度财务预算决策和决算决策、 审阅基础设施名目关连的如期证明（包括《季度管理证明》《年度物业资产运营 证明》）等）；   （vi）审议不动产外部大家咨询委员会议事法令； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                 招募说明书   （vii）评估各公募 REITs 居品的风险景况；   （viii）审议基金司理提交的超权限的事项；   （ix）其他。   公募 REITs 投委会会议由公募 REITs 投委会主席或执行主席主握，提交议题 材料的关连东谈主员申诉议题，投委会成员进行审议，并逐项表决，最终形成决议。   公募 REITs 投委会主席享有两票表决权，其他公募 REITs 投委会委员各享有 一票表决权。公募 REITs 投委会会议作出的决议须经代表三分之二以上表决权同 意方能通过。   公募 REITs 投委会决策会议根据公募 REITs 触及的基础设施资产的本性和行 业情况作念出决策，基金司理负责执行或监督执行。如决策事项属于《基础设施基 金指引》端正的需要握有东谈主大会审议的事项，则公募 REITs 投委会决策后按照法 律法例端正及基金管理东谈主里面进程提交基金份额握有东谈主大会审议。   为进一步保障基础设施基金的专科化投资管理，基金管理东谈主将礼聘行业大家 组建外部大家咨询委员会，就基础设施基金的居品扩募、名目资产收购、名目资 产处置等要紧事项提供建议及决策。   （1）外部大家咨询委员会东谈主员组成及聘任方式   外部大家咨询委员会由各原始权益东谈主或其关联方、财务咨询人或其关联方各推 荐多少名东谈主员以及关连行业大家多少名出席。   （2）外部大家咨询委员会职责   针对本基金的扩募、名目资产收购、名目资产处置等要紧事项提供建议及方 案，区分以下情形： 础设施名目购入或出售事项，由外部大家咨询委员会提倡建议及决策，基金管理 东谈主就该建议及决策进行审议，并履行妥当轨范后，召集基金份额握有东谈主大会投票 表决； 目处置、收购事项，基金管理东谈主针对该类事项的投资计划，将咨询外部大家咨询 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 委员会意见。外部大家咨询委员会也可就该类事项，向基金管理东谈主提供建议或方 案。基金管理东谈主参考上述意见和建议，履行必要轨范后决策；   （3）外部大家咨询委员会可就上述职责范围内事项召开如期或临时会议并 对会议辩论事项进行表决，表决通过后形成书面建议，提交给基金管理东谈主，由基 金管理东谈主里面公募 REITs 投委会进行决策。如决策事项属于《基础设施基金指引》 端正的需要基金份额握有东谈主大会审议的事项，则公募 REITs 投委会决策后按照法 律法例端正及公司里面进程提交基金份额握有东谈主大会审议。 三、基金托管东谈主的权利与义务 （一）根据《基金法》《运作办法》《基础设施基金指引》过甚他磋商端正，基 金托管东谈主的权利包括但不限于： 管基金财产、权属文凭及关连文献； 的其他用度； 合同》及国度法律法例行径，对基金财产、其他当事东谈主的利益形成要紧损失的情 形，应呈报中国证监会，并采纳必要措施保护基金投资者的利益； 流向，确保相宜法律法例端正和基金合同约定，保证基金资产在监督账户内顽固 运行； 为基金办理证券交易资金算帐； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 （二）根据《基金法》《运作办法》《基础设施基金指引》过甚他磋商端正，基 金托管东谈主的义务包括但不限于： 关文献； 格的老练基金托管业务的专职东谈主员，负责基金财产托职业宜； 保基金财产的安全，保证其托管的基金财产与基金托管东谈主自有财产以及不同的基 金财产彼此落寞；对所托管的不同的基金分别建立账户，落寞核算，分账管理， 保证不同基金之间在账户建立、资金划拨、账册记录等方面彼此落寞；            《基金合同》过甚他磋商端正外，不得利用基金财产为 我方及任何第三东谈主谋取利益，不得托付第三东谈主托管基金财产； 金合同》的约定，根据基金管理东谈主的投资指示，实时办理算帐、交割事宜；                   《基金合同》过甚他磋商端正另有端正 外，在基金信息公开透露前赐与守密，不得向他东谈主泄露，但向监管机构、司法机 关或因审计、法律、评估、财务咨询人、运营管理等外部专科咨询人提供服务而向其 提供的情况除外； 基金管理东谈主在各重要方面的运作是否严格按照《基金合同》的端正进行；如果基 金管理东谈主有未执行《基金合同》端正的行径，还应当说明基金托管东谈主是否采纳了 妥当的措施； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 会或配合基金管理东谈主、基金份额握有东谈主照章召集基金份额握有东谈主大会； 收益分配、信息透露等； 配； 银行业监督管理机构，并文告基金管理东谈主； 任不因其退任而免除； 基金管理东谈主因违犯《基金合同》形成基金财产损失机，应为基金份额握有东谈主利益 向基金管理东谈主追偿； 途； 四、计划管理东谈主、计划托管东谈主职责，资产支握证券握有东谈主权柄及行权安排 （一）计划管理东谈主的权利与义务   各专项计划管理东谈主的权利与义务的具体内容，以各专项计划的《计划说明书》 关连条件约定为准。   （1）计划管理东谈主有权根据《尺度条件》及《认购协议》的约定将专项计划 刊行收入用于购买基础资产、进行基础资产追加投资、进行及格投资，并管理专 项计划资产、分配专项计划利益；   （2）计划管理东谈主有权根据《尺度条件》关连端正绝交专项计划的运作；   （3）代表资产支握证券握有东谈主应用名目公司端正端正的股东权利等；   （4）计划管理东谈主有权托付计划托管东谈主托管专项计划资金，并根据《专项计 划托管协议》的约定，监督计划托管东谈主的托管行径，并针对计划托管东谈主的违约行 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 为采纳必要措施保护资产支握证券握有东谈主的正当权益；   （5）有权按照《尺度条件》关连约定取得专项计划关连用度；   （6）当专项计划资产或资产支握证券握有东谈主的利益受到其他任何第三方损 害时，计划管理东谈主有权代表全体资产支握证券握有东谈主照章向关连使命方讲究法律 使命；   （7）资产支握证券管理东谈主有权根据《尺度条件》及《认购协议》的约定召 集资产支握证券握有东谈主大会；（如对应专项计划文献有此约定）   （8）资产支握证券管理东谈主有权按照《尺度条件》的约定取得已经施行垫付 但未受偿的专项计划用度。（如对应专项计划文献有此约定）   （1）计划管理东谈主应在专项计划管理中恪尽责守，根据《认购协议》及《标 准条件》的端正为资产支握证券握有东谈主提供服务，代表资产支握证券东谈主崇敬正当 利益；   （2）计划管理东谈主应根据《管理端正》建立健全里面风险抑制，将专项计划 的资产与其固有财产分开管理，并将不同客户资产支握专项计划的资产分别记账；   （3）计划管理东谈主应根据《管理端正》以及《尺度条件》的端正，将专项计 划刊行收入用于向原始权益东谈主购买基础资产等约定投资；   （4）计划管理东谈主在管理、运用专项计划资产时，应根据《管理端正》和《专 项计划托管协议》的约定，接受计划托管东谈主对专项计划资金拨付的监督，配统统 划托管东谈主理理托管业务；   （5）计划管理东谈主应按照端正或约定落完结金流归集和崇敬专项计划资产安 全的机制；   （6）计划管理东谈主应根据《管理端正》及《尺度条件》的约定，按期出具计 划管理东谈主证明，保证资产支握证券握有东谈主能够实时了解磋商专项计划资产与收益 等信息；   （7）计划管理东谈主应按照《尺度条件》关连端正向资产支握证券握有东谈主分配 专项计划利益；   （8）计划管理东谈主应按照适用法律端正、专项计划文献约定及资产支握证券 握有东谈主托付，为了资产支握证券握有东谈主的利益，作为专项计划的代表应用名目公 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 司端正中端正的股东权利、权力及职责；   （9）计划管理东谈主应监督计划托管东谈主、名目公司过甚他关连机构履行各安详 专项计划文献项下的职责或义务，如前述机构发生违约情形，则计划管理东谈主应代 资产支握证券握有东谈主根据磋商专项计划文献的端正讲究其违约使命；   （10）计划管理东谈主应按照端正和约定履行信息透露义务，必要时召集资产支 握证券握有东谈主会议，实时透露影响资产支握证券信用风险的事件，进行风险预警；   （11）计划管理东谈主应按照《管理端正》及《尺度条件》的约定，妥善保存与 专项计划磋商的合同、协议、销售文献、交易记录、司帐账册等文献、贵府；   （12）在专项计划绝交时，计划管理东谈主应按照《管理端正》《尺度条件》及 《专项计划托管协议》的约定，妥善处理磋商算帐事宜，并透露算帐证明；   （13）计划管理东谈主因自身或其代理东谈主的舛错形成专项计划资产损失的，应向 资产支握证券握有东谈主承担补偿使命；   （14）因计划托管东谈主舛错形成专项计划资产损失机，计划管理东谈主应代资产支 握证券握有东谈主向计划托管东谈主追偿；   （15）计划管理东谈主应根据《风险管理指引》端正开展资产支握证券信用风险 管理办事，履行资产支握证券信用风险管理职责，实时向交易场所证明资产支握 证券风险管理中的重要情况，按照端正履行信息透露义务，接受交易场所自律管 理；   （16）资产支握证券握有东谈主大会作出的有用决议具有法律束缚力，资产支握 证券管理东谈主应根据告成决议履行其资产支握证券管理东谈主职责。（如对应专项计划 文献有此约定） （二）计划托管东谈主的权利与义务   各专项计划托管东谈主的权利与义务的具体内容，以各专项计划的《计划说明书》 关连条件约定为准。   （1）计划托管东谈主有权实时、足额收取专项计划的托管费；   （2）计划托管东谈主发现计划管理东谈主的划款指示与《管理端正》《计划说明书》 和《专项计划托管协议》《收益分配证明》及《资产管理证明》不符的，应当拒 绝执行，并要求其改正；未能改正的，应当断绝执行并实时向中国基金业协会报 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 告，同期抄送对计划管理东谈主有辖区监管权的中国证监会派出机构。由此给专项计 划或资产支握证券握有东谈主形成的损失（但计划托管东谈主有舛错的除外），计划托管 东谈主不承担使命。   （1）依据《管理端正》             《尺度条件》                  《计划说明书》及《专项计划托管协议》 的约定复古专项计划资金；   （2）在专项计划托管行径中恪尽责守，履行淳厚信用、严慎勤勉的义务， 妥善复古专项计划账户内资金，确保专项计划账户内资金的落寞和安全，照章保 护资产支握证券握有东谈主的财产权益；   （3）依据《专项计划托管协议》的约定，管理专项计划账户，复核并执行 计划管理东谈主的划款指示，负责办理专项计划名下的资金走动；   （4）收到回收款后，应计划管理东谈主要求向计划管理东谈主发出银行结算凭证（根 据具体情形，包括但不限于收款凭证、划款凭证、网上银行支付回单、账户明细 对账单等）或实时以电话、传真、电子邮件或两边约定的其他方式文告计划管理 东谈主；   （5）根据磋商法律法例端正，按《专项计划托管协议》的约定制作并按时 向计划管理东谈主提供磋商计划托管东谈主履行本协议项下义务的托管证明（包括《当期 托管证明》和《年度托管证明》              ）；   （6）专项计划存续期内，如果发生下列可能对资产支握证券握有东谈主权益产 生要紧影响的临风物项，计划托管东谈主应在知谈该临风物项发生之日起 2 个办事日 内以邮寄和传确实方式文告计划管理东谈主： 立、结果、恳求收歇等决定。   （7）计划托管东谈主应按照《管理端正》及《专项计划托管协议》的约定，及 时将专项计划账户的银行对账单原件交给计划管理东谈主。计划托管东谈主应妥善保存 《资产买卖协议》复印件（加盖计划管理东谈主公章）以及与专项计划托管业务磋商 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 的记录专项计划业务行径的原始凭证、记账凭证、专项计划账册、交易记录和重 要合同等文献、贵府，复古期限至自专项计划绝交日起二十年；   （8）在专项计划到期绝交或《专项计划托管协议》绝交时，计划托管东谈主应 协助计划管理东谈主妥善处理磋商算帐事宜，包括但不限于复核计划管理东谈主编制的清 算证明，以及办理专项计划资金的分配；   （9）计划托管东谈主未按《专项计划托管协议》约定执行指示或者舛错执行指 令进而导致专项计划资产产生任何损失的，计划托管东谈主发现后应实时采纳措施予 以弥补，并对由此形成的施行损失负补偿使命；   （10）法律法例端正和专项计划文献约定的其他义务。 （三）资产支握证券握有东谈主的权利与义务   各专项计划握有东谈主权利与义务的具体内容，以各专项计划的《计划说明书》 关连条件约定为准。   （1）按照《尺度条件》的端正，取得专项计划利益；   （2）资产支握证券握有东谈主有权依据专项计划文献的约定明察磋商专项计划 投资运作的信息，包括专项计划资产配置、投资比例、损益景况等，有权了解专 项计划资产的管理、运用、处分及收支情况，并有权要求计划管理东谈主作出说明；   （3）专项计划的资产支握证券握有东谈主有权按照《尺度条件》端正，明察有 关专项计划利益的分配信息；   （4）专项计划资产支握证券握有东谈主的正当权益因计划管理东谈主、计划托管东谈主 舛错而受到损伤的，有权按照《尺度条件》过甚他专项计划文献的端正取得补偿；   （5）资产支握证券握有东谈主享有按照《尺度条件》关连条件的约定召集或出 席资产支握证券握有东谈主大会，并应用表决等权利；   （6）资产支握证券握有东谈主有权按照《尺度条件》的约定参与分配算帐后的 专项计划剩余资产；   （7）资产支握证券握有东谈主有权以交易或质押等方式处置资产支握证券，且 有权根据交易场所的关连法令通过回购进行融资；   （8）中国法律端正或专项计划文献约定的其他权利。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书   （1）专项计划的资产支握证券握有东谈主应根据《认购协议》及《尺度条件》 的端正，按期缴纳专项计划的认购资金，并承担相应的用度；   （2）专项计划的资产支握证券握有东谈主应自行承担专项计划的投资损失；   （3）资产支握证券握有东谈主按法律法例端正承担征税义务；   （4）专项计划存续期间，资产支握证券握有东谈主不得要求专项计划赎回其取 得或受让的资产支握证券；   （5）中国法律端正或专项计划文献约定的其他义务。 （四）资产支握证券份额握有东谈主大会的权柄和行权安排   各专项计划之资产支握证券份额握有东谈主大会权柄及行权安排具体内容，以各 专项计划的《计划说明书》关连条件约定为准。   资产支握证券握有东谈主大会由全体资产支握证券握有东谈主组成。   在专项计划存续期间，出现以下情形之一的，计划管理东谈主应召开资产支握证 券握有东谈主大会：  （1）专项计划缓期；  （2）提前绝交专项计划；  （3）审议/决定专项计划扩募决策；  （4）审议专项计划资产处置决策；  （5）除《尺度条件》另有约定外，在专项计合算帐时，审议专项计合算帐 决策；  （6）审议对资产支握证券握有东谈主利益有要紧影响的资产管理合同的纠正；  （7）更换资产支握证券管理东谈主或资产支握证券托管东谈主；  （8）调治资产支握证券管理东谈主或资产支握证券托管东谈主的酬谢尺度；  （9）专项计划以初度召募资金收购基础设施名目后，专项计划需进行资产 收购、资产处置、融资等事项；  （10）应用对名目公司所享有的股东权利及依据关连协议享有的债权东谈主权力； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书  （11）资产支握证券管理东谈主以为需提议资产支握证券握有东谈主大会审议的其他 事项；  （12）单独或统统代表资产支握证券份额一定比例以上的资产支握证券握有 东谈主，以为需审议的其他事项；  （13）变更资产支握证券握有东谈主大会轨范；                     （如对应专项计划文献有此约定）  （14）变更专项计划投资范围；（如对应专项计划文献有此约定）  （15）对实施专项计划临时刻配进行审议；                     （如对应专项计划文献有此约定）  （16）应用对名目公司所享有的股东权利；                     （如对应专项计划文献有此约定）  （17）法律法例及中国证监会端正的其他事项。   包括计划管理东谈主召集、资产支握证券握有东谈主召集两种方式，具体情形详见各 专项计划《计划说明书》关连条件约定。   召开资产支握证券握有东谈主大会，召集东谈主应在约定的期间范围内提前文告全体 资产支握证券握有东谈主。会议文告至少应载明以下内容：   （1）专项计划基本情况；   （2）召集东谈主、负责东谈主姓名及磋商方式；   （3）会议召开的期间、地点；   （4）会议召开方式（不错接纳现场、非现场或者两者相结合的方式）；   （5）会议拟审议的事项/议案；   （6）会议议事轨范：包括握有东谈主会议的召集方式、表决方式、表决期间和 其他关连事项；   （7）有权出席资产支握证券握有东谈主大会的权益登记日；   （8）代理投票的关连托付事项。   资产支握证券握有东谈主大会应当由握有资产支握证券份额1/2以上（含1/2）的 资产支握证券握有东谈主参加，方可召开。   出席大会的资产支握证券握有东谈主应托付至少1名授权代表出席会议，并出具 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 加盖单元有用印鉴的代理投票授权托付书。计划管理东谈主和计划托管东谈主的授权代表 应当列席资产支握证券握有东谈主大会。   如接纳通讯方式开会，应当以书面方式进行表决；资产支握证券握有东谈主出具 书面表决意见并投递给计划管理东谈主的，视为出席了会议。出具书面意见的资产支 握证券握有东谈主所代表的届时存续的资产支握证券份额1/2以上（含1/2），通讯会议 方可有用召开。   以现场方式开会的，源流由大会主握东谈主按照尺度条件端正确定和公布监票东谈主， 然后由大会主握东谈主宣读提案，经辩论后进行表决，并形成大会决议，大会决议应 当于会议结果后实时透露。大会主握东谈主为计划管理东谈主授权出席会议的代表，在计 划管理东谈主未能主握大会的情况下，由出席大会且握有罕见资产支握证券份额 1/2 （不含 1/2）的资产支握证券握有东谈主，选举产生别称资产支握证券握有东谈主的授权 代表，作为该次资产支握证券握有东谈主大会的主握东谈主。   以非现场方式开会的，应以书面方式进行表决，由召集东谈主在讼师事务所的见 证下按照会议文告端正的方式收取资产支握证券握有东谈主的书面表决意见。   接头基金管理东谈主（代表本基金的利益）作为各基础设施资产支握证券惟一握 有东谈主的情况下，可由基金管理东谈主（代表基金的利益）按各《计划说明书》关连条 款的约定召开握有东谈主大会进行表决并形成握有东谈主大会决议，或由基金管理东谈主（代 表基金的利益）根据基金份额握有东谈主大会的告成决议或者根据《基金合同》约定 平直作出资产支握证券握有东谈主书面决议，决议于公告之日起告成。   上述告成决议对全体资产支握证券握有东谈主、计划管理东谈主、计划托管东谈主均具有 法律束缚力。 五、名目公司层面的组织架构和治理安排   基金管理东谈主（代表基金的利益）通过资产支握证券和名目公司取得基础设施 名目统统整个权或经营权利，有权就名目公司主要东谈主员的安排作出决定或组织市 场化招聘，并对名目公司开展审计，名目公司应给予整个必要之配合。   名目公司在舒服业求施行需求的前提下，总体上应以精简、高效的原则配置 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 东谈主员。名目公司法定代表东谈主、执行董事、监事、财务负责东谈主均应由基金管理东谈主根 据名目公司端正由指定东谈主员担任。 六、基础设施名目运营管理安排   本基金管理东谈主根据《基础设施基金指引》的端正，托付上海集挚咨询管理有 限公司为本基金基础设施名目及资产提供具体运营服务，但基金管理东谈主照章应当 承担的使命不因此而免除。   上海集挚咨询管理有限公司向本基金提供的具体运营服务内容，具体运营管 理安排以基金管理东谈主、名目公司、运营管理机构等各方签署的运营管理协议约定 为准，具体详见本招募说明书“第十八部分基础设施名目运营管理安排”。 七、对于基金治理的补充说明 财务负责东谈主均由基金管理东谈主托付的东谈主员担任，张润大厦将托付集挚咨询担任运营 管理机构负责日常运营管理。前述安排能够舒服基础设施基金平素运作需要。   首发名目公司根据《公司端正》端正，不设董事会，设执行董事别称、监事 别称。   根据《公司法》第十一条、第二百六十一条等端正，高等管理东谈主员是指公司 的司理、副司理、财务负责东谈主。接头安恬投资、中京电子和张润置业的施行业务 情况，分别设总司理和财务负责东谈主别称，根据公司端正和本基金文献的约定履行 职责。名目公司端正对高等管理东谈主员的范围、义务、隔绝行径等作出了端正。   综上，名目公司建立执行董事、监事及高等管理东谈主员相宜《公司法》等法律 法例及各自公司端正的关连端正，具体配置的东谈主员数目和岗亭职责相宜名目公司 的施行业务情况，具备合感性。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                         招募说明书                     第五部分 基金管理东谈主 一、基金管理东谈主概况 层 二、注册老本和股权结构            握股单元                   握股占总股本比例      国泰君安证券股份有限公司                   51%     国泰君安投资管理股份有限公司                  20%     上海工业投资（集团）有限公司                  12%     上海锦江国际投资管理有限公司                  12%     上海上国投资产管理有限公司                    5% 三、主要东谈主员情况 情况等 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书  （1）董事会  朱学华先生，本科学历。历任武警上海警卫局魁首处副团职咨询，上海财政 证券有限公司党总支副文告，上海证券有限使命公司党委文告、副董事长、副总 司理、工会主席，兼任海际大和证券有限使命公司董事长。现任华安基金管理有 限公司党委文告、董事长、法定代表东谈主。  张霄岭先生，博士研究生。历任好意思国联邦储备委员会经济学家、摩根斯坦利 纽约总部信用繁衍品交易模子风险主管、中国银行业监督管理委员会银行监管三 部副主任、中原基金管理有限公司副总司理兼中原基金（香港）有限公司首席执 行官。现任华安基金管理有限公司总司理。  陈志刚先生，本科学历。历任上海市黄浦区东谈主民法院文告员、助理审判员； 上海国际信托投资公司金融三部名目司理；上投投资管理有限公司总司理助理、 副总司理、总司理；上海国际集团资产管理有限公司监事长；上海华东实业有限 公司总司理；上海市再担保有限公司总司理；上海国际集团有限公司风险合规部 总司理。现任上海上国投资产管理有限公司党支部文告、董事长、法定代表东谈主； 兼任申联国际投资有限公司董事、上海证券有限使命公司董事、上海谐意资产管 理有限公司监事。  郭传平先生，硕士研究生学历。历任国泰君安证券哈尔滨西大直街营业部副 总司理（主握办事）、总司理（兼皆皆哈尔营业部总司理）、黑龙江营销总部副总 司理（主握办事）、总司理、黑龙江分公司总司理、上海市委市政府联席办督查 专员助理、国泰君安证券公司业务巡查督导委员会委员、国泰君安期货有限公司 党委委员、纪委文告、监事长等职务。现任国泰君安证券公司巡察委员会巡察专 员、国泰君安投资管理股份有限公司党委文告、董事长。  顾传政女士，研究生学历。历任中国银行上海市分行职员；上海天谈投资咨 询有限公司副总司理；毕博管理咨询（上海）公司咨询咨询人；上海工业投资集团 资产管理有限公司业务主管、总司理助理、副总司理、党支部副文告（主握办事）； 上海工业投资（集团）有限公司东谈主力资源部司理、总裁助理、投资部司理、投资 研究部总司理等。现任上海工业投资（集团）有限公司党委委员、副总裁、工会 主席。  张羽翀先生，硕士学历，历任锦江国际（集团）有限公司金融职业部常务副 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 总司理，上海锦江国际实业投资股份有限公司首席执行官，锦江国际（集团）有 限公司资产财务部总监。现任锦江国际（集团）有限公司投资总监，上海锦江资 产管理有限公司执行董事、总司理，上海锦江国际投资管理有限公司执行董事、 首席执行官，建信东谈主寿保障股份有限公司监事。   落寞董事：   吴伯庆先生，大学学历，一级讼师，曾被评为上海市优秀讼师与上海市十佳 法律咨询人。历任上海市城市建设局秘书科长、上海市第一讼师事务所副主任、上 海市金茂讼师事务所主任、上海市讼师协会副会长。现任上海市金茂讼师事务所 高等合伙东谈主。   严弘先生，博士研究生学历，教诲。历任好意思国得克萨斯大学奥斯汀分校金融 学助理教诲、好意思国南卡罗来纳大学达拉莫尔商学院金融学毕生教职、好意思国证券交 易委员会及好意思国联邦储备局探听学者、长江商学院和香港大学客座教诲、亚洲金 融学会会刊《金融国际驳斥》主编。现任上海交通大学上海高等金融学院金融学 教诲、学术副院长，中国私募证券投资研究中心主任和全球买卖领袖学者名目 （GES）学术主任。   （2）监事会   张志红女士，经济学博士。历任中国证监会上海监管局(原上海证管办)机构 处副处长、机构监管处副处长、机构监管处处长、机构监管一处处长、上市公司 监管一处处长等职务，长城证券有限使命公司党委委员、纪委文告、预算管理委 员会委员、合规总监、副总司理、投资决策委员会委员，国泰君安证券股份有限 公司总裁助理、业务总监、投行业务委员会副总裁等职务。现任国泰君安证券股 份有限公司合规总监、总法律咨询人、工会主席，华安基金管理有限公司监事长。   许愿先生，硕士。曾任怡安翰威特咨询业务总监，麦理根（McLagan）公司 中国区负责东谈主。现任华安基金管理有限公司总司理助理兼东谈主力资源部高等总监， 华安资产管理（香港）有限公司董事。   诸慧女士，硕士研究生学历，经济师。22 年基金行业从业教训。历任华安基 金管理有限公司监察稽核部高等监察员，蚁合交易部总监。现任华安基金管理有 限公司蚁合交易部高等总监。   （3）高等管理东谈主员 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金               招募说明书   朱学华先生，本科学历，25 年证券、基金从业教训。历任武警上海警卫局首 所长副团职咨询，上海财政证券有限公司党总支副文告，上海证券有限使命公司 党委文告、副董事长、副总司理、工会主席，兼任海际大和证券有限使命公司董 事长。现任华安基金管理有限公司党委文告、董事长、法定代表东谈主。   张霄岭先生，博士研究生，24 年金融、基金行业从业教训。历任好意思国联邦储 备委员会经济学家、摩根斯坦利纽约总部信用繁衍品交易模子风险主管、中国银 行业监督管理委员会银行监管三部副主任、中原基金管理有限公司副总司理兼华 夏基金（香港）有限公司首席执行官。现任华安基金管理有限公司总司理。   翁启森先生，硕士研究生学历，30 年金融、证券、基金行业从业教训。历任 台湾富邦银行资深领组，台湾 JP 摩根证券投资司理，台湾摩根投信基金司理， 台湾中信证券自营部协理，台湾保德信投信基金司理，华安基金管理有限公司全 球投资部总监、基金投资部兼全球投资部高等总监、公司总司理助理。现任华安 基金管理有限公司副总司理、首席投资官。   杨牧云先生，本科学历、硕士，23 年金融法律监管办事教训。历任上海市东谈主 民稽查院科员，上海证监局副主任科员、主任科员、副处长、处长。现任华安基 金管理有限公司守护长。   姚国平先生，硕士研究生学历，20 年金融、基金行业从业教训。历任香港恒 生银行上海分行交易员，中原基金管理有限公司上海分公司区域销售司理，华安 基金管理有限公司上海业务部助理总监、机构业务总部高等董事总司理、公司总 司理助理。现任华安基金管理有限公司副总司理。   谷媛媛女士，硕士研究生学历，25 年金融、基金行业从业教训。历任广发银 行客户司理，京华山一国际（香港）有限公司高等司理，华安基金管理有限公司 市集业务二部大区司理、居品部高等董事总司理、公司总司理助理。现任华安基 金管理有限公司副总司理。   范伊然女士，硕士研究生，4 年证券、基金行业从业教训。历任洛阳播送电 视局记者、主握东谈主，中央电视台新闻中心记者、编导，中国文化遗产研究院（国 家水下文化遗产保护中心）副主任，国度文物局政策法例司副司长、国务院新闻 办国度文物局新闻发言东谈主（2019 年、2020 年），国泰君安证券股份有限公司行政 办公室品牌中心主任、策略客户部副总司理。现任华安基金管理有限公司副总经 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                   招募说明书 理。   任志浩先生，硕士研究生学历，27 年证券、基金行业从业教训。历任原国 泰证券、国泰君安证券信息期间部系统开发、崇敬和分析岗、国泰君安证券交易 期间总监、总司理助理兼创新业务总监、副总司理兼创新业务主管、副总司理兼 服务体系开发主管、副总司理兼部门一线合规风控负责东谈主。现任华安基金管理有 限公司首席信息官。   为平素开展基础设施基金业务，华安基金已建立不动产投资管理部作为公司 基础设施基金业务的归口部门，本基金司理的关连情况如下：   叶璟女士，CPA、CFA，毕业于上外洋国语大学。9 年基础设施名目投资管 理从业教训及 3 年公募基金财务及内控审计从业教训。曾赴任于普华永谈，任基 金审计和内控策画的高等审计员；于 2013 年 12 月加入祯祥信托基础产业投资部， 任投资司理，从事基础设施名目的投融资办事；于 2018 年 7 月加入普洛斯老本， 任高等司理，负责公司物流及产业园区关连名目的投融资办事。2020 年 9 月加 入华安基金管理有限公司，任职于不动产投资管理部。2021 年 6 月起，担任华 安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金的基金司理。   蒋翼超先生，好意思国雪城大学金融学硕士，7 年的基础设施名目投资及运营管 理教训。2016 年至 2021 年赴任于上海张江（集团）有限公司计财部，从事集团 资金管理和资产证券化居品刊行及存续期间物业运营管理监监办事。集团任职期 间，于 2020 年 5 月至 2021 年 5 月托付至浦东新区国资委挂职，参与区属企业相 关数据统计及课题名目研究办事。2021 年 12 月加入华安基金，任职运营司理职 务，主要负责基础设施不动产投资及运营管理办事。2022 年 7 月起，担任华安 张江产业园顽固式基础设施证券投资基金的基金司理。   杜金鉴先生，毕业于华东师范大学，6 年基础设施名目运营管理教训。2018 年 7 月至 2022 年 6 月赴任于金地威新产业发展公司，任资产管理部司理，从事 公司上海产业园区的资产管理办事；2022 年 6 月至 2024 年 8 月赴任于上海易之 商企业管理服务有限公司，任策略合作部高等司理，从事上海、惠州等地区的产 业园、仓储物流的投资和运营管理办事。2024 年 9 月加入华安基金，任不动产 投资管理部运营司理，2024 年 10 月起，担任华安张江产业园顽固式基础设施证 券投资基金的基金司理。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                       招募说明书   历任基金司理：   郑韬先生，2021 年 6 月 7 日至 2022 年 7 月 25 日担任本基金的基金司理。   朱蓓女士，2021 年 6 月 7 日至 2024 年 10 月 31 日担任本基金的基金司理。 （以下简称“公募 REITs 投委会”）作为基金管理东谈主里面公开召募基础设施证券投 资基金的最高投资决策机构。   （1）公募 REITs 投委会的组成   公募 REITs 投委会主席由基金管理东谈主总司理担任，公募 REITs 投委会主席可 授权磋商东谈主员担任执行主席之职，负责召集、主握会议。   公募 REITs 投委会成员共 6 东谈主，涵盖基金管理东谈主总司理、首席投资官、不动 产投资业务分管和洽东谈主、固定收益部负责东谈主、不动产投资管理部关连业务东谈主员等。   （2）公募 REITs 投委会的权利   （3）公募 REITs 投委会议事法令及决策轨范   （i）制定、完善投资及运营管理决策轨制和进程；   （ii）确定各公募 REITs 的投资运营原则、投资运营主见、投资运营策略以 及投资运营管理主见；   （iii）基础设施名目筛选准入事项（包括但不限于各公募 REITs 大类基础设 施名目资产考中尺度、名目资产筛选和投资价值评估、名目经营事迹评价等）；   （iv）基础设施名目要紧投资事项（包括但不限于基础设施名目的购入、处 置、基金的扩募决策、投资资产支握证券及资产支握证券触及的变更事项、基金 对外借款、基金首发询价区间、订价方式等）；   （v）基础设施名目运营关连事项（包括但不限于解聘/选聘运营管理机构、 决定名目公司的经营方针和投资计划、遴荐和更换非由职工代表担任的董事和监 事、审议批准公司董事会的证明、审议批准公司的年度财务预算决策和决算决策、 审阅基础设施名目关连的如期证明（包括《季度管理证明》《年度物业资产运营 证明》）等）；   （vi）审议不动产外部大家咨询委员会议事法令； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书   （vii）评估各公募 REITs 居品的风险景况；   （viii）审议基金司理提交的超权限的事项；   （ix）其他。   公募 REITs 投委会会议由公募 REITs 投委会主席或执行主席主握，提交议题 材料的关连东谈主员申诉议题，投委会成员进行审议，并逐项表决，最终形成决议。   公募 REITs 投委会主席享有两票表决权，其他公募 REITs 投委会委员各享有 一票表决权。公募 REITs 投委会会议作出的决议须经代表三分之二以上表决权同 意方能通过。   公募 REITs 投委会决策会议根据公募 REITs 触及的基础设施资产的本性和行 业情况作念出决策，基金司理负责执行或监督执行。如决策事项属于《基础设施基 金指引》端正的需要基金份额握有东谈主大会审议的事项，则公募 REITs 投委会决策 后按照法律法例端正及基金管理东谈主里面进程提交基金份额握有东谈主大会审议。   死一火 2024 年 9 月 30 日，公司咫尺共有职工 539 东谈主（不含子公司），其中 具有丰富的施行操作教训。整个上述东谈主员在最近三年内均未受到所在单元及磋商 管理部门的处罚。公司业务由投资研究、市集营销、IT 运营、详细行政、合规 风控等五个业务板块组成。 四、基金管理东谈主的职责   根据《基金法》的端正，基金管理东谈主应履行以下职责： 配收益； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 他法律行径； 五、基金管理东谈主的承诺 券法》行径的发生； 金法》及关连法律法例的行径的发生； 家磋商法律法例及行业表率，淳厚信用、勤勉尽责，不从事以下行径：   （1）越权或违纪经营；   （2）违犯基金合同或托管协议；   （3）故意损伤基金份额握有东谈主或其他基金关连机构的正当利益；   （4）在向中国证监会报送的贵府中公私分明；   （5）断绝、打扰、扼制或严重影响中国证监会照章监管；   （6）冒失职守、滥用权柄，不按照端正履行职责；   （7）泄露在职职期间明察的磋商证券、基金的买卖神秘，尚未照章公开的 基金投资内容、基金投资计划等信息，或利用该信息从事或者昭示、默示他东谈主从 事关连的交易行径；   （8）其他法律法例以及中国证监会隔绝的行径。   基金管理东谈主承诺将以取信于市集、取信于社会为宗旨，按照淳厚信用、勤勉 尽责的原则，严格盲从磋商法律法例和中国证监会发布的监管端正，不息更新投 资理念，表率基金运作。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书   （1）依照磋商法律法例和基金合同的端正，本着严慎的原则为基金份额握 有东谈主谋取最大利益；   （2）不利用职务之便为我方、代理东谈主、代表东谈主、受雇东谈主或任何第三东谈主谋取 欠妥利益；   （3）不泄露在职职期间明察的磋商证券、基金的买卖神秘，尚未照章公开 的基金投资内容、基金投资计划等信息，或利用该信息从事或者昭示、默示他东谈主 从事关连的交易行径。 六、基金管理东谈主的里面抑制轨制   （1）健全性原则   里面抑制包括公司各项业务、各个部门或机构和全体东谈主员，并涵盖到决策、 执行、监督、反馈等各个重要。   （2）有用性原则   通过科学的里面抑制妙技和方法，建立合理的里面抑制轨范，崇敬内控轨制 的有用执行。   （3）落寞性原则   公司各机构、部门和岗亭职责应当保握相对落寞，公司基金资产、自有资产、 其他资产的运作应当分离。   （4）彼此制约原则   公司里面部门和岗亭的建立应当权责分明、彼此制衡。   （5）成本效益原则   公司运用科学化的经营管理方法裁汰运作成本，提高经济效益，以合理的控 制成本达到最好的里面抑制效果。   公司的里面抑制组织体系是一个权责分明、单干明确的组织结构，以完结对 公司从决策层到管理层、操作层的全面监督和抑制。具体而言，包括以下组成部 分： 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书   （1）董事会：董事会对公司建立里面抑制系统和复古其有用性承担最终责 任；   （2）监事会：监事会依照公司法和公司端正对公司经营管理行径、董事和 公司管理层的行径应用监督权；   （3）守护长：守护长对董事会平直负责。对公司的日常经营管理行径进行 合规性监督和检讨，平直向公司董事会和中国证监会证明；   （4）合规与风险管理委员会：合规与风险管理委员会是为加强公司在业务 运作过程中的风险抑制而成立的相等设机构，以召开例会方式开展办事，向公司 总司理负责。主要职责是如期和不如期审议公司合规证明、风险管理证明以过甚 他风险抑制要紧事项；   （5）合规监察稽核部：合规监察稽核部负责对公司里面抑制轨制的执行情 况进行合规性监督检讨，对守护长负责；   （6）各业务部门：里面抑制是每一个业务部门和职工最首要和基本的职责。 各部门的主管在权限范围内，对其负责的业务进行检讨监督和风险抑制。诸位员 工根据国度法律法例、公司规章轨制、谈德表率和行径准则、我方的岗亭职责进 行自律。   公司里面抑制轨制由里面抑制大纲、基本管理轨制、部门业务规章等部分组 成。   公司里面抑制大纲是对公司端正端正的内控原则的细化和张开，是各项基本 管理轨制的摘要和统辖，里面抑制大纲应当明确内控主见、内控原则、抑制环境、 内控措施等内容。   基本管理轨制包括风险抑制轨制、投资管理轨制、基金司帐轨制、信息透露 轨制、监察稽核轨制、信息期间管理轨制、公司财务轨制、贵府档案管理轨制、 事迹评估考核轨制和焦躁应变轨制等。   部门业务规章是在基本管理轨制的基础上，对各部门的主要职责、岗亭建立、 岗亭使命、操作守则等的具体说明。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书   里面抑制的基本要素包括：抑制环境、风险评估、抑制行径、信息疏通、内 部监控。   （1）抑制环境   抑制环境组成公司里面抑制的基础，包括公司治理结构体系和里面抑制体系。 公司里面抑制体系又包括公司的经营理念和内控文化、里面抑制的组织体系、内 部抑制的轨制体系、职工的谈德操守和教化等内容。   公司自成立以来，通过不息加强公司管理层和职工对里面抑制的相识和抑制 相识，悉力于从公司文化、组织结构、管理轨制等方面营造精采的抑制环境氛围， 使风险相识连结到公司各个部门、各个岗亭和各个业务重要。渐渐完善了公司治 理结构、加强了公司里面合规抑制建设，建立了公司里面抑制体系。   （2）风险评估   公司通过对组织结构、业务进程、经营运作行径进行分析、测试检讨，发现 风险，将风险进行分类、按重要性排序，找出风险散播点，分析其发生的可能性 及对主见的影响程度，评估咫尺的抑制程度和风险陡立，找出引致风险产生的原 因，采纳定性定量的妙技分析考量风险的陡立和危害程度。在风险评估后，确定 应进一步采纳的对应措施，对里面抑制轨制、法令、公司政策等进行纠正和完善， 并监督各个重要的改进实施。   （3）抑制行径   公司的一系列规章轨制、业务法令在制定、纠正的过程中，也得到了一贯的 实施。主要包括：组织结构抑制、操作抑制、司帐抑制。   公司各个部门的建立体现了部门之间的职责单干，及部门间彼此合作与制衡 的原则。基金投资管理、基金运作、市集营销等业务部门有明确的授权单干，各 部门的操作彼此落寞、彼此牵制而且有落寞的证明系统，形成权责分明、严格有 效的三谈监控防地：   以各岗亭主见使命制为基础的第一谈监控防地：各部门里面办事岗亭合理分 工、职责明确，对不相容的职务、岗亭分离建立，使不同的岗亭之间形成一种相 互检讨、彼此制约的关系，以减少差错或作弊发生的风险。   各关连部门、关连岗亭之间彼此监督和牵制的第二谈防地：公司在关连部门、 关连岗亭之间建立尺度化的业务操作进程、重要业务处理表单传递及信息疏通制 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 度，后续部门及岗亭对前一部门及岗亭负有监督和检讨的使命。   以合规监察稽核部对各部门、各岗亭、各项业务全面实施监督反馈的第三谈 监控防地。   公司制定了一系列的基本管理轨制，如风险抑制轨制、投资管理轨制、基金 司帐轨制、公司财务轨制、信息透露轨制、监察稽核轨制、信息期间管理轨制、 贵府档案管理轨制、事迹评估考核轨制和焦躁应变轨制等，抑制日常运作和经营 中的风险。公司各业务部门在施行操作中死守实施。   公司确保基金资产与公司自有资产统统分开，分账管理，落寞核算；公司会 计核算与基金司帐核算在业务表率、东谈主员岗亭和办公区域上严格分开。公司对所 管理的不同基金分别竖立账户，分账管理，以确保每只基金和基金资产的圆善独 立。   基本的司帐抑制措檀越要包括：复核、对账轨制；凭证、贵府管理轨制；会 计账务的组织和处理轨制。运用司帐核算与账务系统，准确磋商基金资产净值， 采纳科学、明确的资产估值方法和估值轨范，公允地反应基金在估值时点的价值。   （4）信息疏通   为了实时完结信息的疏通，有用地达成从下到上的证明和从上至下的反馈， 公司采纳以下措施：   建立了里面办公自动化信息系统与业务申诉体系，通过建立有用的信断交流 渠谈，保证公司各级管理东谈主员和职工不错充分了解与其职责关连的信息，保证信 息实时投递妥当的东谈主员进行处理。   制定了管理和业务证明轨制，包括如期证明和不如期证明轨制。按既定的报 告阶梯和证明频率，在妥当的期间向妥当的里面东谈主员和外部机构进行证明。   （5）里面监控   监控是监督和评估里面抑制体系想象合感性和运行有用性的过程，对抑制环 境、抑制行径等进行握续的覆按和完善。   监察稽核东谈主员负责日常监监办事，促使公司职工积极参与和死守里面抑制制 度，保证轨制的有用实施。   公司合规监察稽核部对各业务部门里面抑制轨制的实施情况进行握续的检 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书 查。覆按其是否相宜想象要求，并实时地充实和完善，反应政策法例、市集环境、 组织调治等因素的变化趋势，确保内控轨制的有用性。   公司基础设施业务的里面管理轨制由《华安基金管理有限公司公开召募基础 设施证券投资基金业务管理办法》以及包括投资管理业务操作规程、风险抑制制 度、尽责调查办事轨制、名目运营轨制、信息透露轨制、发售业务管理轨制等一 系列关连部门规章及配套业务法令组成，由公司各部门在施行操作中死守实施。   基金管理东谈主声明以上对于里面抑制轨制的透露真实、准确，并承诺公司将根 据市集变化和业务发展来不息完善里面风险抑制轨制。 七、基金管理东谈主或其团结抑制下的关联方同类居品或业务教训的说明   华安基金管理有限公司作为本基金的基金管理东谈主，于 2020 年 7 月竖立了不 动产投资管理部，主要负责公司公募 REITs 业务的政策与市集研究、投资管理， 兼居品开发和市集引申等。团队具备丰富的基础设施名目投资管理和运营管理经 验，咫尺管理有国内首批公募 REITs（也即本基金），基金成立以来已运作满一 年，举座投资运作稳健，所握有的基础设施名目运营情况精采。   华安翌日资产管理（上海）有限公司作为基金管理东谈主的全资子公司及本基金 主见基础设施资产支握证券计划管理东谈主，在基础设施名目投资管理及资产证券化 规模具备丰富教训。   上海国泰君安证券资产管理有限公司作为基金管理东谈主团结抑制下的关联方 及本基金主见基础设施资产支握证券计划管理东谈主，在资产证券化业务具备丰富经 验。死一火 2022 年末，国君资管累计刊行企业资产证券化居品 264 只，逾 3,500 亿元，持久位居行业前哨，基本涵盖整个大类资产，并握续不息创新址品类型。   基金管理东谈主或其团结抑制下的关联方的同类居品不存在要紧未决风险事项。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                   招募说明书                      第六部分 基金托管东谈主 一、基金托管东谈主概况   称号：招商银行股份有限公司（以下简称“招商银行”）   竖立日历：1987年4月8日   注册地址：深圳市深南大路7088号招商银行大厦   办公地址：深圳市深南大路7088号招商银行大厦   注册老本：252.20亿元   法定代表东谈主：缪建民   行长：王良   资产托管业务批准文号：证监基金字200283号   电话：4006195555   传真：0755-83195201   资产托管部信息透露负责东谈主：张姗   招商银行成立于1987年4月8日，是我国第一家统统由企业法东谈主握股的股份制 买卖银行，总行设在深圳。自成立以来，招商银行先后进行了三次增资扩股，并 于2002年3月胜利地刊行了15亿A股，4月9日在上交所挂牌（股票代码：600036）， 是国内第一家接纳国际司帐尺度上市的公司。2006年9月又胜利刊行了22亿H股， 共刊行了24.2亿H股。死一火2024年6月30日，本集团总资产115，747.83亿元东谈主民 币，高等法下老本充足率17.95%，权重法下老本充足率14.60%。 改名为资产托管部，现下设基金券商团队、银保信托团队、待业金团队、业务管 理团队、居品研发团队、风险管理团队、系统与数据团队、名目支握团队、运营 管理团队、基金外包业务团队10个职能团队，现有职工228东谈主。2002年11月，经 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书 中国东谈主民银行和中国证监会批准取得证券投资基金托管业务经历，成为国内第一 家取得该项业务经历上市银行；2003年4月，正经办理基金托管业务。招商银行 作为托管业务禀赋最全的买卖银行之一，领有证券投资基金托管经历、基本养老 保障基金托管机构经历、受托投资管理托管业务托管经历、保障资金托管业务资 格、企业年金基金托管业务经历、及格境外机构投资者托管（QFII）经历、及格 境内机构投资者托管（QDII）经历、私募基金业务外包服务经历、存托凭证试点 存托业务等业务经历。   招商银行资产托管结合自身在托管行业深耕22年的专科智商和创新精神，推 出“招商银行托管+”服务品牌，以“践行价值银行策略，悉力于成为服务更佳、 科技更强、协同更好的客户首选全球托管银行”品牌愿景为指引，以“值得信托 的大家、贴心折务的管家、让价值握续加多、客户的体验更佳”的“4+主见”， 以创新的“服务居品化”为方法论，全地方助力资管机构完结可握续的高质料发 展。招商银行资产托管围绕资管全场景，打造了“如风运营”“大不雅投研”“见 微数据”三个服务子品牌，不息创新托管系统、服务和居品：在业内率先推出“网 上托管银行系统”、托管业务详细系统和“6S”托管服务尺度，首家发布私募基 金绩效分析证明，开办国内首个托管银行网站，推出洋内首个托管大数据平台， 胜利托管国内第一只券商聚积资产管理计划、第一只FOF、第一只信托资金计划、 第一只股权私募基金、第一家完结货币市集基金赎回资金T+1到账、第一只境外 银行QDII基金、第一只红利ETF基金、第一只“1+N”基金专户剖析、第一家大小 非解禁资产、第一单TOT复古，完结从单一托管服务商向全面投资者服务机构的 编削，得到了同行认同。   招商银行资产托管业务握续稳健发展，社会影响力不息进步,频年来取得业 内各种奖项荣誉。2016 年 5 月“托管通”荣获《银大师》2016 中国金融创新“十 佳金融居品创新奖”；6 月荣获《财资》“中国最好托管银行奖”，成为国内唯 一取得该奖项的托管银行；7 月荣获中国资产管理“金贝奖”“最好资产托管银 行”、《21 世纪经济报谈》“2016 最好资产托管银行”。2017 年 5 月荣获《亚 洲银大师》“中国年度托管银行奖”；6 月荣获《财资》“中国最好托管银行奖”； “全功能网上托管银行 2.0”荣获《银大师》2017 中国金融创新“十佳金融居品 创新奖”。2018 年 1 月荣获中央国债登记结算有限使命公司“2017 年度优秀资产 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                   招募说明书 托管机构”奖；同月，托管大数据平台风险管理系统荣获 2016-2017 年度银监会 系统“金点子”决策一等奖，以及中央金融团工委、寰宇金融青联第五届“双提 升”金点子决策二等奖；3 月荣获《中国基金报》“最好基金托管银行”奖；5 月荣获国际财经巨擘媒体《亚洲银大师》“中国年度托管银行奖”；12 月荣获 奖。2019 年 3 月荣获《中国基金报》“2018 年度最好基金托管银行”奖；6 月 荣获《财资》“中国最好托管机构”“中国最好待业金托管机构”“中国最好零 售基金行政外包”三项大奖；12 月荣获 2019 东方钞票风浪榜“2019 年度最好托 管银行”奖。2020 年 1 月，荣获中央国债登记结算有限使命公司“2019 年度优 秀资产托管机构”奖项；6 月荣获《财资》“中国境内最好托管机构”“最好公 募基金托管机构”“最好公募基金行政外包机构”三项大奖；10 月荣获《中国 基金报》第二届中国公募基金英华奖“2019 年度最好基金托管银行”奖。2021 年 1 月，荣获中央国债登记结算有限使命公司“2020 年度优秀资产托管机构” 奖项；同月荣获 2020 东方钞票风浪榜“2020 年度最受迎接托管银行”奖项；2021 年 10 月，《证券时报》“2021 年度隆起资产托管银行天玑奖”；2021 年 12 月， 荣获《中国基金报》第三届中国公募基金英华奖“2020 年度最好基金托管银行”； 估值业务隆起机构”奖项；9 月荣获《财资》“中国最好托管银行”“最好公募 基金托管银行”“最好剖析托管银行”三项大奖；12 月荣获《证券时报》“2022 年度隆起资产托管银行天玑奖”；2023 年 1 月荣获中央国债登记结算有限使命 公司“2022 年度优秀资产托管机构”、银行间市集算帐所股份有限公司“2022 年度优秀托管机构”、寰宇银行间同行拆借中心“2022 年度银行间本币市集托 管业务市集创新奖”三项大奖；2023 年 4 月，荣获《中国基金报》第二届中国 基金业创新英华奖“托管创新奖”；2023 年 9 月，荣获《中国基金报》中国基 金业英华奖“公募基金 25 年基金托管示范银行（寰宇性股份行）”；2023 年 12 月，荣获《东方钞票风浪榜》“2023 年度托管银行风浪奖”。2024 年 1 月，荣 获中央国债登记结算有限使命公司“2023 年度优秀资产托管机构”、“2023 年 度估值业务隆起机构”、“2023 年度债市领军机构”、“2023 年度中债绿债指 数优秀承销机构”四项大奖；2024 年 2 月，荣获泰康养老保障股份有限公司 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                   招募说明书 “2023 年度最好年金托管合作伙伴”奖。2024 年 4 月，荣获中国基金报“中国 基金业英华奖-ETF20 周年特别评比“优秀 ETF 托管东谈主””奖。2024 年 6 月，荣 获上海算帐所“2023 年度优秀托管机构”奖。 二、主要东谈主员情况   缪建民先生，招商银行董事长、非执行董事，2020年9月起担任招商银行董 事、董事长。中央财经大学经济学博士，高等经济师。中国共产党第十九届、二 十届中央委员会候补委员。招商局集团有限公司董事长。曾任中国东谈主寿保障（集 团）公司副董事长、总裁，中国东谈主民保障 集团股份有限公司副董事长、总裁、 董事长，曾兼任中国东谈主民财产保障股份有限公司董事长，中国东谈主保资产管理有限 公司董事长，中国东谈主民健康保障股份有限公司董事长，中国东谈主民保障（香港）有 限公司董事长，东谈主保老本投资管理有限公司董事长，中国东谈主民养老保障有限使命 公司董事长，中国东谈主民东谈主寿保障股份有限公司董事长。   王良先生，招商银行党委文告、执行董事、行长。中国东谈主民大学经济学硕士， 高等经济师。1995年6月加入招商银行，历任招商银行北京分行行长助理、副行 长、行长，2012年6月起历任招商银行行长助理、副行长、常务副行长，2022年4 月18日起全面主握招商银行办事，2022年5月19日起任招商银行党委文告，2022 年6月15日起任招商银行行长。兼任招商银行香港上市关连事宜之授权代表、招 银国际金融控股有限公司董事长、招银国际金融有限公司董事长、招商永隆银行 董事长、招联消费金融有限公司副董事长、招商局金融控股有限公司董事、中国 支付算帐协会副会长、中国银行业协会中间业务专科委员会第四届主任、中国金 融司帐学会第六届常务理事、广东省第十四届东谈主大代表。   王颖女士，招商银行副行长，南京大学政事经济学专科硕士，经济师。王颖 女士1997年1月加入招商银行，历任招商银行北京分行行长助理、副行长，天津 分行行长，深圳分行行长，招商银行行长助理。2023年11月起任招商银行副行长。   孙乐女士，招商银行资产托管部总司理，硕士研究生毕业，2001 年 8 月加 入招商银行于今，历任招商银行合肥分行风险抑制部副司理、司理、信贷管理部 总司理助理、副总司理、总司理、公司银行部总司理、中小企业金融部总司理、 投行与金融市集部总司理；无锡分行行长助理、副行长；南京分行副行长，具有 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                      招募说明书 潜入的研究和丰富的实务教训。 三、基础设施基金托管业务主要东谈主员情况   孙乐女士，招商银行资产托管部主要负责东谈主，硕士研究生毕业，2001 年 8 月加入招商银行于今，历任招商银行合肥分行风险抑制部副司理、司理、信贷管 理部总司理助理、副总司理、总司理、公司银行部总司理、中小企业金融部总经 理、投行与金融市集部总司理；无锡分行行长助理、副行长；南京分行副行长， 具有 20 余年银行从业教训，在风险管理、信贷管理、公司金融、资产托管等领 域有潜入的研究和丰富的实务教训。 四、基金托管业务经营情况   死一火 2024 年 6 月 30 日，招商银行股份有限公司累计托管 1484 只证券投资 基金。 五、基础设施基金托管业务经营情况   招商银行具有基础设施规模资产管理居品托管教训，配备了为开展基础设施 基金托管业务配备了充足的专科东谈主员。 向中国证监会恳求注册后，正经取得中国证监会准予注册的批复，获批的 9 单首 批公募 REITs 中，其中 7 单的基金托管行径招商银行，具体如下：  序号         首批公募 REITs 居品称号         托管行   名目状态 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书  招商银行首批托管名目涵盖收费公路、产业园、碳中庸和浑水处理四大主流 基础设施类型，障翳京津冀、粤港澳大湾区、长江三角洲等重点区域，聚焦优质 资产，创新表率并举，为托管行履职、表率公募 REITs 资金监管实操进程提供了 示范效应。 七、基金托管东谈主对基金管理东谈主运作基金进行监督的方法和轨范   根据《中华东谈主民共和国证券投资基金法》《公开召募证券投资基金运作管理 办法》等磋商法律法例的端正及基金合同、托管协议的约定，对基金投资范围、 投资比例、投资组合等情况的正当性、合规性进行监督和核查。   在为基金投资运作所提供的基金算帐和核算服务重要中，基金托管东谈主对基金 管理东谈主发送的投资指示、基金管理东谈主对各基金用度的提真金不怕火与支付情况进行检讨监 督，对违犯法律法例、基金合同的指示断绝执行，独立即文告基金管理东谈主。   基金托管东谈主如发现基金管理东谈主依据交易轨范已经告成的投资指示违犯法律、 行政法例和其他磋商端正，或者违犯基金合同约定，实时以书面方式文告基金管 理东谈主进行整改，整改的时限应相宜法律法例及基金合同允许的调治期限。基金管 理东谈主收到文告后应实时查对说明并以书面方式向基金托管东谈主发出回函并改正。基 金管理东谈主对基金托管东谈主文告的违纪事项未能在限期内纠正的，基金托管东谈主应证明 中国证监会。 八、基金托管东谈主对基金管理东谈主运作基础设施基金进行监督的方法和轨范   为表率招商银行托管的基础设施证券投资基金安全、高效地运行，保障投资 东谈主的正当权益，根据《基金法》              《基础设施基金指引》                       《基础设施基金运营操作指 引》和《招商银行资产托管业务基本轨制》，并制定行内基础设施证券投资基金 托管操作规程。   操作规程涵盖了招商银行托管基础设施证券投资基金全生命周期托管业务， 主要包括居品准入、合同审核及签署、账户管理、居品成立、指示处理、核算估 值、信息透露、投资监督、财产复古、居品到期等关连业务操作。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书                     第七部分 关连参与机构 一、主见基础设施资产支握证券/专项计划管理东谈主 （一）华安资产张润大厦资产支握专项计划管理东谈主（新购入专项计划）   称号：华安翌日资产管理（上海）有限公司   法定代表东谈主：杜煊君   成立日历：2013 年 10 月 1 日   注册老本：东谈主民币 500,000,000 元   住所：中国(上海)解放贸易试验区富特北路 211 号 302 部位 368 室   办公地址：上海市浦东新区浦东南路 360 号 38 楼   磋商东谈主：辛玮   电话：021-38969766 （二）国君资管张江光大园资产支握专项计划管理东谈主（首发专项计划）   称号：上海国泰君安证券资产管理有限公司   法定代表东谈主：陶耿   成立日历：2010 年 8 月 27 日   注册老本：东谈主民币 2,000,000,000 元   住所：上海市黄浦区南苏州路 381 号 409A10 室   办公地址：上海市静安区新闸路 669 号博华广场 23 层   磋商东谈主：徐刚、苏瑞、严洁、郑树强、张健、杨甜、倪帆   电话：021-38676040   传真：021-38909089   电子邮箱：surui019730@gtjas.com 二、财务咨询人   称号：国泰君安证券股份有限公司   法定代表东谈主：朱健   成立日历：1999 年 8 月 18 日   注册老本：东谈主民币 8,906,671,631 元 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书    注册地址：上海市浦东新区解放贸易试验区商城路 618 号    办公地址：上海市静安区南京西路 768 号    电话：021-38676798    传真：021-38670798    磋商东谈主：胡玮瑛、吴迪珂、顾轶甫、王文博、鲁尹翔、殷子杰 三、运营管理机构    称号：上海集挚咨询管理有限公司    法定代表东谈主：陈晨    成立日历：2021 年 3 月 22 日    注册老本：东谈主民币 10,000,000 元    注册地址：中国（上海）解放贸易试验区集创路 200 号，银东路 491 号 1 幢 119 室    办公地址：中国（上海）解放贸易试验区集创路 200 号，银东路 491 号 1 幢 119 室    电话：021-68825159    磋商东谈主：曾景 四、登记机构    称号：中国证券登记结算有限使命公司    住所：北京市西城区太平桥大街 17 号    办公地址：北京市西城区太平桥大街 17 号    负责东谈主：周明    磋商东谈主：陈文祥    电话：021-68419095    传真：021-68870311 五、出具法律意见书的讼师事务所    称号：北京市汉坤讼师事务所    住所：北京市东城区东长安街一号“东方广场”东方经贸城 C1 座 9 层 906 室 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书   办公地址：北京市东城区东长安街一号“东方广场”东方经贸城 C1 座 9 层   负责东谈主：李卓蔚   电话：010-13699275399   传真：010-85255511   磋商东谈主：方榕 六、司帐师事务所 （一）2022 年度第一次扩募并新购入基础设施名目的司帐师事务所   称号：毕马威华振司帐师事务所（特殊普通合伙）   住所：北京市东城区东长安街 1 号东方广场东 2 座办公楼 8 层   办公地址：北京市东城区东长安街 1 号东方广场东 2 座办公楼 8 层   法定代表东谈主：邹俊   磋商电话：010-85085000   传真：010-85185111   磋商东谈主：王国蓓   承办注册司帐师：王国蓓、汪霞 （二）初度刊行时的司帐师事务所   称号：德勤华永司帐师事务所（特殊普通合伙）   住所：上海市延安东路 222 号 30 楼   办公地址：上海市延安东路 222 号 30 楼   首席合伙东谈主：付建超   电话：021-61418888   传真：021-63350177   承办注册司帐师：倪敏、李蝶菲   磋商东谈主：倪敏 七、基础设施名目的资产评估机构 （一）2022 年度第一次扩募及新购入基础设施名目的资产评估机构   注册称号：上海东洲房地产地皮估价有限公司   注册老本：东谈主民币 200 万元 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                         招募说明书    法定代表东谈主：周佩祥    注册地址：上海市奉贤区拓林镇林场路 185 号    电话：18017768220    磋商东谈主：洪方晴 （二）首发基础设施名目的资产评估机构    注册称号：仲量联行（北京）房地产资产评估咨询有限公司    曾用名：仲量联行（北京）地皮房地产评估咨询人有限公司    注册老本：东谈主民币 202 万元    法定代表东谈主：李萍萍    注册地址：北京市向阳区开国路乙 118 号 8 层 01A/01B/01C/01D/02A    电话：010-59223690    磋商东谈主：温馨 （三）本基金初度刊行时的评估机构仲量联行（北京）房地产资产评估咨询有限 公司已为本基金连气儿提供评估服务 3 年，根据《基础设施基金指引》“评估机构 为团结只基础设施基金提供评估服务不得连气儿罕见 3 年”。基金管理东谈主经审慎开 展评估机构选聘办事，并履行了妥当的里面轨范后，将本基金评估机构更换为深 圳市感恩梁行地皮房地产评估有限公司。上述变更自 2024 年 1 月 9 日起告成。    注册称号：深圳市感恩梁行地皮房地产评估有限公司    注册老本：东谈主民币 500 万元    法定代表东谈主：程家龙    注册地址：深圳市福田区福田街谈福安社区中心四路 1 号嘉里建设广场 T2 座 503A    电话：010-85198155    磋商东谈主：杨枝 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 六、托管东谈主的里面抑制轨制   （一）里面抑制主见   招商银行确保托管业务严格盲从国度磋商法律法例和行业监管轨制，坚握守 法经营、表率运作的经营理念；形成科学合理的决策机制、执行机制和监督机制， 小心和化解经营风险，确保托管业务的稳健运行和托管资产的安全；建立有益于 查错防弊、堵塞间隙、抛弃隐患，保证业务稳健运行的风险抑制轨制，确保托管 业务信息真实、准确、圆善、实时；确保内控机制、体制的不息改进和各项业务 轨制、进程的不息完善。   （二）里面抑制组织结构   招商银行资产托管业务建立三级里面抑制及风险小心体系：   一级里面抑制及风险小心是在招商银行总行风险管控层面对风险进行驻扎 和抑制；总行风险管理部、法律合规部、审计部落寞对资产托管业务进行评估监 督，并提倡内控进步管理建议。   二级里面抑制及风险小心是招商银行资产托管部竖立风险合规管理关连团 队，负责部门里面风险驻扎和抑制，实时发现里面抑制劣势，提倡整改决策，跟 踪整改情况，并平直向部门总司理室证明。   三级里面抑制及风险小心是招商银行资产托管部在建立专科岗亭时，死守内 抑制衡原则，视业务的风险程度制定相应监督制衡机制。   （1）全面性原则。里面抑制障翳各项业务过程和操作重要、障翳整个团队 和岗亭，并由全部东谈主员参与。   （2）审慎性原则。托管组织体系的组成、里面管理轨制的建立均以小心风 险、审慎经营为起点，体现“内控优先”的要求。   （3）落寞性原则。招商银行资产托管部各团队、各岗亭职责保握相对落寞， 不同托管资产之间、托管资产和自有资产之间彼此分离。里面抑制的检讨、评价 部门落寞于里面抑制的建立和执行部门。   （4）有用性原则。里面抑制有用性包含里面抑制想象的有用性、里面抑制 执行的有用性。里面抑制想象的有用性是指里面抑制的想象障翳了整个应温煦的 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 重要风险，且想象的风险支吾措施妥当。里面抑制执行的有用性是指里面抑制能 够按照想象要求严格有用执行。   （5）妥当性原则。里面抑制妥当招商银行托管业务风险管理的需要，并能 够跟着托管业务经营策略、经营方针、经营理念等里面环境的变化和国度法律、 法例、政策轨制等外部环境的改变实时进行纠正和完善。   （6）防火墙原则。招商银行资产托管部办公场合与我行其他业务场合阻滞， 办公网和业务网物理分离，部门业务网和全行业务网防火墙策略分离，以达到风 险小心的目的。   （7）重要性原则。里面抑制在完结全面抑制的基础上，温煦重要托管业务 重要事项和高风险重要。   （8）制衡性原则。里面抑制能够完结在托管组织体系、机构建立、权责分 配及业务进程等方面彼此制约、彼此监督，同期兼顾运营效率。   （1）完善的轨制建设。招商银行资产托管部从资产托管业务内控管理、产 品受理、司帐核算、资金算帐、岗亭管理、档案管理和信息管理等方面制定一系 列规章轨制，建立了三层轨制体系，即：基本端正、业务管理办法和业务操作规 程。轨制结构档次明晰、管理要求明确，舒服风险管理全障翳的要求，保证资产 托管业务科学化、轨制化、表率化运作。   （2）业务信息风险抑制。招商银行资产托管部在数据传输和保存方面有严 格的加密和备份措施，接纳加密、直连方式传输数据，数据执行他乡实时备份， 整个的业务信息须经过严格的授权方能进行探听。   （3）客户贵府风险抑制。招商银行资产托管部对业务办理过程中获取的客 户贵府严格守密，除法律法例和其他磋商端正、监管机构及审计要求外，不向任 何机构、部门或个东谈主泄露。   （4）信息期间系统风险抑制。招商银行对信息期间系统机房、权限管理实 行双东谈主双岗双责，电脑机房24小时值班并建立门禁，整个电脑建立密码及相应权 限。业务网和办公网、托管业务网与全行业务网双分离轨制，与外部业务机构实 行防火墙保护，对信息期间系统采纳两地三中心的救急备份管理措施等，保证信 息期间系统的安全。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   （5）东谈主力资源抑制。招商银行资产托管部通过建立精采的企业文化和职工 培训、激发机制、加强东谈主力资源管理及建立东谈主才梯级军队及东谈主才储备机制，有用 地进行东谈主力资源管理。               第八部分 风险揭示   本风险揭示的揭示事项仅为列举事项，未能精通列明本基金的整个风险。投 资者在参与本基金关连业务前，应正经阅读基金合同、招募说明书等法律文献， 老练基础设施基金关连法令，自主判断基金投资价值，自主作念出投资决策，自行 承担投资风险。 一、本基金作为基础设施基金的独到风险   本基金为基础设施基金，可能面对以下风险，包括但不限于： （一）基金价钱波动风险   基础设施基金大部分资产投资于基础设施名目，具有权益属性，受经济环境、 运营管理等因素影响，基础设施名目市集价值及现款流情况可能发生变化，可能 引起基础设施基金价钱波动，以致存在基础设施名目际遇顶点事件（如地震、台 风等）发生较大损失而影响基金价钱的风险。 （二）流动性风险   本基金的存续期为自初度召募基金合同告成之日起 35 年，存续期内采纳封 闭式运作，不怒放申购与赎回，存在流动性不及等风险。   此外，按照《基础设施基金指引》要求，本基金策略投资者所握有的策略配 售份额需要舒服一定的握有期要求，在一定期间内无法交易。因此本基金份额（含 扩募份额）上市初期可交易份额并非本基金的全部份额，本基金可能面对因上市 交易份额不充分而可能导致的流动性风险。 （三）扩募发售失败风险   如基金扩募发售期届满，面对基金扩募份额总额未达到准予注册限制的 80%、 新购入基础设施名目的原始权益东谈主或者其团结抑制下的关联方等未按端正参与 策略配售或其他情形，则基金扩募发售失败，投资者面对基金无法实施扩募的风 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 险。基金管理东谈主将在基金扩募发售期限届满后 30 日内返还投资者已缴纳的款项， 并加计银行同期活期存款利息。 （四）基金合同提前绝交的风险   基金可能会面对因本基金所握有的全部基础设施资产支握证券已全部变现 或提前绝交算帐，或本基金所握有的全部基础设施名目无法复古平素、握续运营 或难以再产生握续、矫健现款流等情形，导致基金合同提前绝交的风险。 （五）扩募及新购入基础设施名目交易关连的风险   区别于股票、债券等尺度金融居品，基础设施名目的市集流动性和交易活跃 程度受到基础设施名目区位、存续年限、老本市集环境、产业投资政策、城市规 划调治等诸多因素影响，成交价钱与交易的竞争情况，基础设施名目的经营近况， 行业市集预期以及利率环境等因素关连。基金通过收购基础设施名目调治投资组 合时，受上述因素影响，可能存在交易价钱偏离基础设施名目评估值，交易期间 周期超出计划以致无法胜利完成交易的风险，影响基金投资策略的实施。   进行基础设施名目收购之前，基金管理东谈主过甚他尽责调查实檀越体将根据法 律法例及关连监管端正的要求，勤勉尽责地对基础设施名目以及业务参与东谈主等相 关事项进行尽责调查。原始权益东谈主过甚控股股东、施行抑制东谈主根据关连端正已承 诺所提供文献贵府的真实性，并承诺关连的损失补偿。尽管如斯，由于尽责调查 期间以及信息贵府的局限性，在本次收购中，尽调实檀越体无法统统保证新购入 名目不存在未发现的流毒，或原始权益东谈主过甚控股股东、施行抑制东谈主不错充分履 行关连承诺。  （1）如扩募发售失败，将进而导致本次交易失败；  （2）其他原因可能导致扩募所涉交易被暂停、中止或取消的风险，提请投 资者贯注投资风险。 （六）绝交上市风险   基础设施基金运作过程中可能因触发法律法例或交易所端正的绝交上市情 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 形而绝交上市，导致投资者无法平素在二级市集交易。 （七）基础设施名目运营管理风险   基础设施基金投资蚁合度高，收益率很大程度依赖基础设施名目运营情况， 基础设施名目可能因经济环境变化或运营不善等因素影响，导致施行现款流大幅 低于测算现款流，存在基金收益率欠安的风险，基础设施名目运营过程中房钱、 收费等收入的波动也将影响基金收益分配水平的矫健。此外，基础设施基金可直 接或转折对外借款，存在基础设施名目经营不达预期，基金无法偿还借款的风险。 （八）利益冲突风险   本基金运作过程中，存在包括基金管理东谈主运用基金资产与本基金关联方之间 发生关联交易等潜在利益冲突的情形，基础设施基金可能发生关联交易价钱不公 平、分歧理等情况，从而损伤基金份额握有东谈主利益的风险。 （九）税收等政策调治风险   基础设施基金运作过程中可能触及基金握有东谈主、公募基金、资产支握证券、 名目公司等多层面税负，如果国度税收政策发生调治，可能影响投资收益。基础 设施基金是创新址品，如果磋商法例或政策发生变化，可能对基金运作产生影响。 （十）停牌的风险   根据《新购入基础设名目指引》要求，本基金将在基金份额握有东谈主大会召开 之日（以现场方式召开的）或者基金份额握有东谈主大司帐票之日（以通讯方式召开 的）开市起停牌。 （十一）专项计划等特殊目的载体提前绝交的风险。   本基金居品结构与其他证券投资基金比拟较为复杂，本基金将通过资产支握 专项计划及名目公司等特殊目的载体转折完结对基础设施资产的管理。前述专项 计划等特殊目的载体在运作过程中可能触发各自的提前绝交条件，导致专项计划 等特殊目的载体提前绝交的风险。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书 （十二）基础设施基金关连法律、行政法例、部门规章、表随性文献（以下简 称法律法例）和交易所业务法令，可能根据市集情况进行修改，或者制定新的 法律法例和业务法令，投资者应当实时赐与温煦和了解。 二、与本基金基础设施名目关连的风险 （一）政策风险   包括地皮使用、产业政策、行业管理、环境保护等关连政策变化引致的风险。 （二）基础设施名目的市集风险   本基金所投资的基础设施名目均位于上海市浦东新区，可能面对地方经济和 区域市集负面变化的风险。区域市集的负面变化将对地区的租赁需求、房钱水平 等产生负面影响，继而对名目的运营事迹及翌日估值增长产生不利影响，主要包 括：   水平的智商产生负面影响； （三）基础设施名目的运营风险   本基金所投资的基础设施名目的现款流主要源于租赁过甚他关连收入，死一火 张润大厦重要现款流提供方租赁面积统统占其已出租面积的 72.20%。名目的财 务景况及经营事迹可能受到佃农提前退租、收歇、无偿债智商或事迹下滑、到期 佃农无法完成续签或无法找到替代承租东谈主的不利影响。名目收益可能减少，可供 分配现款可能受到不利影响。   本基金管理东谈主根据《基础设施基金指引》的端正，托付上海集挚咨询管理有 限公司为本基金基础设施名目及资产提供具体运营服务。尽管运营管理机构为本 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                招募说明书 基础设施名目配备了持久管理本基础设施名目的专科运营管理团队，依然存在运 营管理机构因管理妙技欠佳，东谈主员变动，执行效率等原因导致无法有用及高效管 理基础设施资产的风险，对基础设施名目的收益和估值产生负面影响。若因为解 聘等原因使得运营管理机构发生变更，存在短期无法确定运营管理机构或机构间 嘱托不利的风险，将对基础设施名目的运营产生不利影响，继而影响基础设施基 金的运营事迹。   根据《上海市房屋租赁条例（2010 修正）》第十五条文定：“房屋租赁合同 过甚变更合同由租赁当事东谈主到房屋所在地的区、县房地产登记机构办理登记备案 手续。房屋租赁合同未经登记备案的，不得拒抗第三东谈主。”放抄本招募说明书出 具之日，基础设施名目公司尚未就基础设施资产正在履行的全部租赁合同办理租 赁登记备案手续，翌日可能会被主管部门责令限期改正。   死一火 2022 年末，本基金所投资的基础设施名目对于剩余期限 2 年以内的（含 张润大厦为 72.71%；其中，2022 年度第一次扩募新购入基础设施名目张润大厦 现租约蚁合到期的情况。若届时佃农不续约或者无新签租约，将会对房钱收入造 成较大影响，可能会对现款流产生不利影响，从而影响本基金的收益。   本基金存续期间，基础设施名目适用的建筑尺度可能变得更为严格，本基金 可能需要支拨大批用度以确保相宜该尺度。基础设施名目可能需要大批老本开支 复古精采景况，可能会对本基金的收益形成不利影响。   本基金所投资的基础设施名目关连原始权益东谈主握有并运营同类基础设施资 产，且蚁合在张江科学城区域，与基础设施资产组成平直或转折地竞争关系，可 能影响基础设施资产的现款流及估值，对投资东谈主利益形成一定影响。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 （四）基础设施名目的蚁合度风险   本基金所投资的基础设施名目在区位散播上较为蚁合，存在基础设施名目易 受到一地的经济环境和产业政策的影响的风险，继而对基础设施名目收益的矫健 性存在负面影响。 （五）估值与现款流预测风险   基础设施名目的估值和现款流预测是基于可取得的行业数据，名目信息和其 他关连信息的情况下，在最好揣度假设的基础上形成的，存在基础设施名目估值 可能无法体现公允价值；现款流预测可能与施行结果存在偏差的风险。 （六）基础设施名目评估结果偏差风险   第三方评估公司出具的基础设施名目评估证明仅供投资者参考，不组成投资 建议，也不作为基础设施名目公允价值的任何承诺和保障。关连评估结果不代表 基础设施名目资产的真实市集价值，也不代表基础设施名目资产能够按照评估结 果进行转让。基础设施名目评估结果与真实市集价值可能存在偏差的风险。 （七）基础设施资产处置的风险   如以出售方式处置基础设施资产，由于基础设施资产的公允价值可能受到当 时不动产市集景气程度的影响，可能会导致售价出现大幅下降，从而会对基金份 额握有东谈主的利益产生不利影响。 （八）未取得部分重要现款流提供方财务信息的风险   由于部分重要现款流提供方未在公开渠谈透露过关连财务信息，故无法对其 财务景况进行分析，无法圆善了解该重要现款流提供方的财务关连风险。 三、管理风险 （一）管理风险   本基金可能因为基金管理东谈主的管理水平、管理妙技和管理期间等因素，而影 响基金收益水平。这种风险可能表当今基金举座的投资组合管理上，举例资产配 置、类属配置不行相宜基金合同的要求，不行达到预期收益主见；也可能表当今 个券个股的遴荐不行相宜本基金的投资立场和投资主见等。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 （二）新址品创新带来的风险   跟着中国证券市集与国际市集的接轨，各式国外的投资用具也渐渐引入，这 些新的投资用具在为基金资产保值增值的同期，也会产生一些新的投资风险，例 如可编削债券带来的转股风险，利率期货带来的期货投资风险等。同期，基金管 理东谈主可能因为对这些新的投资居品的不老练而发生投资舛错，产生投资风险。 四、合规性风险   指本基金的投资运作不相宜关连法律、法例的端正和基金合同的要求而带来 的风险。 五、操作风险   基金运作过程中，因里面抑制存在劣势或者东谈主为因素形成操作荒诞或违犯操 作规程等引致的风险，举例，越权违纪交易、司帐部门讹诈、交易舛错、IT 系 统故障等风险。 六、基金财产投资运营过程中的增值税   鉴于基金管理东谈主为本基金的利益投资、运用基金财产过程中，可能因法律法 规、税收政策的要求而成为征税义务东谈主，就包摄于基金的投资收益、投资呈报和 /或本金承担征税义务。因此，本基金运营过程中由于上述原因发生的增值税等 税负，仍由本基金财产承担，届时基金管理东谈主与基金托管东谈主可能通过本基金财产 账户平直缴付，或划付至管理东谈主账户并自基金管理东谈主依据税务部门要求完成税款 申报缴纳。 七、本基金法律文献风险收益特征表述与销售机构基金风险评价可能不一致的 风险   本基金法律文献投资章节磋商风险收益特征的表述是基于投资范围、投资比 例、证券期货市集迢遥措施等作念出的概述性形容，代表了一般市集情况下本基金 的持久风险收益特征。销售机构（包括基金管理东谈主直销机构和代销机构）根据相 关法律法例对本基金进行风险评价，不同的销售机构接纳的评价方法也不同，因 此销售机构的风险品级评价与基金法律文献中风险收益特征的表述可能存在不 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 同，投资东谈主在购买本基金时需按照销售机构的要求完成风险承受智商与居品风险 之间的匹配覆按。 八、其他风险 （一）期间风险   当磋商机、通讯系统、交易网络等期间保障系统或信息网络支握出现荒谬情 况，可能导致基金日常的申购赎回无法按平素时限完成、登记结算系统瘫痪、核 算系统无法按平素时限自满产生净值、基金的投资交易指示无法实时传输等风险。 （二）其他不可抗力风险   干戈、当然灾害等不可抗力因素的出现，将会严重影响证券市集的运行，可 能导致基金资产的损失。金融市集危急、行业竞争、代理商违约等超出基金管理 东谈主自身平直抑制智商之外的风险，可能导致基金或者基金份额握有东谈主利益受损。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                       招募说明书                  第九部分 基金的召募 一、启动召募概况   本基金由基金管理东谈主依照《基金法》                  《运作办法》                       《销售办法》                            《基础设施基    《基金合同》过甚他磋商端正，经中国证监会 2021 年 5 月 17 日证监许 金指引》 可〔2021〕1670 号文注册召募。   本基金自 2021 年 5 月 31 日起向全社会公开召募，死一火 2021 年 5 月 31 日 召募办事胜利结果。   经德勤华永司帐师事务所验资，本次召募的净认购金额为 1,495,000,000.00 元东谈主民币，认购资金在召募期间产生的银行利息全部计入基金财产。召募资金 已于 2021 年 6 月 2 日划入本基金在基金托管东谈主招商银行股份有限公司开立的基 金托管专户。   本次召募有用认购总户数为 123,442 户。按照每份基金份额启动发售面值 中，向策略配售投资者发售的比例为 55.33%，向网下投资者发售的比例为 31.27%， 向公众投资者发售的比例为 13.40%。本基金管理东谈主运用固有资金认购本基金 从业东谈主员认购握有的基金份额总额为 20,045 份，占本基金总份额的比例为 讼师费以过甚他用度不从基金资产中列支。   本次发售中，上海张江集成电路产业区开发有限公司、珠海安石宜达企业 管理中心（有限合伙）通过策略配售统统认购本基金份额 1 亿份，占本次基金 发售比例的 20%，握有期自上市之日起不少于 60 个月。基金份额握有期间不允 许质押。其它参与策略配售的专科机构投资者握有本基金的基金份额期限自上 市之日起不少于 12 个月。 二、2022 年第一次扩募并新购入基础设施名目发售概况   本基金于 2023 年 3 月 31 日收到中国证监会《对于准予华安张江光大园封 闭式基础设施证券投资基金变更注册的批复》（证监许可〔2023〕732 号）以及 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书 上海证券交易所《对于对华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金居品变 更暨扩募份额上市及华安资产张润大厦资产支握专项计划资产支握证券挂牌转 让无异议的函》（上证 REITs（审）〔2023〕3 号）；华安基金管理有限公司以通 讯方式召开华安张江光大园 REIT 基金份额握有东谈主大会审议并表决通过了《对于 华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金 2022 年度第一次扩募并新购入基 础设施名目的议案》，决议自通过之日起告成。     本基金 2022 年第一次扩募并新购入基础设施名目发售方式为向特定对象发 售（定向扩募），本次定向扩募发售期首日为 2023 年 5 月 25 日。基金管理东谈主、 财务咨询人于 2023 年 5 月 30 日向整个获配投资者发送《缴款文告书》，临了缴款 日为 2023 年 6 月 1 日。     经毕马威华振司帐师事务所（特殊普通合伙）验资，本基金的银行托管专 户于 2023 年 6 月 1 日已收到扩募发售召募扣除认购费后的有用认购资金东谈主民币     本次定向扩募发售的发售对象为张江集团、张江集电等共计 18 名发售对象， 有用认购总户数为 20 户。按照本次发售最终价钱 3.373 元/份磋商，本基金本次 定向扩募发售基金份额共计 460,326,121 份，其中，原始权益东谈主张江集团作为本 次发售的策略配售对象，认购本次定向扩募发售份额总额的 20%，获配份额为 扩募发售份额总额的 15%，获配份额为 69,048,917 份；定向扩募的其他机构投 资者统统获配基金份额数目 299,211,981 份，占本次定向扩募发售总量 65%。本 基金扩募召募期间的司帐师费、讼师费等用度不从基金资产中列支。     本次定向扩募发售中，张江集团及张江集电统统认购本次定向扩募发售总 量的 35%，其中扩募份额发售总量 20%的握有期自上市之日起不少于 60 个月， 罕见 20%部分握有期自上市之日起不少于 36 个月。其他发售对象认购的本次定 向扩募的基金份额，自上市之日起 6 个月内不得转让，但法律法例另有端正的 除外。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                       招募说明书                第十部分 基金的历史沿革   华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金（即改名前本基金，下同） 经中国证券监督管理委员会 2021 年 5 月 17 日证监许可〔2021〕1670 号文注册， 并由华安基金管理有限公司依照磋商法律法例进行召募，                         《华安张江光大园顽固 式基础设施证券投资基金基金合同》自 2021 年 6 月 7 日告成。   华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金就基金变更事宜向中国证监 会进行变更注册，并取得中国证监会证监许可【2023】732 号《对于准予华安张 江光大园顽固式基础设施证券投资基金变更注册的批复》，变更注册内容主要涉 及延长基金合同期限、基金的扩募及新购入基础设施名目关连事项等内容，并 相应纠正基金合同。2023 年 4 月 25 日至 2023 年 5 月 17 日，华安张江光大园封 闭式基础设施证券投资基金的基金份额握有东谈主大会以通讯方式召开，大会审议 通过了《对于华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金 2022 年度第一次扩 募并新购入基础设施名目的议案》               《对于华安张江光大园顽固式基础设施证券投 资基金延长基金合同期限的议案》的议案。   自 2023 年 6 月 2 日起，纠正后的《华安张江光大园顽固式基础设施证券投 资基金基金合同》告成，原基金合同自同日起失效。   基金管理东谈主经履行妥当轨范后，自 2023 年 6 月 28 日起，本基金由华安张 江光大园顽固式基础设施证券投资基金正经改名为华安张江产业园顽固式基础 设施证券投资基金。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                   招募说明书         第十一部分 基金份额的上市交易和结算   基金合同告成后，在相宜关连法律法例和基金份额上市条件的前提下，本 基金将在上海证券交易所上市交易。 一、基金份额上市   本基金的基金合同告成后，在舒服《基金法》                      《上海证券交易所证券投资基 金上市法令》等关连法令的要求后，基金管理东谈主可朝上海证券交易所恳求基金 份额上市。   本基金已于 2021 年 6 月 21 日起在上海证券交易所上市交易，基金管理东谈主 于 2021 年 6 月 16 日依据法律法例端正在端正媒介上刊登《华安张江光大园封 闭式基础设施证券投资基金上市交易公告书》。   本基金 2022 年度第一次扩募份额已于 2023 年 6 月 16 日起在上海证券交易 所上市交易，基金管理东谈主于 2023 年 6 月 13 日依据法律法例端正在端正媒介上 刊登《华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金扩募份额上市交易公告书》。 （注：本基金改名前称号为华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金） 二、基金份额的上市交易   本基金上市后，不错接纳竞价、大量、报价、询价、指定敌手方和协议交 易等上海证券交易所认同的交易方式交易。使用场外基金账户认购的基金份额 可通过转托管参与上海证券交易所场内交易或平直参与关连平台交易，具体可 参照上海证券交易所、中国结算法令办理。   本基金在上海证券交易所的上市交易需盲从《上海证券交易所交易法令》 《上海证券交易所证券投资基金上市法令》《REITs 业务办法》等磋商端正。   基金份额上市交易后，登记在中国证券登记结算有限使命公司上海分公司 证券登记系统中的基金份额可平直在上海证券交易所上市交易；登记在中国证 券登记结算有限使命公司怒放式基金登记结算系统中的场外基金份额通过办理 跨系统转托管业务将基金份额转至场内证券登记系统后，方可上市交易。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 三、本基金份额的收购及关连权益变动关连事项   根据《REITs 业务办法》过甚它磋商端正，触及本基金的收购及关连权益变 动的事项，需盲从以下要求：  投资者过甚一致行动东谈主同意并说明，自领有基金份额时即视为对如下两条事 项作出了不可撤消的承诺：  （1）通过上海证券交易所交易或上海证券交易所认同的其他方式，投资者 过甚一致行动东谈主领有权益的基金份额达到本基金的基金份额的 10%时，应当在 该事实发生之日起 3 日内编制权益变动证明书，文告本基金管理东谈主，并予公告； 在上述期限内，不得再行买卖本基金的份额；  （2）投资者过甚一致行动东谈主领有权益的基金份额达到本基金的基金份额的 比例每加多或者减少 5%，应当在该事实发生之日起 3 日内编制权益变动证明书， 文告本基金管理东谈主，并予公告。在该事实发生之日起至公告后 3 日内，不得再 行买卖本基金的份额。   投资者过甚一致行动东谈主同意在领有基金份额时即视为承诺，承诺若违犯上 述第（1）（2）条文定买入在本基金中领有权益的基金份额的，在买入后的 36 个月内对该罕见端正比例部分的基金份额不应用表决权。   投资者过甚一致行动东谈主应当参照《上市公司收购管理办法》、中国证监会关 于公开刊行证券的公司权益变动证明书内容与格式关连端正以过甚他磋商上市 公司收购及股份权益变动的端正编制关连份额权益变动证明书等信息透露文献 并予公告。  投资者过甚一致行动东谈主领有权益的基金份额达到或者罕见该基金份额的 益变动证明书。  投资者过甚一致行动东谈主领有权益的基金份额达到或者罕见该基金份额的 益变动证明书。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书  投资者过甚一致行动东谈主领有权益的基金份额达到基础设施基金份额的 50% 时，持续增握该基础设施基金份额的，应当按照《上市公司收购管理办法》以 过甚他磋商上市公司收购及股份权益变动的磋商端正，采纳要约方式进行并履 行相应的轨范或者义务，但相宜上交所业务法令端正情形的可免除发出要约。  投资者过甚一致行动东谈主通过初度发售领有权益的基金份额达到或罕见本基 金份额 50%，持续增握本基金份额的，适用前述端正。  本基金管理东谈主应当按照《上市公司收购管理办法》的磋商端正，编制并公告 管理东谈主证明书，礼聘落寞财务咨询人出具专科意见并予公告。  以要约方式对本基金进行收购的，要约收购期限届满至要约收购结果公告前， 基础设施基金应当停牌。基金管理东谈主透露要约收购结果公告日复牌，公告日为 非交易日的，于次一交易日起复牌。  以要约方式对本基金进行收购的，当事东谈主应当参照上海证券交易所和中国结 算上市公司要约收购业务的磋商端正办理关连手续。  投资者过甚一致行动东谈主领有权益的基金份额达到或者罕见基金份额的 2/3 的， 持续增握本基金的基金份额的，可免于发出要约。  除相宜上款端正的条件外，投资者过甚一致行动东谈主领有权益的基金份额达到 或者罕见基金份额的 50%的，且相宜《上市公司收购管理办法》第六十三条列 举情形之一的，可免于发出要约。  相宜《上市公司收购管理办法》第六十二条列举情形之一的，投资者不错免 于以要约方式增握基金份额。 四、扩募基金份额的上市  本基金存续期间购入基础设施名目完成后，触及扩募基金份额上市的，基金 管理东谈主需参照上海证券交易所业务法令，朝上海证券交易所恳求新增基金份额 上市。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 五、基金的登记结算方式   本基金的登记结算需盲从《中国证券登记结算有限使命公司公开召募基础 设施证券投资基金登记结算业求实施详情（试行）》等磋商端正。 六、上市交易的停复牌和绝交上市   上市基金份额的停复牌和绝交上市按照《基金法》关连端正和上海证券交 易所的关连端正执行。具体情况见基金管理东谈主届时关连公告。 七、法律法例、监管部门、上海证券交易所、中国证券登记结算有限使命公司 对上市交易另有端正的，从其端正。 八、若上海证券交易所、中国证券登记结算有限使命公司加多了基金上市交易、 份额转让等新功能，本基金管理东谈主不错在履行妥当的轨范后加多相应功能，无 须召开基金份额握有东谈主大会。 九、基金份额的结算   本基金的基金份额按照中国结算的业务法令采纳分系统登记原则。记录在 投资者场内证券账户中的基金份额登记在中国结算证券登记结算系统；记录在 投资者怒放式基金账户中的基金份额登记在中国结算怒放式基金登记结算系统。   基金份额的具体结算以《中国结算公开召募基础设施证券投资基金登记结 算业求实施详情》及《中国证券登记结算有限使命公司上海证券交易所公开募 集基础设施证券投资基金登记结算业务指引（试行）》的端正为准。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书             第十二部分 基金的投资 一、投资主见   本基金主要投资于基础设施资产支握证券并握有其全部份额，通过资产支 握证券等特殊目的载体取得基础设施名目公司全部股权，最终取得关连基础设 施名目统统整个权。本基金在严格抑制风险的前提下，通过积极主动的投资管 理和运营管理，努力进步基础设施名目的运营收益水平及基础设施名目价值， 力图为基金份额握有东谈主提供相对矫健的呈报。 二、投资范围   本基金主要投资于主见基础设施资产支握证券全部份额，本基金的其他基 金资产不错投资于利率债、信用品级在 AAA（含）以上的债券及货币市集用具。   如法律法例或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理东谈主在履行适 当轨范后，不错将其纳入投资范围。   本基金投资于基础设施资产支握证券的比例不低于基金资产的 80%，但因 基础设施名目出售、按照扩募决策实施扩募收购时收到扩募资金但尚未完成基 础设施名目购入及中国证监会认同的其他因素致使基金投资比例不相宜上述规 定投资比例的不属于违犯投资比例限制；由于除上述原因之外的其他原因导致 不舒服上述比例限制的，基金管理东谈主应在 60 个办事日内调治。因所投资债券的 信用评级下调导致不相宜投资范围的，基金管理东谈主应在 3 个月之内调治。   如果法律法例对该比例要求有变更的，基金管理东谈主在履行妥当轨范后，可 对本基金的投资比例进行相应调治。 三、投资策略   本基金主要投资于优质园区类基础设施名目资产，在严格抑制风险的前提 下，通过积极主动的投资管理和运营管理，努力进步基础设施名目的运营收益 水平及基础设施名目价值，力图为基金份额握有东谈主提供相对矫健的呈报，主要 投资策略包括： 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 （一）基础设施资产的运营管理和投资策略   本基金将按照法律法例端正和基金合同约定履行基础设施名目运营管理职 责，积极主动运营管理所投资的基础设施名目资产，充分采纳礼聘的运营管理 机构的专科管理教训，以获取基础设施名目房钱、收费等矫健现款流为主要目 的，并通过主动管理进步基础设施名目资产的市集价值。   本基金将积极而有遴荐地收购相宜国度要紧策略、宏不雅调控政策、产业政 策、固定资产投资管理法例轨制的优质园区类基础设施名目资产。在遴荐扩募 收购园区类基础设施名目资产时，将聚焦重点区域，优先遴荐位于《京津冀协 同发展策画摘要》        《河北雄安新区策画摘要》                   《长江经济带发展策画摘要》                               《粤港 澳大湾区发展策画摘要》《长江三角洲区域一体化发展策画摘要》《海南解放贸 易港建设总体决策》等国度要紧策略区域范围内和国务院批准竖立的国度级新 区、国度级经济期间开发区范围内的园区类基础设施名目；以及位于国度发展 确定的开发区范围内，业态为研发、创新想象及中试平台，工业厂房，创业孵 化器和产业加速器，产业发展服务平台等园区基础设施。名目用地性质为非商 业、非住宅用地。   本基金的资产处置方式以向第三方协议转让基础设施名目的股权或资产为 主，基金管理东谈主会根据基础设施名目资产的投资运营情况当令评估合适的投资 退出契机，秉握握有东谈主利益优先的原则，寻求潜在买家，遴荐最有益于本基金 投资收益完结的买家报价决策，按照基金合同约定履行关连轨范后，专科审慎 地处置基础设施名目资产。 （二）其它投资策略   本基金其余基金资产将投资于利率债、信用品级在 AAA（含）以上的债券 及货币市集用具，以有用利用基金资产，提高基金资产的投资收益。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 四、投资及借款限制   基金的投资组合应死守以下限制：   （1）本基金投资于基础设施资产支握证券的比例不低于基金资产的 80%， 但因基础设施名目出售、按照扩募决策实施扩募收购时收到扩募资金但尚未完 成基础设施名目购入及中国证监会认同的其他因素致使基金投资比例不相宜上 述端正投资比例的不属于违犯投资比例限制；因除上述原因之外的其他原因导 致不舒服上述比例限制的，基金管理东谈主应在 60 个办事日内调治。因所投资债券 的信用评级下调导致不相宜投资范围的，基金管理东谈主应在 3 个月之内调治；   （2）本基金平直或转折对外借存款项，应当死守基金份额握有东谈主利益优先 原则，不得依赖外部增信，借款用途限于基础设施名目日常运营、维修改造、 名目收购等，且基金总资产不得罕见基金净资产的 140%。其中，用于基础设施 名目收购的借款应当相宜下列条件： 拆转让以舒服偿还借款要求，偿付安排不影响基金握续矫健运作； 分成矫健性；   基金总资产被迫罕见基金净资产 140%的，基金不得新增借款，基金管理东谈主 应当实时向中国证监会证明关连情况及拟采纳的措施等。   （3）除基金合同另有约定外，本基金所握有一家公司刊行的证券，其市值 不罕见基金资产净值的 10%；   （4）除基金合同另有约定外，本基金管理东谈主管理的全部基金握有一家公司 刊行的证券，不罕见该证券的 10%；   （5）本基金进入寰宇银行间同行市集进行债券回购的资金余额不得罕见基 金资产净值的 40%；进入寰宇银行间同行市集进行债券回购的最持久限为 1 年， 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 债券回购到期后不得缓期；   （6）本基金与私募类证券资管居品及中国证监会认定的其他主体为交易对 手开展逆回购交易的，可接受质押品的禀赋要求应当与基金合同约定的投资范 围保握一致；   （7）法律法例及中国证监会端正的和《基金合同》约定的其他投资限制。   除上述第（1）（2）（6）项情形之外，因证券市集波动、证券刊行东谈主合并、 基金限制变动等基金管理东谈主之外的因素致使基金投资比例不相宜上述端正投资 比例的，基金管理东谈主应当在 10 个交易日内进行调治，但中国证监会端正的特殊 情形除外。   基金管理东谈主应当自基金合同告成之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符 合基金合同的磋商约定。在上述期间内，本基金的投资范围、投资策略应当符 合基金合同的约定。基金托管东谈主对基金的投资的监督与检讨自基金合同告成之 日起入手。   如果法律法例或监管部门对上述投资组合比例限制进行变更的，以变更后 的端正为准。法律法例或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，基金管理 东谈主在履行妥当轨范后，则本基金投资不再受关连限制。   为崇敬基金份额握有东谈主的正当权益，基金财产不得用于下列投资或者行径：   （1）承销证券；   （2）违犯端正向他东谈主贷款或者提供担保；   （3）从事承担无尽使命的投资；   （4）买卖其他基金份额，但法律法例或中国证监会另有端正的除外；   （5）向其基金管理东谈主、基金托管东谈主出资；   （6）从事内幕交易、掌握证券交易价钱过甚他不正当的证券交易行径；   （7）法律、行政法例和中国证监会端正隔绝的其他行径。   基金管理东谈主运用基金财产买卖基金管理东谈主、基金托管东谈主过甚控股股东、实 际抑制东谈主或者与其有要紧利害关系的公司刊行的证券或者承销期内承销的证券， 或者从事其他要紧关联交易的，应当相宜基金的投资主见和投资策略，死守基 金份额握有东谈主利益优先原则，小心利益冲突，建立健全里面审批机制和评估机 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书 制，按照市集自制合理价钱执行。关连交易必须预先得到基金托管东谈主的同意， 并按法律法例赐与透露。要紧关联交易应提交基金管理东谈主董事会审议，并经过 三分之二以上的落寞董事通过。   基金管理东谈主运用基金财产收购基础设施名目后从事其他要紧关联交易的， 应当相宜基金的投资主见和投资策略，死守基金份额握有东谈主利益优先原则，防 范利益冲突，建立健全里面审批机制和评估机制等关连轨制，履行妥当轨范外， 还应当按法律法例端正的轨范召开基金份额握有东谈主大会。   基金管理东谈主董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查。   法律、行政法例或监管部门取消或变更上述隔绝性端正，如适用于本基金， 基金管理东谈主在履行妥当轨范后，则本基金投资不再受关连限制或以变更后的规 定为准。 五、事迹比较基准   本基金暂不设事迹比较基准。   如果今后法律法例要求，或有更巨擘的、更能为市集迢遥接受或能更合理 地估量比较本基金事迹阐扬的事迹比较基准推出，本基金管理东谈主不错依据崇敬 投资者正当权益的原则，与基金托管东谈主协商一致报中国证监会备案后实时公告， 并在更新的招募说明书中列示，无谓召开基金份额握有东谈主大会。 六、风险收益特征   本基金为基础设施证券投资基金，存续期内主要投资于基础设施资产支握 证券，以获取基础设施运营收益并承担基础设施资产价钱波动，其预期风险与 收益高于债券型基金和货币型基金，低于股票型基金。 七、基金的投资组合情况   截止至 2024 年 3 月 31 日，本基金投资于主见基础设施资产支握证券统统   基金管理东谈主的董事会及董事保证本证明所载贵府不存在伪善纪录、误导性 述说或要紧遗漏，并对其内容的真实性、准确性和圆善性承担个别及连带使命。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                 招募说明书    基金托管东谈主招商银行股份有限公司根据本基金合同端正，于 2024 年 4 月 18 日复核了基础设施资产支握证券之外投资组合证明中的财务目的、收益分配情 况和投资组合证明等内容，保证复核内容不存在伪善纪录、误导性述说或者重 大遗漏。    除基础设施资产支握证券之外的基金资产组合情况数据死一火 2024 年 3 月   序号             名目            金额（元）         其中：债券                                -              资产支握证券                          -         其中：买断式回购的买入返售金融         资产    本基金本证明期末未握有债券投资。    本基金本证明期末未握有债券。   投资明细    本基金本证明期末未握有除基础设施资产支握证券之外的资产支握证券。    本证明期内，本基金投资的前十名证券的刊行主体莫得被监管部门立案调 查的，也莫得在证明编制日前一年内受到公开质问、处罚的情况。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金    招募说明书 无。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书               第十三部分 基金的财产 一、基金总资产   基金总资产指基金合并财务报上层面计量的基金总资产（包含应纳入合并 范围的各司帐主体所领有的资产），包括基金领有的基础设施资产支握证券、各 类有价证券、银行存款本息、应收款项以过甚它资产的价值总和，即基金合并 报上层面计量的总资产。 二、基金净资产   基金净资产是指基金资产减去基金欠债后的价值，即基金合并财务报上层 面计量的净资产。 三、基金财产的账户   基金托管东谈主根据关连法律法例、表随性文献为本基金开立资金账户、证券 账户、基础设施资产支握证券托管账户、基金托管账户、基础设施名目公司日 常运营收支账户、监管账户以及投资所需的其他专用账户。开立的基金专用账 户与基金管理东谈主、基金托管东谈主、基金销售机构和基金登记机构自有的财产账户 以过甚他基金财产账户相落寞。 四、基金财产的复古和处分   本基金财产落寞于原始权益东谈主、基金管理东谈主、基金托管东谈主、基金销售机构、 资产支握证券管理东谈主过甚他参与机构的财产，并由基金托管东谈主复古。原始权益 东谈主、基金管理东谈主、基金托管东谈主、资产支握证券管理东谈主、基金登记机构、基金销 售机构过甚他参与机构以其自有的财产承担其自身的法律使命，其债权东谈主不得 对本基金财产应用请求冻结、扣押或其他权利。除照章律法例和《基金合同》 的端正处分外，基金财产不得被处分。   原始权益东谈主、基金管理东谈主、基金托管东谈主、资产支握证券管理东谈主过甚他参与 机构因照章结果、被照章撤消或者被照章宣告收歇等原因进行算帐的，基金财 产不属于其算帐财产。基金管理东谈主管理运作基金财产所产生的债权，不得与其 固有资产产生的债务彼此抵销；基金管理东谈主管理运作不同基金的基金财产所产 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 生的债权债务不得彼此抵销。基金财产的债权，不得与原始权益东谈主、基金管理 东谈主、基金托管东谈主、资产支握证券管理东谈主过甚他参与机构的固有财产产生的债务 相对消。不同基础设施基金财产的债权债务，不得彼此对消。非因基金财产本 身承担的债务，不得对基金财产强制执行。   基金管理东谈主、基金托管东谈主、资产支握证券管理东谈主等关连机构因基金财产的 管理、运用或者其他情形而取得的财产和收益，归入基金财产。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                          招募说明书             第十四部分 基础设施名目基本情况 一、基础设施名目概况及运营数据 设施名目由 2 个产业园资产组成，即张润大厦及张江光大园。其中，张润大厦 由本基金的扩募召募资金购入并握有，张江光大园由本基金以启动召募资金购 入并握有。 （一）新购入基础设施名目：张润大厦   新购入基础设施名目为张润置业握有的位于上海市浦东新区盛夏路 61 弄      名目称号                        张润大厦      物业外不雅       坐落       上海市浦东新区盛夏路 61 弄 1-3 号，金秋路 158 号       证号            沪（2020）浦字不动产权第 067526 号      权利东谈主                   上海张润置业有限公司      占大地积                   21,796.00 平方米      建筑面积                   60,534.05 平方米      地皮用途                        研发总部              国有建设用地使用权使用期限：2010 年 4 月 12 日起 2054      使用期限              年 8 月 16 日止              包括 1 幢 11 层、1 幢 8 层、1 幢 2 层的科研想象用房，以      资产范围    及地下 1 层车库；共有 462 个可用车位，其中地库车位 410              个。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                   招募说明书         评估价值      东谈主民币 147,690 万元（价值时点：2022 年 12 月 31 日）       （1）基础设施名目现款流的真实性       基础设施名目均已达到矫健造就的运营状态，投资呈报精采，已产生握续、 矫健的现款流，具有握续经营智商和较好的增长后劲，且收入现款流起首具备 较高分散度。基础设施名目房钱收入均由市集化运营产生，不依赖第三方补贴 等非频繁性收入，佃农中不存在原始权益东谈主关联方、不存在政府机关等职业单 位，现款流真实有用。       死一火 2022 年 12 月 31 日，基础设施名目具体佃农数目组成如下：  序号       名目称号         建筑面积（㎡）                  佃农数目   出租率       （2）基础设施名目现款流的矫健性       ①历史运营情况                   期间                   张润大厦       张润大厦 2018 年 6 月建成后正经干与运营后一年内速即完成爬坡期，2020 年末、2021 年末及 2022 年末出租率永恒矫健在 95%以上，基本处于满租状态。 佃农结构主要为集成电路、先进制造、信息期间三大行业的企业，租赁合同期 限以中持久为主；自运营以来，佃农结构保握矫健，死一火 2022 年末，前述三大 行业佃农占比超 80%。       经营收益方面，张润大厦已往三年营业收入完结快速增长后已进入安适期， 元/天/平方米、5.56 元/天/平方米、5.81 元/天/平方米和 5.90 元/天/平方米。死一火                    表：张润大厦历史经营事迹阐扬 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                                      招募说明书                                                                  单元：东谈主民币万元            名目             2020 年                 2021 年               2022 年   营业收入                    7,256.84               8,333.93            8,417.30   营业成本                    2,329.15               2,327.96            2,366.69   EBITDA                  6,761.50               7,795.17            7,067.10   经营行径现款净流量               7,753.77               7,515.54            5,641.10   ②租约期限统计   死一火 2022 年 12 月 31 日，张润大厦已签约的租赁合同庚限以罕见 3 年的为 主，统统占比达 68.03%。其中，签约 3-5 年（含）的租赁面积占比 43.10%，5 年以上的占比 24.93%。                     表：张润大厦租约年限散播情况                 租约年限                 合同面积（㎡）                面积占比                    统统                      42,014.64        100.00%   ③租约剩余年限统计   死一火 2022 年 12 月 31 日，张润大厦租赁合同剩余年限以 2 年（含）的为主， 统统占比 72.71%，其中剩余期限 1 年（含）内的租赁面积占比 58.11%、1-2 年 （含）占比 14.60%。                    表：张润大厦租约剩余年限散播情况                 租约年限                 合同面积（㎡）                面积占比                    统统                  42,014.64            100.00%   ④租约到期情况统计   死一火 2022 年 12 月 31 日的有用租赁合同中，2023 年末前到期的租约面积占 比 58.11%；2024 年到期的租约面积占比 36.46%；2024 年末（含）前到期面积 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                                   招募说明书 统统为 39,733.93 平方米，占已出租面积的 94.57%；名目公司将实时跟进租赁动 态，握续夯实佃农储备，提前作念好续签及换签等招租办事。                       表：张润大厦租约到期年限散播情况               到期年限                租赁面积（㎡）                 面积占比                  统统                42,014.64               100.00%         （3）基础设施名目现款流的落寞性         张润置业通过向佃农出租物业获取房钱收入，名目收入起首具有落寞性。         （4）基础设施名目现款流的分散性         死一火 2022 年 12 月 31 日，张润大厦共有 16 家佃农，租赁合同 21 份1。佃农 客群多元，佃农实力较强，所属行业散播合理，收入具备一定分散程度。作为 地处张江科学城的产业载体，主要以先进制造业、信息科技、集成电路产业客 户为主。                          表：张润大厦租赁用途散播情况             行业规模                  合同面积（㎡）                   面积占比            先进制造业                   19,314.31                 45.97%             信息科技                   9,186.69                  21.87%             集成电路                   8,615.75                  20.51%             商贸服务                   3,297.90                   7.85%            产业服务配套                  1,526.80                   3.63%             医疗器械                    73.19                     0.17%                 统统                 42,014.64                100.00%         张润大厦入驻佃农均为市集化出租，按照租赁面积磋商前十大佃耕具体情 况如下：                           表：张润大厦前十大佃农情况 序号       承租方         租赁面积（㎡）                              租赁期限  租约合同份数系根据承租东谈主与出租东谈主签署的整个有用租赁合同数目磋商，团结位承租东谈主与出租东谈主签署的 数份有用租赁合同不视作为一份租赁合同。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                                    招募说明书 序号    承租方     租赁面积（㎡）                                 租赁期限      （5）基础设施名目的重要现款流提供方 三各自孝顺的现款流占新购入基础设施名目团结时期的现款流总额比例均罕见 占新购入基础设施名目举座同期现款流总额的 30.98%；2022 年度重要现款流提 供方二支付的房钱为 2,224.66 万元，占新购入基础设施名目举座同期现款流总 额的 28.31%，2022 年度重要现款流提供方三支付的房钱为 1,170.45 万元，占新 购入基础设施名目举座同期现款流总额的 14.90%，2022 年支付的房钱情况如下 表所示：       佃农称号         租赁面积（㎡）                                        房钱收入占比                                                   元）  重要现款流提供方一            16,796.29                 2,434.21                30.98%  重要现款流提供方二                9,186.69              2,224.66                28.31%  重要现款流提供方三                4,350.43              1,170.45                14.90%         统统            30,333.41                 5,829.32                74.19%      基金管理东谈主已按《公开召募基础设施证券投资基金尽责调查办事指引（试 行）》第二十一条文定对重要现款流提供方进行了尽责调查。经公开信息查询， 三家重要现款流提供方均为非上市公司，未公示的财务数据，且无债券刊行记 录和主体信用评级。为审慎核查三家重要现款流提供方的践约智商，基金管理 东谈主已通过公开渠谈信息检索了解其历史正当合规经营情况，对基础设施名目运 营团队及原始权益东谈主管理层进行访谈了解其历史房钱支付情况，通过对重要现 金流提供方的磋商股东背景分析、行业分析判断其经营情况和翌日发展。三家 重要现款流提供方与原始权益东谈主均不存在关联关系，过往合作为依据租赁合同 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                        招募说明书 进行的房屋租赁，历史经营情况平素、房钱收缴平素、践约情况精采。具体情 况如下：              表：重要现款流提供方一基本信息        事项                      内容       成立日历                2019 年 8 月 15 日       注册老本                东谈主民币 10,000 万元               从事电子科技、网络科技、信息科技规模内的期间开发、               期间转让、期间咨询、期间服务，电子居品、通讯居品、               半导体的想象、开发、销售，从事货色与期间的出进口业       经营范围               务，磋商机软件的想象、开发、制作、销售，芯片、半导               体元器件、仪器容貌、通讯居品的销售。（照章须经批准               的名目，经关连部门批准后方可开展经营行径）   重要现款流提供方一聚焦于为智妙手机提供软硬件支握，主要在 CPU、GPU、 多媒体、通讯、电源、模拟电路等期间规模开展自主研发，具有高新期间企业 认证。公司东谈主员中，硕士/博士占比达 80%，40%以上东谈主员有 10 年以上芯片研发 教训。根据市集数据自满，2022 年上半年，重要现款流提供方一的控股股东在 国内智妙手机市集出货量排行前五，市集份额占有率较高，经营情况较好。根 据欧洲专利局（EPO）公布的《2021 年专利指数》证明，2021 年，其母公司以 第五，仅次于华为、爱立信、高通、三星。   财务情况方面，根据现场走访了解，重要现款流提供方一预测其 2022 年可 完结营业收入约 4 亿元，死一火 2022 年末财务情况精采。   死一火 2022 年末，重要现款流提供方一自 2019 年起承租基础设施名目房屋 于今，均足额支付房钱，无房钱欠缴情况，践约智商精采。   死一火 2022 年末，重要现款流提供方一与原始权益东谈主无关联关系，业务合作 主要为依据租赁合同进行的房屋租赁业务，除此之外无其他过往业务合作。   重要现款流提供方一最近 3 年在投资建设、坐褥运营、金融监管、工商、 税务等方面不存在的要紧不良记录，资信景况精采。   经基金管理东谈主和律所核查，死一火 2023 年 2 月 20 日，经在中国执行信息公 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                          招募说明书 开网-失信被执行东谈主查询系统、中国执行信息公开网-被执行东谈主信息查询系统、中 华东谈主民共和国救急管理部网站、中华东谈主民共和国生态环境部网站、国度市集监 督管理总局网站、中华东谈主民共和国国度发展和鼎新委员会网站、中华东谈主民共和 国财政部网站、“信用中国”网站、国度企业信用信息公示系统中进行检索，除因 违犯建设工程建设轨范管理端正被上海市浦东新区建设和交通委员会于 2021 年 金流提供方一在最近三年内存在被有权部门认定为失信被执行东谈主、失信坐褥经 营单元或者其他失信单元的情况。               表：重要现款流提供方二基本信息         事项                       内容        成立日历                 2013 年 5 月 15 日        注册老本                 东谈主民币 306.905 万元                数码科技、磋商机专科规模内的期间开发、期间服务，计                算机网络工程，磋商机系统集成，企业营销筹办，数码产                品、磋商机软硬件及左近斥地、通讯器材、通讯斥地、电        经营范围                子居品的销售，磋商机软、硬件的想象，数据处理服务，                从事货色及期间的出进口业务。（照章须经批准的名目，                经关连部门批准后方可开展经营行径）   重要现款流提供方二是一家互联网游戏居品研发公司，其开发的居品由腾 讯平台代理。公司的控股母公司成立于 2012 年 3 月,其公司的居品和服务已障翳 全球 150 个国度和地区、75 个语种,曾在 40 多个国度和地区位居应用商店总榜 前哨。2022 年 7 月，中国企业评价协会发布了“2021 中国新经济企业 500 强”榜 单。该公司位列前三。重要现款流提供方二的母公司作为信息科技平台企业， 在全球的日活跃用户数近 10 亿，旗下的应用轨范在国内的浸透率接近 54%，行 业发展远景开阔，死一火 2022 年末经营情况矫健，践约智商较好。   财务情况方面，根据公开信息查询，重要现款流提供方二母公司 2021 年总 营收约 580 亿好意思元，同比增长 70%，死一火 2022 年末财务情况精采。   死一火 2022 年末，重要现款流提供方二自 2019 年起承租基础设施名目房屋 于今，均足额支付房钱，无房钱欠缴情况，践约智商精采。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                            招募说明书    死一火 2022 年末，重要现款流提供方二与原始权益东谈主无关联关系，业务合作 主要为依据租赁合同进行的房屋租赁业务，除此之外无其他过往业务合作。    重要现款流提供方二最近 3 年在投资建设、坐褥运营、金融监管、工商、 税务等方面不存在的要紧不良记录，资信景况精采。    经基金管理东谈主和律所核查，死一火 2023 年 2 月 20 日，经在中国执行信息公 开网-失信被执行东谈主查询系统、中国执行信息公开网-被执行东谈主信息查询系统、中 华东谈主民共和国救急管理部网站、中华东谈主民共和国生态环境部网站、国度市集监 督管理总局网站、中华东谈主民共和国国度发展和鼎新委员会网站、中华东谈主民共和 国财政部网站、“信用中国”网站、国度企业信用信息公示系统中进行检索，未检 索到在重要现款流提供方二在最近三年内存在被有权部门认定为失信被执行东谈主、 失信坐褥经营单元或者其他失信单元的情况。                表：重要现款流提供方三基本信息          事项                        内容         成立日历                  2018 年 3 月 19 日         注册老本                 东谈主民币 393.5589 万元                 一般名目：集成电路、磋商机硬件研发、批发、零卖，自                 有研发效果转让，并提供关连期间咨询与期间服务；磋商                 机软件（音像成品、电子出书物除外）的开发、想象、制                 作、批发、零卖，销售自产居品；磋商机硬件及赞助斥地、         经营范围                 外围斥地的批发、零卖、出进口、佣金代理（拍卖除外），                 并提供关连配套服务；集成电路制造（限分支机构经营）。                 （除照章须经批准的名目外，凭营业牌照照章自主开展经                 营行径）    重要现款流提供方三主营业务专注于东谈主工智能规模的云表算力平台，为东谈主 工智能产业提供基础设施责罚决策，其胜利研发的 AI 单芯片处于行业领先地位， 并取得该规模的多个奖项。公司共有 25 项专利，职工中本科及以上学历占比    财务情况方面，作为科创型企业，重要现款流提供方三已取得腾讯、真格、 上海科技创业投资有限公司等产业股权投资企业的投资，2021 年头完成 18 亿东谈主 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书 民币的 C 轮融资，资金实力较强；其预计 2022 年完结营业收入约 3 亿元，死一火   死一火 2022 年末，重要现款流提供方三自 2018 年起承租基础设施名目房屋 于今，均足额支付房钱，无房钱欠缴情况，历史房钱支付情况平素。   死一火 2022 年末，重要现款流提供方三与原始权益东谈主无关联关系，业务合作 主要为依据租赁合同进行的房屋租赁业务，除此之外无其他过往业务合作。   重要现款流提供方三最近 3 年在投资建设、坐褥运营、金融监管、工商、 税务等方面不存在的要紧不良记录，资信景况精采。   经基金管理东谈主和律所核查，死一火 2023 年 2 月 20 日，经在中国执行信息公 开网-失信被执行东谈主查询系统、中国执行信息公开网-被执行东谈主信息查询系统、中 华东谈主民共和国救急管理部网站、中华东谈主民共和国生态环境部网站、国度市集监 督管理总局网站、中华东谈主民共和国国度发展和鼎新委员会网站、中华东谈主民共和 国财政部网站、“信用中国”网站、国度企业信用信息公示系统中进行检索，未检 索到在重要现款流提供方三在最近三年内存在被有权部门认定为失信被执行东谈主、 失信坐褥经营单元或者其他失信单元的情况。   （6）基础设施名目房钱收缴情况分析   ①收缴率情况   新购入基础设施名目历史收缴情况精采，2019 年至 2022 年末房钱均完成收 缴，收缴率 100%。   ②房钱收缴关连政策   张润大厦房钱收取方式以每三个当然月为一期收取，先付后用。根据租赁 合同约定，在租赁合同告成后的规如期限内，佃农应支付三个月的房钱作为履 约保证金；每期房钱应于各期入手前提前支付，一般在约定日后的 15 日内完成 收缴。 （二）首发基础设施名目：张江光大园   基础设施名目张江光大园地处中国（上海）解放贸易试验区盛夏路 500 弄， 位于国度级高技术产业园区张江高技术园区中枢肠带。园区总建筑面积 机械车位 100 个，非机械车位 99 个，大地非机械泊车位 68 个。根据张江光大 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                            招募说明书 园名目的建设用地策画许可，名目用地性质为工业-M1。张江光大园分为 1-6 号 名目工程及 7 号名目工程，合同开工期间分别为 2011 年 1 月 28 日和 2015 年 8 月 1 日，并于 2014 年 2 月 14 日及 2016 年 12 月 23 日分别取得 1-6 号名目工程 及 7 号名目工程的齐全考证备案讲授文献。    张江光大园凭借精采的区域上风、产业配套及交通便利，眩惑了包括集成 电路、先进制造业、在线经济、金融科技及产业服务配套等相宜国度要紧策略、 宏不雅调控及产业政策、发展策画的行业内优质企业入驻。    死一火 2022 年末，张江光大园出租率为 92.60%。张江光大园的历史出租情况 如下：    张江光大园 2019 年末、2020 年末及 2021 年末出租率分别为 97.39%，99.51% 和 100%。 二、基础设施名目所属行业、市集概况及所在地区宏不雅经济概况 （一）基础设施名目所属行业政策过甚对基础设施名目运营的影响 明确提倡将国度高新区建设成为具有要紧引颈作用和全球影响力的创新高地， 培育和发展策略性新兴产业的关键载体，编削发展方式和调治经济结构的要紧 引擎，成为建设创新式国度和世界科技强国的重要支点。上述政策和策画将促 进产业园区运营的永久发展。    基础设施名目所属行业为产业园运营行业。为加速编削经济发展方式，有 效率领园区调治产业结构，鞭策产业聚集发展，培育策略性新兴产业和新的经 济增长点，促进园区迈入创新驱动、自主增长的发展轨谈，进步产业园区详细 竞争力和可握续发展智商，国度接踵出台了多项政策。在 2019 年 5 月发布的《国 务院对于鞭策国度级经济期间开发区创新进步打造鼎新怒放新高地的意见》                                 （国 发201911 号）中，提倡进步怒放型经济质料，赋予更大鼎新自主权，打造当代 产业体系，完善对内对外合作平台功能和加强要素保障和资源集约利用的主张， 以充分阐扬产业上风和轨制上风，带动地区经济发展。 和经济社会发展的部署，充分阐扬产业投资对减少疫情影响和矫健经济增长的 关键作用，以高水平招商引资推动高能级产业投资，以高品性园区建设推动高 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                     招募说明书 质料产业发展，强化高端产业引颈功能，不息进步城市能级和中枢竞争力，上 海市出台《对于加速特色产业园区建设促进产业投资的多少政策措施》，主如果 从策画、地皮、金融、服务等重要，找准投资增长点，精确供给有用政策，全 面创新招商引资政策，力图在总部机构、龙头企业、旗舰名目、功能平台、隐 形冠军等聚集方面完结新冲破，助力疫情防控和培育经济转型发展新动能。 （二）行业发展情况和翌日发展趋势   从 20 世纪 90 年代末入手，跟着科学期间的不息发展，国民经济产业类型 由传统纺织、煤炭、钢铁、机械等工业产业渐渐向以先进制造业、生物医药制 造、高新期间产业等新兴产业编削，中国产业园的策画和建设渐渐向精细化、 专科化的主见发展，出现了以当代产业为主体聚集的软件园、电子商务园、特 色小镇、创意文化园等，是以当代产业为主体的当代产业园。   总体来看，当代产业园是城市产业结构的重要组成部分，是集新体制、新 期间、新产业、新经济为一体的创业中心和经济单元，具有坐褥高效化、期间 集约化、管理企业化、节能环保化、功能种种化、效益最大化等本性。   跟着经济发展和政府对产业园的深爱，产业园已经成为各地戋戋域经济发 展的重要助推器。它在区域经济与产业经济之间形成了产业联动的桥梁，承载 着主导产业的合理链接与配套等功能作用。产业园为科技创新式、经营创业型 和配套加工型、咨询服务型等企业构建了适合企业发展与进步的平台。从大的 分类上不错永别为科技园区、一般工业园区、专科园区三大类。   死一火 2020 年底，寰宇共有 218 家国度级经开区和 169 家国度级高新区。自 新增长点。数据自满，2019 年，我国 169 家国度高新区完结坐褥总值 12.20 万 亿元，上缴税费 1.90 万亿元，分别占国内坐褥总值的 12.30%、税收收入的 11.80%。 从园区产业布局来看，基本蚁合在新兴策略产业以及当代农业，反应了园区建 设受国度政策率领性相等强。我国国度级产业园区呈现东部园区先发上风彰着， 中西部园区发力赶超的局面。跟着中西部地区的发展与怒放、长江经济带建设、 “一带沿路”建设的鞭策，东部、中部、西部的产业园区散播款式进一步优化，中 西部地区园区赶超势头强盛。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书   近两年，跟着科技产业改进的深化以及国度策略政策的频繁调治，中国产 业园区的发展已经进入到 4.0 的产业详细体阶段，并在产业内核、运营模式等方 面呈现出全新的特征及发展趋势。在 4.0 阶段，园区的发展特别强调了产业与城 市之间的关系，科技服务产业是自然的园区城市化发展产业内核遴荐，以“园” 兴“城”，以“城”促“园”的产城一体化发展模式，在“十三五”期间，将对打造城市 经济新内核，新式城镇化建设等方面起到巨大作用。中国产业地产将进入协同 发展阶段，转型升级仍然是主要主见，区域产业地产发展将出现结构化各异， 管理服务颖异化，完结产业集群化，越来越多的企业扎堆进入产业地产规模， 经济新常态下的“新城建设”新趋势，产业地产将进入策画主导发展阶段，新方式 下“特色小镇”也将更有特色，重点渐渐布局二三线城市，提高地皮利用效率。   当前，中国经济正面对着进一步转型升级的挑战，产业园区作为经济增长 的重要驱动源，也遇到不少新的问题。   （1）主业不够了得。咫尺，中国产业园区数目较多，产业特色不明白，同 质化问题严重，彼此之间竞争是非，产业空间与市集容量严重不及，形成资源 浪费。   （2）服务妙技单一。不少产业园区服务主要蚁合在传统的租赁服务和物业 管理方面，招商想路停留在传统的房租减免和税收优惠，未能充分挖掘企业多 方面的需求，建立起有用的环球服务分享机制和撑握体系。   （3）产业档次不高。不少产业园区单方面追求企业数目，冷落企业的期间含 量、能耗环保和效益孝顺。短缺行业龙头企业，企业科研智商迢遥较弱，居品 科技含量和附加值不高，大都处于价值链的中低端，很难形成行业发展高地。   （4）关键资源不及。不少园区内产业模式和产业供应链条尚不圆善，短缺 产业发展的中枢期间、禀赋认定、第三方检测等关键资源，不行有用形成园区 产业发展的聚集效应。   （5）短缺东谈主本想维。短缺科学策画和东谈主本想维，过于温煦名目的落户和进 度，而冷披缁展的第一资源——东谈主的需求，不行妥当当前新经济、新业态、新 模式条件下创新、创业企业对东谈主才的需求。   （1）上海市研发用地市集景况 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书   我国部分产业园以研发类用地为载体建设，包括但不限于科研用地、科技 研发、科研想象用地、科教用地等类型。上海市研发类用田主要包括科研想象 用地、研发总部产业类等。从成交价钱来看，上海市研发类地皮的举座成交价 格显耀高于工业用地平均水平，已往五年平均成交价钱在 2,300-4,700 元/平方米 之间波动，价钱走势大体与工业地皮相似，其中 2019 年、2021 年景交均价为近 五年的峰值，均罕见 4,600 元/平方米。           图：2017-2021 年上海市研发类用地成交情况 贵府起首：CREIS 数据，仲量联行 注：研发类用地含科研想象用地、研发总部产业类，成交地皮均价按照地皮面积磋商。   （2）上海市产业园区散播及特征   上海作为中国经济、金融、贸易、航运、科技创新中心，眩惑了无边优秀 企业入驻，产业园发展的基础条件较好。依据发展造就度的各异，上海市产业 园市集分为 5 个中枢型产业园区和 6 个成长型产业园区。中枢型产业园区包括 张江板块、漕河泾板块、金桥板块、临空板块和市北板块，在空间散播上主要 蚁合于中环线隔邻；成长型产业园区包括周康板块、外高桥板块、浦江板块、 紫竹板块、松江板块和桃浦板块，空间散播相对分散，距离中心城区更远。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                招募说明书             图：上海市产业园区主要细分板块 贵府起首：仲量联行   中枢产业园区是上海建设全球科创中心的主要承载区域，产业园区丰厚多 元的企业基础，便于眩惑策略新兴产业集结。上海中枢型产业园区历经多年发 展已形成明白的产业集群,现有 40 个特色产业园区聚焦七大规模，尤其是张江、 漕河泾等产业园区最为了得。   分区片来看，张江园区主要产业集群为生物医药、5G 和集成电路、化工与 生物期间、金融（后端办公室）、数据中心、航空航天、在线新经济等；漕河泾 产业集群为信息产业、生物医药、东谈主工智能、当代服务业；金桥产业集群为制 造贸易、信息产业、5G；临空产业集群为航空产业、互联网+生存、高端制造； 市北产业集群为数据中心（云磋商）、东谈主工智能、覆按检测产业及在线新经济。   （3）上海市产业园区供给与需求情况   死一火 2022 年第一季度，上海市中枢产业园区市集总体量约为 906.7 万平方 米，同比加多约 5.1 万平方米，其中优质名目总体量为 289.4 万平方米，无新增。 分板块来看，张江产业园区存量居全市最高，达到 319.5 万平方米，其次为漕河 泾板块，市北板块存量最少。 第一季度净吸纳量录得 8.2 万平方米。从各行业市集需求来看，跟着策略性新兴 产业的发展动能握续增强，硬科技类企业在疫情期间展现出精采的韧性，集成 电路以及高端制造等企业的租赁需求保握稳健。生命科学企业由于疫情握续受 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书 到温煦，租赁需求保握活跃，行业持久发展看好。基于行业监管政策将持续影 响企业经营行径，互联网企业更显严慎，推广需求放缓。制造贸易企业经营活 动则受限于疫情管控措施，跟着企业加速复工将部分松开疫情影响。 贵府起首：仲量联行   上海市中枢产业园区发展基础条件精采，市集供需结构举座较为稳健。过 往年度中，2015-2017 年为快速发展阶段，产业园区速即扩容，年均新增供应及 净吸纳量均罕见 80 万/平方米。2019 年受全球经济降速影响，新增供应及净吸 纳量快速回落，为近十年最低值。自 2020 年疫情爆发以来，供需两头呈现回升 趋势，预计跟着经济的稳步复苏，翌日新增供应陆续入市，上海矫健的经济增 长和产业发展将推动产业园区的需求回升。              图：上海市中枢产业园区供应与需求 注：*翌日预测,基于截止至 2022 年 3 月可取得的信息，翌日供应量可能会因名目延长而调 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                      招募说明书 整。贵府起首：仲量联行    翌日三年五大中枢产业园区中，张江、漕河泾园区是主力供应增长点，合 计孝顺罕见 50%的新增供应，其次为金桥园区。          图：上海市中枢产业园区翌日供应名目（2022-2024 年） 注：*翌日预测,基于截止至 2022 年 3 月可取得的信息，翌日供应量可能会因名目延长而调 整。贵府起首：仲量联行    （4）上海市产业园区空置率情况    上海市产业园区市集随供给需求变动和物业的造就，空置率也随之产生波 动。2012 年之前由于举座市集尚不造就，产业发展处于快速增长阶段，总体存 量的加多需要较长的吸纳周期，因此空置率在一段时期内处于较高位运行，并 伴跟着市集吸纳智商的加多渐渐裁汰；尔后的几年，市集供需结构更趋合理， 空置率相对安适，平均在 15%傍边小幅波动。从 2019 年和 2020 年市集阐扬来 看，受全球经济降速以及新冠疫情影响，空置率有所上升，跟着疫情得到有用 抑制及经济回暖，租赁需求活跃度进步，死一火 2022 年一季度，空置率回落至               图：上海市中枢产业园区空置率瞻望 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书 贵府起首：仲量联行   （5）房钱 年受全球经济降速影响，市集热度稍降。2020 年由于新冠疫情爆发导致园区需 求放缓，房钱增长承压。跟着疫情得到有用抑制，租赁市集复苏，房钱水平逐 步回暖。2022 年第一季度举座房钱小幅高涨，环比增长 0.9%至 4.6 元/平方米/ 天，其中优质名目的平均净房钱为 5.2 元/平方米/天。二季度受新一轮疫情影响， 受到疫情影响，短期内房钱增长将面对压力。           表：上海市产业园区平均净房钱（2022 年第一季度）                              平均净房钱          园区分类                           空置率                             （元/平方米/天）                 张江            4.9       6.8%                 漕河泾           5.1       1.4%   中枢产业园区        临空            4.3       13.7%                 市北            4.4       17.2%                 金桥            3.6       24.8%   举座平均          ——            4.6       10.4%           图：上海市产业园区平均净房钱（2022 年第一季度） 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金               招募说明书 注：*房钱为基于建筑面积的净房钱，不含增值税及物业管理费在内。 贵府起首：仲量联行   （6）翌日瞻望   在充满挑战的 2019 年后，2020 年疫情的冲击在一定程度上影响了市集的发 展。预计短期内举座市集房钱或将持续下落，尽管短期内仍将面对挑战，跟着 疫情的抑制，以及国度对经济复苏政策的渐渐入市，市集将从政策支握中受益， 诸如 5G、集成电路、东谈主工智能、新能源、生物医药等近期及翌日很长一段期间 内中央和地方政府力推的产业需求，都可在相应的产业园区中得以发展，这在 很大程度上刺激着租赁市集的需求，对于产业园区中持久市集有积极的推动作 用。 （三）基础设施资产区位过甚建设策画情况   张润大厦位于张江北区集成电路产业园中枢区，盛夏路与金秋路交口东南 角。左近路网密集，近城市骨干谈中环路，距离地铁 2 号线及 21 号线（在建） 交织站-广兰路站约 1.2KM，距离最近公交站约 100 米，谈路清醒度和公交豪放 度高。名目距离上海火车站约 17 公里，距离浦东国际机场约 25 公里，对酬酢 通磋商豪放。   张润大厦位处张江北区集成电路产业园中枢区，紧邻日蟾光集团总部、展 想广场、亚芯科技园、展讯中心、世和中心、星创科技广场、普洛斯盛银大厦 等无边园区物业。上述物业与张润大厦建成年份基本接近，多蚁合建成于 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书   张润大厦所处区域发展较造就，环球服务配套完善便利，可舒服园区办公 东谈主群的消费和生存需求。在买卖业态方面，左近有天之宠儿生存新天地、高科 买卖广场、张江买卖广场、长泰广场、恒生万鹂广场等买卖设施。在汲引业态 方面，名目左近有张江中心小学、浦东新区第二中心小学、华东师大张江实验 中学、复旦大学张江校区、上海中医药大学等。此外，名目左近散播有上海市 中医药大学附庸朝阳病院(东院)、上海瑞东病院以及各种型酒店、餐饮等配套设 施。              图：张润大厦区位交通及左近配套情况 贵府起首：仲量联行   （1）张江科学城概况   位于上海市中心城东南部， 包括张江园区（张江中枢区、张江南区、张江东区、银行卡产业园、康桥工业 区和国际医学园区）。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书 贵府起首：仲量联行   （2）张江科学城地舆位置   张江科学城位于上海市浦东新区中南部，内环线与外环线之间，中环线贯 穿其中，是浦东新区中部南北创新走廊与上海东西城市发展主轴的交织节点， 与陆家嘴金融贸易区和上海迪士尼乐土毗邻。距南浦大桥 3.60 公里、距东谈主民广 场 13 公里、距外滩 9 公里、距虹桥机场 25 公里、距浦东国际机场 21 公里、距 外高桥港区 25 公里、距上海集装箱船埠 30 公里、距上海火车站 17 公里。                 图：张江科学城地舆位置 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 贵府起首：上海市策画和当然资源局，                 《张江科学城建设策画》   （3）张江科学城的上风产业和重点园区   张江科学城发展于今，形成了无边上风产业和重点园区，成为多个专科领 域的发展标杆。上风产业如：生物医药、5G 和集成电路、化工与生物期间、金 融（后端办公室）、数据中心、航空产业等；重点园区如：张江药谷、浦东软件 园、张江集电港、张江文创园、张江医谷等。               图：张江科学城发展历程 贵府起首：仲量联行 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   从发展空间看，原张江高新区中枢园范围，北区（川杨路以北、龙东大路 以南）、中区（川杨路以南、中环路以北）基本已完成开发建设，产业聚集度高， 发展较为造就，翌日新增供应较少。科学城南面张江南区以及后续纳入储备的 康桥工业园、上海国际医学园区，发展程度相对较低，可开发用地较多。   （4）张江科学城建设策画   根据上海市政府 2017 年批复的《张江科学城建设策画》，张江科学城策画 定位是要建设“科学特征彰着、科技要素聚集、环境东谈主文生态、充满创新活力” 的世界一流科学城，从园区转型为城区，策画范围为北至龙东大路、东至外环- 沪芦高速、南至下盐公路、西至罗山路-沪奉高速，总面积约 94 平方公里。为加 强与龙阳路要道、国际旅游度假区等左近地区的协统一联动发展，外扩形成衔 接范围，连络范围总面积约 191 平方公里。               图：张江科学城策画范围 贵府起首：     《张江科学城建设策画》   根据《张江科学城建设策画》，从北至南的三大科创要素集群定位为：北部 依托国度实验室中枢区，聚集大科学设施、高水平研究型大学和国度级科研院 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 所；中部结合孙桥地区和李政谈实验室，聚集国际一流实验室和科研院所；南 部结合国际医学园区，形成以医疗为特色的国际院校、研究所集群。   根据上海市政府 2021 年批复的《上海市张江科学城发展“十四五”策画》，围 绕建设上海科创中心中枢承载区的策略主见，对张江科学城总体空间进行优化 调治，策画面积扩大至约 220 平方公里，形成“一心两核、多圈多廊”芜乱有致、 功能复合的空间布局。   “一心”，即张江城市副中心。强化科技创新特色，布局高品级环球服务设施， 打造国际化、高品性、活力怒放的科创型城市副中心。   “两核”，即张江科学城南北“一主一副”科技创新核。北部科技创新核聚焦国 家实验室、翌日科学中心等建设，南部科技创新核聚焦国际医学园区发展，共 同进步张江科学城创新策源智商。   “多圈”：结合地铁站、产业节点等布局产业组团与生存组团，建设一批高端 产业基地和产业社区，推动 15 分钟社区生存圈全障翳，构建集约紧凑、功能混 合的多组团式空间。   “多廊”：依托川杨河、北横河、咸塘港、浦东运河等城市生态廊谈，纳入北 蔡楔形绿地、黄楼生态湿地，形成“三横三纵、蓝绿交织”的生态空间款式。              图：张江科学城空间布局图 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 贵府起首：     《上海市张江科学城发展“十四五”策画》 （四）新购入基础设施名目与同行业可比名目的竞争上风与劣势   可比竞品与新购入基础设施名目的地舆位置、交通条件、齐全年份、园区 品性、发展定位等方面较为接近，对于新购入基础设施名目的房钱订价、配套 设施、运营管理等方面具有一定的鉴戒参考作用。         图：新购入基础设施名目与可比名目的相对位置 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                          招募说明书             张江中枢区 贵府起首：仲量联行     案例称号                        展想广场     物业相片     名目地址                  上海市浦东新区祖冲之路 2290 号      开发商                    展想电子科技有限公司     齐全期间                        2012 年     占大地积                          N/A     总建筑面积                       62,240m     建筑结构                       剪力墙、框架 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                               招募说明书     案例称号                            展想广场      楼层                               20 层      业态                             商务办公      层高                           尺度层高约 4.2m      使用率                               70%      泊车位                     地下车位 508 个，大地车位 160 个  净房钱（元/平方米/天）                       约 5.3-5.8 物业管理费（元/平方米/月）                        26.5      出租率                            约 95%以上    主要佃农行业                      科技互联网、先进制造业                  UNIVAR、INTERGRAPH、WINCOR NIXDORF、上海寒武纪信息科技     代表佃农         有限公司、意大利布雷维尼流体能源上海代表处、艾仕得涂料                       系统有限公司、上海盈方微电子有限公司等     案例称号                          星创科技广场     物业相片     名目地址                     上海市浦东新区申江路 5005 弄      开发商                              N/A     齐全期间                             2016 年     占大地积                              N/A     总建筑面积                          约 86,000m     建筑结构                          剪力墙、框架      楼层                         地上 11 层，地下 2 层      业态                             商务办公 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                     招募说明书     案例称号                    星创科技广场      层高                     尺度层高约 4.2m      使用率                        70%      泊车位                     533 个车位  净房钱（元/平方米/天）                约 5.2-5.7 物业管理费（元/平方米/月）                  25      出租率                     约 95%以上    主要佃农行业                  科技互联网、集成电路                  上海云谏能源科技有限公司、飞榴(上海)信息科技有限公司、     代表佃农         中星电子股份有限公司、上海擎创信息期间有限公司、埃地沃                   兹贸易上海有限公司、上海晶丰明源半导体股份有限公司 备注：净房钱价钱不含增值税及物业管理费。 贵府起首：公开贵府，仲量联行   前述可比案例与张润大厦均为张江中枢区内的优质商务园区，均具备高品 质的楼宇外不雅形象、里面设施配套、多元的办公空间、景不雅绿植以及丰富的餐 饮、银行等买卖配套。尽管如斯，新购入基础设施名目张润大厦在物业品性上 更具竞争上风：   （1） 外不雅形象上风：张润大厦于 2018 年落成，较可比案例(建成于   （2）办公层高上风：尺度层约 2.9m 的建筑净层高不错更好舒服入驻企业 关连斥地的存放需求，提供更为舒服的日常办公空间。   （3） 园区景不雅上风：张润大厦将办公空间和买卖庭院合理分区，并打造 聚积竹院、水景、连桥、坡顶小屋、方形合屋等多元空间于一体的院落景不雅， 造型配景时髦，为园区企业、职工及商务行径创造了极为舒服的空间体验。   相对劣势：   （1）张江科学城内轨谈线网密度相对中心城区偏低，翌日可进一步受益于 地铁 2 号线及 21 号线(在建)交织站-广兰路站，轨谈交通配套有进一步改善空间。   （2）配套餐饮可遴荐性有限，名目左近近况配套餐饮主要为园区便利店、 轻餐饮及隔邻的餐饮设施，总体可遴荐空间较小。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                     招募说明书 （五）基础设施名目所在地区宏不雅经济概况   上海市经济总量位列寰宇第一，2017-2019 年期间上海市地区坐褥总值握续 保握较为安适的增长。2020 年在新冠疫情冲击之下，全年经济承压下行，同比 仅增长 1.7%，跟着疫情得到有用抑制，2021 年经济复苏势头强盛，初步核算， 全年完结地区坐褥总值 43,214.85 亿元，较上年增长 8.1%。从产业来看，新能源、 高端装备、生物、新一代信息期间、新材料、新能源汽车、节能环保、数字创 意等工业策略性新兴产业增长较快。             图：2017-2021 年上海市 GDP 和增长率 贵府起首：上海市统计局，仲量联行   与经济增长同步，上海市 2017-2019 年全市住户东谈主均可掌握收入总体保握平 稳增长，2020 年受新冠疫情影响收入增幅显耀下滑。2021 年跟着经济步入复苏 通谈，全年全市住户东谈主均可掌握收入达到 78,027 元，较上年增长 8.0%。上海市 住户东谈主均收入居寰宇前哨，为消费市集提供了重要经济撑握。        图：2017-2021 年上海市全市住户东谈主均可掌握收入和增长率 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                   招募说明书 贵府起首：上海市统计局，仲量联行    上海市基本形成以第三产业为主导，第二产业为辅的产业款式。近五年来， 上海市三产结构进一步优化，第一产业比例趋于矫健，第二产业占比延续下降 趋势，第三产业占比握续进步。2021 年上海市三次产业结构比例为 0.2：26.5：               图：2017-2021 年上海市产业结构 贵府起首：上海市统计局，仲量联行 年，根据国度统计局的端正，上海市固定资产投资统计只对外发布增速数据， 不发布投资额数据。从增速来看，2020-2021 年期间上海市固定资产投资保握高 速增长，增速均高于前三年，特别是 2020 年完结 10.3%的增长，为 2008 年以来 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                   招募说明书 初度完结年度两位数增长。2021 年全年增速有所放缓。分行业来看，疫情对于 行业发展的影响较为显耀，增速位居前哨的行业包括汲引、卫生和社会办事、 信息传输、软件和信息服务业增速等，金融业则为负增长。 亿元增长至 18,079 亿元。其中，2017 年至 2019 年期间增速较为安适，年均复 合增长率约为 8.0%。2020 年受疫情影响，消费市集收缩彰着，全年上海市社会 消费品零卖总额仅增长 0.5%；2021 年跟着经济渐渐回暖，消费活跃度大幅进步， 全年增速高达 13.5%。           图：2017-2021 年上海市社会消费品零卖总额 贵府起首：上海市统计局，仲量联行   （1）城市结构定位   依据《上海市城市总体策画（2017-2035 年）》，翌日上海将以重要的交通廊 谈为骨架，以城镇圈促进城乡统筹，以生存圈构建生存网络，优化城乡体系， 培育多中心环球行径体系，形成“一主、两轴、四翼；多廊、多核、多圈”的市域 总体空间结构。   “一主、两轴、四翼”：主城区以中心城为主题，沿黄浦江、延安路-世纪大 谈两条发展轴率领中枢功能集结，并强化虹桥、川沙、宝山、闵行 4 个主城片 区的撑握，共同打造全球城市中枢区。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书   “多廊、多核、多圈”：基于区域怒放款式，强化沿江、沿湾、沪宁、沪杭、 沪湖等重点发展廊谈，培育功能聚集的重点发展城镇，构建环球服务设施分享 的城镇圈，完结区域协同、空间优化和城乡统筹。                图：上海市域城镇圈策绘制 贵府起首：     《上海市城市总体策画（2017-2035）                         》，上海市东谈主民政府   （2）城市发展主见   依据《上海市城市总体策画（2017-2035 年）》，到 2020 年上海将建成具有 全球影响力的科技创新中心基本框架，基本建成国际经济、金融、贸易、航运 中心和社会主义当代化国际大都市；到 2035 年上海将基本建成不凡的全球城市， 令东谈主向往的创新之城、东谈主文之城、生态之城，具有世界影响力的社会主义当代 化国际大都市。   （3）基础设施建设   上海是世界一线城市，基础设施已经十分完善。上海城市交通快速、豪放、 经济，是市民的主要出行方式。依据《上海市城市总体策画（2017-2035 年）》， 上海将建设为更怒放的国际交通要道。在航空输送方面将进步航空要道能级， 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 构建全球性航空输送网络，进步浦东和虹桥机场的保障智商。在口岸输送方面 矍铄化高端航运服务功能，优化完善口岸功能布局，调治口岸货运集疏运结构。 在铁路输送方面将优化完善客货要道布局，强化上海铁路要道为国度铁路网主 要道的地位。   （4）产业策画   根据《上海市产业舆图》的主见，要全力打造上海东谈主无我有、东谈主有我优、 东谈主优我特的产业中枢竞争力，构建“一心一环两带多区”的产业总体布局。   “一心”指黄浦、静安、徐汇、长宁、普陀、虹口、杨浦等区，重点发展以金 融服务、当代商贸、文化创意为代表的高端服务业。   “一环”指中外环主张性数字产业发展环，中外环隔邻地区，重点发展以东谈主工 智能、大数据、工业互联网为代表的主张性数字产业。   “两带”指嘉青松闵、沿江临海高端产业集群发展带，主如果指嘉青松闵（嘉 定、青浦、松江、闵行）、沿江临海（崇明、宝山、浦东、奉贤、金山），重点 打造以策略性新兴产业、先进制造业为代表的高端产业集群。   “多区”指产业重点区域，打造一批特色产业聚集区。                 图：上海市产业舆图 贵府起首：     《上海产业舆图》 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书   继 2020 年 3 月上海市首批 26 个特色产业园区蚁合发布后，2021 年 4 月， 上海发布第二批 14 个特色产业园区和 3 个民营企业总部聚集区，至此特色产业 园区总额增至 40 个，产业用地增至近 100 平方公里，园区总限制近 170 平方公 里。在第二批 14 个特色产业园区中，聚焦三大先导产业推出特色产业园区 5 个， 其中集成电路规模 2 个、生物医药规模 2 个、东谈主工智能规模 1 个。 跟着 2020 年和 2021 年连气儿两批 40 个特色产业园区的胜利推介，产业高质料发 展前沿阵脚作用渐渐显露。2022 年 6 月，上海市正经推出第三批 13 个特色产业 园区，空间限制超 40 平方公里，可供产业用地近 6 平方公里，可供物业 700 万 方，重点聚焦“新赛谈”发展载体。其中，数字经济规模推出 2 个，绿色低碳规模 推出 2 个，元天地规模推出 2 个，智能末端规模推出 3 个，前卫消费品规模推 出 3 个，先进材料规模推出 1 个。三批特色产业园区总额达到 53 个。             图：上海市 53 个特色产业园区散播图 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                     招募说明书 贵府起首：上海市经济和信息委员会 三、基础设施名目的合规情况 （一）名目相宜关连政策要求的情况     本基金所握有的张江光大园及本次新购入的基础设施名目张润大厦均为产 业园资产，均位于上海市张江科学城。张江科学城是第一批国度级新区，承载 着打造具有全球影响力的科技创新中心中枢承载区和建设张江详细性国度科学 中心的策略任务，是上海市实施“科教兴市”策略的重要阵脚，同期亦然上海“十 四五”重要的增长极。上述产业园资产均相宜国度要紧策略、宏不雅调控政策、产 业政策、国度和当地的国民经济和社会发展策画及磋商专项策画情况，相宜相 关政策要求。 （二）基础设施名目投资管理关连手续情况     张润大厦由张润置业投资和建设。经核查，张润大厦履行了投资立项、规 划、用地、环评、施工许可、齐全验收等固定资产投资建设手续，并取得了《上 海市企业投资名目备案意见》             《建设用地策画许可证》                       《建设工程策画许可证》                                 《建 筑工程施工许可证》《对于张润置业名目环境影响证明表的审批意见》《建设工 程齐全验收备案文凭》《建设工程齐全策画验收及格证》《建设工程消防验收意 见书》   《张润置业名目齐全环境保护验收证明》等文献。新购入基础设施名目已 按照那时适用的法律法例及政府主管部门的要求，新购入基础设施资产照章分 别取得了下表所列固定资产投资管理关连手续文献，该等名目手续正当合规。     张润名目投资和建设过程所触及的关连手续具体信息如下表。 序               签发     签发   文献         手续称号                                  主要内容/说明 号               期间     机构   编号     企                                同意名目新建研发楼，赐与备案。                        上海     业                        沪张      建设单元/权利东谈主：上海张润置业有限公司                        市张     投                        江园      工程称号：张润置业名目          《上海市   2015   江高     资                        区管      建设地址/坐落：上海市浦东新区张江高科          企业投资   年2     科技          名目备案   月5     园区     目                       2015    夏路 61 号）          意见》     日     管理     审                        21     用大地积：21,796 平方米                        委员     批                         号      建设限制/建筑面积：61,100 平方米（地上                        会     或                                面积 43,600 平方米、地底下积 17,500 平方 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                          招募说明书 序                    签发     签发   文献         手续称号                                       主要内容/说明 号                    期间     机构   编号     核                                     米）     准                                     合同价款/总投资额：75,600 万元                             上海    沪浦                             市浦    规地      用地单元：上海张润置业有限公司          建设用地                      年5     区规   2015    用地位置：张江高技术园区 15 街坊 5/15 丘          策画许可                      月 25   划和   EA31    （金秋路 158 号，盛夏路 61 号）            证                       日     地皮    0115    用地性质：C65（研发总部）-C65                             管理    2015    用大地积：21,796 平方米                             局     9010                             上海   沪浦                             市浦   规建                                   张       建设单元：上海张润置业有限公司                                  （20      建设名目称号：张润置业名目（桩基）                      年 10   区规     规                            15）      建设位置：浦东新区张江高技术园区 15 街                      月 20   划和     划                            FA31     坊 5/15 丘（金秋路 158 号，盛夏路 61 号）                       日     地皮                             管理          建设工程               局          策画许可                                  沪浦          证                  上海                             市浦   规建                                   张       建设单元：上海张润置业有限公司                                  （20      建设名目称号：张润置业名目（除桩基）                      年 12   区规                      月 30   划和                                  FA31     坊 5/15 丘（金秋路 158 号，盛夏路 61 号）                       日     地皮                             管理                             局          地皮取得                                              协议出让          方式          地皮预审        浦东新区规自局于 2022 年 11 月 4 日出具了《对于张润大厦名目土     土    意见          地预审、建设用地批准书手续的回复意见》，根据《当然资源部对于     地                以“多规合一”为基础鞭策策画用地“多审合一、多证合一”鼎新          建设用地        的文告》 （当然资规〔2019〕2 号）的端正，鉴于张润大厦名目的用          批准书         地手续总体相宜关连端正，不错不再单独办理用地预审意见及建设                      用地批准书。                           上海          环   境   影        市浦          响   评   价        东新 沪浦          （   报   告   2015 区环 环保     环    书   、   报   年9   境保 许评 根据《证明表》的分析、论断和建议，同意     评    告   表   和   月 15 护和 2015 名目建设。          登   记        日   市容 1997          表   ）   批        卫生   号          复                管理                            局 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                            招募说明书 序                 签发     签发   文献         手续称号                                        主要内容/说明 号                 期间     机构   编号                          上海   15ZJP       建设单元：上海张润置业有限公司                          市浦   D001        工程称号：张润置业名目（桩基）                   年 10   区建   /3101       （金秋路 158 号，盛夏路 61 号）                   月 30   设和    1520       建设限制：/                    日     交通    1502       合同工期：2015 年 10 月 22 日至 2015 年 12                          委员    2504       月 31 日     施                           01                          会                建设内容：地下车库（桩基部分）     工    施工许可     许    证               上海                                           工程称号：张润置业名目（除桩基工程）     可                    市浦                                           建设地址：张江高技术园区 15 街坊 5/15 丘                   年3     区建                               D001        建设限制：62,439.33 平方米                   月 17   设和                    日     交通                                           建设内容：1#楼、2#楼、配套服务建筑、用                          委员                                           户站、垃圾房、地下车库、地下车库消防疏                          会                                           散楼梯                               报建                                编                          上海   号：                          市浦   15ZJP          详细验收     年6     区建     6         张润置业名目工程恳求齐全验收备案材料          （备案）     月 29   设和   备案          收到，经审查相宜备案要求，准予备案。                    日     交通    编                          委员   号：                          会    2018                               PD02                          上海    沪浦                          市浦     竣     竣                                     建设单元：上海张润置业有限公司     工                                     建设地点：浦东新区张江高技术园区 15 街     验                                     坊 5/15 丘（金秋路 158 号，盛夏路 61 号）              验收   月 27   划和   JA310     收                                     建设限制：62,275 平方米（地上 44,117.7 平                    日     地皮    1152                                           方米、地下 18,157.3 平方米）                          管理    0185                          局     841          专                               沪公          上海市浦东新区张江高技术园区 15 街坊          项                               消验          5/15 丘（金秋路 158 号，盛夏路 61 号）的          验          收               上海              消防   年5          ﹝20         关消防表率、尺度和我局建设工程消防想象                          市消              验收   月 31        18﹞         审核意见书（沪公消审字2015第 0238 号）                          防局                    日           第          以及浦东新区公安消防支队建设工程消防                                号          0081 号）的要求，消防验收及格。              环保                   年 10   张润     /         法》（国环规环评20174 号）、《上海市环境              验收                    月     置业               保护局对于贯彻落实华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                        招募说明书 序                签发    签发     文献      手续称号                                       主要内容/说明 号                期间    机构     编号                        有限             护 验 收 暂 行 办 法 > 的 通 知 》（ 沪 环 保 评                        公司             2017425 号），本名目环评及批复中要求的                                       各项环境保护设施均已落实。无《建设名目                                       齐全环境保护验收暂行办法》（国环规环评                                       20174 号）中端正的验收分歧格情形。根                                       据齐全验收监测证明，验收监测期间，名目                                       噪声羞辱物排放相宜关连羞辱物排放尺度                                       要求，“张润置业名目”相宜齐全环境保护验                                       收据件，同意验收及格。     （1）取得名目审批、核准或备案手续情况     张江光大园名目包含位于中国（上海）解放贸易试验区盛夏路 500 弄 1-6 号的房屋整个权和地皮使用权（统称“1-6 号名目”），位于中国（上海）解放贸 易试验区盛夏路 500 弄 7 号的房屋整个权和地皮使用权（统称“7 号名目”）；张 江光大园名目分两期建设，1-6 号名目属于新建名目，7 号名目属于扩建名目。     针对 1-6 号名目，中京电子于 2008 年 6 月 12 日取得固定资产投资名目批复 文献，于 2010 年 3 月 5 日及 2012 年 6 月 5 日分别取得同意对建设内容、开工 期间、齐全期间等内容变更的固定资产投资名目备案变更文献。     针对 7 号名目，中京电子于 2014 年 9 月 4 日取得固定资产投资名目备案文 件，并于 2014 年 10 月 9 日取得对名目总建筑面积准予变更的固定资产投资项 目备案变更文献。     （2）取得策画、用地、环评、施工许可手续情况     A.1-6 号名目 序       期间        批复部门     文号             文献称号             批复内容 号                                     对于上海中京电子                 上海市浦                          浦环保        标签集成期间有限        同意名目在张江高技术                 东新区环                 市容卫生                            号        境影响证明表的审        投资 118 万东谈主民币                  管理局                                        批意见 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                    招募说明书                上海市浦                              对因名目建设内容、规                       沪浦环保                东新区环               对于国度 RFID 基地   模调治再行申报的环境                市容卫生                表的审批意见        同意名目建设，环保投                 管理局                              资 253 万东谈主民币                上海市浦                              对因名目建设限制和生                       沪浦环保        对于国度 RFID 基地                东新区环                              产内容调治再行申报的                市容卫生                              复，同意名目建设，环                 管理局                              保投资 253 万东谈主民币     B.7 号名目 序       期间       批复部门     文号             文献称号         批复内容 号                上海市浦                           同意扩建名目扩建内容为浦                                   对于盛夏中京                东新区环   沪浦环保                    东新区张江高技术园区盛夏                市容卫生   第 1133 号                资 3,000 万东谈主民币，其中环保                                    的审批意见                 管理局                           投资 10 万元。 具了《对于核发集成电路产业区国度 RFID 产业化基地名目名目建设用地规许可 证的文告》（沪浦规地张2009031），同意向中京电子核发《建设用地策画许可 证》。2009 年 7 月 9 日，上海市浦东新区策画管理局核发了《建设用地策画许可 证》（沪浦规地张2009EA3101152009148） 程策画许可材料，于 2014 年 10 月 20 日取得对 7 号名目扩建事宜的审批文献， 并于 2015 年 7 月 13 日取得 7 号名目扩建事宜的建设工程策画许可材料。     中京电子分别于 2011 年 1 月 30 日及 2015 年 8 月 14 日取得 1-6 号名目工程 及 7 号名目工程的《建筑工程施工许可证》     中京电子分别于 2014 年 2 月 14 日及 2016 年 12 月 23 日取得 1-6 号名目工 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                         招募说明书 程及 7 号名目工程的齐全考证备案讲授文献，并分别出具了齐全验收证明及竣 工策画验收及格证等材料。   A.节能审查   ①1-6 号名目。2010 年 3 月 5 日，上海市张江高技术园区管理委员会出具了 《上海市企业投资名目备案意见》（沪张江园区管备2010019 号），明确国度 RFID 产业化基地名目（即盛夏路 500 弄 1-6 号建设名目，即本名目中的 1-6 号 名目）能耗尺度为名目投产（干与使用）后年耗能 1,800 吨尺度煤，国度 RFID 产业化基地名目已根据那时适用的法例履行了节能审查手续。   ②7 号名目。根据中京电子的书面说明，7 号名目年详细能源消费量（增量） 在 1000 吨尺度煤以下且年电力消费量（增量）500 万千瓦时以下，按照现行有 效的法律法例可不需要就盛夏中京科技园扩建名目单独履行节能审查手续。   此外，本名目节能审查、验收事宜主管机关上海市张江科学城建设管理办 公室已出函说明张江光大园名目（即 1-6 号名目及 7 号名目）的投资、报建及验 收等固定资产投资建设手续正当合规。   B.东谈主防想象审核   根据东谈主防想象审核文献自满，1-6 号名目及 7 号名目均不属于民防结建范围， 因此不触及验收文献。 （三）基础设施名目权属及他项权利情况   （1）张润大厦及所属的张润置业   根据张润置业的《不动产权文凭》及日历为 2022 年 7 月 25 日且加盖有浦 东新区不动产登记贵府查询专用章的《上海市不动产登记簿》，张润置业正当享 有张润大厦的房地产权过甚占用范围内的国有建设用地使用权，对应的《不动 产权文凭》信息如下：     产证号            沪（2020）浦字不动产权第 067526 号     权利东谈主                 上海张润置业有限公司    共多情况                     单独整个 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                              招募说明书       坐落               盛夏路 61 弄 1-3 号，金秋路 158 号       权利类型              国有建设用地使用权/房屋整个权       权利性质        国有建设用地使用权/房屋整个权地皮权利性质：出让                           地皮用途：研发总部       用途                         房屋用途：详见登记信息2                         宗大地积：21,796.00 平方米       面积                         建筑面积：60,534.05 平方米               国有建设用地使用权使用期限：2010 年 4 月 12 日起 2054 年 8 月       使用期限               保留自有。               盛夏路61弄1号其中地底下积：171.35平方米；               盛夏路61弄2号其中地底下积：156.36平方米。               地下车库系民防工程，其中地下东谈主防面积：6,035.81平方米。       附记               房屋不得分幢、分层、分套转让，受让方出资比例结构、名目公司               股权结构不得变更。               体统一出租管理。       登记机构                上海市当然资源确权登记局       日历                       2020年7月28日     （2）他项权利包袱情况及清除安排     张润置业与中国银行上海浦东开发区支行签订了编号为“M132021PK（GS） 同》，借款金额为东谈主民币 55,000 万元。                      《固定资产借款合同》第十一契约定：                                      “如 借款东谈主发生进行合并、分立、减资、股权转让、对外投资、本色性加多债务融 资、要紧资产和债权转让以过甚他可能对借款东谈主的偿债智商产生不利影响的事 项时，须预先征得贷款东谈主的书面同意。”                  《典质合同》第五契约定：                             “未经典质权 东谈主书面同意，典质东谈主不得全部或部分转让、赠与、再典质、质押、托管、出租、 出借、以什物方式出资、改造、改建、竖立居住权或以其他任何方式处分典质 物。”     就上述借款及典质，中国银行上海浦东开发区支行于 2022 年 9 月 9 日出具 了《对于同意上海张润置业有限公司提前奉赵借款等关连事项的同意函》，对以 日历为 2022 年 7 月 25 日且加盖有浦东新区不动产登记贵府查询专用章的《上海市不动产登记簿》纪录的 房屋用途为科研想象。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                 招募说明书 转让予本基金下设资产支握专项计划或其他指定主体，所涉转让事宜不组成《借 款合同》    《典质合同》项下违约，同意名目公司提前奉赵借款并办理典质权刊出 登记手续。   经律所核查张润大厦的《上海市不动产登记簿》，并根据名目公司出具的《承 诺及声明函》，除上述典质外，张润大厦名目不存在其他典质、查封的权利限制。   （1）张江光大园及所属的中京电子   中京电子已于 2017 年 3 月 7 日就基础设施资产取得了上海市不动产登记局 核发的《不动产权证》，具体信息如下：   产证号                 沪（2017）浦字不动产权第 026326 号   权利东谈主                  上海中京电子标签集成期间有限公司  房地坐落            盛夏路 500 弄 1-7 号，地下车库，门卫 1、2，垃圾房  权利类型                   国有建设用地使用权/房屋整个权  权利性质                       地皮权利性质：出让                              地皮用途：工业       用途                            房屋用途：详见登记信息                           宗大地积：20914.50 平方米  宗大地积                           建筑面积：50947.31 平方米  使用期限      国有建设用地使用权使用期限：2008 年 2 月 20 日至 2055 年 12 月 31 日止       附记                 6 号含地底下积 51.59 平方米；   （2）他项权利包袱情况及清除安排   无他项权利包袱情况。 （四）基础设施名目权属期限、经营禀赋及缓期安排情况   本基金投资的主见基础设施资产的不动产权文凭自满的国有建设用地使用 权使用期限到期日分别介于 2054 年和 2055 年，具体情况如下：  序号         名目称号                     地皮到期日   针对基础设施名目权属到期的情况，基金管理东谈主将根据市集环境和基础设 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 施资产运营情况，以握有东谈主利益优先的基本原则，在政策允许的情况下实时申 请地皮使用权续期，或制定基础设施名目出售决策、提交基金份额握有东谈主大会 审议（如需）并负责实施。 （五）新购入基础设施名目转让正当性   基础设施名目转让行径是指原始权益东谈主向基础设施资产支握证券转让名目 公司 100%股权，以完结向基础设施基金转让名目公司 100%股权的行径。上述 交易完成后，基础设施基金将通过握有基础设施资产支握证券份额转折取得基 础设施名目的统统整个权。   死一火 2022 年 12 月末，基础设施名目佃农中不存在关联方、不存在政府机 关等职业单元。结合原始权益东谈主承诺，基金管理东谈主经核查后以为，原始权益东谈主 开展基础设施 REITs 融资相宜地方政府债务管理的关连端正，未通过刊行基础 设施 REITs 新增地方隐性债务。   （1）法律法例、表随性文献及基础设施名目触及的关连合同中，对基础设 施名目转让的限制性端正及批准   A. 法律法例对于工业用地、研发用地的转让限制   《对于增设研发总部类用地关连办事的试点意见》                        （沪规土资地〔2013〕153 号）第四（三）条文定，研发总部类用地除园区开发主体（专指全资国有开发 主体）投资建设外，名目类的地皮不得分宗转让，房屋不得分幢、分层、分套 转让，受让方出资比例结构、名目公司股权结构不得变更；地皮房屋举座转让， 需经地皮管理部门审核同意。   《对于进一步提高本市地皮简约集约利用水平多少意见》（沪府发〔2014〕 础设施和环球服务设施等建设用地，需经出让东谈主同意后，方可进行地皮房屋整 体转让、分割转让和涉地股权转让。   《对于上海市鞭策产业用地高质料利用的实施详情（2020 版）》（沪策画资 源用〔2020〕351 号）第十八条文定，工业用地和研发用地上的物业，除明确约 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金               招募说明书 定可转让的部分之外，均应当举座握有，通用类研发用地上除生存配套设施以 外的物业可转让不罕见 30%；工业用地和研发用地受让东谈主的出资比例和股权结 构发生改变的，应预先经出让东谈主同意。   B. 对于地皮出让合同项下的转让限制   《上海市国有地皮使用权出让合同（补充）》（沪浦规土（2014）出让合同 补字第 69 号）第三契约定，除园区开发主体投资建设外，本合同项下地皮不得 分宗转让，房屋不得分幢、分层、分套转让，受让方出资比例结构、名目公司 股权结构不得变更。第四契约定，地皮房屋举座转让，需经地皮管理部门审核 同意。   C. 基础设施名目不动产权证文告载的转让限制   张润大厦的《不动产权文凭》（沪（2020）浦字不动产权第 067526 号）载 明：（1）除园区开发主体投资建设外，本合同项下地皮不得分宗转让、房屋不 得分幢、分层、分套转让，受让方出资比例结构、名目公司股权结构不得变更； （2）地皮房屋举座转让，需经地皮管理部门审核同意。   就上述 A、B、C 条转让限制，上海市浦东新区策画和当然资源局已出具 《对于张润名目以 100%股权转让方式实施扩募关连事宜的无异议函》，在不改 变张润大厦名目占用范围内地皮用途、性质的前提下，对基础设施名目以 100% 股权转让方式实施本次交易无异议。根据本次拟定的交易安排，本次交易未改 变张润大厦名目占用范围内地皮用途、性质，因此上述 A、B、C 条所述的转让 限制已得到清除。   D. 对于泥土和地下水地质环境质料检测的要求   《对于加强上海市产业用地出让管理的多少端正》（沪策画资源规〔2021〕 须进行工业用地和研发用地泥土和地下水地质环境质料检测和评估，关连检测 证明作为出让合同的附件。产业用地使用过程中形成严重环境羞辱的，经关连 主管部门认定，出让东谈主可按照合同约定清除合同，无偿收回建设用地使用权， 并按照“谁羞辱、谁付费”的原则，要求建设用地使用权东谈主承担泥土和地下水 地质环境建立的关连用度。   《上海市建设用地泥土羞辱景况调查、风险评估、风险管控和建立、效果 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                 招募说明书 评估等办事的多少端正》（沪环规〔2021〕4 号）第二条文定，地皮使用权东谈主或 泥土羞辱使命东谈主应在用途变更前或者地皮储备、出让、收回、续期、划拨前组 织完成泥土羞辱景况调查、风险评估、风险管控和建立、效果评估，并将关连 证明报送地块所在地生态环境主管部门，经风险评估标明存在羞辱且需要治理 建立的，欢喜担泥土环境建立的使命和用度，治理建立应达到国度和本市关连 尺度表率要求；第四（三）条文定，工业用地出让前，地皮使用权东谈主应完成土 壤羞辱景况调查，泥土羞辱景况调查等关连材料作为供地或转让合同（协议） 的附件。   就上述限制性端正，2022 年 9 月，上海建科环境期间有限公司接受张润置 业的调查托付并出具了《张润大厦地块泥土羞辱景况（泥土和地下水环境近况） 调查证明》，上海建科环境期间有限公司以为，张润大厦地块占地范围内泥土各 监测因子检出值舒服《泥土环境质料建设用地泥土羞辱风险管控尺度（试行）》 （GB36600-2018）过甚他参照尺度第一类、第二类用地的关连尺度要求；地下 水各监测因子舒服《地下水质料尺度》（GB/T14848-2017）IV 类尺度及沪环土 202062 号文上海市建设用地地下水羞辱风险管控筛选值补充目的中第一类、第 二类用地的关连尺度要求，张润大厦地块无谓开展进一步的精通调查和风险评 估，张润大厦地块泥土和地下水环境质料近况舒服地块现行和后续开发利用的 需求。鉴上，本条所述的限制性条件已经得到清除。   E. 对于国有资产监督管理的关连端正   浦东新区国资委握有张江集团 100%的股权，张江集团握有张江高科 50.75% 的股权，张江高科握有张江集电 100%的股权。因此，原始权益东谈主属于《企业国 有资产交易监督管理办法》（国资委 财政部令第 32 号，简称“32 敕令”）端正 的国有及国有控股企业、国有施行抑制企业，名目公司股权转让属于 32 敕令规 定的“企业国有资产交易行径”，应根据 32 敕令、                         《对于企业国有资产交易流转 磋商事项的文告》        （国资发产权规〔2022〕39 号）的关连端正履行国有产权转让 轨范。   针对上述事项，张江集团、张江高科（作为张江集电的股东代表张江集电） 已于 2022 年 9 月 14 日就本次交易向浦东新区国资委递交了求教文献，其中“标 的股权退出安排”章节载明“2022 年 5 月，国务院国资委在《对于企业国有资 产交易流转磋商事项的文告》中提到，国有企业通过刊行公募 REITs 周转存量 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                 招募说明书 资产，触及国有产权非公开协议转让按端正报同级国有资产监督管理机构批准。 故本次股权转让拟以协议转让的方式完成，张江高科和张江集团将严格按照国 资评估备案轨范，交易价钱不低于国资评估备案价钱，通过定向扩募公开自制 地进行市集订价刊行。”浦东新区国资委于 2022 年 10 月 8 日就求教文献出具了 意见文告，原则同意张江高科、张江集团本次交易的决策。   （2）新购入名目公司融资文献的转让限制端正及批准   详见本招募说明书第十四部分“三、基础设施名目的合规情况”中的“（三） 基础设施名目权属及他项权利情况”。   （3）原始权益东谈主债券刊行及融资文献的限制性端正及批准   经核查，在发生如下情形时，张江集团应召集债券握有东谈主会议对关连事项 进行审议：因拟进行的资产出售、转让、无偿划转、债务减免、司帐差错更正、 司帐政策（因法律、行政法例或国度统一的司帐轨制等要求变更的除外）或会 计揣度变更等原因可能导致刊行东谈主净资产减少单次罕见最近一期经审计净资产 的 10%或者 24 个月内累计罕见净资产（以初度导致净资产减少行径发生时对应 的最近一期经审计净资产为准）的 10%，或者虽未达到上述目的，但对刊行东谈主 营业收入、净利润、现款流、握续稳健经营等方面产生要紧不利影响。死一火 2023 年 2 月 20 日，未在公开渠谈检索到张江集电现行有用的公开债券刊行文献。   就债券刊行文献中的转让限制，张江集团出具了书面说明，说明张江集团 在本名目中虽将张江集团所握新购入名目公司股权转让予基础设施 REITs 项下 的基础设施资产支握证券，使得资产欠债表中资产科目数额减少，但同期张江 集团将取得以新购入基础设施名目评估值为基础进行订价的基础设施 REITs 扩 募召募资金作为转让对价，资产转出导致的司帐科目减额与转让所得的司帐科 目增额相抵，对张江集团净资产应无本色影响。鉴于此，本名目所涉转让事宜 不触及公司净资产减少单次或统统罕见最近经审计净资产的百分之十或者两年 内累计罕见净资产的百分之十的情形，对张江集团坐褥、经营不会形成要紧影 响，不会触发张江集团债券刊行文献约定的净资产变动罕见一定比例从而需要 召开握有东谈主会议的情形。   根据《股权转让协议》，新购入名目公司股权转让价款的最终转让价款=基 础设施基金本次扩募召募资金总额-预留总用度-预留欠债资金。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                      招募说明书     基础设施基金 2022 年度第一次扩募发售以定向扩募方式实施，根据《证券 法》《基础设施基金指引》《上海证券交易所公开召募基础设施证券投资基金 （REITs）法令适用指引第 2 号——发售业务（试行）》及《上交所新购入名目 指引（试行）》的关连端正，基础设施基金定向扩募份额的发售价钱不得低于定 价基准日前 20 个交易日基础设施基金交易均价，若定向发售对象不属于《上交 所新购入名目指引（试行）》端正的特定对象的，应当以竞价方式确定发售价钱 和发售对象。鉴此，基于基础设施基金扩募份额订价参照二级市集交易价钱或 以竞价方式确定，相宜公开、公随和自制的原则，具备公允性，以本次扩募募 集资金限制为基础进行调治的新购入名目公司股权转让价款具有公允性。 （六）新购入基础设施名目使用近况及崇敬情况     经基金管理东谈主和律所核查，死一火 2022 年 12 月 31 日，张润大厦上正在履行 的租赁合同共有 16 份3，经审阅以为该等租赁合同不违犯法律、行政法例的强制 性端正，未发现有在《民法典》端正的合同无效或可撤消的情形，均正当有用。     张润大厦配套设施皆全，配备新风系统，1 号楼客梯 6 部、货梯 1 部，2 号 楼客梯 4 部、货梯 1 部；设智能烟感探伤器探头核喷淋设施；建筑物外墙为石 材核低放射隔音玻璃幕墙，大堂大地铺设石材，墙面铺设瓷砖，石膏板吊顶及 吸音铝板吊顶，无框双开玻璃门，双层中空玻璃窗。建筑物珍摄精采，成新度 高。     死一火 2022 年 12 月 31 日，张润大厦无要紧维修改造预期。翌日若出现要紧 维修珍摄或改造需求，将在预算中提前策画。     根 据 中 国 东谈主 寿 财 产 保 险 股 份 有 限 公 司 出 具 的 保 单 号 为  根据法律意见书，其所称的有用租赁合同系指承租东谈主与出租东谈主之间的有用租赁关系，一位承租东谈主与出租 东谈主签署的整个有用租赁合同合称为一份有用租赁合同。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                         招募说明书 保障期限为 2022 年 7 月 15 日零时至 2023 年 7 月 14 日二十四时止，累计补偿 名额 20,000,000 元。    根 据 中 国 东谈主 寿 财 产 保 险 股 份 有 限 公 司 出 具 的 保 单 号 为 保障期限为 2022 年 7 月 15 日零时至 2023 年 7 月 14 日二十四时止，保障金额 产一切险保障金额为 155,268 万元。 四、基础设施名目的估值情况及依据    评估机构出具的基础设施名目评估结果仅供投资者参考，不组成投资建议， 也不作为基础设施名目公允价值的任何承诺和保障。关连评估结果不代表基础 设施名目资产的真实市集价值，也不代表基础设施名目资产能够按照评估结果 进行转让。基础设施名目评估结果与真实市集价值可能存在偏差的风险。    评估机构根据估价目的，死守落寞、客不雅、自制的估价原则，按照科学的 估价轨范，在分析了本次两处基础设施资产的本性和施行景况、研究了名目资 料并实地查勘和调研后，详细接头其物业所处区域、物业性质、本性及影响其 市集价值的各种因素，接纳了 100%收益法评估基础设施名目的市集价值。 （一）新购入基础设施名目（张润大厦）的估值情况    根据上海东洲房地产地皮估价有限公司 2023 年 3 月 9 日出具的《房地产估 价证明》，接纳 100%收益法，张润大厦于 2022 年 12 月 31 日估值时点的估价结 果为东谈主民币 147,690 万元，按建筑面积 60,534.05 平方米折合单价为 24,398 元/ 平方米；其中包括科研想象用房 143,907 万元以及地下车库 3,783 万元，其估值 占基础设施名目总估值的比例分别为 97.44%和 2.56%。资产估值结果具体如下 表所示：     华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                  招募说明书                    表：新购入基础设施名目资产估值情况                                                           单元：万元 序                          账面价值             评估价值          评估增值率      名目称号   建筑面积 号                       （2022 年 12 月末）   （2022 年 12 月末）    （%）       根据《房地产投资信托基金物业评估指引（试行）》（中房学20154 号）以 及《基础设施基金指引》端正，评估机构潜入紧密地分析了名目的本性和施行 景况并研究了名目贵府，在实地查勘和调研的基础上以为，依据估价原则，结 合估价目的，并详细接头其物业所处区域、物业性质、本性及影响其市集价值 的各种因素，本次估价接纳 100%收益法评估物业的市集价值。评估机构在评估 测算过程中使用市集法交叉比较，以为基础设施资产估价在合理水平。       具体武艺如下：应用收益法进行估价时，应该按照确定具体方法、测算收 益期、测算翌日收益、确定折现率或者老本化率、将翌日收益折现为现值的步 骤进行。收益法粗拙分为酬谢老本化法和平直老本化法，其中：酬谢老本化法 是预测估价对象翌日各年的净收益，利用酬谢率将其折现到价值时点后相加得 到估价对象价值或价钱的方法。本次估价选用酬谢老本化法。本次估价过程中， 评估机构将估价对象按照预测期内及预测期外进行测算，对于预测期内每年收 入、成本用度及税金进行估算后取得预测期内每年的净收益，对预测期内的每 年净收益进行贴现，预测期外至收益期届满的净收益按照经预测的增长率握续 磋商至收益期届满并贴现至价值时点。       本次估价过程中，评估机构将估价对象按照租约期内及租约期外进行测算， 对于租约期内每年收入、成本用度及税金进行估算后取得租约期内每年的净收 益，对租约期内的每年净收益进行贴现，租约期外至收益期届满的净收益按照 经预测的增长率握续磋商至收益期届满并贴现至价值时点。       估价对象为盛夏路 61 弄 1-3 号科研想象用房共 3 幢，总建筑面积 43,620.56 平方米，评估机构以为此类房地产的房钱收入及成本用度矫健，收益期固定， 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                           招募说明书 因此遴荐全剩余寿命模式的酬谢老本化法进行评估。   估价对象中包括地下车库建筑面积为 16,913.49 平方米，共有车位 410 个。 本次根据正当性原则，只评估地下产证纪录的车库价值，对于大地车位不磋商 价值。评估机构以为地下车库的房钱收入及成本用度矫健，收益期固定，因此 遴荐全剩余寿命模式的酬谢老本化法进行评估。   张润大厦所接纳的评估参数具体如下：   （1）张润大厦——科研想象用房   本次评估中，基础设施名目收益年限为 31.65 年。租约期内房钱收入，评估 机构按合临幸钱收入为磋商依据；无租约的，评估机构以市集房钱作为租赁收 入的磋商依据。评估机构按左近雷临幸地产市集房钱水平，接纳比较法求得市 场房钱。                  表：左近雷临幸地产房钱案例               案例一              案例二          案例三             祖冲之路 2290 号   申江路 5005 弄（星创科 蔡伦路 781 号（张    座落              （展想广场）           技广场）         江药谷 ）   挂牌价钱 （元/平方米/天）   交易日历       2022 年 6 月         2022 年 6 月   2022 年 8 月 场房钱水平，故本次评估加权平均租约期满后，估价对象的启动举座房钱按 5.90 元/平方米/天结合房钱年增长率确定房钱收入。   评估机构通过对现有市集的分析、对翌日该类房地产的渴望，根据 GDP 和 住户家庭东谈主均可掌握收入的增长情况及房钱增长指数，租约期内假设房钱不递 增；租约期满后 15 年房钱收入增长率为 3.5%，期后至收益期满，房钱收入增长 率为 3%。具体情况分析如下：   A. 新购入基础设施名目经营情况精采，预测房钱增长率相宜其历史施行的 房钱增长率。   经核查，自干与运营以来，张润大厦签署的租赁合同加权平均年化复合增 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                招募说明书 长率为 3.97%。其中，佃农续签租赁合同的房钱平均复合增长率以及单份租赁合 同租约期内房钱平均复合增长率均达 3.5%以上，舒服增长率预期假设。前述增 长率磋商所使用的合同数据，主要起首于 2020 年及以后签署的租赁合同。2020 年以来，国内经济及市集环境握续受到疫情冲击影响，上述增长率水平已较充 分地体现了疫情影响因素，3.5%的增长率假设已经处于严慎水平。   B. 预测期房钱增长率与左近市集房钱涨幅情况基本相符。   根据仲量联行市集调研数据， 2008 年以来，上海市产业园区平均房钱年化 涨幅超 3%，与本次评估假设参数基本相符。   C. 张江科学城的产业发展为园区翌日的房钱增长提供有劲撑握。   根据“十四五”策画，张江科学城将服务于全市建设具有全球影响力的科 技创新中心，在产业布局上已渐渐形成了集成电路、生物医药、东谈主工智能、数 字经济、信息期间服务、机器东谈主、智能装备等高端产业体系。主导产业竞争力 的不息进步为园区房钱的持久稳健增长提供了有用撑握。   本次科研用房评估接纳的折现率（酬谢率）为 6%。本次酬谢率的确定接纳 累加法，即安全利率加风险调治值。安全利率是指莫得风险或极小风险的投资 酬谢率，风险调治值为承担额外风险所要求的补偿，即罕见安全利率以上部分 的酬谢率。具体如下：   酬谢率=安全利率+投资风险补偿率+管理包袱补偿率+短缺流动性补偿率- 投资带来的优惠率   其中，安全利率根据上海市房地产的社会经济环境，以一年期银行如期存 款利率 1.5%作为安全利率；科研用房的投资风险补偿率一般为 4%-5%，本次取 值 4.4%；管理包袱补偿率按房地产行业粗拙情况取值 0.1%；短缺流动性补偿率 按房地产行业粗拙情况取值 1%；投资带来的优惠率一般为-0.5%，而投资性房 地产常常不错抵扣部分所得税，从而得到一定优惠，故投资带来的优惠率本次 取值-1%。综上，本次新购入基础设施名目中的科研用房评估接纳的折现率为 6%， 具备合感性。   本次科研用房评估接纳的空置率为 5%。张润大厦运营矫健，2020 年末、2021 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                      招募说明书 年末出租率均高于 98%，空置率小于 2%；2022 年末出租率仍在 96%以上，实 际空置率小于 5%，基于严慎原则，本次空置率取值具备合感性。   本次科研用房评估接纳的收租损失率为 2%。张润大厦历史收缴情况精采， 失风险较小，本次收租损失率取值具备合感性。   （2）张润大厦——地下车库   根据施行经营情况，本次评估假设地下车位房钱为 500 元/个/月，可租赁地 下车位共 410 个，折现率为 4.5%。接头到左近同类物业地下车库房钱水平约 600 至 650 元/个/月，基础设施名目车位房钱涨幅空间较大；磋商折现率假设相宜市 场行业水平。本次地下车库的估值具备合感性。 （二）首发基础设施名目（张江光大园）的估值情况   根据仲量联行（北京）地皮房地产评估咨询人有限公司 2023 年 3 月 24 日出 具的《房地产估价证明》，张江光大园于价值时点 2022 年 12 月 31 日的评估结 果如下：        估价方法及结果                      收益法估价结果         估价结果        估价对象及结果           总价（万元）           147,130   147,130 张江光大园    单价（元/平方米）         28,879    28,879             权重              100%   评估证明关连内容参见于 2023 年 3 月 30 日透露的《华安张江光大园顽固 式基础设施证券投资基金评估证明》。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                   招募说明书         第十五部分 基础设施名目财务景况及经营事迹分析 一、新购入基础设施名目证明期财务信息      （一）财务报表4      新购入基础设施名目公司张润置业 2020 年、2021 年及 2022 年的财务报表 已经毕马威华振司帐师事务所（特殊普通合伙）审计，并出具了无保属意见的 审计证明。                    表：张润置业近三年资产欠债表                                               单元：东谈主民币万元              ?名目      2022 年度       2021 年度       2020 年度       流动资产：       货币资金               2,891.89       855.06      3,437.09       应收账款               1,635.25      1,047.89     1,203.62       预支款项                 64.80         52.04        46.39       其他应收款               272.57        228.38       256.94       其他流动资产                 6.80        18.94        42.53       流动资产统统             4,871.31      2,202.31     4,986.57       非流动资产：                    ?       投资性房地产            62,702.61     65,307.10    66,973.95       固定资产                   5.10          7.18         2.98       无形资产                 18.27         26.43        34.59       递延所得税资产                   -             -      427.62       其他非流动资产             169.47        169.47       169.47       非流动资产统统           62,895.45     65,510.17    67,608.61       资产统统              67,766.76     67,712.48    72,595.18       流动欠债：                     ?       应付账款               1,763.51      2,183.72     4,238.81       预收款项                299.35       1,042.70     1,794.08       合同欠债                202.87        470.30              -       应交税费               1,089.25       348.59          8.87       其他应付款              3,447.38      3,265.60    17,019.60       一年内到期的非流动欠债        1,639.70      1,645.34      100.00       流动欠债统统             8,442.06      8,956.27    23,161.36       非流动欠债：                    ?       持久借款              49,679.00     51,264.50    44,900.00       递延所得税欠债             164.07        261.97              -     本文援用的各种财务报表中，表格数据如有尾差系四舍五入形成。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                                  招募说明书          ?名目       2022 年度            2021 年度              2020 年度   非流动欠债统统             49,843.07          51,526.47            44,900.00   欠债统统                58,285.13          60,482.74            68,061.36   整个者权益：                       ?   实收老本                 6,700.00            6,700.00               6,700.00   盈余公积                  304.68                  79.49                     -   未分配利润                2,476.95                450.25         -2,166.18   整个者权益统统              9,481.63            7,229.74               4,533.82   欠债和整个者权益统统          67,766.76          67,712.48            72,595.18                   表：张润置业近三年利润表                                                      单元：东谈主民币万元            ?名目     2022 年度           2021 年度         2020 年度       一、营业收入           8,417.30        8,333.93         7,256.84       减：营业成本           2,366.69        2,327.96         2,329.15       税金及附加              630.16          88.51            31.22       管理用度               378.78          10.33            19.16       财务用度             2,006.57        2,256.70         2,684.85       二、营业利润           3,035.09        3,650.42         2,192.47       减：营业外支拨                0.37               -                 -       三、利润总额           3,034.72        3,650.42         2,192.47       减：所得税用度            782.83         954.51          -427.62       四、净利润            2,251.89        2,695.92         2,620.08                  表：张润置业近三年现款流量表                                                            单元：东谈主民币万元            ?名目               2022 年度                2021 年度           2020 年度  一、经营行径产生的现款流量：  房屋租赁以及提供服务收到的现款                    6,858.36         8,703.93          7,407.52  收到其他与经营行径磋商的现款                      999.38             894.48         1,380.06  经营行径现款流入小计                         7,857.74         9,598.40          8,787.59  接受劳务支付的现款                           182.42             857.13           41.62  支付的各项税费                            1,104.44            509.00          414.66  支付其他与经营行径磋商的现款                      929.78             716.73          577.53  经营行径现款流出小计                         2,216.64         2,082.86          1,033.82  经营行径产生的现款流量净额                      5,641.10         7,515.54          7,753.77  二、投资行径产生的现款流量：                            ?                  ?                  ?  收回投资收到的现款                             1.00             191.27          125.70  收到其他与投资行径磋商的现款                        2.21               5.02                1.92  投资行径现款流入小计                            3.21             196.30          127.62  华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                                                招募说明书                 ?名目                            2022 年度             2021 年度          2020 年度   购建固定资产、无形资产和其他持久资                                                              -       1,864.22         2,862.29   产支付的现款   投资支付的现款                                                    -                 -               -   投资行径现款流出小计                                                 -       1,864.22         2,862.29   投资行径使用的现款流量净额                                           3.21       -1,667.92       -2,734.67   三、筹资行径产生的现款流量：                                             ?                  ?              ?   取得借款收到的现款                                                  -      60,850.00        47,500.00   筹资行径现款流入小计                                                 -      60,850.00        47,500.00   偿还债务支付的现款                                         1,585.50        67,000.00        49,549.00   偿付利息支付的现款                                         2,021.98         2,279.65         2,704.55   筹资行径现款流出小计                                        3,607.48        69,279.65        52,253.55   筹资行径(使用)/产生的现款流量净额                                -3,607.48        -8,429.65       -4,753.55   四、现款及现款等价物净加多/(减少)额                               2,036.83         -2,582.03           265.55   加：期/年头现款及现款等价物余额                                      855.06       3,437.09         3,171.54   五、期/年末现款及现款等价物余额                                  2,891.89             855.06       3,437.09    （二）财务分析    张润置业 2020 年末、2021 年末以及 2022 年末总资产分别为 72,595.18 万元、                               表：张润置业资产景况分析                                                                             单元：东谈主民币万元   ?名目               金额             占比            金额                占比               金额             占比 流动资产统统         4,871.31        7.19%       2,202.31              3.25%        4,986.57         6.87% 非流动资产统统       62,895.45       92.81%      65,510.17          96.75%          67,608.61       93.13% 资产统统          67,766.76      100.00%      67,712.48        100.00%           72,595.18      100.00%    张润置业流动资产占总资产的比例较低， 2020 年末、2021 年末以及 2022  年流动资产占总资产的比例分别为 6.87%、3.25%和 7.19%；非流动资产占总资  产的比例分别为 93.13%、96.75%和 92.81%，非流动资产中以投资性房地产为主。    （1）流动资产分析                              表：张润置业流动资产景况分析                                                                             单元：东谈主民币万元         ?名目                    金额          占比              金额          占比             金额          占比   货币资金            2,891.89      59.37%         855.06      38.83%        3,437.09     68.93% 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                                     招募说明书   应收账款       1,635.25      33.57%    1,047.89       47.58%   1,203.62     24.14%   预支款项          64.80       1.33%          52.04     2.36%      46.39      0.93%   其他应收款        272.57       5.60%         228.38    10.37%    256.94       5.15%   其他流动资产         6.80       0.14%          18.94     0.86%      42.53      0.85%   流动资产统统     4,871.31     100.00%    2,202.31      100.00%   4,986.57    100.00%    从流动资产组成来看，主要为货币资金核应收账款。2020 年末、2021 年末 及 2022 年末，货币资金分别为 3,437.09 万元、855.06 万元和 2,891.89 万元，占 流动资产限制比例较大，货币资金全部为银行存款。2020 年末、2021 年末及 2022 年末，应收账款分别为 1,203.62 万元、1,047.89 万元和 1,635.25 万元，主要为租 金收入按照直线法摊销形成的应收账款，账龄均在 1 年以内。其他应收款主要系 园区经营产生的代收代付水电费，以及张润置业在其股东集团内的现款管理往 来款。其他流动资产为待抵扣进项税。    （2）非流动资产分析                     表：张润置业非流动资产景况分析                                                                 单元：东谈主民币万元      ?名目                金额         占比          金额            占比         金额          占比  投资性房地产     62,702.61     99.69%     65,307.10      99.69%   66,973.95     99.06%  固定资产             5.1      0.01%            7.18     0.01%        2.98     0.00%  无形资产           18.27      0.03%           26.43     0.04%       34.59     0.05%  递延所得税资产             -         -               -         -     427.62      0.63%  其他非流动资产       169.47      0.27%          169.47     0.26%     169.47      0.25%  非流动资产统统    62,895.45    100.00%     65,510.17     100.00%   67,608.61   100.00%    从非流动资产组成来看，主要为投资性房地产。2020 年末、2021 年末以及 元和 62,702.61 万元，占非流动资产的比例分别为 99.06%、99.69%和 99.69%。 其他非流动资产主要为维修基金。                          表：张润置业欠债景况分析                                                                 单元：东谈主民币万元      ?名目                金额         占比          金额            占比         金额          占比  流动欠债统统       8,442.06    14.48%     8,956.27       14.81%   23,161.36    34.03%  非流动欠债统统     49,843.07    85.52%    51,526.47       85.19%   44,900.00    65.97%  欠债统统        58,285.13   100.00%    60,482.74      100.00%   68,061.36   100.00%    张润置业 2020 年末、2021 年末以及 2022 年末总欠债分别为 68,061.36 万元、 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                                   招募说明书 别为 65.97%、85.19%和 85.52%，主如果通过银行借款奉赵股东借款后，欠债结 构渐渐由流动欠债为主转为非流动欠债为主。   （1）流动欠债分析                        表：张润置业流动欠债景况分析                                                                单元：东谈主民币万元      ?名目              金额           占比         金额         占比            金额           占比   应付账款      1,763.51      20.89%   2,183.72     24.38%      4,238.81       18.30%   预收款项       299.35       3.55%    1,042.70     11.64%      1,794.08       7.75%   合同欠债       202.87       2.40%       470.3        5.25%           -            -   应交税费      1,089.25      12.90%     348.59        3.89%        8.87       0.04%   其他应付款     3,447.38      40.84%   3,265.60     36.46%     17,019.60       73.48%   一年内到期的   非流动欠债   流动欠债统统    8,442.06   100.00%     8,956.27    100.00%     23,161.36   100.00% 尾款。2020 年末、2021 年末以及 2022 年末，张润置业预收账款分别为 1,794.08 万元、1,042.70 万元和 299.35 万元，主要为预收佃农租赁款。2020 年末、2021 年末以及 2022 年末，张润置业其他应付款分别为 17,019.60 万元、3,265.60 万元 和 3,447.38 万元，主要为园区租赁业务的租赁押金、装修保证金等； 2020 年末， 其他应付款除佃农保证金之外，还包含股东借款。一年内到期的非流动欠债系 指于资产欠债表日一年内到期的持久借款，即张润置业在中国银行取得的固定 资产借款。   （2）非流动欠债分析                    表：张润置业非流动欠债景况分析                                                                单元：东谈主民币万元     ?名目                金额            占比         金额            占比        金额            占比 持久借款          49,679.00     99.67%    51,264.50      99.49%   44,900.00      100.00% 递延所得税欠债          164.07      0.33%        261.97      0.51%            -            - 非流动欠债统统       49,843.07    100.00%    51,526.47     100.00%   44,900.00     100.00% 款，分别为 44,900 万元、51,264.50 万元和 49,679.00 万元。递延所得税负借主 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                                    招募说明书 要为房钱收入直线法调治产生的暂时性各异。                         表：张润置业盈利智商分析                                                              单元：东谈主民币万元             ?名目         2022 年度         2021 年度         2020 年度         营业总收入              8,417.30        8,333.93         7,256.84         营业总成本              5,382.20        4,683.50         5,064.38         其中：营业成本            2,366.69        2,327.96         2,329.15         营业利润               3,035.09        3,650.42         2,192.47         净利润                2,251.89        2,695.92         2,620.08         营业毛利率              71.88%              72.07%        67.90%         净利润率               26.75%              32.35%        36.10%         净资产收益率             26.95%              45.84%        81.27%       备注：    （1）营业收入及成老实析 成招租爬坡，2020 年末、2021 年末及 2022 年末，基础设施名目出租率均保握 在 96%以上。营业收入限制保握安适。 元、4,683.51 万元和 5,382.20 万元，其中营业成老实别为 2,329.15 万元、2,327.96 万元和 2,366.69 万元，主要为投资性房地产折旧用度。    （2）期间用度分析    最近三年期间用度分析如下：                         表：张润置业期间用度分析                                                               单元：东谈主民币万元                   ?名目             2022 年度       2021 年度     2020 年度        管理用度                           378.78        10.33      19.16        财务用度                        2,006.57      2,256.70    2,684.85 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                             招募说明书        期间用度统统              2,385.35      2,267.03     2,704.01        期间用度占营业总收入的比例       28.34%        27.20%        37.26% 过甚占营业收入的比例总体保握安适。    （3）利润分析             ?名目                2022 年度        2021 年度       2020 年度    经营行径现款流入小计                     7,857.74     9,598.40      8,787.59    经营行径现款流出小计                     2,216.64     2,082.86      1,033.82    经营行径产生的现款流量净额                  5,641.10     7,515.54      7,753.77    投资行径现款流入小计                         3.21          196.3        127.62    投资行径现款流出小计                             -    1,864.22      2,862.29    投资行径使用的现款流量净额                      3.21    -1,667.92     -2,734.67    筹资行径现款流入小计                             -   60,850.00     47,500.00    筹资行径现款流出小计                     3,607.48    69,279.65     52,253.55    筹资行径(使用)/产生的现款流量净额            -3,607.48    -8,429.65     -4,753.55 入变动趋势、以及经营行径产生的现款流量净额与净利润变动趋势基本保握一 致，2022 年度经营行径现款流入较往年减少主如果受外部客不雅因素影响导致经 营现款回流期间发生延长。 年下降，主要系购建投资性房地产、无形资产、固定资产和其他持久资产所支 付现款。 股东借款及银行借款。   张润置业于 2021 年 12 月与中国银行股份有限公司上海市浦东开发区支行签 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                     招募说明书 订《固定资产借款合同》，并提供张润大厦(沪(2020)浦字不动产权第 067526 号) 作为典质担保。借款本金为东谈主民币 5.5 亿元，借款期限 14 年，于 2035 年 12 月   除上述典质外，张润置业不存在查封、扣押等其他权利限制。关连方已就抵 押权的清除作出安排，关连安排不违犯关连中国法律的隔绝性端正，具备可行 性。 二、基础设施基金财务情况   本基金自 2021 年 6 月 7 日至 2021 年 12 月 31 日、2022 年度经审计的财 务情况已分别在 2021 年年度证明和 2022 年年度证明中作念了精通透露，其中资 产欠债花样况如下：                   表：本基金合并资产欠债表                                                  单元：东谈主民币万元           名目         2022 年末           2021 年末        货币资金               7,820.43           8,707.00        应收账款                231.52                34.47        投资性房地产           134,750.78         144,157.60        固定资产                     5.84             12.62        持久待摊用度                      -          168.77        其他资产                     4.85              5.82        总资产              142,813.42         153,086.28        应付账款                257.07             353.65        应付管理东谈主酬谢             222.88             127.84        应付托管费                   14.86              8.52        应交税费                219.10             192.83        合同欠债                125.08             147.00        其他欠债               3,904.86           3,975.61        总欠债                4,743.85           4,805.46        整个者权益            138,069.57         148,280.82 三、基础设施名目基金与新购入基础设施名目模拟汇总净资产花样况   为反应本基金与新购入基础设施名目公司的财务景况，编制了死一火 2022 年 末本基金与新购入基础设施名目公司模拟汇总净资产表。在编制本模拟汇总财 务报表时，除新购入基础设施名目公司的投资性房地产以经上海东洲房地产土 地估价有限公司评估的于价值时点 2022 年末的公允价值作为成本之外，其他以 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                     招募说明书 关连新购入基础设施名目公司资产欠债名目于 2022 年末经审计的财务报表中的 账面价值和本基金于 2022 年末经审计合并资产欠债表中的账面价值为基础，进 行了模拟调治。假设于 2022 年末即已完成本基金扩募，并已由本基金取得新购 入基础设施名目公司的抑制权并完成整合，且自此将本基金及新购入基础设施 名目公司视为合并主体（“模拟合并”）。            表：本基金及新购入基础设施名目公司模拟汇总净资产表                                                单元：东谈主民币万元                 名目                2022 年末         货币资金                                 10,712.32         应收账款                                  1,866.77         投资性房地产                              282,452.96         固定资产                                    10.94         无形资产                                    18.27         其他资产                                   518.49         递延所得税资产                                      -         资产统统                                295,579.75         应付账款                                  2,020.58         应付管理东谈主酬谢                                222.88         应付托管费                                   14.86         合同欠债                                   327.95         应交税费                                  1,308.34         其他欠债                                  7,651.59         一年内到期的非流动欠债                           1,639.70         持久借款                                 49,679.00         递延所得税欠债                                164.07         欠债统统                                 63,028.98         整个者权益统统                             232,550.77         欠债和整个者权益统统                          295,579.75    死一火 2022 年 末 ， 本基 金及 新 购入 名目 公司 模拟 合并中 ， 总 资 产为 欠债率 21.32%，除新购入名目公司尚未奉赵的银行借款外，其余全部为经营性 欠债，无其他对外融资。    死一火 2022 年末，本基金及新购入名目公司模拟合并资产中主要为货币资金、 应收账款和投资性房地产。其中，应收账款 1,866.77 万元，全部为账龄 1 年以 内的应收第三方款项；投资性房地产 282,452.96 万元，占资产总额的 95.56%， 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                 招募说明书 包括张江光大园及张润大厦。   死一火 2022 年末，本基金及新购入名目公司模拟合并欠债中主要为张润置业 尚未奉赵的银行借款，包括持久借款 49,679.00 万元和一年内到期的非流动欠债 还。应付账款 2,020.58 万元，主要为尚未达到付款结算期的工程尾款。其他负 债 7,651.59 万元，包括预收款项和其他应付款，其中预收款项主要为预收客户 房钱，其他应付款主要为房屋押金、佃农装修保证金等。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                               招募说明书          第十六部分 现款流测算分析及翌日运营瞻望   可供分配金额测算证明在预测的假设前提与限制条件下编制，所依据的各 种假设具有不确定性，施行结果可能与预测性财务信息存在各异。若前述预测 假设与限制条件发生变化，将会对可供分配金额测算的结果产生影响，投资者 进行投资决策时应严慎使用。 一、基础设施名目的可供分配金额测算   毕马威华振司帐师事务所（特殊普通合伙）审核了本基金扩募后的公募基 金在 2023 年度及 2024 年度（以下简称“预测期”）合并利润表及可供分配金额 磋商表、合并现款流量表，预测期新购入基础设施名目公司利润表及可供分配 金额磋商表、现款流量表以及关连附注，并出具了《华安张江光大园顽固式基 础设施证券投资基金 2023 年度及 2024 年度可供分配金额测算证明及审核证明》。 预测期间的可供分配金额测算，均假设本基金扩募完成于 2023 年 1 月 1 日，且 于 2023 年 1 月 1 日已完成对新购入基础设施名目公司的收购。 （一）新购入基础设施名目可供分配金额测算情况                 表：预测期新购入基础设施名目公司利润表                                               单元：东谈主民币元           ?名目             2023 年预测            2024 年预测  一、营业收入                       81,701,417.35     85,336,902.44  减：营业成本                       47,178,013.82     48,378,013.82  税金及附加                         9,015,874.49      8,993,740.32  管理用度                          1,298,634.48      1,298,634.48  财务用度                                     -                 -  管理东谈主酬谢                         8,992,150.00      9,037,050.00  托管费                            147,690.00        147,690.00  二、利润总额                       15,069,054.56     17,481,773.82  减：所得税用度                                  -                 -  三、净利润                        15,069,054.56     17,481,773.82            表：预测期新购入基础设施名目公司现款流量表                                               单元：东谈主民币元 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                        招募说明书           ? 名目                2023年预测                  2024年预测 一、经营行径产生的现款流量：                               ?                        ? 房产租赁以及提供劳务收到的现款                 90,140,650.53             90,894,391.35 收到其他与经营行径磋商的现款                   7,181,812.94              7,181,812.94 经营行径现款流入小计                      97,322,463.47             98,076,204.29 接受劳务支付的现款                        1,800,000.00              3,000,000.00 支付的各项税费                         20,929,208.90             13,260,585.44 支付其他与经营行径磋商的现款                  17,521,652.94             17,566,552.94 经营行径现款流出小计                      40,250,861.84             33,827,138.38 经营行径产生的现款流量净额                   57,071,601.63             64,249,065.91 二、投资行径产生的现款流量： 购建固定资产、无形资产和其他持久资产 支付的现款 收购基础设施名目所支付的现款                 943,490,156.31                         - 投资行径现款流出小计                     943,490,156.31             16,231,687.07 投资行径使用的现款流量净额                 -943,490,156.31            -16,231,687.07 三、筹资行径产生的现款流量： 接收投资收到的现款                     1,476,900,000.00                        - 筹资行径现款流入小计                    1,476,900,000.00                        - 偿还债务和利息支付的现款                   513,186,979.69                         - 向本基金投资者分配股利支付的现款                64,899,865.17             64,249,065.91 筹资行径现款流出小计                     578,086,844.86             64,249,065.91 筹资行径产生 / (使用) 的现款流量净额          898,813,155.14            -64,249,065.91 四、现款及现款等价物净加多 / (减少) 额          12,394,600.46            -16,231,687.07 加：期 / 年头现款及现款等价物余额              42,038,887.71             54,433,488.17 五、期 / 年末现款及现款等价物余额              54,433,488.17             38,201,801.10         表：预测期新购入基础设施名目公司可供分配金额磋商表                                                      单元：东谈主民币元                  名目              2023 年预测            2024 年预测   净利润                             15,069,054.56      17,481,773.82   基础设施名目关连调治项                                    ?               ?   基础设施名目资产的折旧与摊销                  45,476,648.30      45,476,648.30   利息支拨                                           -               -   所得税用度                                          -               -   税息折旧及摊销前利润                      60,545,702.86      62,958,422.12   其他调治                                           ?               ?   基础设施基金扩募份额召募的资金              1,476,900,000.00                  -   收购基础设施名目所需支付的现款净值             -943,490,156.31                  -   偿还基础名目公司于预测期期初的借款和                                 -513,186,979.69                  -   应付利息   应收和应付名目的变动                       4,354,162.31       1,290,643.79 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                             招募说明书                  名目                    2023 年预测           2024 年预测     翌日合理的关连支拨预留                        -20,222,864.00                 -     -要紧白叟性支拨                           -16,231,687.07                 -     -预留营运资金                             -3,991,176.93                 -     期/年头现款余额                                        -                 -     可供分配金额                              64,899,865.17     64,249,065.91    基于 2022 年度第一次扩募基金平价模拟发售限制为 147,690.00 万元，2023 年 及 2024 年 新 购 入 基 础 设 施 项 目 可 供 分 配 现 金 预 测 值 分 别 为 东谈主 民 币 测值分别为 4.39%和 4.35%。 （二）基金扩募及新购入基础设施名目后合并可供分配金额测算情况                   表：预测期基金扩募后合并利润表                                                           单元：东谈主民币元       名目                 2023年预测                        2024 年预测  一、营业收入                     153,046,349.71                  168,872,522.99  减：营业成本                     155,567,641.60                 150,949,556.70  税金及附加                       15,120,409.07                   15,047,250.86  管理用度                         2,361,343.16                    2,361,343.16  财务用度                                    -                                    -  管理东谈主酬谢                       17,165,882.65                   17,210,782.65  托管费                           297,190.00                      297,190.00  二、利润总额                     -37,466,116.77                  -16,993,600.38  减：所得税用度                                 -                                    -  三、合并净赔本                    -37,466,116.77                  -16,993,600.38                  表：预测期基金扩募后合并现款流量表                                                           单元：东谈主民币元            ?名目                    2023年预测                 2024年预测 一、经营行径产生的现款流量：                                  ?                         ? 房产租赁以及提供劳务收到的现款                    172,543,764.64          180,532,822.86 收到其他与经营行径磋商的现款                      13,131,705.81           13,131,705.81 经营行径现款流入小计                         185,675,470.45          193,664,528.67 接受劳务支付的现款                           16,764,417.71           10,646,332.82 支付的各项税费                             30,722,686.82           23,769,657.58 支付其他与经营行径磋商的现款                      31,794,778.45           33,339,678.45 经营行径现款流出小计                          79,281,882.98           67,755,668.85 经营行径产生的现款流量净额                      106,393,587.47          125,908,859.82 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                   招募说明书            ?名目              2023年预测             2024年预测 二、投资行径产生的现款流量：                              ?                 ? 购建固定资产、无形资产和其他持久资产                                            -?    16,231,687.07 支付的现款 收购基础设施名目所支付的现款               943,490,156.31                   - 投资行径现款流出小计                   943,490,156.31      16,231,687.07 投资行径使用的现款流量净额               -943,490,156.31      -16,231,687.07 三、筹资行径产生的现款流量：                              ?                 ? 接收投资收到的现款                   1,476,900,000.00                  - 筹资行径现款流入小计                  1,476,900,000.00                  - 偿还债务和利息支付的现款                 513,186,979.69                   - 向本基金投资者分配股利支付的现款             124,831,826.60     126,804,818.51 筹资行径现款流出小计                   638,018,806.29     126,804,818.51 筹资行径产生/(使用)的现款流量净额           838,881,193.71     -126,804,818.51 四、现款及现款等价物净加多/(减少)额            1,784,624.87      -17,127,645.76 加：期/年头现款及现款等价物余额              86,039,996.59      87,824,621.46 五、期/年末现款及现款等价物余额              87,824,621.46      70,696,975.70             表：预测期基金扩募后合并可供分配金额测算表                                                 单元：东谈主民币元            ?名目              2023年预测             2024年预测 合并净赔本                         -37,466,116.77      -16,993,600.38 基础设施名目关连调治项                                 ?                     ? 基础设施名目资产的折旧与摊销               140,122,791.47       140,122,791.47 利息支拨                                       -                      - 所得税用度                                      -                      - 税息折旧及摊销前利润                   102,656,674.70       123,129,191.09 其他调治                                        ?                     ? 基础设施基金扩募份额召募的资金             1,476,900,000.00                      - 收购基础设施名目所需支付的现款净值           -943,490,156.31                       - 偿还基础设施名目公司于预测期期初                             -513,186,979.69                       - 的借款和应付利息 应收和应付名目的变动                    11,520,435.40         2,549,376.42 翌日合理的关连支拨预留                   -20,222,864.00                      - -要紧白叟性支拨                      -16,231,687.07                      - -预留营运资金                        -3,991,176.93                      - 期/年头现款余额                      10,654,716.50         1,126,251.00 可供分配现款                       124,831,826.60       126,804,818.51   本基金扩募及新购入基础设名目后合并净现款流分配率的磋商说明如下：   扩募新购入基础设施名目后合并现款流分配率=预测期合并可供分配现款 预测值÷（基金市值+新购入基础设施名目评估净值）×（365÷预测期天数） 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                         招募说明书     其中：     基金市值=2022 年临了一个交易日5前 20 个交易日基础设施基金交易均价× 扩募前基金份额总额； 一个交易日前 20 个交易日基础设施基金交易总金额÷2022 年临了一个交易日前     本基金 2022 年临了一个交易日前 20 交易日基础设施基金交易均价为 4.082 元/份。     本基金扩募新购入基础设施名目后，2023 年度及 2024 年度合并可供分配现 金预测值分别为东谈主民币 124,831,826.60 元和 126,804,818.51 元，合并现款流分配 率预测值分别为 3.55%和 3.60%。 （三）基金扩募前预测现款流分配率     如装假施 2022 年度第一次扩募交易，本基金预测现款流分配率磋商说明如 下：     现款流分配率=预测期可供分配现款流÷基金市值×（365÷预测期天数）     其中：     基金市值=2022 年临了一个交易日前 20 个交易日基础设施基金交易均价× 扩募前基金份额总额；     如装假施本次扩募交易，本基金 2023 年度及 2024 年度的可供分配现款预 测值分别为东谈主民币 59,931,961.43 元和 62,555,752.60 元，现款流分配率预测值分 别为 2.94%和 3.06%。     综上，扩募后本基金 2023 年度及 2024 年度现款流分配率预测值相较扩募 前现款流分配率预测值分别进步了 0.61%和 0.54%。 二、重要的司帐政策和司帐揣度 （一）司帐期间     基于本基金于 2023 年 1 月 1 日完成扩募及对基础设施名目公司收购的假设 下，本可供分配磋商表的预测期为 2023 年度及 2024 年度。本基金扩募告成日 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                       招募说明书 可能和咫尺的假设不一致。 （二）合并报表编制方法   合并财务报表的合并范围以抑制为基础赐与确定，包括本基金抑制的子公 司（以下简称“本集团”）。抑制，是指本基金领有对被投资方的权力，通过参与 被投资方的关连行径而享有可变呈报，而且有智商运用对被投资方的权力影响 其呈报金额。在判断本集团是否领有对被投资方的权力时，本集团仅接头与被 投资方关连的本色性权利(包括本集团自身所享有的过甚他方所享有的本色性权 利)。子公司的财务景况、经营效果和现款流量由抑制入手日起至抑制结果日止 包含于合并财务报表中。   当子公司所接纳的司帐期间或司帐政策与本基金不一致时，合并时已按照 本基金的司帐期间或司帐政策对联公司财务报表进行必要的调治。合并时整个 集团里面交易及余额，包括未完结里面交易损益均已抵销。集团里面交易发生 的未完结损失，有把柄标明该损失是关连资产减值损失的，则全额说明该损失。   对于通过非团结抑制下企业合并取得的子公司，在编制合并当期财务报表 时，以购买日确定的被购买子公司各项可辨别资产、欠债的公允价值为基础自 购买日起将被购买子公司纳入本基金合并范围。 （三）投资性房地产   投资性房地产是指为赚取房钱或老本增值，或两者兼有而握有的房地产。 本集团接纳成本模式计量投资性房地产，即以成本减累计折旧、摊销及减值准 备后在资产欠债表内列示。本集团将投资性房地产的成本扣除预计净残值和累 计减值准备后在使用寿命内按年限平均法计提折旧或进行摊销，除非投资性房 地产相宜握有待售的条件。   各种投资性房地产的使用寿命、残值率和年折旧率分别为：       名目        使用寿命         残值率           年折旧率 房屋建筑物及地皮使用权    20 年-36 年   5.00%-10%      2.64%-4.5% 投资性房地产改良支拨       5年        0.00%-5.00%   19.00%-20.00%   本集团至少在每年年度终了对投资性房地产的使用寿命、预计净残值和折 旧方法进行复核。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金         招募说明书 （四）金融用具   本集团的金融用具包括货币资金、应收款项、应付款项、借款及实收基金 等。   金融资产和金融欠债在本集团成为关连金融用具合同条件的一方时，于资 产欠债表内说明。   在启动说明时，金融资产及金融欠债以公允价值计量。对于以公允价值计 量且其变动计入当期损益的金融资产或金融欠债，关连交易用度平直计入当期 损益；对于其他类别的金融资产或金融欠债，关连交易用度计入启动说明金额。   （1）金融资产的分类   本集团粗拙根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现款流量特 征，在启动说明时将金融资产分为不同类别：以摊余成本计量的金融资产、以 公允价值计量且其变动计入其他详细收益的金融资产及以公允价值计量且其变 动计入当期损益的金融资产。   除非本集团改变管理金融资产的业务模式，在此情形下，整个受影响的相 关金融资产在业务模式发生变更后的首个证明期间的第一天进行重分类，不然 金融资产在启动说明后不得进行重分类。   本集团将同期相宜下列条件且未被指定为以公允价值计量且其变动计入当 期损益的金融资产，分类为以摊余成本计量的金融资产：   本集团管理该金融资产的业务模式是以收取合同现款流量为主见；   该金融资产的合同条件端正，在特定日历产生的现款流量，仅为对本金和 以未偿付本金金额为基础的利息的支付。   本集团将同期相宜下列条件且未被指定为以公允价值计量且其变动计入当 期损益的金融资产，分类为以公允价值计量且其变动计入其他详细收益的金融 资产：   本集团管理该金融资产的业务模式既以收取合同现款流量为主见又以出售 该金融资产为主见； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   该金融资产的合同条件端正，在特定日历产生的现款流量，仅为对本金和 以未偿付本金金额为基础的利息的支付。   对于非交易性权益用具投资，本集团可在启动说明时将其不可撤消地指定 为以公允价值计量且其变动计入其他详细收益的金融资产。该指定在单项投资 的基础上作出，且关连投资从刊行者的角度相宜权益用具的界说。   除上述以摊余成本计量和以公允价值计量且其变动计入其他详细收益的金 融资产外，本集团将其余整个的金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入 当期损益的金融资产。在启动说明时，如果能够抛弃或显耀减少司帐错配，本 集团不错将本应以摊余成本计量或以公允价值计量且其变动计入其他详细收益 的金融资产不可撤消地指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资 产。   管理金融资产的业务模式，是指本集团如何管理金融资产以产生现款流量。 业务模式决定本集团所管理金融资产现款流量的起首是收取合同现款流量、出 售金融资产如故两者兼有。本集团以客不雅事实为依据、以关键管理东谈主员决定的 对金融资产进行管理的特定业务主见为基础，确定管理金融资产的业务模式。   本集团对金融资产的合同现款流量特征进行评估，以确定关连金融资产在 特定日历产生的合同现款流量是否仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利 息的支付。其中，本金是指金融资产在启动说明时的公允价值；利息包括对货 币期间价值、与特定时期未偿付本金金额关连的信用风险、以过甚他基本假贷 风险、成本和利润的对价。此外，本集团对可能导致金融资产合同现款流量的 期间散播或金额发生变更的合同条件进行评估，以确定其是否舒服上述合同现 金流量特征的要求。   （2）金融资产的后续计量   以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。启动说明后，对于该 类金融资产以公允价值进行后续计量，产生的利得或损失(包括利息和股利收入) 计入当期损益，除非该金融资产属于套期关系的一部分。   以摊余成本计量的金融资产。启动说明后，对于该类金融资产接纳施行利 率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融 资产所产生的利得或损失，在绝交说明、重分类、按照施行利率法摊销或说明 减值时，计入当期损益。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书   以公允价值计量且其变动计入其他详细收益的债权投资。启动说明后，对 于该类金融资产以公允价值进行后续计量。接纳施行利率法磋商的利息、减值 损失或利得及汇兑损益计入当期损益，其他利得或损左计入其他详细收益。终 止说明时，将之前计入其他详细收益的累计利得或损失从其他详细收益中转出， 计入当期损益。   以公允价值计量且其变动计入其他详细收益的权益用具投资。启动说明后， 对于该类金融资产以公允价值进行后续计量。股利收入计入损益，其他利得或 损左计入其他详细收益。绝交说明时，将之前计入其他详细收益的累计利得或 损失从其他详细收益中转出，计入留存收益。   本集团将金融欠债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负 债及以摊余成本计量的金融欠债。   以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融欠债。该类金融欠债包括交 易性金融欠债(含属于金融欠债的繁衍用具)和指定为以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融欠债。   启动说明后，对于该类金融欠债以公允价值进行后续计量，除与套期司帐 磋商外，产生的利得或损失(包括利息用度)计入当期损益。   以摊余成本计量的金融欠债。启动说明后，对于该类金融欠债接纳施行利 率法以摊余成本计量。   金融资产和金融欠债在资产欠债表内分别列示，莫得彼此抵销。可是，同 时舒服下列条件的，以彼此抵销后的净额在资产欠债表内列示：   本集团具有抵销已说明金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；   本集团计划以净额结算，或同期变现该金融资产和奉赵该金融欠债。   舒服下列条件之一时，本集团绝交说明该金融资产：   （1）收取该金融资产现款流量的合同权利绝交；   （2）该金融资产已滚动，且本集团将金融资产整个权上险些整个的风险和 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 酬谢滚动给转入方；   （3）该金融资产已滚动，固然本集团既莫得滚动也莫得保留金融资产整个 权上险些整个的风险和酬谢，可是未保留对该金融资产的抑制。   金融资产滚动举座舒服绝交说明条件的，本集团将下列两项金额的差额计 入当期损益：   （1）被滚动金融资产在绝交说明日的账面价值；   （2）因滚动金融资产而收到的对价，与原平直计入其他详细收益的公允价 值变动累计额中对应绝交说明部分的金额（触及滚动的金融资产为以公允价值 计量且其变动计入其他详细收益的债权投资）之和。   金融欠债（或其一部分）的当前义务已经清除的，本集团绝交说明该金融 欠债（或该部分金融欠债）。   本集团除接受投资者干与的实收基金外，无其他对外刊行的权益用具。 （五）资产减值准备   本集团以预期信用损失为基础，对下列名目进行减值司帐处理并说明损失 准备：以摊余成本计量的金融资产；应收租赁款；合同资产。   本集团握有的其他以公允价值计量的金融资产不适用预期信用损失模子， 包括以公允价值计量且其变动计入当期损益的债权投资或权益用具投资，指定 为以公允价值计量且其变动计入其他详细收益的权益用具投资，以及繁衍金融 资产。   （1）预期信用损失的计量   预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融用具信用损失的加权 平均值。信用损失，是指本集团按照原施行利率折现的、根据合同应收的整个 合同现款流量与预期收取的整个现款流量之间的差额，即全部现款短缺的现值。   在计量预期信用损失机，本集团需接头的最持久限为企业面对信用风险的 最长合同期限（包括接头续约遴荐权）。   通盘存续期预期信用损失，是指因金融用具通盘预计存续期内整个可能发 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 生的违约事件而导致的预期信用损失。   翌日 12 个月内预期信用损失，是指因资产欠债表日后 12 个月内（若金融 用具的预计存续期少于 12 个月，则为预计存续期）可能发生的金融用具违约事 件而导致的预期信用损失，是通盘存续期预期信用损失的一部分。   对于应收账款、应收租赁款和合同资产，本集团永恒按照罕见于通盘存续 期内预期信用损失的金额计量其损失准备。本集团基于历史信用损失教训、使 用准备矩阵磋商上述金融资产的预期信用损失，关连历史教训根据资产欠债表 日借款东谈主的特定因素、以及对当前景况和翌日经济景况预测的评估进行调治。   除应收账款、应收租赁款和合同资产外，本集团对舒服下列情形的金融工 具按照罕见于翌日 12 个月内预期信用损失的金额计量其损失准备，对其他金融 用具按照罕见于通盘存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备：该金融工 具在资产欠债表日只具有较低的信用风险；或该金融用具的信用风险自启动确 认后并未显耀加多。   （2）具有较低的信用风险   如果金融用具的违约风险较低，借款东谈主在短期内履行其合同现款流量义务 的智商很强，而且即便较万古期内经济形势和经营环境存在不利变化但未必一 定裁汰借款东谈主履行其合同现款流量义务的智商，该金融用具被视为具有较低的 信用风险；   （3）信用风险显耀加多   本集团通过比较金融用具在资产欠债表日发生违约的风险与在启动说明日 发生违约的风险，以确定金融用具预计存续期内发生违约风险的相对变化，以 评估金融用具的信用风险自启动说明后是否已显耀加多。   在确定信用风险自启动说明后是否显耀加多时，本集团接头无谓付出不必 要的额外成本或努力即可取得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息。本集 团接头的信息包括：债务东谈主未能按合同到期日支付本金和利息的情况；已发生 的或预期的金融用具的外部或里面信用评级（如有）的严重恶化；已发生的或 预期的债务东谈主经营效果的严重恶化；现有的或预期的期间、市集、经济或法律 环境变化，并将对债务东谈主对本集团的还款智商产生要紧不利影响。   根据金融用具的性质，本集团以单项金融用具或金融用具组合为基础评估 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 信用风险是否显耀加多。以金融用具组合为基础进行评估时，本集团可基于共 同信用风险特征对金融用具进行分类，举例落伍信息和信用风险评级。   如果落伍罕见 30 日，本集团确定金融用具的信用风险已经显耀加多。   （4）已发生信用减值的金融资产   本集团在资产欠债表日评估以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量 且其变动计入其他详细收益的债权投资是否已发生信用减值。当对金融资产预 期翌日现款流量具有不利影响的一项或多项事件发生时，该金融资产成为已发 生信用减值的金融资产。金融资产已发生信用减值的把柄包括下列可不雅察信息：   刊行方或债务东谈主发生要紧财务繁难；债务东谈主违犯合同，如偿付利息或本金 违约或落伍等；本集团出于与债务东谈主财务繁难磋商的经济或合同接头，给予债 务东谈主在职何其他情况下都不会作念出的败北；债务东谈主很可能收歇或进行其他财务 重组；刊行方或债务东谈主财务繁难导致该金融资产的活跃市集消散。   （5）预期信用损失准备的列报   为反应金融用具的信用风险自启动说明后的变化，本集团在每个资产欠债 表日再行计量预期信用损失，由此形成的损失准备的加多或转回金额，应作为 为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备 抵减该金融资产在资产欠债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变 动计入其他详细收益的债权投资，本集团在其他详细收益中说明其损失准备， 不抵减该金融资产的账面价值。   （6）核销   如果本集团不再合理预期金融资产合同现款流量能够全部或部分收回，则 平直减记该金融资产的账面余额。这种减记组成关连金融资产的绝交说明。这 种情况粗拙发生在本集团确定债务东谈主莫得资产或收入起首可产生填塞的现款流 量以偿还将被减记的金额。可是，被减记的金融资产仍可能受到本集团催收到 期款项关连执行行径的影响。   已减记的金融资产以后又收回的，作为减值损失的转回计入收回当期的损 益。   本集团在资产欠债表日根据里面及外部信息以确定下列资产是否存在减值 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 的迹象，包括：   （1）固定资产；   （2）无形资产；   （3）接纳成本模式计量的投资性房地产等。   本集团对存在减值迹象的资产进行减值测试，揣度资产的可收回金额。此 外，不管是否存在减值迹象，本集团至少每年对尚未达到可使用状态的无形资 产揣度其可收回金额。   资产组由创造现款流入关连的资产组成，是不错认定的最小资产组合，其 产生的现款流入基本上落寞于其他资产或者资产组。   可收回金额是指资产（或资产组、资产组组合，下同）的公允价值减行止 置用度后的净额与资产预计翌日现款流量的现值两者之间较高者。   资产预计翌日现款流量的现值，按照资产在握续使用过程中庸最终处置时 所产生的预计翌日现款流量，遴荐得当的税前折现率对其进行折现后的金额加 以确定。   可收回金额的揣度结果标明，资产的可收回金额低于其账面价值的，资产 的账面价值会减记至可收回金额，减记的金额说明为资产减值损失，计入当期 损益，同期计提相应的资产减值准备。与资产组或者资产组组合关连的减值损 失，先抵减分管至该资产组或者资产组组合中商誉的账面价值，再根据资产组 或者资产组组合中除商誉之外的其他各项资产的账面价值所占比重，按比例抵 减其他各项资产的账面价值，但抵减后的各资产的账面价值不得低于该资产的 公允价值减行止置用度后的净额（如可确定的）、该资产预计翌日现款流量的现 值（如可确定的）和零三者之中最高者。   资产减值损失如故说明，在以后司帐期间不会转回。 （六）所得税   除因企业合并和平直计入整个者权益（包括其他详细收益）的交易或者事 项产生的所得税外，本集团将当期所得税和递延所得税计入当期损益。   当期所得税是按本期应税所得额，根据税法例定的税率磋商的预期应交所 得税，加上以往年度应付所得税的调治。   资产欠债表日，如果本集团领有以净额结算的法定权利而且意图以净额结 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 算或取得资产、奉赵欠债同期进行时，那么当期所得税资产及当期所得税欠债 以抵销后的净额列示。   递延所得税资产与递延所得税欠债分别根据可抵扣暂时性各异和应征税暂 时性各异确定。暂时性各异是指资产或欠债的账面价值与其计税基础之间的差 额，包括能够结转以后年度的可抵扣赔本和税款抵减。递延所得税资产的说明 以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性各异的应征税所得额为限。   资产欠债表日，本集团根据递延所得税资产和欠债的预期收回或结算方式， 依据已颁布的税法例定，按照预期收回该资产或奉赵该欠债期间的适用税率计 量该递延所得税资产和欠债的账面金额。   资产欠债表日，本集团对递延所得税资产的账面价值进行复核。如果翌日 期间很可能无法取得填塞的应征税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则 减记递延所得税资产的账面价值。在很可能取得填塞的应征税所得额时，减记 的金额赐与转回。   资产欠债表日，递延所得税资产及递延所得税欠债在同期舒服以下条件时 以抵销后的净额列示：   征税主体领有以净额结算当期所得税资产及当期所得税欠债的法定权利；   而且递延所得税资产及递延所得税欠债是与团结税收征管部门对团结征税 主体征收的所得税关连或者是对不同的征税主体关连，但在翌日每一具有重要 性的递延所得税资产及欠债转回的期间内，触及的征税主体意图以净额结算当 期所得税资产和欠债或是同期取得资产、奉赵欠债。 （七）收入说明   收入是本集团在日常行径中形成的、会导致基金份额握有东谈主权益加多且与 基金份额握有东谈主干与老本无关的经济利益的总流入。   本集团在履行了合同中的践约义务，即在客户取得关连商品或服务的抑制 权时，说明收入。   合同中包含两项或多项践约义务的，本集团在合同入手日，按照各单项履 约义务所承诺商品或服务的单独售价的相对比例，将交易价钱分管至各单项履 约义务，按照分管至各单项践约义务的交易价钱计量收入。单独售价，是指本 集团向客户单独销售商品或提供服务的价钱。单独售价无法平直不雅察的，本集 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 团详细接头能够合理取得的全部关连信息，并最大抑制地接纳可不雅察的输入值 揣度单独售价。   交易价钱是本集团因向客户转让商品或服务而预期有权收取的对价金额， 不包括代第三方收取的款项。本集团说明的交易价钱不罕见在关连不确定性消 除时累计已说明收入极可能不会发生要紧转回的金额。合同中存在要紧融资成 分的，本集团按照假设客户在取得商品或服务抑制权时即以现款支付的应付金 额确定交易价钱。该交易价钱与合同对价之间的差额，在合同期间内接纳施行 利率法摊销。合同入手日，本集团预计客户取得商品或服务抑制权与客户支付 价款间隔不罕见一年的，不接头合同中存在的要紧融资因素。   舒服下列条件之一时，本集团属于在某一时段内履行践约义务，不然，属 于在某一时点履行践约义务：客户在本集团践约的同期即取得并奢华本集团履 约所带来的经济利益；客户能够抑制本集团践约过程中在建的商品；本集团履 约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且本集团在通盘合同期间内有权就 累计于今已完成的践约部分收取款项。   对于在某一时段内履行的践约义务，本集团在该段期间内按照践约程度确 认收入。践约程度不行合理确定时，本集团已经发生的成本预计能够得到补偿 的，按照已经发生的成本金额说明收入，直到践约程度能够合理确定为止。   对于在某一时点履行的践约义务，本集团在客户取得关连服务抑制权时点 说明收入。在判断客户是否已取得商品或服务抑制权时，本集团会接头下列迹 象：   本集团就该服务享有当前收款权利；本集团已将该服务的什物滚动给客户； 本集团已将该服务的法定整个权或整个权上的主要风险和酬谢滚动给客户；客 户已接受该商品或服务等。   本集团根据在向客户转让服务前是否领有对该商品或服务的抑制权，来判 断本集团从事交易时的身份是主要使命东谈主如故代理东谈主。本集团在向客户转让服 务前能够抑制该商品或服务的，本集团为主要使命东谈主，按照已收或应收对价总 额说明收入；不然，本集团为代理东谈主，按照预期有权收取的佣金或手续费的金 额说明收入，该金额按照已收或应收对价总额扣除应支付给其他关连方的价款 后的净额，或者按照既定的佣金金额或比例等确定。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   对于经合同各方批准的对原合同范围或价钱作出的变更，本集团区分下列 情形对合同变更分别进行司帐处理：   合同变更加多了可明确区分的服务及合同价款，且新增合同价款反应了新 增服务单独售价的，将该合同变更部分作为一份单独的合同进行司帐处理；   合同变更不属于上述情形，且在合同变更日已转让的服务或已提供的服务 与未转让的商品或未提供的服务之间可明确区分的，视为原合同绝交，同期， 将原合同未践约部分与合同变更部分合并为新合同进行司帐处理；   合同变更不属于上述情形，即在合同变更日已提供的服务与未提供的服务 之间不可明确区分的，将该合同变更部分作为原合同的组成部分进行司帐处理， 由此产生的对已说明收入的影响，在合同变更日调治当期收入。   本集团已向客户转让商品或服务而有权收取对价的权利（且该权利取决于 期间荏苒之外的其他因素）作为合同资产列示，合同资产以预期信用损失为基 础计提减值。本集团领有的、无条件（仅取决于期间荏苒）向客户收取对价的 权利作为应收款项列示。本集团已收或应收客户对价而应向客户转让商品或服 务的义务作为合同欠债列示。   与本集团取得收入的主要行径关连的具体司帐政策形容如下：提供劳务收 入。本集团在履行了合同中的践约义务，即在客户取得关连服务抑制权时说明 收入。 （八）借款用度   本集团发生的可平直包摄于相宜老本化条件的资产的购建的借款用度，予 以老本化并计入关连资产的成本，其他借款用度均于发生当期说明为财务用度。   在老本化期间内，本集团按照下列方法确定每一司帐期间的利息老本化金 额（包括折价或溢价的摊销）：   对于为购建相宜老本化条件的资产而借入的专门借款，本集团以专门借款 按施行利率磋商确当期利息用度，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的 利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定专门借款应予老本化 的利息金额；   对于为购建相宜老本化条件的资产而占用的一般借款，本集团根据累计资 产支拨罕见专门借款部分的资产支拨的加权平均数乘以所占用一般借款的老本 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                     招募说明书 化率，磋商确定一般借款应予老本化的利息金额。老本化率是根据一般借款加 权平均的施行利率磋商确定。   老本化期间是指本集团从借款用度入手老本化时点到住手老本化时点的期 间，借款用度暂停老本化的期间不包括在内。当老本支拨和借款用度已经发生 及为使资产达到预定可使用状态所必要的购建行径已经入手时，借款用度入手 老本化。当购建相宜老本化条件的资产达到预定可使用状态时，借款用度住手 老本化。对于相宜老本化条件的资产在购建过程中发生非平素中断、且中断时 间连气儿罕见 3 个月的，本集团暂停借款用度的老本化。 三、基础设施名目的可供分配金额测算证明的假设、依据、磋商方法                                                    单元：东谈主民币元    名目                 2023年度                     2024年度                        预测数                        预测数 经营性物业租赁收入 （1）              140,181,467.11         155,040,971.47  物业管理费收入   （2）   泊车资收入    （3）   其他收入     （4）    统统                      153,046,349.71         168,872,522.99   （1）经营性物业租赁收入   预测期间的预测经营性物业租赁收入系按照已签租赁合同约定的施行房钱 及预期将签订续租合同或预期将新签租赁合同的预测房钱而得出。   a. 单元平方米日房钱预测   预测期内已出租单元平方米的日房钱如下：                                                单元：元/平方米/日                    预测数                          预测数   中京电子             5.53                         5.46   张润置业             5.96                         5.98   b. 出租率和出租面积预测 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                        招募说明书                        预测数                          预测数    中京电子              100.00%                      100.00%    张润置业               99.12%                       99.12%   （2）物业管理费收入   预测期间的预测物业管理费按照张江光大园每平方米租赁面积每月物业管 理费单价为基础磋商。预测期间预测张江光大园每平方米每月物业管理费单价 均为东谈主民币 19.74 元。   （3）泊车资收入   泊车资收入主要包括张江光大园和张润大厦佃农的月租车位收入及临泊车 辆泊车资收入等。泊车资收入按每小时及每月磋商。   （4）其他收入   其他收入主要包括告白收入、装修管理费收入等。预测期间的其他收入系 以佃农需求为基础，结合佃农数目变化、消费价钱指数等因素后磋商得出。   营业成本主要包括折旧摊销费、物业管理费、营运成本、维修费等。营业 成本的明细具体如下：                                                      单元：东谈主民币元       名目                    预测数                                                     预测数    折旧和摊销     （1）   物业管理成本     （2）   外包服务成本     （3）   工程维保成本     （4）     其他成本     （5）       统统                       155,567,641.60       150,949,556.71   （1）折旧和摊销   预测期折旧和摊销系按照投资性房地产原值过甚关连折旧和摊销政策磋商 得出。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书   （2）物业管理成本   预测期间的预测物业管理成本系以与关连服务供应商签订的服务合同金额 及物业服务东谈主职工资水平为基础，结合消费价钱指数等因素后磋商得出。   （3）外包服务成本   预测期间的预测外包服务成本系以与关连服务供应商签订的服务合同金额 为基础，结合消费价钱指数等因素后磋商得出。   （4）工程维保成本   工程维保成本主要包括向为张江光大园、张润大厦提供电力系统、消防工 程过甚他设施的日常维修及珍摄等服务的供应商支付的服务用度。预测期间的 预测工程维保成本系以与关连服务供应商签订的服务合同金额为基础，结合消 费价钱指数等因素后磋商得出。   （5）其他成本   其他成本主要包括租赁佣金、运营耗材、行政管理成本等。预测期间的其 他成本系以历史数据为基础，结合佃农数目变化、消费价钱指数等因素后磋商 得出。   本集团的税金及附加主要包含房产税、地皮使用税、印花税、城市建设维 护税、汲引费附加、专项计划利息收入增值税及附加等。其中，房产税、地皮 使用税、印花税等税种根据各名目公司当地税收端正测算得出。   管理用度主要包含中介机构服务费、信息透露费等。各种用度均按照关连 合同条件、名目公司历史情况及本集团翌日用度预算测算得出。   管理东谈主酬谢为公募基金的管理用度，包括固定管理费和浮动管理费。基金 用度计提方法、计提尺度和支付方式参见本招募说明书“第二十三部分基金的费 用与税收”。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书   财务用度为外部借款产生的利息用度。假设本基金扩募完成于 2023 年 1 月 资产支握专项计划以股东借款及增资款的方式干与新购入基础设施名目公司用 于置换新购入基础设施名目公司存量有息欠债及收购时现有的期初预留白叟性 支拨及营运资金。   托管费主要为公募基金的托管费，根据《华安张江光大园顽固式基础设施 证券投资基金托管协议》，托管费每年按照基金限制的 0.01%磋商确定。   新购入基础设施名目公司于预测期内根据应征税所得额按照 25%税率磋商 缴纳企业所得税，本基金及资产支握专项计划暂不征收所得税。   基础设施名目资产的折旧与摊销为投资性房地产的折旧摊销额、办公斥地 的折旧额等。 施名目公司于预测期期初的借款和应付利息和翌日合理的关连支拨预留   本次扩募所召募的资金扣除扩募关连的必要税费（如有），100%投资于华安 资产张润大厦资产支握专项计划，用于向原始权益东谈主支付新购入基础设施名目 公司股权的对价以及向新购入基础设施名目公司披发借款。   应收和应付名目的变动系根据预测期内的经营效果，并结合关连应收和应 付名目的协议约定或合理预期的收支期间，磋商得出的应收和应付的变动。   期初现款余额系留存于本基金账面的可供分配的部分资金。预测期内，拟 将期初现款余额通过向投资者分配以充实投资者的投资收益。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   支付其他与经营行径磋商的现款包含支付的运营机构管理服务费、租赁保 证金、专科服务费及基金管理费、托管费等。 四、对于可供分配金额测算证明的教导   可供分配金额测算证明是基金管理东谈主在最好揣度假设的基础上编制的，遵 循了严慎性原则，但所依据的各式假设具有不确定性，若上述假设发生变化， 将会对可供分配金额测算的结果产生影响。投资者进行投资时应精通阅读本基 金的可供分配金额测算证明，并严慎使用，不应过分依赖该项贵府。 五、基础设施名目翌日运营瞻望   基金握续运作期内，基金管理东谈主以基金份额握有东谈主利益优先的原则主动管 理基础设施名目，崇敬资产资金安全，同期充分借助所聘任运营管理机构的运 营管理服务，努力为基金份额握有东谈主提供矫健的分成，争取持久的分成增长和 基础设施资产的增值。所聘任的运营管理机构利用其丰富的行业教训和塌实的 客户基础，力图在保握基础设施名目较高的出租率的同期，争取房钱的增长， 提高基础设施名目经营效率。   本基金所握有的及本次新购入的基础设施名目均位于上海市浦东新区国度 级高技术产业园区张江科学城内。张江科学城“十四五”策画将握续推动本项 目所在区域的产业发展，形成以生物医药、集成电路、东谈主工智能三大主导产业 为引颈的创新产业体系。张江科学城的创业软环境、产业集群效应和高卑劣配 套产业链，将为基础设施名目的运营招租办事握续赋能。   本次新购入基础设施名目凭借精采的区域上风、产业配套及便利交通，吸 引了包括通讯斥地制造业、集成电路业、信息科技业等相宜国度要紧策略、宏 不雅调控及产业政策、发展策画的行业内优质企业入驻。日常运营方面，运营管 理机构将根据园区经营策略，作念好租赁动态策画和调治。运营团队将尽早启动 续约或换租办事，均会在租约到期前实时启动排摸并提前 3 个月确定佃农续租 意向，为招租管理留有较充分的期间周期。同期，运营管理机构将如期向基金 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金         招募说明书 管理东谈主提供租赁台账和预算执行情况及园区管理证明，确保经营管理等情况信 息的畅达，实时对潜在风险采纳支吾措施，保障园区经营的矫健发展。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                            招募说明书               第十七部分 原始权益东谈主   本基金以扩募召募资金购入的基础设施名目张润大厦的原始权益东谈主为张江 集团和张江集电，本基金以启动召募资金购入的基础设施名目张江光大园之首 发原始权益东谈主包括光全投资及光控安石，具体情况如下： 一、原始权益东谈主基本情况 （一）原始权益东谈主   （1）基本情况   死一火 2022 年 12 月 31 日，上海张江（集团）有限公司基本情况如下：     企业称号              上海张江（集团）有限公司     公司简称                        张江集团     主体类型                      有限使命公司    法定代表东谈主                          袁涛   统一社会信用代码                 913100001322080739     成立日历                    1992 年 7 月 3 日     注册老本                   东谈主民币 31.1255 亿元     注册地址      中国（上海）解放贸易试验区张东路 1387 号 16 幢               许可名目：房地产开发经营；建设工程施工；建设工程想象。               （照章须经批准的名目，经关连部门批准后方可开展经营活               动，具体经营名目以关连部门批准文献粗略可证件为准）一               般名目：科技中介服务；期间服务、期间开发、期间咨询、     经营范围      期间交流、期间转让、期间引申；非居住房地产租赁；住房               租赁；物业管理；货色出进口；期间出进口；信息咨询服务               （不含许可类信息咨询服务）；信息期间咨询服务；市集营               销筹办；买卖详细体管理服务；建筑材料销售；轻质建筑材               料销售；建筑防水卷材居品销售；建筑用金属配件销售；有 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                      招募说明书                色金属合金销售；高性能有色金属及合金材料销售；金属结                构销售；金属材料销售；金属成品销售。                                 （除照章须经批准                的名目外，凭营业牌照照章自主开展经营行径）   （2）竖立和历史沿革情况   张江集团前身是上海市张江高技术园区开发公司，系根据上海市建设委员 会“沪建经（92）第 519 号”《对于建立张江高技术园区开发公司的批复》，于 1992 年 7 月 3 日成立的全民整个制企业。成立时，张江集团注册老本 2.52 亿元，并 于 1992 年 7 月完成工商竖立登记手续。 (2000)012 号”《对于加多上海市张江高技术园区开发公司国度老本金的文告》决 定，以地处张江高技术园区 150 万平米国有地皮使用权作价投资给张江集团， 地皮出让金折合东谈主民币 9,900.00 万元，增资方式为什物增资，加多张江集团国 家老本金 9,900.00 万元。2001 年 1 月 18 日，经上海市浦东新区发展计划局“浦 计国(2001)0069 号”《对于调增上海市张江高技术园区开发公司国度老本金的通 知》同意，将张江科研汲引区 4.2 平方公里地皮作价投资给公司，根据《上海市 浦东新区国有地皮使用权成片出让合同》沪浦（2001）第 018 号确定地皮出让 金折合东谈主民币 42,000.00 万元，增资方式为什物增资，加多张江集团国度老本金 年 3 月 22 日进行了企业国有资产变动产权登记表登记，经产权机关坚忍的国有 注册老本为 77,100.00 万元。张江集团于 2001 年 5 月完成上述增资的工商变更 登记。2003 年，上海市张江高技术园区开发公司改建为国有独资的上海张江（集 团）有限公司，同期老本公积转增股本，张江集团注册老本变更为 100,000.00 万元（关连批文包括：A.2001 年 10 月 11 日上海市东谈主民政府“沪府200142 号” 《对于同意组建上海张江（集团）有限公司的批复》；B.2002 年 3 月 8 日，上海 市浦东新区国有资产管理办公室“浦国资(2002)11 号”《对于同意上海市张江高科 技园区开发公司改制为国有独资的上海张江（集团）有限公司的批复》；C.2003 年 1 月 21 日，上海市国有资产管理办公室“沪国资产200329 号”《对于同意上 海市张江高技术园区开发公司改建为上海张江（集团）有限公司的批复》）。该 次增资已经上海沪港金茂司帐师事务整个限公司的《注册老本鉴证证明》                                （沪金 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                             招募说明书 审验（2008）第 77 号）鉴证。就本次改制重组，张江集团已于 2003 年 1 月完 成工商变更登记手续。 (2008)222 号”《对于老本公积转增注册老本的文告》，要求张江今天以老本公积 转增注册老本东谈主民币 20,000.00 万元，增资方式为其他方式增资；2009 年 1 月， 上海市浦东新区国有资产监督管理委员会作出“浦国资委(2009)11 号”《对于加多 张江集团老本金的文告》和“浦国资委(2009)33 号”《对于加多张江集团注册老本 金 的 通 知》， 决 定 向 张 江集 团 增 加注 册资 本东谈主 民 币 4,867.00 万 元和 东谈主 民 币 为“沪金审验（2009）第 005 号”《验资证明》考证。就本次增资，张江集团已于 2009291 号”《对于 2009 年度区本级国有老本经营预算执行磋商事项的文告》， 追加张江集团老本金东谈主民币 888.00 万元。2009 年 12 月 22 日，经上海市浦东新 区国有资产监督管理委员会“浦国资委2009402 号”《对于加多张江集团注册资 本金的文告》同意，加多张江集团注册老本金东谈主民币 105,000.00 万元。经上述 增资，张江集团注册老本为东谈主民币 305,755.00 万元。本次增资方式为其他方式 增资。本次增资已经上海沪港金茂司帐师事务整个限公司编号为“沪金审验 （2009）第 129 号”《验资证明》考证。就本次增资，张江集团已于 2010 年 4 月完成相应工商变更登记手续。 2010245 号”《对于上海张江（集团）有限公司增资及端正修改的批复》，同意 张江集团将未分配利润 5,500.00 万元转增实收老本。经上述增资，张江集团注 册老本为东谈主民币 311,255.00 万元。上述增资方式为其他方式增资。本次增资已 经上海沪港金茂司帐师事务整个限公司出具的编号为“沪金审验（2010）第 47 号”《验资证明》考证。就本次增资，张江集团已于 2010 年 8 月完成相应工商 变更登记手续。    （3）股权结构、控股股东和施行抑制情面况 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   张江集团的控股股东和施行抑制东谈主为上海市浦东新区国有资产监督管理委 员会。             图：张江集团及张润置业股权架构图   （4）组织架构   张江集团主要建立了办公室、党委办公室、东谈主力资源部、计划财务部、投 资管理部、策画发展部、招商服务中心、法务室、审计室、前期开发部、采购 中心、产业研究室、纪检监察室等 13 个部门。各部门间岗亭职责明确，配合有 效。张江集团建立了绩效考核轨制，形成了较为合理的管理层和职工激发和约 束机制。   张江集团组织结构图如下：                图：张江集团组织结构图 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书   （5）治理结构   张江集团依据《中华东谈主民共和国公司法》建立了当代化法东谈主治理结构。目 前，张江集团治理结构基本情况如下：   张江集团的出资东谈主为上海市浦东新区国有资产管理委员会（以下简称“浦 东新区国资委”），浦东新区国资委依照《公司法》《企业国有资产法》等法律、 法例以及公司端正端正，依据浦东新区东谈主民政府的授权，履行出资东谈主职责。张 江集团不设股东会，由出资东谈主照章单独应用权柄，包括但不限于：1）审议批准 公司发展策略策画和经营方针；2）审议批准公司投资计划；3）托付非由职工 代表担任的董事、监事，指定公司董事长、副董事长、监事会主席；决定磋商 董事、监事的酬谢事项及赏罚事项；提名公司总司理；4）审议批准董事会证明； 审议批准公司的利润分配决策和弥补赔本决策等事项等。   张江集团总司理的托付和管理按国有企业带领东谈主管理权限实施。总司理依 据浦东新区国资委要求及公司端正端正，就公司要紧经营事项和经营情况向浦 东新区国资委申诉。副总司理在总司理带领下协助总司理办事。总司理对董事 会负责，应用权柄包括主握公司的日常经营管理办事、组织实施公司年度经营 计划和投资决策、拟定公司里面管理机构建立决策等   总司理办公会议由总司理主握，副总司理过甚他高等管理东谈主员出席。   总办会议事范围：经董事会授权，总办会研究决定公司策略策画、经营计 划、投资计划、投资决策、里面管理机构建立、基本管理轨制等总办会议事规 则端正的要紧事项。   张江集团董事会由五名董事组成，其中包括职工代表别称。职工代表由公 司职代会选举产生，其余董事由出资东谈主托付，董事会成员中应包括由出资东谈主委 派的别称外部董事。董事每届任期为三年，连选不错连任。董事会设董事长 1 名，由出资东谈主在董事会成员中指定。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                招募说明书   董事会对股东会负责，应用权柄包括向出资东谈主证明办事、执行出资东谈主决定、 制订公司年度预算决策、决算决策、制订公司策略策画、经营方针和投资计划 等。   张江集团设监事会，由五名监事组成，其中职工监事的比例不低于三分之 一，监事任期每期三年。监事由出资东谈主托付，监事中的职工代表由职工代表大 会选举产生。董事、高等管理东谈主员过甚关连的东谈主员不得兼任监事。监事会主席 列席公司党委会会议、董事会会议和总司理办公室会议。监事会应用权柄包括： 检讨公司过甚所属企业贯彻执行磋商法律、行政法例、国有资产监督管理端正 和轨制以过甚他规章轨制的情况；检讨公司财务，包括审阅公司的财务司帐报 告过甚他关连贵府，检讨财务景况、资产质料、经营效益、利润分配等情况， 对公司要紧风险、要紧问题提倡预警和证明；检讨公司的策略策画、经营预算、 经营效益、利润分配、国有资产保增值、资产运营、经营使命合同的执行情况 等。   （6）里面抑制轨制   张江集团已建立了一套完善公司的内控轨制，包括《关联交易轨制》                                《东谈主事 评价考核轨制》       《要紧投、融资决策轨制》                  《财务管理轨制》                         《预算管理轨制》                                《担 保轨制》    《对联公司的资产、东谈主员、财务的管理轨制》                       《信息透露轨制》、制定了 资金运营内控轨制、突发事件管理轨制等。   （7）财务情况   根据张江集团 2020 年、2021 年、2022 年经审计的财务报表，张江集团近 三年财务情况如下：   ①资产欠债表              表：张江集团最近三年合并资产欠债表                                                  单元：东谈主民币万元         名目         2022 年末         2021 年末        2020 年末 流动资产： 货币资金                1,150,888.60    801,688.49     748,983.60 交易性金融资产               86,676.05     125,889.56     174,134.44 应收账款                 106,169.05      97,699.20      38,330.20 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                               招募说明书         名目       2022 年末          2021 年末        2020 年末 预支款项                  6,665.06      38,255.34      48,909.09 其他应收款               42,788.37      102,635.78      75,516.53 存货                3,249,656.28    2,610,359.30   2,343,608.05 其他流动资产             107,046.93      106,795.76      58,156.06 流动资产统统            4,754,928.08    3,888,489.50   3,493,072.86 非流动资产： 披发贷款及垫款             99,679.72      106,419.50      96,836.07 可供出售金融资产                      -              -    666,028.17 其他权益用具投资           154,328.56      214,040.84               - 其他非流动金融资产         1,356,971.70    1,249,282.72    658,507.52 持久股权投资             487,182.02      419,051.60     403,605.83 投资性房地产            3,533,028.34    3,084,728.35   2,598,877.54 固定资产               144,840.41      125,104.83     122,781.12 在建工程                     246.61     72,623.94      57,301.49 无形资产                  9,502.01       8,724.15        8,941.78 商誉                       245.67        245.67         245.67 持久待摊用度              26,219.06       25,240.07      17,616.13 递延所得税资产            101,264.24       78,516.70      68,142.37 其他非流动资产            232,590.72      235,331.70     227,635.28 非流动资产统统           6,150,700.99    5,623,599.34   4,926,518.97 资产统统             10,905,629.07    9,512,088.85   8,419,591.83 流动欠债： 短期借款              1,678,153.92    1,482,000.50   1,530,500.00 应付账款               435,380.71      326,246.08     190,130.21 预收款项                60,328.73       59,562.86     549,725.61 合同欠债               469,814.17      496,477.37      85,349.84 应付职工薪酬              10,928.37       10,009.38        8,475.01 应交税费               109,255.42       93,425.07      91,927.77 其他应付款              521,767.45      514,691.68     437,193.00 一年内到期的非流动欠债        892,403.43      424,879.33     529,741.97 其他流动欠债             398,285.90      291,867.16     288,058.39 流动欠债统统            4,576,318.09    3,699,159.44   3,711,101.80 非流动欠债： 持久借款              2,000,227.74    1,382,729.82   1,168,807.91 应付债券              1,355,745.47    1,604,345.09    956,832.74 租赁欠债                  3,237.70       2,213.36 持久应付款              281,470.09      155,213.90     167,374.74 预计欠债                63,776.48       61,848.26      45,814.51 递延所得税欠债            178,672.95      186,359.08     198,536.99 递延收益-非流动欠债          26,650.16       30,862.65      31,664.25 其他非流动欠债            196,100.00      200,000.00               - 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                    招募说明书         名目          2022 年末          2021 年末          2020 年末 非流动欠债统统              4,105,880.59    3,623,572.17     2,569,031.14 欠债统统                 8,682,198.68    7,322,731.61     6,280,132.95 整个者权益(或股东权益)： 实收老本(或股本)             311,255.00       311,255.00      311,255.00 老本公积金                 826,035.17       849,027.04      763,669.75 其它详细收益                 36,066.56        58,278.85      144,442.02 盈余公积金                  13,496.03        13,496.03        12,181.25 未分配利润                 353,408.78       315,389.80      261,649.92 包摄于母公司整个者权益统统        1,540,261.54    1,547,446.72     1,493,197.94 少数股东权益                683,168.85       641,910.53      646,260.94 整个者权益统统              2,223,430.40    2,189,357.24     2,139,458.88   ②利润表                表：张江集团近三年合并利润表                                                     单元：东谈主民币万元          名目        2022 年度          2021 年度         2020 年度  营业总收入               613,002.69      841,660.88      406,957.38  营业总成本               657,470.78      774,065.45      501,449.09  其中：营业成本             359,744.44      534,038.30      289,926.78        税金及附加          77,760.54       40,546.82       27,207.65        销售用度            9,389.22        8,503.64        5,730.99        管理用度           60,095.15       55,485.74       47,145.41        财务用度          149,708.40      134,577.59      130,636.37  加：其他收益               11,669.89       10,992.08       11,868.20    投资净收益             116,024.27       99,821.96      167,764.64    公允价值变动净收益          -2,319.12      -23,021.52      265,967.40    资产减值损失               -439.48      -32,809.92       -56,702.74    信用减值损失             -1,913.67         -368.40            0.61    资产处置收益                 -3.53         -117.76         -149.44  营业利润                 78,550.28      122,091.87      294,256.96  加：营业外收入              29,188.74      282,905.77      282,905.77  减：营业外支拨               8,394.30      269,899.19      269,899.19  利润总额                 99,344.71      100,767.96      281,016.28  减：所得税                31,228.23       48,809.04       98,847.61  净利润                  68,116.48       51,958.93      182,168.68   ③现款流量表                表：张江集团近三年合并现款流量表                                                     单元：东谈主民币万元        名目             2022 年度        2021 年度         2020 年度    华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                 招募说明书 经营行径产生的现款流量： 销售商品、提供劳务收到的现款         631,784.24     690,923.95     665,964.02 收到的税费返还                 54,893.55      10,159.04       4,856.44 收到其他与经营行径磋商的现款         451,333.03     536,724.17     342,017.76 经营行径现款流入(金融类)           10,427.06      11,609.20      11,159.53 经营行径现款流入小计            1,148,437.89   1,249,416.36   1,023,997.75 购买商品、接受劳务支付的现款         939,117.15    1,178,258.40    851,912.45 支付给职工以及为职工支付的现款         56,511.86      51,842.35      43,163.78 支付的各项税费                141,931.38     150,289.23     150,485.98 支付其他与经营行径磋商的现款         375,054.84     126,335.21       5,254.48 经营行径现款流出(金融类)            -7,176.21     11,068.59         519.07 经营行径现款流出小计            1,505,439.02   1,517,793.78   1,051,335.77 经营行径产生的现款流量净额         -357,001.14    -268,377.42      -27,338.02 投资行径产生的现款流量：                   — 收回投资收到的现款              469,993.20     523,302.63     353,928.71 取得投资收益收到的现款            107,721.09      63,264.96      40,161.12 处置固定资产、无形资产和其他持久资产收 回的现款净额                  30,085.98          12.10         259.93 处置子公司过甚他营业单元收到的现款净额              -              -     60,230.01 收到其他与投资行径磋商的现款         270,155.25     370,005.08     145,005.56 投资行径现款流入小计             877,955.52     956,584.76     599,585.33 购建固定资产、无形资产和其他持久资产支 付的现款                   390,905.85     138,783.18      92,580.40 投资支付的现款                505,825.78     662,658.63     658,004.84 取得子公司过甚他营业单元支付的现款净额              -     -39,586.23              - 支付其他与投资行径磋商的现款         270,000.00     368,600.00     224,332.35 投资行径现款流出小计            1,166,731.62   1,130,455.57    974,917.59 投资行径产生的现款流量净额         -288,776.10    -173,870.82    -375,332.26 筹资行径产生的现款流量：                   — 接收投资收到的现款               40,000.00      43,375.00      14,130.00 取得借款收到的现款             4,140,860.33   4,336,832.84   4,086,075.83 收到其他与筹资行径磋商的现款         335,608.83     546,210.82     540,365.89 刊行债券收到的现款                                       -              - 筹资行径现款流入小计            4,516,469.16   4,926,418.66   4,640,571.72 偿还债务支付的现款             3,018,227.71   3,615,116.76   3,420,280.34 分配股利、利润或偿付利息支付的现款      221,447.18     246,340.17     206,255.71 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润     -15,479.48     30,313.85      14,426.93 支付其他与筹资行径磋商的现款         308,398.98     568,830.61     552,389.02 筹资行径现款流出小计            3,548,073.87   4,430,287.55   4,178,925.07 筹资行径产生的现款流量净额          968,395.29     496,131.11     461,646.65 汇率变动对现款的影响                4,842.60       -919.57       -1,334.55 现款及现款等价物净加多额           327,460.66      52,963.31      57,641.82 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                       招募说明书                 表：张江集团近三年主要财务目的                                                     单元：东谈主民币万元         名目             2022 年末度           2021 年末/度       2020 年末/度 总资产                                        9,512,088.85   8,419,591.83 总欠债                                        7,322,731.61   6,280,132.95 包摄于母公司整个者权益                                1,547,446.72   1,493,197.94 营业收入                                        841,660.88     406,957.38 营业成本                                        774,065.45     501,449.09 利润总额                                        100,767.96     281,016.28 净利润                                          51,958.93     182,168.68                             -357,001.14 经营行径产生的现款流量净额                              -268,377.42      -27,338.02 资产欠债率（%）                         79.61           76.98          74.59 流动比率                               1.04           1.05           0.94 营业利润率（%）                         12.81           14.51          72.31 营业收入净利率（%）                       11.11            6.17          44.76 总资产收益率（%）                          2.46           2.60           5.28 净资产收益率（%）                          1.49           1.05           6.82    近三年张江集团资产限制稳步进步。2020 年末、2021 年末及 2022 年末总 资产限制分别为 841.96 亿元和 951.21 亿元和 1,090.56 亿元。 流动比率保握在 1 傍边，资产欠债率复古在 75%傍边，欠债水平较矫健，偿债 智商较精采。 元、84.17 亿元和 61.30 亿元，利润总额及净利润呈一定波动，各项利润率及收 益率目的波动区间较大。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                              招募说明书                                                         单元：东谈主民币万元             名目     2022 年末          2021 年末         2020 年末       流动资产：       货币资金         1,150,888.60     801,688.49      748,983.60       应收账款          106,169.05       97,699.20       38,330.20       其他应收款          42,788.37      102,635.78       75,516.53       存货           3,249,656.28    2,610,359.30    2,343,608.05       流动资产统统       4,754,928.08    3,888,489.50    3,493,072.86       非流动资产：       其他非流动金融资产    1,356,971.70    1,249,282.72     658,507.52       持久股权投资        487,182.02      419,051.60      403,605.83       投资性房地产       3,533,028.34    3,084,728.35    2,598,877.54       非流动资产统统      6,150,700.99    5,623,599.34    4,926,518.97       资产统统        10,905,629.07    9,512,088.85    8,419,591.83   张江集团的流动资产主要包括货币资金和存货。2020-2022 年末，两者统统 占流动资产的比例分别为 85.91%、87.27%和 92.55%。其中，存货主要为未完工 园区开发名目，变现智商较强，具有一定增值空间。2020-2022 年末，张江集团 应收账款和其他应收款统统占当期流动资产比例分别为 3.26%、5.15%和 3.13%。 亿元和 353.30 亿元，保握稳步增长，占当期非流动资产的比例分别为 52.75%、 资总额分别为 40.36 亿元和 41.91 亿元和 48.72 亿元，主要为对合营企业及联营 企业投资；两者统统占当期非流动资产比例分别为 21.56%、29.67%和 29.98%。                                                         单元：东谈主民币万元             名目       2022 年末         2021 年末         2020 年末      流动欠债：      短期借款           1,678,153.92    1,482,000.50    1,530,500.00      应付账款             435,380.71      326,246.08      190,130.21      其他应付款            521,767.45      514,691.68      437,193.00      一年内到期的非流动欠债      892,403.43      424,879.33      529,741.97      流动欠债统统         4,576,318.09    3,699,159.44    3,711,101.80 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                            招募说明书              名目       2022 年末          2021 年末        2020 年末       非流动欠债：       持久借款           2,000,227.74   1,382,729.82    1,168,807.91       应付债券           1,355,745.47   1,604,345.09      956,832.74       持久应付款           281,470.09       155,213.90     167,374.74       非流动欠债统统        4,105,880.59   3,623,572.17    2,569,031.14       欠债统统           8,682,198.68   7,322,731.61    6,280,132.95 借款、应付账款、其他应付款、一年内到期的非流动欠债，以上欠债统统占当 期流动欠债的比例分别为 72.42%、74.28%和 77.09%。 模保握矫健。非流动负借主要由持久借款、应付债券组成，两者统统占当期非 流动欠债的比例分别为 82.74%、82.43%和 81.74%。2020-2022 年末，张江集团 持久应付款分别为 16.74 亿元、15.52 亿元和 28.15 亿元，主要为专项应付款。 主要起首于张江科学城内的园区经营管理和为园区企业提供增值服务；完圣洁 利润 18.22 亿元、5.20 亿元和 6.81 亿元，盈利情况矫健。                                                        单元：东谈主民币万元              名目          2022 年度         2021 年度       2020 年度     经营行径产生的现款流量净额        -357,001.14    -268,377.42     -27,338.02     投资行径产生的现款流量净额        -288,776.10    -173,870.82    -375,332.26     筹资行径产生的现款流量净额        968,395.29      496,131.11     461,646.65     现款及现款等价物净加多额         327,460.66       52,963.31      57,641.82 设干与；投资行径净现款流为净流出，主如果投资支付的现款；筹资行径净现 金为净流入，体现张江集团融资智商较强。   （8）信用景况   根据张江集团提供的银行版《企业征信证明》，死一火 2023 年 2 月 13 日，张 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                   招募说明书 江集团无不良信贷信息。   通过中国证监会网站、中国银行保障监督管理委员会网站、国度外汇管理 局网站、中国东谈主民银行网站、救急管理部网站、生态环境部网站、国度市集监 督管理总局网站、国度发展和鼎新委员会网站、中华东谈主民共和国财政部网站、 国度税务总局网站、国度税务总局上海市税务局网站、国度企业信用信息公示 系统、   “信用中国”平台、证券期货市集失信记录查询平台、中国执行信息公开 网-失信被执行东谈主查询系统和中国执行信息公开网-被执行东谈主信息查询系统进行 的检索，死一火 2023 年 2 月 20 日，于前述公开渠谈，张江集团最近三年不存在 要紧坐法违纪记录；张江集团不存在因严重坐法失信行径被有权部门认定为失 信被执行东谈主、失信坐褥经营单元或者其他失信单元，或被暂停或者限制进行融 资的情形。   （1）基本情况   死一火 2022 年 12 月 31 日，上海张江集成电路产业区开发有限公司基本情况 如下：       企业称号           上海张江集成电路产业区开发有限公司       公司简称                             张江集电       主体类型                           有限使命公司       法定代表东谈主                             何雄兵   统一社会信用代码                        91310115703101852D       成立日历                         2001 年 4 月 10 日       注册老本                         东谈主民币 7.60 亿元               中国（上海）解放贸易试验区张东路 1158 号,丹桂路 1059       注册地址               号 2 幢 104 室               房地产开发经营。                      （照章须经批准的名目，经关连部门批准               后方可开展经营行径，具体经营名目以关连部门批准文献或       经营范围               许可证件为准）一般名目：非居住房地产租赁；住房租赁；               酒店管理；集成电路想象；集成电路芯片想象及服务；工程 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书               管理服务；期间服务、期间开发、期间咨询、期间交流、技               术转让、期间引申；专科想象服务；租赁服务（不含许可类               租赁服务）；科技中介服务；信息咨询服务（不含许可类信               息咨询服务）                    ；物业管理；市政设施管理；国内贸易代理；               销售代理；建筑材料销售。                          （除照章须经批准的名目外，凭               营业牌照照章自主开展经营行径）   （2）竖立及历史沿革 江（集团）有限公司）联合上海市浦东地皮发展（控股）公司结伴建立上海张 江集成电路产业区开发有限公司，成立时，注册老本 6 亿元东谈主民币。上海张江 高技术园区开发公司以货币方式认缴出资 3.12 亿元，占注册老本的 52%；上海 市浦东地皮发展（控股）公司以约共计 5.5 平方公里未开发地皮作价 28,800 万 东谈主民币干与，占注册老本的 48%。 股）公司将其握有的 48%股份无偿划转给上海张江（集团）有限公司，张江集 电成为张江集团独资子公司。 江高科”）为公司股东，其对公司增资 67365 万元东谈主民币，其中 24,000 万元东谈主民 币作为公司新增注册老本，余款进入公司老本公积。本次增资经上海弘远信宇 司帐师事务整个限公司出具的沪宏会师报字（2007）第 HB0051 号《验资证明》 考证。本次增资后，张江集团出资额占注册老本的 40%，张江高科出资额占注 册老本的 60%。 司将握有的张江集电 40%的股份转让给上海张江高技术园区开发股份有限公司， 转让价钱按经浦东新区国资委批准的评估价钱执行。张江集电成为张江高科独 资子公司。     华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                      招募说明书     本金注入张江集电，配股资金中的 61,100 万元作为老本公积计入张江集电的所     有者权益科目。     房地产开发经营；非居住房地产租赁；住房租赁；酒店管理；集成电路想象；     集成电路芯片想象及服务；工程管理服务；期间服务；期间开发；期间咨询；     期间交流；期间转让；期间引申；专科想象服务；租赁服务（不含许可类租赁     服务）；科技中介服务；信息咨询服务（不含许可类信息咨询服务）；物业管理；     市政设施管理；国内贸易代理；销售代理；建筑材料销售。                              （照章须经批准的项     目，经关连部门批准后方可开展经营行径）       （3）股权结构、控股股东和施行抑制情面况       死一火 2022 年 12 月 31 日，张江集电的出资东谈主及出资比例情况如下：                     表：张江集电的出资情况表 序                     认缴出资额         实缴出资额         出资东谈主称号                                  出资比例 号                  (单元：东谈主民币万元)    (单元：东谈主民币万元)     上海张江高技术园区开发       股份有限公司         统统            76,000        76,000      100%       张江集电的平直控股股东为上海张江高技术园区开发股份有限公司（以下     简称“张江高科”），施行抑制东谈主为上海市浦东新区国有资产监督管理委员会。       （4）组织架构       张江集电设有前期部、名目开发部、招商客户部、资产运管部、造价采购     部、行政办公室、财务管理部、东谈主力资源部、法务室、审计部等部门。各部门     间岗亭职责明确，配合有用。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                       招募说明书   （5）治理结构   张江集电不设股东会，不设董事会，设执行董事别称，执行董事对公司股 东负责，由股东托付产生   公司设司理，由执行董事决定聘任或者解聘，执行董事可自行担任司理。 司理对执行董事负责   公司不设监事会，设监事一东谈主，由股东托付产生，对股东负责。   （6）内控轨制   张江集电作为张江高科全资子公司，适用张江高科里面管理轨制。张江高 科已建立了一套完善公司的内控轨制，包括《工程名目安全坐褥管理轨制》                                 《投 融资管理轨制》       《担复古理轨制》              《财务预算编制与抑制管理轨制》                            《子公司管理 轨制》《资金管理轨制》、资金运营内控轨制、短期资金调度救急预案、关联交 易关连轨制、东谈主力资源管理轨制、信息透露轨制、突发事件救急预案等。   （7）财务情况   根据张江集电 2020 年、2021 年、2022 年经审计的财务报表，张江集电近 三年又一期财务情况如下：   ①资产欠债表             表：张江集电最近三年合并资产欠债表                                       单元：东谈主民币万元       名目        2022 年末     2021 年末   2020 年末    流动资产： 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                  招募说明书         名目     2022 年末            2021 年末       2020 年末    货币资金            148,632.80     128,547.98     37,050.80    交易性金融资产                    -    50,090.88    118,161.17    应收账款              4,433.24       2,697.34      4,241.28    预支款项                       -         2.19       385.16    其他应收款             4,677.41      18,090.11     19,064.30    存货              533,662.62     377,155.76    289,170.66    其他流动资产           27,170.01       3,787.80      7,650.44    流动资产统统          718,576.08     580,372.06    475,723.80    非流动资产：                     ?    可供出售金融资                                             -             -    产    持久应收款                                    -             -    持久股权投资                680.09      -551.05     10,398.13    其他非流动金融    资产    投资性房地产          356,005.38     356,575.06    307,685.33    固定资产                                     -             -    在建工程                                     -             -    无形资产                                     -             -    持久待摊用度            2,063.56       3,020.36      4,005.61    递延所得税资产          30,646.93      23,110.48     21,516.15    非流动资产统统         405,142.03     398,544.85    343,605.22    资产统统          1,123,718.10     978,916.91    819,329.03    流动欠债：                      ?    短期借款             94,000.00      70,000.00     90,000.00    应付账款            141,001.82      57,338.57     12,785.37    预收款项              2,512.41       3,367.89      1,889.85    应付职工薪酬                843.83      921.33        844.71    应交税费             12,918.75      11,009.56      4,682.86    其他应付款           169,529.70     239,061.93    201,610.92    一年内到期的非    流动欠债    其他流动欠债            4,662.17       4,735.05              -    流动欠债统统          525,762.07     508,285.29    315,163.71    非流动欠债：                     ?             -             -    持久借款            146,407.02      66,650.00    143,800.00    递延收益              5,957.12       7,030.40      4,203.68    递延所得税欠债               199.02      382.72          40.29    非流动欠债统统         152,563.16      74,063.12    148,043.97    欠债统统            678,325.23     582,348.41    463,207.68    整个者权益：                     ? 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                                       招募说明书          名目           2022 年末               2021 年末             2020 年末    实收老本                    76,000.00          76,000.00           76,000.00    老本公积                   104,465.00         104,465.00          104,465.00    盈余公积                    31,588.79          26,706.76           22,670.81    未分配利润                  233,339.08         189,396.74          152,985.54    整个者权益统统                445,392.88         396,568.50          356,121.35   ②利润表                    表：张江集电近三年合并利润表                                                                  单元：东谈主民币万元           名目             2022 年度              2021 年度             2020 年度    营业总收入                     148,189.83    其中：营业成本                      58,634.16       19,126.45           21,509.52       税金及附加                     27,329.06        5,040.79                 621.19       销售用度                       1,729.81          949.82                 739.22       管理用度                       1,053.96          540.15                 718.18       财务用度                        762.94         3,741.01            2,798.12    加：其他收益                        2,374.42        1,074.96            2,165.43      投资净收益                       2,525.44       21,267.86             -164.92      公允价值变动收益                     -643.92        1,530.88                 161.17      信用减值损失                        30.51           725.68             -275.53    营业利润                         64,492.23       49,813.74           13,356.37    加：营业外收入                           0.23              88.88                0.27    减：营业外支拨                           0.26               0.12                   -    利润总额                         64,492.20       49,902.50           13,356.65    减：所得税用度                      15,667.82        9,455.05            4,028.53    净利润                          48,824.38       40,447.45            9,328.11   ③现款流量表                    表：张江集电近三年合并现款流量表                                                                  单元：东谈主民币万元               名目                    2022 年度              2021 年度            2020 年度 经营行径产生的现款流量： 销售商品、提供劳务收到的现款                         149,837.49         159,491.15          50,703.60 收到的税费返还                                     3,242.12           3,540.91        1,798.12 收到其他与经营行径磋商的现款                          24,204.35          20,272.26           7,919.05 经营行径现款流入小计                             177,283.96         183,304.32          60,420.77 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                      招募说明书              名目               2022 年度       2021 年度       2020 年度 购买商品、接受劳务支付的现款                  85,637.65   106,923.99    104,417.85 支付给职工以及为职工支付的现款                  2,537.36     2,281.45       1,795.23 支付的各项税费                         34,988.92     7,804.60     13,394.97 支付其他与经营行径磋商的现款                   9,465.11     8,175.50       5,544.15 经营行径现款流出小计                     132,629.04   125,185.54    125,152.20 经营行径产生的现款流量净额                   44,654.93    58,118.77     -64,731.43 投资行径产生的现款流量： 收回投资收到的现款                      100,000.00   277,963.61    132,800.00 取得投资收益收到的现款                      1,421.81     1,552.09       2,529.54 投资行径现款流入小计                     101,421.81   279,515.71    135,329.54 购建固定资产、无形资产和其他持久资产支付 的现款 投资支付的现款 投资行径现款流出小计                     113,438.73   188,375.00    236,000.00 投资行径产生的现款流量净额                  -12,016.93    91,140.71    -100,670.46 筹资行径产生的现款流量： 取得借款收到的现款                      200,807.02   120,000.00    293,000.00 收到其他与筹资行径磋商的现款                          -    29,206.32    100,014.00 筹资行径现款流入小计                     200,807.02   149,206.32    393,014.00 偿还债务支付的现款                      117,150.00   193,350.00    202,850.00 分配股利、利润或偿付利息支付的现款                7,536.70    13,618.62     11,313.69 支付其他与筹资行径磋商的现款                  88,673.49             -             - 筹资行径现款流出小计                     213,360.20   206,968.62    214,163.69 筹资行径产生的现款流量净额                  -12,553.18   -57,762.30    178,850.31 现款及现款等价物净加多额                    20,084.82    91,497.18     13,448.42    ①资产结构 亿元，总欠债分别为 46.32 亿、58.23 亿和 67.83 亿元，资产欠债率分别为 56.54%、    张江集电的流动资产主要包括货币资金、交易性金融资产和存货组成。 和 35.60 亿元，总体保握矫健，占当期非流动资产的比例分别为 89.55%、89.47% 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                        招募说明书 及 87.87%。    ②欠债景况 欠债的比例分别为 92.53%、60.80%和 50.12%，其中其他应付款限制较大。 的比例分别为 97.13%、89.99%和 95.96%。    ③盈利情况 和 14.82 亿元；近三年均保握盈利，经营事迹较矫健。    ④现款流量景况 亿元；投资行径净现款流分别为-10.07 亿元、9.11 亿元和-1.20 亿元；筹资行径 净现款流为 17.89 亿元、-5.78 亿元和-1.26 亿元；现款净流量分别为 1.34 亿元、    （8）信用景况    根据张江集电提供的银行版《企业征信证明》，死一火 2023 年 2 月 21 日，张 江集电无不良信贷信息。    通过中国证监会网站、中国银行保障监督管理委员会网站、国度外汇管理 局网站、中国东谈主民银行网站、救急管理部网站、生态环境部网站、国度市集监 督管理总局网站、国度发展和鼎新委员会网站、中华东谈主民共和国财政部网站、 国度税务总局网站、国度税务总局上海市税务局网站、国度企业信用信息公示 系统、   “信用中国”平台、证券期货市集失信记录查询平台、中国执行信息公开 网-失信被执行东谈主查询系统和中国执行信息公开网-被执行东谈主信息查询系统进行 的检索，死一火 2023 年 2 月 20 日，于前述公开渠谈，张江集电最近三年不存在 要紧坐法违纪记录；张江集电不存在因严重坐法失信行径被有权部门认定为失 信被执行东谈主、失信坐褥经营单元或者其他失信单元，或被暂停或者限制进行融 资的情形。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                  招募说明书 （二）首发原始权益东谈主      （1）基本情况      根据《上海光全投资中心（有限合伙）之合伙合同》（以下简称“《合伙合 同》”），光全投资为有限合伙方式的私募基金。经查询中国证券投资基金业协 会网站的私募基金公示信息，光全投资已于 2017 年 3 月 6 日完成私募基金备案， 基金编号为 SR4501，其私募基金管理东谈主为光控安石。      上海光全投资中心（有限合伙）基本情况如下：        汉文称号               上海光全投资中心（有限合伙）        公司简称                         光全投资        企业类型                       有限合伙企业      执行事务合伙东谈主            光控安石（北京）投资管理有限公司      统一社会信用代码               91310115MA1K3BN77K        成立日历                     2016 年 05 月 12 日        注册老本                     东谈主民币 58,410 万元        注册地址          中国（上海）解放贸易试验区张杨路 707 号二层西区                 资产管理，企业管理咨询。                            （照章须经批准的名目，经关连部        经营范围                 门批准后方可开展经营行径）      光全投资系有限合伙企业，其日常运处事宜由光控安石执行。合伙东谈主信息 如下表所示：                                                     认缴出资额（万 序号              合伙东谈主信息                     出资比例                                                       元）                 统统                        100.00%     58,410 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                        招募说明书   光全投资的普通合伙东谈主、执行事务合伙东谈主和私募基金的基金管理东谈主为光控 安石，张江集电和光控安石统统握有光全投资 81.17%的合伙份额。根据光全投 资的《合伙合同》和《对于竖立上海光全投资中心（有限合伙）投资决策委员 会的决议》，光全投资竖立投资决策委员会（以下简称“光全投委会”），由 5 名委 员组成，其中 2 名委员由张江集电全资子公司上海集信物业管理公司（以下简 称“集信物业”）托付，3 名委员由光控安石托付。张江集电和光控安石在光全投 委会层面需达成一致敬见方能作出有用的光全投委会决议，张江集电和光控安 石在光全投委会层面共同抑制光全投资。   光全投资为有限合伙企业，依据《合伙合同》合伙事务由执行事务合伙东谈主 （光控安石）执行，主要负责日常运营事务。   （2）业务情况   光全投资依托张江高科在张江科学城丰富的运营管理教训和投资运作教训， 以及光大安石在不动产投资规模和资产管理规模“募、投、管、退”全进程一体化 的详细智商，围绕在线新经济、集成电路等重点行业进行产业发展服务园区运 营，主要投资于张江光大园名目。   （1）基本情况   死一火 2021 年 3 月 31 日，光控安石基本情况如下：   汉文称号             光控安石（北京）投资管理有限公司    简称                        光控安石  法定代表东谈主                        陈宏飞 统一社会信用代码               91110102MA001TTT3Y   成立日历                   2015 年 11 月 12 日   注册老本                   东谈主民币 10,000 万元   注册地址        北京市西城区祯祥里西大街 28 号楼 12 层 1201-08E 室 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                 招募说明书           投资管理；资产管理；投资咨询。（“1、未经磋商部门批准，不得以           公开方式召募资金；2、不得公开开展证券类居品和金融繁衍品交易           行径；3、不得披发贷款；4、不得对所投资企业之外的其他企业提供   经营范围    担保；5、不得向投资者承诺投老本金不受损失或者承诺最低收益”；           企业照章自主遴荐经营名目，开展经营行径；照章须经批准的名目，           经关连部门批准后依批准的内容开展经营行径；不得从事本市产业政           策隔绝和限制类名目的经营行径。）   （2）业务情况   光控安石已履行基金管理东谈主的登记手续，于 2015 年 12 月 31 日取得中国基 金业协会颁发的编号为 P1029636 的《私募投资基金管理东谈主登记文凭》，在《私 募投资基金监督管理暂行办法》和《私募投资基金管理东谈主登记和基金备案办法 （试行）》等端正下严格开展业务。 二、原始权益东谈主的合规情况 （一）对基础设施名目享有统统整个权或经营权利情况   张江集团与张江集电统统握有张润置业 100%股权；张润置业照章合规领有 位于上海市盛夏路 61 弄 1-3 号、金秋路 158 号的张润大厦的房屋整个权过甚占 用范围内的国有建设用地使用权。上述股权权利和不动产权利不存在要紧经济 或法律纠纷。 （二）转让基础设施名目的里面授权情况   张江集团已于 2022 年 9 月 7 日作出《上海张江（集团）有限公司董事会三 届第二次临时会议决议》、张江集电惟一股东张江高科已于 2022 年 9 月 9 日作 出《上海张江集成电路产业区开发有限公司股东决定》，在浦东新区国资委批准 本次扩募后，同意张江集团、张江集电作为原始权益东谈主实施本次扩募，办理本 次扩募申报、发起、竖立和刊行阶段的各项事宜，并签署作为原始权益东谈主的相 关协议文献和履行约定的义务；为实施本次扩募，同意将握有的张润置业 100% 股权和对张润置业的其他权益（如有）转让予本基金下设的资产支握专项计划。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                招募说明书   张润置业的股东张江集团及张江集电已于 2022 年 9 月 9 日作出《上海张润 置业有限公司股东会决议》，在浦东新区国资委批准本次扩募后，同意为实施本 次扩募之目的将张润置业统统 100%股权和对张润置业的其他权益（如有）转让 予本基金下设的资产支握专项计划。   根据《公司法》及相应公司端正，上述决策文献正当、有用。 （三）转让标的资产的外部有权机构审批情况   原始权益东谈主已就本次基础设施名目转让行径取得磋商机构的同意，转让标 的资产的转让限制已得到清除。详见“第十四部分 基础设施名目基本情况”之 “三、基础设施名目的合规情况”之“                 （五）新购入基础设施名目转让正当性”。 三、原始权益东谈主的主要义务   原始权益东谈主的主要义务包括但不限于：   （一）不得侵占、损伤基础设施基金所握有的基础设施名目；   （二）配合基金管理东谈主、基金托管东谈主以过甚他为基础设施基金提供服务的 专科机构履行职责；   （三）确保基础设施名目真实、正当，确保向基金管理东谈主等机构提供的文 件贵府真实、准确、圆善，不存在伪善纪录、误导性述说或者要紧遗漏；   （四）实时移交基础设施名目及关连图章证照、账册合同、账户管理权限 等；   （五）主要原始权益东谈主过甚控股股东、施行抑制东谈主提供的文献贵府存在隐 瞒重要事实或者捏造要紧伪善内容等要紧坐法违游记径的，应当购回全部基金 份额或基础设施名目权益；   （六）法律法例及关连协议约定的其他义务。 四、原始权益东谈主过甚控股股东、施行抑制东谈主的承诺 （一）原始权益东谈主的承诺 施 REITs 刊行所必需的、圆善的、真实的原始书面材料、副本材料或其他材料。 死一火承诺作出之日，新购入基础设施名目各原始权益东谈主承诺并说明提供文献和 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 材料真实、有用、合规、完备，不存在职何掩蔽、伪善纪录、误导性述说或者 要紧遗漏，文献上整个署名与图章真实，副本与原来一致、复印件与原件一致。 违游记径的，张江集团、张江集电承诺购回基础设施基金本次扩募的全部基金 份额或基础设施名目权益。 金份额期间，如其平直或通过其他任何方式转折握有或运营与本基金所握有基 础设施名目团结服务区域的竞争性名目，张江集团、张江集电将自制对待本基 金与该等竞争性名目，并将采纳充分、妥当的措施，包括但不限于向本基金和 该等竞争性名目提供对等的招商契机，裁汰可能出现的同行竞争和利益冲突。 同期，在招商契机方面，在名目公司已取得关连业务契机的情况下，就该等业 务契机，不会专诚利用原始权益东谈主的地位或利用该地位取得的信息作出不利于 本基金而有益于其他竞争性名目的决定或招商行径。 张江集团、张江集电承诺，若原始权益东谈主、基础设施资产的平直握有主体、基 金管理东谈主各方一致以为具备注入本基金的条件时，经基金管理东谈主或专项计划管 理东谈主恳求，原始权益东谈主和基础设施资产的平直握有主体完成里面决策并履行各 级监管单元审批轨范后，将在同等条件下优先将关连资产注入本基金。 （二）首发原始权益东谈主过甚控股股东、施行抑制东谈主的承诺   光全投资、光控安石出具了《承诺及声明函》，其无条件且不可撤消地对主 体经历、同行竞争事宜、讹诈回购作出了关连承诺和声明。   张江集电、光大安石（北京）分别出具了《承诺及声明函》，其无条件且不 可撤消地作出如下承诺和说明：   （1）已经向本名目各参与方提供了本名目申报和基础设施 REITs 刊行所必 需的、全部的、真实的、准确的、圆善的、有用的、合规的整个信息和整个文 件材料的原始书面材料、副本材料、复印件和理论证言。放抄本函出具之日， 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                 招募说明书 张江集电已经将磋商本名目的全部事实、文献和信息，不管是否可从公开渠谈 取得，向本名目各参与方透露，无任何掩蔽、遗漏、伪善或误导之处；   （2）若违犯《承诺及声明函》，或提供的文献贵府存在掩蔽重要事实或者 捏造要紧伪善内容等要紧坐法违游记径的，其承诺将承担购回全部基础设施基 金份额或基础设施名目的法律使命。 五、其他与原始权益东谈主及基础设施名目关连的公开透露事项 （一）原始权益东谈主就基础设施名目转让事宜的关连承诺   张江集团、张江集电承诺已透露了本次扩募所涉转让事宜关连的整个抑制 条件，对资产转让抑制条件不存在职何缺失、遗漏或伪善述说。   张江集团、张江集电作为原始权益东谈主参与本名目，实施转让行径，并由本 公司或本公司团结抑制下关联方认购本基金本次扩募的策略配售份额不会加多 其隐性债务。 （二）本基金法律意见书就关连事项的认定   北京市汉坤讼师事务所已于 2023 年 3 月 10 日出具了《北京市汉坤讼师事 务所对于恳求变更注册华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金的法律意 见书》   （以下简称“《基础设施基金变更注册法律意见书》”），北京市汉坤讼师事 务所依据中国讼师行业公认的业务尺度、谈德表率和勤勉尽责精神，对与本基 金磋商的事实进行了尽责调查，查阅了北京市汉坤讼师事务所以为必须查阅的 文献，并就本基金及与之关连的问题向磋商东谈主员作念了接头或与之进行了必要的 辩论。《基础设施基金变更注册法律意见书》中不存在伪善纪录、误导性述说、 要紧遗漏等情况。 （三）原始权益东谈主和关连主体就征税事宜的关连承诺   （1）原始权益东谈主、新购入基础设施名目公司已就本次交易制定了《对于华 安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金扩募名目拟征税决策》（名目编号： ZJKM-ZRDS-001），包括了原始权益东谈主向专项计划转让名目公司 100%股权重要 中触及的税种。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书   （2）原始权益东谈主及新购入基础设施名目公司已向税务部门书面提交上述拟 征税决策，并取得税务部门的收悉回执。   （3）上海毕马威税务师事务整个限公司已在《对于华安张江光大园 REITs                     “华安张江光大园 REITs 已制定 扩募名目拟征税决策税务意见书》中发表意见： 圆善的拟征税决策，精通形容刊行基础设施 REITs 过程中各征税主体需缴纳的 整个税种、税额区间以及测算过程，拟征税决策内容与本所意见一致。”。   （4）2022 年度第一次扩募新购入基础设施名目的原始权益东谈主已作出如下承 诺和声明：基础设施 REITs 刊行或存续期间，如税务部门要求补充缴纳刊行基 础设施 REITs 过程中可能触及的应由原始权益东谈主或名目公司承担的地皮增值税 等关连税费，张江集团、张江集电将按要求缴纳（或全额补偿其他关连缴税主 体）相应税金并承担整个关连经济和法律使命。   启动召募时，光全投资、光控安石和张江集电已无条件且不可撤消地作出 如下承诺和声明：基础设施 REITs 刊行或存续期间，如税务部门要求补充缴纳 刊行基础设施 REITs 过程中可能触及的地皮增值税等关连税费，光全投资、光 控安石和张江集电将按要求缴纳（或全额补偿其他关连缴税主体）相应税金并 承担整个关连经济和法律使命。 （四）原始权益东谈主共同抑制方对于召募资金用途的承诺   针对基础设施 REITs 取得的回收可投金额，2022 年度第一次扩募及新购入 基础设施名目的原始权益东谈主承诺将持续投资于相宜国度政策和基础设施 REITs 政策端正的产业发展服务园区基础设施名目开发建设，召募资金拟投资于以下 名目范围中的部分或全部名目：        类别         张江集团召募资金投资名目情况              张江在线新经济生 张江总部园头部               态园（B2a-01、 企业及上市公司       名目称号                          卡园8#地块              B2b-01、纬五路地 总部区（B6-02）                下空间）名目       名目  华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                            招募说明书      名目总投资（亿元）            40.61            27.27         22.84       建设内容和限制            产业园               产业园           产业园       前期办事进展              （4）              （4）           （4）       （拟）开工期间            2021年             2021年         2022年            类别                  张江集电召募资金投资名目情况            名目称号       上海集成电路想象产业园集辰中心二期平台名目          名目总投资           （亿元）            建设内容                                           产业园             和限制          前期办事进展                           （4）       （拟）开工期间                             2022年  备注：  策画、区域和行业专项策画等；（3）已取得或正在办理名目审核备、地皮、策画、环评等  关连手续；（4）已开工建设。    针对本基金初度刊行时取得的回收可投金额，张江集电承诺投资于相宜国  家政策和基础设施 REITs 政策端正的产业发展服务园区基础设施名目开发建设，  具体包括如下名目：     类别                                  召募资金投资名目情况    名目称号                   (产业发展服务园区)            (产业发展服务园区)        (产业发展服务园区)  名目总投资（亿元）             23.53                 26.23                23.86                   建筑面积为 23.78 万         建筑面积为 25.17 万     建筑面积为 22.20 万    建设内容           平方米的产业发展服             平方米的产业发展服         平方米的产业发展服                        务园区                  务园区               务园区                    已于 2019 年 12 月        于 2020 年 11 月     于 2020 年 10 月   前期办事进展                      开工建设                取得装机许可证          取得桩基施工许可证  拟使用召募      张江 资金限制（亿元）    集电  （五）运营管理机构对于促进基础设施名目握续健康安适运营的承诺    基础设施名目运营管理机构上海集挚咨询管理有限公司已无条件且不可撤  销地作出如下承诺和声明： 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 的运营管理等办事，签署并妥当履交运营管理协议，在基础设施名目的运营管 理安排中，运营管理机构将为促进张江光大园、张润大厦名目握续健康安适运 行建立有用保障措施。 务景况精采；具有握续经营智商。 障措施，此外，死一火承诺作出之日，运营管理机构未领有、管理和运营其他与 张润大厦名目或本基金存在竞争的产业园名目，并已制定《里面抑制大纲》等 同行竞争、利益冲突关连的公司里面抑制轨制并采纳有用措施，裁汰与名目公 司同行竞争与利益冲突的风险；在本基金存续期间，集挚咨询承诺将严格盲从 关连法律法例及公司里面抑制轨制的端正，抑制产生同行竞争或利益冲突的潜 在风险，并实时透露或有的同行竞争或利益冲突的事项。 六、原始权益东谈主或其团结抑制下的关联方认购的基金份额的情况 制下的关联方作为本基金扩募份额的策略投资者认购不低于本基金本次扩募份 额的 20%。   原始权益东谈主或其团结抑制下的关联方认购的基金份额的情况以刊行情况报 告书中透露的情况为准。 宜达企业管理中心（有限合伙）通过策略配售统统认购本基金份额 1 亿份，占 本次基金发售比例的 20%，握有期自上市之日起不少于 60 个月。基金份额握有 期间不允许质押。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书         第十八部分 基础设施名目运营管理安排 一、本基金基础设施名目运营管理安排   本基金管理东谈主根据《基础设施基金指引》的端正，托付集挚咨询为本基金 所握有的基础设施名目提供具体运营管理服务，但基金管理东谈主照章应当承担的 使命不因此而免除。 二、基础设施名目运营管理轨制概要   集挚咨询为本基金握有的基础设施名目提供具体运营服务时，触及的关连 轨制及进程安排包括如下： （一）业务进程   集挚咨询制定了租赁管理进程，由集挚咨询的租赁管理部门（租赁中心）、 法务部、财务部及托付的物业管理公司协同完成，主要包括意向客户看房及谈 判、物业公司协助解答客户咨询、法务部配合落实意向书及租赁合同的审核、 财务部配合出具付款文告书收取房钱及保证金款项等。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书              图：集挚咨询租赁管理进程   由租赁管理部门根据客户恳求发起佃农退租恳求，分为提前退租和到期退 租两类情况，根据租赁合同约定，提前退租一般触及违约金缴纳。退租前将要 求佃农对物业资产进行收复，并由受托的物业管理公司进行核验，核验通过后 将出具《退场说明书》。财务部接到《退场说明书》将结合客户房钱缴纳情况对 践约保证金进行算帐。如发生商务纠纷将转交法务部介入处理。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书             图：集挚咨询退租及退款进程   根据集挚咨询管理模式，一般于每月 10 号向佃农出具付款文告书，由租赁 管理部门复核后提交佃农，佃农应于当月 25 日前付清下一期房钱款项；至每月 号前如仍未收到，将文告租赁管理部门进行催收；至每月 25 号前如仍未收到， 财务部将出具催款函。至每月临了 1 日如仍未收到，法务部将出具公函提交租 户。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金         招募说明书              图：集挚咨询房钱催款进程   针对经营中发生的佣金等，集挚咨询根据租赁客户服务鞭策程度实施付款。 一般在客户完成租赁合同签署及缴纳保证金、前期款后与中介公司签署佣金协 议，经财务部审核后完成付款。   上述进程轨制依据过往运营管理教训整理，后续将根据运营的施行情况进 行更新完善。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 （二）管理轨制   集挚咨询制定了较为完善的里面运营管理轨制，主要触及财务管理轨制及 招标管理轨制。   公司财务管理轨制分为财务核验及审批署名权限轨制、预算管理轨制、日 常用度报销轨制、固定资产管理轨制和图章管理轨制。   招标管理轨制的制定是为表率公司招标办事，保证招标办事的公开、自制、 自制、科学、严谨，崇敬公司利益。招标管理轨制包括适用范围、招标方式、 基本原则、组织机构及职责、招标进程、审批轨范和招标考核。 （三）风险抑制轨制   为不息完善公司里面抑制架构，集挚咨询制定了运营风险抑制轨制，主要 由风险管理的主见和原则、风险管理体系、风险及抑制措施以及里面风险管理 轨制的保障四个部分组成。 落寞性原则、权责匹配原则、一致性原则和当令有用原则。公司风险管理的目 标是保证公司的经营运作相宜磋商法律法例及公司各项规章轨制；保护股东及 合作对象利益；抑制风险水平，保证业务稳健进行；保证公司的经营主见和经 营策略得以完结；崇敬公司的信誉和精采形象。 险管理组织架构，并分别明确风险管理职能与使命。 场风险、操作风险等。公司已制定风险管理政策以识别和分析公司所面对的风 险，设定妥当的风险可接受水平并想象相应的里面抑制轨范及轨制，以监控公 司的风险水平。公司会如期重检这些风险管理政策及磋商里面抑制轨制，以适 应市集情况或公司经营行径的改变。 司应建立完善的里面抑制体系，包括组织体系和轨制体系。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                招募说明书 （四）现款流归集安排   名目公司收取物业资产运营收入、支拨物业运营和管理支拨及用度、偿还 借款本息、分配股东分成均应使用监管账户。监管账户的管理按照《监管协议》 约定执行。名目公司除监管账户、保证金账户、公司基本户和社保户外，不设 其他账户。   上述归集决策相宜《公开召募基础设施证券投资基金运营操作指引（试行）》 的要求。 三、运营管理机构的基本概况 （一）竖立、存续和历史沿革情况 建设，进步团队运营智商，更好地服务基础设施证券投资基金的存续管理，为 投资东谈主创造最大化的资产运营收益，由张江集电、光控安石和国泰君安证裕投 资有限公司（以下简称“国君证裕”）共同出资竖立上海集挚咨询管理有限公司。 （二）股权结构及治理结构   根据集挚咨询的公司端正，股东的出资额情况如下：                 表：集挚咨询的出资情况表                            认缴出资额         股东的姓名或者称号                   出资比例                             （万元）  上海张江集成电路产业区开发有限公司          450      45%   光控安石（北京）投资管理有限公司          400      40%     国泰君安证裕投资有限公司            150      15%            统统               1,000   100%   （1）公司设股东会，股东会由全体股东组成，是公司的权力机构，应用下 列权柄：   ①决定公司的经营方针和投资计划； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书   ②选举和更换非由职工代表担任的董事、监事，决定磋商董事、监事的报 酬事项；   ③审议批准董事会的证明；   ④审议批准公司监事的证明；   ⑤审议批准公司的年度财务预算决策、决算决策；   ⑥审议批准公司的利润分配决策和弥补赔本决策；   ⑦对公司加多或者减少注册老本作出决议；   ⑧对刊行公司债券作出决议；   ⑨对公司合并、分立、结果、算帐或者变更公司方式作出决议；   ⑩修改公司端正；   ?对公司向其他企业投资或者为他东谈主担保作出决议。   对前款所列事项股东以书面方式一致表示同意的，不错不召开股东会会议， 平直作出决定，并由全体股东在决定文献上签名、盖印（当然东谈主股东签名、法 东谈主股东盖印）。   股东会会议由董事会召集，董事长主握；董事长不行履行职务或者不履行 职务的，由半数以上董事共同推举别称董当事人握。   董事会不行履行或者不履行召集股东会会议职责的，由监事召集和主握； 监事不召集和主握的，代表十分之一以上表决权的股东不错自行召集和主握。   （2）公司设董事会，其成员为三东谈主，任期三年，其中：别称董事由张江集 电托付，别称董事由光控安石托付，别称董事由国君证裕托付。   董事任期届满，经托付方再次托付不错连任。   董事任期届满未实时改组，或者董事在职期内离职导致董事会成员低于法 定东谈主数的，在改组出的董事就任前，原董事仍应当依照法律、行政法例和公司 端正的端正，履行董事职务。   董事会设董事长一东谈主，董事长由张江集电托付的董事担任。董事会对股东 会负责，应用下列权柄：   ①召集股东会会议，并向股东会证明办事；   ②执行股东会的决议；   ③决定公司的经营计划和投资决策；   ④制订公司的年度财务预算决策、决算决策； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   ⑤制订公司的利润分配决策和弥补赔本决策；   ⑥制订公司加多或者减少注册老本以及刊行公司债券的决策；   ⑦制订公司合并、分立、结果或者变更公司方式的决策；   ⑧决定公司里面管理机构的建立；   ⑨决定聘任或者解聘公司司理过甚酬谢事项，并根据司理的提名决定聘任 或者解聘副司理、财务负责东谈主过甚酬谢事项；   ⑩制定公司的基本管理轨制。   经过半数的董事提议，可由董事长召开董事会临时会议。董事长应于董事 会如期会议及董事会临时会议召开前至少十（10）个办事日将会议的日历、地 点和议程以电子邮件方式文告每一位董事，除非该董事毁灭此等文告的要求。   董事会会议须由过半数（含本数）董事出席方可举行。董事如不行出席董 事会会议的，不错出具托付书托付他东谈主代表其出席和表决，也不错通过电话会 议或视频会议的方式参加会议和表决。如果召开董事会会议的书面文告已经提 前妥当发出且已收悉，而一方或多方保举的董事未能躬行出席或托付代理东谈主代 为出席该次董事会会议，使该次董事会会议不行达到法定东谈主数的，则该次董事 会会议应被延后并于董事会会议书面文告书所载董事会会议召开之日后的第十 （10）个办事日的团结期间及地点再次召开。   （3）公司设总司理别称，由董事会决定聘任或者解聘，总司情理光控安石 保举。司理每届任期为三年，任期届满，经董事会再次聘任不错连任。总司理 列席董事会会议，对董事会负责，应用下列权柄：   ①主握公司的坐褥经营管理办事，组织实施董事会决议；   ②组织实施公司年度经营计划和投资决策；   ③拟订公司里面管理机构建立决策；   ④拟订公司的基本管理轨制；   ⑤制定公司的具体规章；   ⑥决定聘任或者解聘除应由董事会决定聘任或者解聘之外的负责管理东谈主员；   ⑦董事会授予的其他权柄。   （4）公司不设监事会，设监事一东谈主，由光控安石提名并经股东会选举产生， 监事任期每届三年，任期届满，不错连任。   监事任期届满未实时改组，在改组出的监事就任前，原监事仍应当依照法 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 律、行政法例和公司端正的端正，履行监事职务。董事、高等管理东谈主员不得兼 任监事。公司监事应用下列权柄：   ①检讨公司财务；   ②对董事、高等管理东谈主员执行公司职务的行径进行监督，对违犯法律、行 政法例、公司端正或者股东会决议的董事、高等管理东谈主员提倡罢免的建议；   ③当董事、高等管理东谈主员的行径损伤公司的利益时，要求董事、高等管理 东谈主员赐与纠正；   ④提议召开临时股东会会议，在董事会不履行《公司法》端正的召集和主 握股东会会议职责时召集和主握股东会会议；   ⑤向股东会会议提倡草案；   ⑥照章对董事、高等管理东谈主员拿告状讼。   监事不错列席董事会会议，并对董事会决议事项提倡质询或者建议。监事 发现公司经营情况荒谬，不错进行调查；必要时，不错礼聘司帐师事务所等协 助其办事，用度由公司承担。   公司监事应用权柄所必需的用度，由公司承担。   （5）公司设财务负责东谈主别称，由董事会聘任，财务负责东谈主由张江集电保举， 任期三年，任期届满，经董事会再次聘任不错连任。   公司要紧财务事项实行总司理和财务负责东谈主联签轨制。须联签批准方为有 效的事项如下：   ①上报公司股东会、董事会、监事的触及财务事项的贵府；   ②上报一方股东的磋商财务管理、司帐核算等方面的贵府；   ③公司和第三方签订的触及经济走动的关连协议和合同（职工聘用合同除 外）；   ④经公司股东会批准的年度预算范围内的单笔达东谈主民币 50 万元或以上的资 金支拨、调拨，以及年度预算外事项；   ⑤董事会端正的其它需要联签的事项。   （6）公司设总司理助理及法务岗。其中，总司理助理岗亭东谈主员由张江集电 托付；法务岗亭东谈主员由光控安石托付。   （7）公司的法定代表东谈主由董事长担任。   （8）公司党组织。公司按照中国共产党端正端正，竖立中国共产党组织， 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                       招募说明书 建立党的办事机构，配备党务办当事人谈主员。党组织机构配置、东谈主员编制纳入公司 管理机构和编制，党组织办事经费纳入公司预算，从公司管理费中列支。党组 织在公司阐扬带领中枢和政事中枢作用。      公司受张江集电母公司上海张江高技术园区开发股份有限公司党委带领。 （三）财务报表及主要财务目的      集挚咨询于 2021 年 3 月 22 日竖立，2021 年及 2022 年经审计的财务报花样 况如下：                   表：集挚咨询成立以来资产欠债表                                                    单元：东谈主民币万元        名目             2022 年末                    2021 年末 流动资产： 货币资金                            771.43                       578.75 应收账款                            149.50                       150.77 流动资产统统                          920.93                       729.52 非流动资产：                               -                            - 非流动资产统统                              -                            - 资产统统                            920.93                       729.52 流动欠债：                                -                            - 应付职工薪酬                           29.46                        27.11 应交税费                             83.25                        16.50 其他应付款                            28.96                         1.24 流动欠债统统                          141.67                        44.85 非流动欠债：                               -                            - 非流动欠债统统                              -                            - 欠债统统                            141.67                        44.85 整个者权益： 股本                              500.00                       500.00 盈余公积                             18.47                            - 未分配利润                           260.79                       184.67 整个者权益统统                         779.26                       684.67                    表：集挚咨询成立以来利润表                                                    单元：东谈主民币万元         名目            2022 年度            2021 年 3 月 22 日至 12 月 31 日 营业收入                            560.76                        320.03 减：营业成本                               -                                - 营业税金及附加                           1.60                          2.02 销售用度                             65.30                         28.47 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                    招募说明书        名目           2022 年度            2021 年 3 月 22 日至 12 月 31 日 管理用度                          148.11                          93.81 财务用度                           -2.16                          -1.13 营业利润                          347.91                         196.86 利润总额                          347.91                         196.85 减：所得税用度                        87.12                          12.19 净利润                           260.79                         184.67                  表：集挚咨询成立以来现款流量表                                                    单元：东谈主民币万元             名目                  2022 年度 经营行径产生的现款流量： 销售商品、提供劳务收到的现款                          595.67              188.46 收到的税费返还                                      -                   - 收到其他与经营行径磋商的现款                            2.22                5.72 经营行径现款流入小计                              597.90              194.18 购买商品、接受劳务支付的现款                           28.95                   - 支付给职工以及为职工支付的现款                         152.20               86.67 支付的各项税费                                  57.81               19.98 支付其他与经营行径磋商的现款                            0.06                8.78 经营行径现款流出小计                              239.02              115.43 经营行径产生的现款流量净额                           358.88               78.75 投资行径产生的现款流量：                                 -                   - 投资行径现款流入小计                                   -                   - 投资行径现款流出小计                                   -                   - 投资行径产生的现款流量净额                                -                   - 筹资行径产生的现款流量：                                 -                   - 接收投资收到的现款                                    -              500.00 筹资行径现款流入小计                                   -              500.00 分配股利、利润或偿付利息支付的现款                       166.20                   - 筹资行径现款流出小计                              166.20 筹资行径产生的现款流量净额                          -166.20              500.00 汇率变动对现款及现款等价物的影响                             -                   - 五、现款及现款等价物净加多额                          192.68              578.75 加：期初现款及现款等价物余额                          578.75                   - 六、期末现款及现款等价物余额                          771.43              578.75   集挚咨询无任何有息欠债、融资情况及对外担保情况。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书 （四）与基础资产关连的业务情况      集挚咨询管理团队为张江光大园的原运营团队，运营管理产业园资产多年， 对左近市集了解潜入，对产业招商、运营管理等方面具备丰富的教训。中枢运 营管理东谈主员从业教训十余年，相宜专科化配置要求。      公司建立了包括资产运营、风控合规、财务、行政等在内的专科业务条线 及有用内控体系，高等管理东谈主员的聘用由进公司股东会进行决策，东谈主员聘用遵 循市集化原则。      集挚咨询的管理层及配备的中枢运营管理东谈主员情况如下：                                         是否为 东谈主员姓名              主要经历           职责安排   运营管                                         理东谈主员                                  董事长、 陈晨                               董事兼总    否        现任张江高科策略发展部副总司理。                                  司理        现任职于国泰君安证裕，任总司理助理、策略投        资部总司理，历任上海陆家嘴金融贸易区开发股        份有限公司计划财务部财务，海通证券投资银行        部 VP 副总裁，中证资信发展有限使命公司上海 黄泠然                               董事     否        总部总监助理，中证中小投资者服务中心有限责        任公司行权部总监助理，太和金融集团有限公司        总裁助理，国泰君安资产管理有限公司创新投资        部高等投资司理等职务。        领有近 10 年的老本市集业务教训，曾任职于中        信证券，担任债务老本市集部副总裁，负责了多        单创新式企业资产证券假名目、信贷资产证券化  曾景    名目，参与了多单私募结构化融资名目、一般债      董事     否        券刊行及上市公司股权融资及并购名目。曾女士        现任职于光大安石，担任老本市集部董事总经        理，主要负责不动产关连老本市集业务。        近 10 年工程建设背景，曾赴任于中冶集团、平   总司理助 张志远                                      否        安集团、华建集团，18 年入职张江高科，曾赴任    理 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                       招募说明书                                            是否为 东谈主员姓名             主要经历               职责安排   运营管                                            理东谈主员        于资产运营部、名目开发部，参与 20 万方以上        大型名目 3 个，咫尺为名目开发一部高等司理，        负责集电港 5a-233 万方研发办公地铁结建名目。        现任职于张江高科财务管理部，曾任职于浦东地 王佳奇    产，负责多个名目的财务管理办事，领有 11 年      财务司理    否        财务管理教训。        现任职于上海集挚咨询管理有限公司，曾任职于 刁睿侃    张江高科、东久（上海）投资管理咨询有限公司， 租赁总监          是        领有近 10 年园区运营管理、租赁教训。        现任职于上海集挚咨询管理有限公司，曾任职于 夏燕丽    光大安石、英国莱坊、宏滕物业，领有 13 年的      租赁司理    是        租赁教训。        现任职于上海集挚咨询管理有限公司，曾任职于  杨奇                                 租赁司理    是        上海哲济咨询，领有 8 年的租赁教训。        现任职于上海集挚咨询管理有限公司，曾任职于 胡燕倩                                 租赁助理    是        光大安石、高力国际，领有 7 年的租赁教训。        现任职于上海集挚咨询管理有限公司，曾任职于  梅贇    光大安石、中粮置地，领有 14 年的东谈主事行政经      详细主管    是        验。        现任职于上海集挚咨询管理有限公司，曾任职于        好意思国好意思富讼师事务所上海代表处、东久至仁（上 胡梦莎                                  行政     是        海）私募基金管理有限公司，领有 16 年的行政        管理教训。        现任职于上海集挚咨询管理有限公司，曾任职于  陈玲                                  司帐     是        光大安石，利丰集团，领有 21 年的财务教训。        现任职于上海集挚咨询管理有限公司，曾任职于 陈佩莲                                  出纳     是        光大安石、高力国际，领有 16 年的出纳教训。        现任职于集挚咨询管理有限公司，曾任职于上海  张丹                                  司帐     是        兴恒投资咨询有限公司，领有 20 年的财务教训。  赵亮    现任职于上海集挚咨询管理有限公司，曾任职于         法务     是 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书                                         是否为 东谈主员姓名            主要经历             职责安排   运营管                                         理东谈主员        光大安石、正当集团，领有 16 年的法律及管理        教训。        现任职于上海集挚咨询管理有限公司，曾任职于 朱从尧    上海浦东地产有限公司，领有 9 年法律及管理经    法务     是        验。        现任职于上海集挚咨询管理有限公司，曾任职于  陈勇    上海东郊房地产发展有限公司，领有 7 年的运营   运营司理    是        管理教训。   公司下设租赁中心、详细行政部、财务部和法律合规部。具体岗亭职责：   （1）租赁司理，协助总司理编撰租赁决策文献。主要负责办公楼的日常租 赁办事，包括客户开发，咨询、带看、收意向、接洽、谈判跟踪以及签约和洽 等，促成业务成交。与客户建立精采的业务互助关系。负责业务跟进、客户信 息登记及客户关系崇敬等后续办事。与第三地契元保握精采合作关系，包括中 介代理和政府机构等。   （2）租赁助理，根据公司下达的策略策画及年度租赁主见，配合协助租赁 司理日常的办事。协助作念好日常的租赁带看，崇敬有用的客户群体，以及关连 文本合同的制作。负责租赁部门的各项文本及合同的管理。负责租赁合同等各 项进程的提报办事。与其他部门作念好横向办事磋商。   （3）综办主管，协助总司理制定东谈主员薪资福利预算。全面负责公司东谈主事工 作。全面负责公司行政办事。全面负责公司统辖范围内整个名目的详细管理工 作。全面负责公司统辖范围内整个名目的品性管理办事。负责跟进 OA 进程。 负责公司档案管理办事。   （4）财务司理，负责公司财务管理轨制的落实。负责财务室的日常管理工 作。负责投融资关连办事。负责内控监监办事。   （5）司帐（财务司理兼任），负责收账款的核销，更新收缴情况。负责记 账凭证审核。完成付款文告单及催款文告书。负责审核各部门提报的各项付款 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 进程、发票等。协助名目总司理作念好年度预算办事。转账凭证的录入，佃农及 与总公司走动账目的查对。负责财务报表的制作，制作预算对比表，年度汇缴 算帐。审核出纳制作的凭证，佃农走动明细账的查对。   （6）出纳，现款收付及发票开具复古办事。对审批后的报销单用度进行支 付。每月报销明细。现款日志账及银行日志账。编制银行存款余额编削表。配 合司帐进行现款清点。协助司帐进行每月凭证的整理和装订办事。   （7）法务，负责公司日常法律的整个事务。负责带领外聘律所参与公司业 务。监督图章管理轨制的落实。处理诉讼及关连专项法律事务。总司理交代的 其他事情。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书   为建立健全上海集挚咨询管理有限公司里面抑制轨制，小心和化解公司各 项经营管理行径中的风险，促进公司诚信、正当、有用经营，切实保障各关连 利益方的正当权益，特别是投资东谈主的利益，根据关连法律法例、表随性文献及 公司其他轨制的总体要求，制定了里面抑制轨制。公司里面抑制是公司为完结 发展策略和经营主见，以完善公司治理、进步企业中枢竞争力为妙技，通过制 定和实施一系列轨制、轨范和方法，对风险进行事前小心、事中抑制、过后监 督和纠正的动态过程和机制。里面抑制的中枢含义是职责分离、形成健全的内 部束缚机制，各部门彼此支握、彼此监督、逻辑有序的机制。   公司里面抑制轨制能够妥当公司管理要乞降公司发展的需要，能够对编制 真实、公允的财务报表提供合理的保证，能够对公司各项业务行径的健康运行 及国度磋商法例和单元里面规章轨制的贯彻执行提供合理保证，在圆善性、有 效性及合感性方面不存在要紧劣势。公司里面抑制轨制在确保公司表率运作， 提高科学管理水平，保证投资者利益等方面阐扬了精采的作用。运营管理机构 承诺，在基础设施名目的运营管理安排中，将为促进基础设施名目握续健康平 稳运行建立有用保障措施。   为表率内控评价管理进程，确保内控评价办事相宜外部监管要求，加强业 务执行监督并有用小心风险；公司建立了里面监督和评价轨制，关连端正包括：   （1）彼此制约原则。公司在轨制安排、组织机构的想象、部门和岗亭建立 上形成权责分明、彼此制约的机制，从而建立起不同岗亭之间的制衡体系，消 除里面风险抑制中的盲点，强化监察稽核部对业务的监督检讨功能。   （2）监督体系。监督体系由监事、董事会与法律合规部、财务部组成，确 保公司管理、业务运作、职工行径相宜磋商法律法例和公司各项规章轨制。   （3）公司的组织结构须体现职责明确、彼此制约的原则，各部门授权单干 明确，操作彼此落寞。建立决策科学、运营表率、管理高效的运行机制，包括 民主、透明的决策轨范和管理议事法令，高效、严谨的业务执行系统，以及健 全、有用的里面监督和反馈系统。   （4）为体现职责明确、彼此制约的原则，公司根据投资业务的本性，竖立 措施递进、权责分明、严实有用的三谈监控防地：   a.建立以各岗亭主见使命制为基础的第一谈监控防地。各岗亭均制定明确的 岗亭职责，各业务均制定操作进程，各岗亭东谈主员上岗前必须声明已明察并承诺 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 盲从，在授权范围内承担各自职责。     b.建立关连部门、关连岗亭之间彼此监督的第二谈监控防地。公司在关连部 门、关连岗亭之间建立重要业务处理凭据传递和信息疏通轨制，后续部门及岗 位对前一部门及岗亭负有监督的使命。     c.建立以公司法律合规部、财务部对各岗亭、各部门、各机构、各项业务全 面实施监督反馈的第三谈监控防地。公司法律合规部和财务部落寞于其他部门， 对里面抑制轨制的执行情况实行严格的检讨和反馈。     （5）监督与握续覆按     a.法律合规部、财务部负责日常监监办事，促使公司职工积极参与和死守内 部抑制轨制，保证轨制有用地实施。     b.公司董事会和对里面抑制轨制握续地进行覆按，覆按其是否相宜想象要求 并加以充实和改善，实时反应政策法例、市集环境、期间等因素的变化趋势， 保证内控轨制的有用性。     （6）监察稽核抑制。根据公司监察稽核办事的需要，监事、法律合规部、 财务部负责东谈主不错列席公司关连会议，调阅公司关连档案，就里面抑制轨制的 执行情况独偶然履行检讨、评价、证明、建议职能。     监事、法律合规部、财务部不如期向董事会和总司理证明公司里面抑制执 行情况。     由监事、法律合规部与财务部共同开展监察稽核办事，保证监察稽核行径 的落寞性和巨擘性。通过如期或不如期检讨里面抑制轨制的执行情况，确保公 司各项经营管理行径的有用运行。     公司董事会和管理层深爱和支握监察稽核办事，对违犯法律、法例和公司 里面抑制轨制的，讲究磋商部门和东谈主员的使命。     集挚咨询为本基金当前握有的基础设施名目的运营管理机构。本基金 2022 年度第一次扩募新购入的基础设施名目也将托付集挚咨询担任运营管理机构。 除此之外，集挚咨询无在管理的其他同类基础设施名目。 施 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书   为进一步优化进步基础设施名目的运营效率，针对特定名目进行专科化运 营，缓释与关联名目运营的利益冲突风险等原因，集挚咨询专门负责本基金握 有的基础设施名目的具体运营管理事宜。   集挚咨询配备了专科的运营管理团队负责基础资产的运营管理；同期，基 础资产将单独记账、落寞核算，名目公司层面建立了监管账户，保证了资金的 实时归集和监管，从业务、财务等多方面保证了基础资产的落寞性。 四、运营管理服务的主要内容 （一）基金管理东谈主托付给运营管理机构的职责和内容   根据基金管理东谈主、名目公司、运营管理机构等各方签署的运营管理协议约 定，运营管理机构的主要职责内容包括如下：   （1）负责制定及落什物业资产的运营策略及运营计划，负责就与物业资产 运营磋商事项与关连政府部门进行疏通、集结，并将关连政府部门对物业资产 握有及运营磋商的文告、要求实时文告名目公司；向名目公司提供其根据监管 部门要求的一切与物业资产的握有及运营所需的必要或妥当的信息；   （2）负责物业资产的业态管理、业态布局的详细策画；   （3）负责物业资产的招商、租赁、续租管理等事宜，协颐养理名目公司与 各佃农、末端消费者（如有）等各方关系，并每月与基金管理东谈主疏通佃农情况、 申诉佃农信息；   （4）负责物业资产引申等事宜。 所必需的一切使用文凭、证照和经营许可； 绿化及景不雅管理、保洁服务、安保服务、垃圾清运服务、消防、通讯及焦躁事 故管理等； 金管理东谈主过甚礼聘的司帐师事务所、资产评估机构（如有）提交合同台账； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 入；监督物业资产承租东谈主对物业资产的使用，向物业资产承租东谈主催收房钱过甚 他用度（如有）； 目公司预算制定期间及原则以《运营管理协议》关连约定为准；运营管理机构 应根据《运营管理协议》的约定，协助名目公司向基金管理东谈主恳求预算外运营 税费的支付； 助恳求、复古并更新物业经营所必需的一切使用文凭、证照和经营许可；按照 《运营管理协议》关连条件的约定管理名目公司账户、向名目公司提供财务核 算结算等基础财务服务； 产一切险、公众使命险等险种），并复古该等保障的有用性；在发生保障赔付事 件时，督促和协助名目公司将该等保障项下的赔付资金全额划付至名目公司监 管账户； 赁台账和滚动预算；每个当然季度结果后一个月内向基金管理东谈主提交季度管理 证明，基金管理东谈主应在收到季度管理证明5个办事日内对质明中载明的该季度已 获物业资产运营收入金额进行说明； 资产维修计划（含物业资产日常崇敬及维修改造），实施、监督并和洽对物业资 产进行的整个日常崇敬、维修改造等，以保握物业资产处于精采的运营状态。 物业资产日常崇敬系指包括物业资产内各种机电斥地的日常珍摄和临时故障排 除等物业资产平素运营所需的日常崇敬；物业资产维修改造系指对物业资产进 行局部（包括建筑物或者大型机电斥地）更新、装修、改造、大修（中修）、翻 新等不属于日常崇敬的维修改造。为免歧义，如该等物业资产维修计划已在提 交给基金管理东谈主审批的《名目公司运营计划》中载明，且经基金管理东谈主审批同 意，则运营管理机构无谓额外编制物业资产维修计划。如运营管理机构以为有 必要对物业资产进行维修改造，且该等维修改造决策未在对应年度的《名目公 司运营计划》中列明，运营管理机构应当编制具体的装修、改造、大修（中修）、 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 翻新决策和预算，并报送基金管理东谈主审批。触及物业资产维修的老本化支拨应 自名目公司监管账户平直对外支付；   以上具体运营服务内容以届时各方签定的《运营管理协议》为准。 （二）针对运营管理过程中出现运营管理协议莫得约定或约定不解确的职责的 处理安排   根据《运营管理协议》约定，在运营管理期间，如遇超出协议授权范围内 要紧突发事项或焦躁情况，运营管理机构应尽严慎合理义务源流赐与处理，并 将关连情况及进展实时证明基金管理东谈主。 （三）转托付的非主要职责的范围、权利和义务   根据《运营管理协议》中对于“运营管理机构的转托付转托限制和赞助性服 务”的约定：   未经基金管理东谈主预先书面同意，运营管理机构均无权转让其在《运营管理 协议》项下的权利或义务。经基金管理东谈主书面同意后，运营管理机构可托付其 他专科服务机构、供应商或指定其关联方（统称“第三方服务提供者”）提供下运 营服务范围中的非主体、非关键性服务（合称“赞助性服务”）：绿化及景不雅管理、 专科期间性服务、保洁服务、安保服务、垃圾清运服务、消防、通讯，以过甚 他基金管理东谈主认同的非主体、非关键性服务事项。运营管理机构不得将受托付 运营管理基础设施的主要职责转托付给其他机构，且赞助性服务的转托付不减 少或免除运营管理机构应向基金管理东谈主承担的运营管理职责。 （四）基础设施名目运营管理机构的考核安排   针对 2022 年度第一次扩募新购入基础设施名目，根据《运营管理协议》约 定，运营管理机构的考核安排如下（具体条件表述以《运营管理协议》约定的 为准）： 资产运营净收入未达到该物业资产运营收入回收期内对应的主见金额的 95%， 运营管理机构应当分析未完成上述主见金额的原因并提倡整改措施，且基金管 理东谈主有权约谈运营管理机构对应的运营负责东谈主。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 业资产运营净收入未达到该物业资产运营收入回收期内对应的主见金额的 90%， 运营管理机构应当分析未完成上述主见金额的原因并提倡整改措施，且基金管 理东谈主有权要求运营管理机构更换对应的运营负责东谈主过甚他主要欢喜担使命的东谈主 员。 率低于 97%但不低于 95%的，则基金管理东谈主有权扣减运营管理机构当期以运营 收入总额为基数磋商的用度金额的 3%；平均季度出租率低于 95%的，则基金管 理东谈主有权扣减运营管理机构当期以运营收入总额为基数磋商的用度金额的 10%。 妥当的措施，自制对待本协议项下受托运营管理的基础设施名目和关连竞争性 名目，幸免可能出现的利益冲突。   因运营管理机构未确保在同等条件下基础设施名目的优先租赁权利、故意 诱骗佃农租赁运营管理机构其他竞争性名目、违犯关联交易审查要求、违犯《关 于幸免同行竞争的承诺函》项下其他承诺内容等原因导致基础设施名目出租率 下降的，基金管理东谈主有权不予支付运营管理机构当期以运营收入总额为基数计 算的用度金额的 10%。 运营收入回收期物业资产的施交运营收入未达到主见金额的 85%的，自该等发 生之日起，基金管理东谈主有权提议召开基金份额握有东谈主大会罢职运营管理机构。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书          第十九部分 利益冲突及关联交易 一、本基金存在及可能存在利益冲突及小心安排的情况说明   除本基金外，基金管理东谈主暂无管理的其他同类型基础设施基金、基础设施 名目。   除本基金项下基础设施名目外，集挚咨询未领有、管理和运营其它同类型 基础设施基金、基础设施名目。   （1）新购入基础设施名目的原始权益东谈主   新购入基础设施名目的原始权益东谈主为张江集团和张江集电。其中，张江集 电为张江集团下属子公司。   张江集团在出资东谈主浦东新区国资委授权的范围内，进行国有资产的经营和 管理。张江集团主要承担张江科学城的详细开发和经营管理，负责张江科学城 的招商引资，承担部分服务园区职能。张江集团的收入和利润起首主要为园区 开发经营、买卖、建筑施工业（受托工程）、外币兑换过甚它服务业。张江集团 的物业租赁业务主要出租给入驻园区的国表里 500 强企业、自主创新企业、高 新期间企业、海归创业公司，有益于增强区域创新智商和竞争力。   张江高技术园区自 1992 年景立以来，已渐渐建立起由张江集团、张江高科 为经营主体，上海张江集成电路产业区开发有限公司、上海张江生物医药基地 开发有限公司、上海张江国信安地产有限公司、上海张江微电子港有限公司、 上海市银行卡产业园开发有限公司、上海浦东康桥（集团）有限公司和上海国 际医学园区集团有限公司分片配套开发的产业款式，形成包括张江东谈主工智能聚 集区、张江在线新经济生态园、张江集成电路想象产业园、张江机器东谈主谷、张 江细胞产业园、张江创新药产业基地、张江医疗器械园、张江总部园和张江金 融数据港等在内的十大特色产业园区。咫尺入驻企业涵盖了集成电路、生物医 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                              招募说明书 药、东谈主工智能、金融信息期间、高端制造等多个规模。             表：2021 年末张江集团过甚关联方握有的主要租赁物业情况                                       可供出租面积            张江集团过甚关联方简称                                     （单元：万平方米）               张江集团本部                   90.10                张江高科                    138.68                张江康桥                    44.55                张江生药                    32.99               张江医学园                    29.16                张江文控                     4.07                张江医械                    17.16                张江卡园                    11.68               张江国信安                     3.62                张江慧诚                     0.25                张江科投                     8.22                 统统                     380.48              表：原始权益东谈主过甚关联方主要同类租赁物业明细 序                                                 可供租赁面积       资产称号               地址               物业类型 号                                                  （平方米）                        合并                          487,124      总体来看，张江集团过甚关联方握有的其他同类资产与张润大厦均位于张 江科学城，具有一定程度的同行竞争，但举座竞争程度可控，翌日因同行竞争 而导致的影响相对可控。具体情况分析如下：      新购入基础设施名目左近区域市集内的主要对标竞品物业包括展想广场、 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 星创科技园、亚芯科技园、中化金茂中心、畅星大厦、普洛斯盛银大厦等；另 外根据仲量联行市集调研，与新购入基础设施名目在地舆位置、交通条件、竣 工年份、园区品性、发展定位等方面较为接近的可比竞品主如果展想广场及星 创科技园。上述对标物业均非原始权益东谈主过甚关联方握有，一定程度裁汰了原 始权益东谈主过甚关联方与本基金可能存在的同行竞争和利益冲突。   “十四五”期间，基础设施名目所在的张江科学城，将持续服务于上海市建设 具有全球影响力的科技创新中心。咫尺，张江科学城在产业布局方朝上已渐渐 形成了“3+3+X”的高端产业体系，包括集成电路、生物医药、东谈主工智能、数字经 济、信息期间服务业等。张江科学城驻足浦东、放射长三角、链接全球，具有 产业聚集度高、产业租赁需求较高、供需结构较为平衡的本性，能够一定程度 上缓释区域内的同行竞争风险。   根据张江集团、张江集电分别就本基金 2022 年度第一次扩募出具的《对于 幸免同行竞争的承诺函》，在其或其团结抑制下的关联方握有本基金份额期间， 如其平直或通过其他任何方式转折握有或运营与本基金所握有基础设施名目同 一服务区域的竞争性名目，其将自制对待本基金与该等竞争性名目，并将采纳 充分、妥当的措施，包括但不限于向本基金和该等竞争性名目提供对等的招商 契机，裁汰可能出现的同行竞争和利益冲突。同期，在招商契机方面，在名目 公司已取得关连业务契机的情况下，就该等业务契机，不会专诚利用原始权益 东谈主的地位或利用该地位取得的信息作出不利于本基金而有益于其他竞争性名目 的决定或招商行径；在基础设施资产的购入方面，针对原始权益东谈主过甚所抑制 关联方握有的其他基础设施资产，若原始权益东谈主、基础设施资产的平直握有主 体、基金管理东谈主及专项计划管理东谈主各方一致以为具备注入本基金的条件时，经 基金管理东谈主或专项计划管理东谈主恳求，原始权益东谈主和基础设施资产的平直握有主 体完成里面决策并履行各级监管单元审批轨范后，将在同等条件下优先将关连 资产注入本基金。   （2）首发原始权益东谈主   光全投资主要通过安恬投资握有中京电子股权，从而握有张江光大园资产， 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 除此之外不握有任何不动产资产。根据光全投资出具的承诺函，光全投资除通 过安恬投资握有中京电子股权，从而握有张江光大园名目外，未握有其他基础 设施名目；在本基础设施基金存续期间，光全投资承诺将严格盲从关连法律法 规的端正，抑制与中京电子或张江光大园名目产生同行竞争或利益冲突的潜在 风险，并实时透露光全投资与中京电子或张江光大园名目产生同行竞争或利益 冲突的事项。   光控安石除通过安恬投资握有中京电子股权，从而握有张江光大园资产外， 未有其他产业园类基础设施资产，不存在同行竞争情况。   光控安石平台形成了包括股权投资为主、结构化投融资、跨境多地老本市 场合作及房地产证券化等在内的多条造就居品线，可完结名目并购整合、主动 开发管理、跨境老本市集投资、创新式融资等多渠谈居品投资。前述名目并购 整合、跨境老本市集投资、创新式融资等业务与中京电子的产业园运营业务在 经营模式、盈利模式上存在显耀区别，不存在职何业务磋商，不组成同行竞争。 此外，光控安石的主动开发管理业务主要为购物中心、写字楼等城市买卖地产， 不触及产业园开发和运营，与中京电子的经营模式、盈利模式等方面存在显耀 区别，不组成同行竞争。   同期，根据光控安石出具的承诺函，光控安石除通过安恬投资握有中京电 子股权，从而握有张江光大园名目外，未握有其他基础设施名目。在本基础设 施基金存续期间，光控安石承诺将严格盲从关连法律法例及公司里面抑制轨制 的端正，抑制与中京电子或张江光大园名目产生同行竞争或利益冲突的潜在风 险，并实时透露公司与中京电子或张江光大园名目产生同行竞争或利益冲突的 事项。 二、2022 年度第一次扩募及扩募发售前主要关联交易的情况 （一）本基金关联交易   新购入基础设施名目原始权益东谈主张江集电、第2期资产支握专项计划管理东谈主 华安资产、外部管理机构上海集挚咨询管理有限公司为本基金的关联方。基金 管理东谈主以2022年度第一次扩募的召募资金认购第2期资产支握专项计划全部资 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                     招募说明书 产支握证券、通过资产支握专项计划购入基础设施名目，以及礼聘上海集挚咨 询管理有限公司担任新购入基础设施名目的外部管理机构将组成基金的关联交 易。就前述关联交易，基金管理东谈主将提交基金份额握有东谈主大会审议并照章进行 透露。 称“集挚咨询”）签订了《华安张江光大园顽固式基础设施证券投资基金对于张江 光大园名目之运营管理协议》，约定由集挚咨询向华安基金、中京电子提供物业 资产运营服务，集挚咨询就前述服务事项收取资产管理费。 （二）张润置业关联交易      死一火 2022 年末，张润置业与原始权益东谈主过甚关联方之间的关联交易情况如 下： 序号     关联方称号                 关联交易内容       上海张江文化控股   物业代理租赁及管理：代理张润置业对张润大厦名目进行租         有限公司      赁及管理以及处理一切与代理租赁及管理关连的事务。       上海新张江物业    物业管理：接受张润置业托付，为张润大厦名目提供物业管        管理有限公司               理服务。       张江集团、上海张                  股权托管：张江集团授权上海张江国信安房地产有限公司管                       理张江集团握有的张润置业的股权。          限公司      （1）2021 年 11 月 23 日，张润置业与上海张江文化控股有限公司（简称“张 江文控”）签署了《物业代理租赁及管理托付合同》。张江文控作为受托方代理 租赁张润大厦，负责物业的招商经营办事，代理租赁及管理期限自 2021 年 9 月 入（含税）的 3%及维修工程用度（含税）的 4%；托付期内，张润置业承担因 平素损耗形成的大维修用度。经核查，该关联方托付服务费订价相宜关连资产 管理的市集价钱，订价公允。不晚于本基金本次交易的股权交割日，该关联交 易将绝交。本基金购入基础设施名目后将统一调治由集挚咨询负责基础设施项 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                                  招募说明书 目的日常运营管理。    （2）张润置业与上海新张江物业管理有限公司（简称“新张江物业”）分 别于 2018 年 5 月 3 日、2020 年 7 月 29 日、2022 年 8 月 18 日、2022 年 9 月 13 日签署了《张润大厦物业管理服务合同》、《对于 续期的补充协议》等，约定由新张江物业负责张润大厦物业管理服务，最新合 同期限自 2022 年 10 月 1 日至 2024 年 9 月 30 日止，但合同每两年签订一次， 第二年服务期满后，根据考核结果，张润置业有权断绝续签。张润名目物业管 理费由新张江物业向佃农收取，张润置业不承担物业管理成本支拨。经核查， 该关联方托付订价公允。本基金购入基础设施名目后将持续由新张江物业负责 张润名目的物业管理。    （3）2015 年 7 月 14 日，张润置业股东之一的张江集团与上海张江国信安 地产有限公司（简称“国信安”）签署了《股权资产托管协议》，将其握有的张 润置业 60%的股权授权并托付国信安管理，代表其履行股东职责；托管期为无 规如期限；托管期间，张江集团处置全部张润置业 60%股权的，自股权处置完 成之日起该协议自动失效。经核查，该关联交易不会对本次张润置业股权转让 产生限制或影响。本基金购入基础设施名目时该关联交易将自动绝交。 股份有限公司及中国农业银行股份有限公司的现款管理业务，根据现款管理服 务功能与关联方发生了关联走动款。经核查，该关联走动为企业集团里面日常 的现款管理，服务用度等订价相宜市集价钱，订价公允。不晚于本基金本次交 易的股权交割日，张润置业将退出上述现款管理服务，该关联交易将绝交。    针对上述关联交易，张润置业已出具《承诺及声明函》说明，张润置业的 关联交易轨制按照《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 5 号——交易与 关联交易》的关连端正执行；张润置业及张润大厦名目证明期内关联交易履行 了必要的决策轨范，该等关联交易的审批轨范相宜《公司法》等关连法律法例 的端正及《公司端正》等公司里面管理轨制要求；张润置业就证明期内的关联 交易履行了必要的询价、比价或招标轨范，关联交易的订价公允，相宜市集惯 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 例。 三、存在利益冲突的处理方式及关连信息透露安排   在本基金的运作中，基金管理东谈主已建立健全里面审批机制和评估机制，采 取切实有用措施，小心和辛苦幸免利益冲突，保护投资者正当权益。对于确有 必要开展的、存在潜在利益冲突的关联交易（如与运营管理机构、基金管理东谈主/ 基金托管东谈主的关联方进行的关联交易等），基金管理东谈主将死守投资者利益优先原 则，以公允的价钱和方式开展，并根据法律法例以如期证明或临时证明的方式 赐与透露。 四、本基金关联方、关联关系及关联交易界定   （1）平直或者转折握有本基金 30%以上基金份额的法东谈主或其他组织，过甚 平直或转折抑制的法东谈主或其他组织；   （2）握有本基金 10%以上基金份额的法东谈主或其他组织；   （3）基金管理东谈主、基金托管东谈主、资产支握证券管理东谈主、运营管理机构过甚 控股股东、施行抑制东谈主或者与其有其他要紧利害关系的法东谈主或其他组织；   （4）团结基金管理东谈主、资产支握证券管理东谈主管理的同类型居品（同类型产 品是指投资对象与本基金投资基础设施名目类型相似或相似的居品）；   （5）由本基金的关联当然东谈主平直或者转折抑制的，或者由关联当然东谈主担任 董事、高等管理东谈主员的除本基金过甚控股子公司之外的法东谈主或其他组织；   （6）根据本色重于方式原则认定的其他与本基金有特殊关系，可能导致本 基金利益对其歪斜的法东谈主或其他组织。   （1）平直或转折握有本基金 10％以上基金份额的当然东谈主；   （2）基金管理东谈主、资产支握证券管理东谈主、运营管理机构、名目公司的董事、 监事和高等管理东谈主员；   （3）本条第 1）项和第 2）项所述东谈主士的关系密切的家庭成员，包括夫妇、 年满 18 周岁的子女过甚夫妇、父母及夫妇的父母、伯仲姐妹过甚夫妇、夫妇的 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 伯仲姐妹、子女夫妇的父母；   （4）根据本色重于方式原则认定的其他与本基金有特殊关系，可能导致本 基金利益对其歪斜的当然东谈主。   本基金的关联交易，是指本基金或者本基金抑制的特殊目的载体与关联方 之间发生的滚动资源或者义务的事项。除基金管理东谈主运用基金财产买卖基金管 理东谈主、基金托管东谈主过甚控股股东、施行抑制东谈主或者与其有要紧利害关系的公司 刊行的证券或者承销期内承销的证券等事项外，还包括但不限于以下交易：   （1）基金层面：基础设施基金购买资产支握证券、基础设施基金借存款项、 礼聘运营管理机构等；   （2）资产支握证券层面：专项计划购买、出售名目公司股权；   （3）名目公司层面：基础设施名目出售与购入；基础设施名目运营、管理 阶段存在的购买、销售等行径。   其中，关联交易的金额磋商应当根据《基础设施基金指引》第五十条的要 求，按照连气儿 12 个月内累计发生金额磋商。关联交易具体包括如下事项：   （1）购买或者出售资产；   （2）对外投资（含托付剖析、托付贷款等）；   （3）提供财务资助；   （4）提供担保；   （5）租入或者租赁资产；   （6）托付或者受托管理资产和业务；   （7）赠与或者受赠资产；   （8）债权、债务重组；   （9）签订许可使用协议；   （10）转让或者受让研究与开发名目；   （11）购买原材料、燃料、能源；   （12）销售居品、商品；   （13）提供或者接受劳务；   （14）托付或者受托销售； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书   （15）在关联方的财务公司存贷款；   （16）与关联方共同投资；   （17）根据本色重于方式原则认定的其他通过约定可能引致资源或者义务 滚动的事项；   （18）法律法例端正的其他情形。 五、本基金关联交易的审议轨范   基金管理东谈主运用基金财产买卖基金管理东谈主、基金托管东谈主过甚控股股东、实 际抑制东谈主或者与其有要紧利害关系的公司刊行的证券或者承销期内承销的证券， 或者运用基金财产收购基础设施名目后本基金或本基金抑制的特殊目的载体与 基金管理东谈主、基金托管东谈主过甚控股股东、施行抑制东谈主或者与其有要紧利害关系 的公司发生关联交易的视为本基金的要紧关联交易。   要紧关联交易应提交基金管理东谈主董事会审议，并经过三分之二以上的落寞 董事通过。如触及本基金收购基础设施名目后，金额罕见本基金净资产 5%的关 联交易（金额是指连气儿 12 个月内累计发生金额），则应当按法律法例端正召开 基金份额握有东谈主大会，前述端正之外的其他要紧关联交易由基金管理东谈主审批。   除上述约定的要紧关联交易外，本基金及本基金抑制的特殊目的载体与关 联方之间发生的其他导致滚动资源或者义务的事项为一般关联交易。   一般关联交易由总司理或其授权东谈主员进行审批，一般关联交易如触及本基 金收购基础设施名目后，金额罕见本基金净资产 5%的关联交易（金额是指连气儿 他一般关联交易由基金管理东谈主审批。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                招募说明书              第二十部分 基金扩募 一、扩募条件 （一）本基金扩募应当相宜以下条件    《基础设施基金指引》             《REITs 业务办法》                        《新购入基础设施名目指引》等 法律法例和证券交易所端正的其他条件。 （二）2022 年度第一次扩募相宜关连法律法例及磋商端正的说明   （1）本基金相宜《中华东谈主民共和国证券投资基金法》《公开召募证券投资 基金运作管理办法》《基础设施基金指引》《基础设施基金业务办法》及关连规 定的要求。   （2）本基金投资运作稳健，自 2021 年 6 月 7 日刊行成立以来，至本次提 交基金变更注册恳求之日已满 12 个月，运营事迹精采，治理结构健全，不存在 运营管理交集词语、里面抑制和风险管理轨制无法得到有用执行、财务景况恶化等 要紧经营风险。   （3）本基金握有的基础设施名目运营景况精采，现款流矫健，不存在对握 续经营有要紧不利影响的情形。   （4）本基金司帐基础办事表率，最近 1 年财务报表的编制和透露相宜企业 司帐准则或者关连信息透露法令的端正，最近 1 年财务司帐证明未被出具含糊 意见或者无法表示意见的审计证明。   （1）基金管理东谈主   在里面轨制建设和运营教训方面，本基金管理东谈主作为首批上市的张江 REIT 的基金管理东谈主，建立了较为完善的基础设施名目运营管理轨制，通过向基础设 施名目公司托付法定代表东谈主、执行董事、监事和财务负责东谈主照章依规对基础设 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书 施名目实施管理，在基础设施项规模、特别是产业园管理方面速即积蓄起了丰 富教训。   在东谈主员配置方面，本基金管理东谈主为开展 REITs 业务专门竖立了不动产投资 管理部。咫尺部门共有 10 名东谈主员，主要蚁合在基础设施名目的投资和运营管理 规模，东谈主员结构完善，具有丰富的行业教训。除了现有东谈主员配置外，公司还在 不息通过市集化招聘丰富 REITs 东谈主员储备，并在居品、投研、运营等各个部门 建立了专门岗亭协同这次公募 REITs 扩募及运营。死一火 2022 年 12 月 31 日，本 基金管理东谈主共有职工 466 东谈主（不含子公司），其中 67.0%具有硕士及以上学位， REITs 业务开展提供投全地方的支握。   此外，本基金管理东谈主的全资子公司华安资产主要业务主见也已转型为协同 公募 REITs 业务的规模。咫尺华安资产已搭建起了一支由投行、合规、质控、 内核等组成的专门服务公募 REITs 的业务团队，东谈主数罕见 10 东谈主，均具有丰富的 投行、证券、基金等从业教训，为这次扩募提供专科保障。   在居品运营方面，本基金管理东谈主握续监督和协同运营管理机构完成日常运 营管理、以及疫情期间的园区监控和支握复工复产等办事，同期还有用支吾了 份额解禁冲击，握续作念好二级市集价钱动态监测关连办事，按期透露如期证明 和临时证明，同步与保障，券商、银行剖析等机构投资东谈主与个东谈主投资者张开定 期和不如期交流，积极参与行业交流和投教行径，提高 REITs 的行业学问普及 度和市集影响力。 事处罚，最近 12 个月未受到要紧行政监管措施；近 12 个月内未受到证券交易 所公开质问，不存在其他要紧失信行径；现任关连主要负责东谈主员不存在最近两 年受到中国证监会行政处罚，或者最近 1 年受到证券交易所公开质问，或者因 涉嫌坐法正在被司法机关立案视察或者涉嫌坐法违纪被中国证监会立案调查的 情形；不存在私自改变基础设施基金上次召募资金用途未作纠正的情形；最近 3 年不存在严重损伤基础设施基金利益、投资者正当权益、社会环球利益的要紧 坐法行径。   （2）握有份额不低于 20%的第一大基础设施基金握有东谈主 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书   死一火 2022 年 12 月 31 日，本基金不存在握有份额不低于 20%的第一大基础 设施基金握有东谈主。   （3）新购入基础设施名目的原始权益东谈主   新购入基础设施名目的原始权益东谈主为本基金首发原始权益东谈主的关联方，其 相宜《基础设施基金指引》第八条关连端正，并履行了《基础设施基金指引》 第十八条、第四十三条关连义务。   （1）新购入基础设施名目相宜国度要紧策略、发展策画、产业政策、投资 管理法例、反操纵等法律法例的端正。   本次新购入基础设施名目为位于张江科学城内的产业园区。“十三五”以来， 张江科学城昂扬出源源连续的创新活力，科技创新实力不息增强，主导产业竞 争力不息进步，科技创新东谈主才聚集效应不息放大，创新创业生态不息优化，张 江中枢竞争力和品牌影响力显耀进步。“十四五”期间，张江科学城将围绕成为“科 学措施的第一发现者、期间发明的第一创造者、创新产业的第一开拓者、创新 理念的第一实践者”的主见主见。服务于全市建设具有全球影响力的科技创新中 心，服务于浦东打造社会主义当代化建设引颈区。   （2）新购入基础设施名目不存在导致本基金不相宜基金上市条件的情况。   （3）本次新购入的基础设施名目为园区基础设施，与本基金已握有的张江 光大园为团结类型。   （4）本次新购入的基础设施名目与本基金已握有的张江光大园具有较好的 互补性，关连佃农所属行业不同，使得投资组合具有更强的分散度和种种性， 因而有益于基础设施基金形成或者保握精采的基础设施名目投资组合，不存在 损伤基金份额握有东谈主正当权益的情形。   （5）新购入基础设施名目有益于基础设施基金增强握续运作水平，进步综 合竞争力和眩惑力。   本次新购入的基础设施名目与本基金已握有的张江光大园将形成较好的规 模协同效应及区位增强效应，利于进步本基金握续运作水平。基础设施名目所 属区域将握续围绕建设上海科创中心中枢承载区的策略主见，形成“一心两核、 多圈多廊”芜乱有致、功能复合的空间布局。本次交易将进步本基金的详细竞争 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 力和眩惑力。   （6）本次新购入基础设施名目的资金起首为定向扩募召募资金，扩募发售 对象为不罕见 35 名的特定投资者，基金份额握有东谈主结构可能发生变化。上述变 化不影响本基金保握健全有用的治理结构。   （7）2022 年度第一次扩募并新购入基础设施名目的参与机构中，专项计划 管理东谈主、司帐师事务是以及基础设施名目资产评估机构均较初度刊行时发生变 动。外部运营管理机构仍由集挚咨询担任，不会对基础设施基金当前握有的基 础设施名目运营产生不利影响。 二、扩募轨范   根据《运作办法》          《基础设施基金指引》                   《REITs 业务办法》及《新购入基础 设施名目指引》等关连端正，以及基金合同约定，本基金的扩募关连事项需召 开基金份额握有东谈主大会进行开会表决，其中：1）对于金额低于基金净资产 50% 的基金扩募，应当经参加大会的基金份额握有东谈主所握表决权的二分之一以上表 决通过（金额是指连气儿 12 个月内累计发生金额）；2）金额占基金净资产 50%及 以上的基金扩募，应当经参加大会的基金份额握有东谈主所握表决权的三分之二以 上表决通过（金额是指连气儿 12 个月内累计发生金额）。 （一）对于触及基础设施资产购入的扩募轨范 策轨范。并于作出拟购入基础设施名目决定后两日内透露临时公告，同期至少 透露以下文献：   （1）拟购入基础设施名目的决定。   （2）居品变更草案，内容包括交易概况、拟购入基础设施名目及交易对方 的基本情况、拟购入基础设施名目订价方式和订价依据、资金起首、交易主要 风险、交易各方声明与承诺，以及本次交易存在的其他要紧因素等。   （3）扩募决策（如有），内容包括刊行方式、刊行对象、订价方式、召募 资金用途、对原基金份额握有东谈主的影响、刊行前累计收益的分配决策（如有） 等。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                  招募说明书   （1）关连信息透露义务东谈主应当按照《基础设施基金指引》等磋商端正履行 关连信息透露义务，包括照章公告基金份额握有东谈主大会事项，透露关连要紧事 项的精通决策及法律意见书等文献，决策内容包括但不限于：交易概况、交易 标的及交易敌手方的基本情况、交易标的订价方式、交易主要风险、交易各方 声明与承诺等；   （2）基金管理东谈主应按照法律法例及基金合同约定，实时召集基金份额握有 东谈主大会并就扩募关连事项进行开会表决。 金管理东谈主应当实时履行关连信息透露义务，包括：实时编制并发布临时公告， 透露新购入基础设施名目的关连情况及安排；就新购入基础设施名目发布初度 临时公告后，基金管理东谈主应当如期发布进展公告，说明本次购入基础设施名目 的具体进展情况；若本次购入基础设施名目发生要紧进展或者要紧变化，基金 管理东谈主应当实时透露。   在购入基础设施名目交易中，基金管理东谈主应当制定切实可行的守密措施， 严格履行守密义务。   基金扩募期间触及停复牌业务的，基金管理东谈主应当按照证券交易所关连规 定办理。 设施名目购入后向证券交易所恳求新增扩募份额的上市。 （二）其他情形项下的扩募轨范   对于除基础设施资产购入之外的其它扩募情形，基金管理东谈主将根据法律规 及基金合同约定召开基金份额握有东谈主大会。基金份额握有东谈主大会决议通过后报 中国证监会备案。   基金扩募期间，触及本基金停复牌的，基金管理东谈主将按照证券交易所关连 端正办理。 （三）2022 年度第一次扩募轨范 日召开的公司总司理办公会议及 2022 年第 3 次公募 REITs 投资决策委员会议审 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 议通过。 证监会准予本基金变更注册、上海证券交易所审核通过本基金的基础设施基金 居品变更恳求和基础设施资产支握证券关连恳求、并经基金份额握有东谈主大会决 议通过。 券交易所审核通过本基金的基础设施基金居品变更恳求和基础设施资产支握证 券关连恳求、基金份额握有东谈主大会决议通过本次新购入基础设施名目并定向扩 募后，本基金管理东谈主将照章发售扩募份额，朝上海证券交易所恳求办理扩募份 额上市事宜，实施基础设施名目交易，并完周详部呈报批准轨范。 三、扩募召募资金用途   本基金本次定向扩募的施行召募金额在扣除基础设施基金层面预留用度后， 全部用于认购华安资产张润大厦资产支握专项计划的全部资产支握证券。 四、扩募份额价钱的确定方式   基金管理东谈主不错根据本基金二级市集交易价钱和拟投资名目市集价值等有 关因素，合理确定基金的扩募发售价钱或订价方式，以及相应的份额数目，并 将其与扩募决策等其他事项报基金份额握有东谈主大会决议通过。   本次定向扩募的订价基准日为基金本次扩募的发售期首日或法律法例、                                 《新 购入基础设施名目》允许的其他日历，扩募份额发售价钱应当不低于订价基准 日前 20 个交易日基础设施基金交易均价的 90%。如定向扩募的发售对象属于                                      《新 购入基础设施名目指引》第四十八条第二款端正之外的情形的，具体发售价钱 将在取得中国证监会准予本基金变更注册、上海证券交易所审核通过本基金的 基础设施基金居品变更恳求并经基金份额握有东谈主大会审议通过后，由基金管理 东谈主按照关连法律法例以及交易所监管法令的端正，以竞价方式确定。 五、本次新购入基础设施名目的估值、交易区间   本次新购入基础设施名目的评估价值为 14.7690 亿元。死守基金份额握有东谈主 利益优先的原则，基金管理东谈主详细新购入基础设施名目评估价值、可比上市公 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                             招募说明书 司情况、大量交易价钱等市集公允价值因素确定本次发售金额不罕见 16.40 亿元 （含）。最终的交易价钱根据 2022 年度第一次扩募施行召募金额确定，交易价 格上限即本次拟定的最高发售金额。     根据咫尺已上市且已分成的产业园类公募 REITs（华安张江光大 REIT、东 吴苏园产业 REIT、博时蛇口产园 REIT、建信中关村 REIT，以下合并简称“同 类 REITs”）于 2023 年 3 月 31 日前 20 个交易日均价磋商的二级市集收益率6区 间为 2.57%至 3.82%，以此收益率区间上限结合新入基础设施名目 2023 年度可 供分配现款预测值7磋商得出本次新购入基础设施名目交易价钱8为 169,894 万元， 高于本次拟定交易价钱上限。     考中上海地区两家主要运营产业园区的上市公司上海临港（600848.SH）及 张江高科（600895.SH）死一火 2023 年 3 月 31 日的 PETTM（已往 12 个月的滚动市 盈率），按两者市值加权的平均市盈率为 32.11，取该市盈率的倒数作为类比现 金分配率的结果为 3.11%。以此作为收益率水平结合新购入基础设施名目 2023 年度可供分配现款预测值磋商得出的本次新购入基础设施名目交易价钱为     根据张江高科（600895.SH）公告的大量交易案例统计，同处张江科学城的 同类产业园近三年内平均成交单价约为 3.26 万元/平方米。以该市集单价磋商本 次新购入基础设施名目的交易价钱为 197,341 万元，高于本次拟定交易价钱上限。     综上，2022 年度第一次扩募拟定的最高发售金额低于上述方法磋商的交易 价钱，相较于新购入基础设施名目评估价值溢价 11.04%，兼顾了评估审慎性及 市集合感性。     根据 2022 年度第一次扩募拟定的最高发售金额磋商新购入基础设施名目于 REITs 死一火 2023 年 3 月 31 日的二级市集收益率按市值加权的平均值 3.35%。   二级市集收益率=最近一次分成金额磋商的年化分成金额÷前 20 个交易日的基金均价   新购入基础设施名目 2023 年度可供分配现款预测值约为 6,489.98 万元，详见“第十六部分”之“一、基 础设施名目的可供分配金额测算”。   交易价钱=新购入基础设施名目 2023 年度可供分配现款÷二级市集收益率区间上限 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 六、本基金存续期间因新购入基础设施名目资产而发生扩募的，对扩募收购的 基础设施名目资产重点温煦以下目的： 大湾区、海南、长江三角洲等重点区域，支握国度级新区、有条件的国度级经 济期间开发区的名目资产； 特色产业园区等园区类基础设施名目资产； 名目投资管理，以及策画、环评和用地等关连手续，已通过齐全验收；2）具有 造就的经营模式及市集化运营智商，已产生握续、矫健的收益及现款流，投资 呈报精采，并具有握续经营智商、较好的增长后劲；3）基础设施名目公司信用 稳健、里面抑制轨制健全，具有握续经营智商，无要紧坐法违游记径，在投资 建设、坐褥运营、金融监管、工商、税务等方面无要紧坐法违纪记录； 理年限、名目现款流的握续性及矫健性、现款流起首的分散化程度、投资呈报 率、净现款流分配率等目的。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书             第二十一部分 基金资产的估值 一、估值日   本基金的估值日为每当然半年度临了一日，每当然年度临了一日以及法律 法例端正的其他日历。 二、核算及估值对象   本基金及纳入合并财务报表范围内的各种司帐主体所握有的各项资产及负 债，包括但不限于基础设施资产支握证券、债券、银行存款本息、应收款项、 无形资产、固定资产、借款、应付款项等。 三、核算及估值方法   基金管理东谈主应当按照《企业司帐准则》的端正，死守本色重于方式的原则， 编制基础设施基金合并及个别财务报表，以反应基础设施基金举座财务景况、 经营效果和现款流量。由于基础设施基金通过特殊目的载体取得基础设施名目 统统整个权，并领有特殊目的载体及基础设施名目统统的抑制权和处置权，基 金管理东谈主在编制企业合并财务报表时，应当统一基础设施基金和被合并主体所 接纳的司帐政策。如被合并主体接纳的司帐政策与基础设施基金不一致的，基 金管理东谈主应当按照基础设施基金的司帐政策对其财务报表进行必要的调治。   基金管理东谈主在确定关连资产和欠债的价值和基础设施基金合并财务报表及 个别财务报表的净资产时，应相宜《企业司帐准则》和监管部门的磋商端正， 并按照以下方法执行： 当按照《企业司帐准则解释第 13 号》的端正，审慎判断取得的基础设施名目是 否组成业务。不组成业务的，应作为取得一组资产及欠债（如有）进行说明和 计量；组成业务的，应该依据《企业司帐准则第 20 号——企业合并》，审慎判 断基金收购名目公司股权的交易性质，确定属于团结抑制下的企业合并或辱骂 团结抑制下的企业合并，并进行相应的司帐说明和计量。属于非团结抑制下的 企业合并的，基金管理东谈主支吾基础设施名目各项可辨别资产、欠债按照购买日 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 确定的公允价值进行启动计量。 债进行后续计量，除准则要求可接纳公允价值进行后续计量外，原则上接纳成 本模式计量，以购买日确定的账面价值为基础，计提折旧、摊销、减值。计量 模式确定后不得缓慢变更。   在相宜司帐准则（即有可信把柄讲授公允价值可握续可靠计量等）和最大 抑制保护基金份额握有东谈主正当权益的前提下，如基础设施名目资产公允价值显 著高于账面价值，经基金份额握有东谈主大会同意，基金管理东谈主不错将关连资产计 量从成本模式调治为公允价值模式。   对于非金融资产遴荐接纳公允价值模式进行后续计量的，应按照《企业会 计准则第 39 号——公允价值计量》过甚他关连端正在如期证明中透露关连事项， 包括但不限于：公允价值的确定依据、方法及所用假设的全部重要信息；影响 公允价值确定结果的重要参数、接纳公允价值模式计量的合感性说明等。 法中现款流量折现法作为主要的评估方法，并遴荐其它分属于不同估值期间的 估值方法进行校验。接纳现款流量折现法的，其折现率考中应当从市集参与者 角度启程，详细反应资金的期间价值以及与现款流预测相匹配的风险因素。   接纳评估机构出具的评估值作为公允价值入账依据的，基金管理东谈主应审慎 分析评估质料，不行粗略依赖评估机构的评估值，并在如期财务证明中充分说 明公允价值估值轨范等事项，且基金管理东谈主照章应当承担的使命不得免除。 产，若存在减值迹象的，应当按照《企业司帐准则》端正进行减值测试并计提 资产减值准备。对于商誉和使用寿命不确定的无形资产，基金管理东谈主应至少于 每年年末进行减值测试。上述资产减值损失如故说明，在以后司帐期间不再转 回。基金管理东谈主应于每年年度终了时对持久资产的折旧和摊销的期限及方法进 行复核并作妥当调治。说明发生减值时，基金管理东谈主应当按照《企业司帐准则》 端正在如期证明中透露，包括但不限于可回收金额磋商过程等。 期股权投资，接纳成本法进行后续计量。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书   （1）证券交易所上市的有价证券的估值 种当日的估值净价估值，估值日莫得交易的，且最近交易日后经济环境未发生 要紧变化，按最近交易日的第三方估值机构提供的相应品种当日的估值净价估 值。如最近交易日后经济环境发生了要紧变化的，可参考雷同投资品种的现行 市价及要紧变化因素，调治最近交易市价，确定公允价钱； 品种当日的估值全价减去估值全价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值； 估值日莫得交易的，且最近交易日后经济环境未发生要紧变化，按最近交易日 第三方估值机构提供的相应品种当日的估值全价减去估值全价中所含的债券应 收利息得到的净价进行估值。如最近交易日后经济环境发生了要紧变化的，可 参考雷同投资品种的现行市价及要紧变化因素，调治最近交易市价，确定公允 价钱；   （2）处于未上市期间的有价证券应区分如下情况处理 难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值； 术确定公允价值，在估值期间难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。   （3）银行间市集交易的固定收益品种的估值 值； 种，按成本估值；   （4）团结证券同期在两个或两个以上市集交易的，按证券所处的市集分别 估值；   （5）握有的银行如期存款或文告存款以本金列示，按相应利率逐日计提利 息。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金               招募说明书 金管理东谈主可根据具体情况与基金托管东谈主约定后，按最能反应公允价值的价钱估 值。 按国度最新端正估值。   如基金管理东谈主或基金托管东谈主发现基金估值违犯基金合同订明的估值方法、 轨范及关连法律法例的端正或者未能充分崇敬基金份额握有东谈主利益时，应立即 文告对方，共同查明原因，两边协商责罚。   根据磋商法律法例，基金资产净值磋商和基金司帐核算的义务由基金管理 东谈主承担。本基金的基金司帐使命方由基金管理东谈主担任，因此，就与本基金磋商 的司帐问题，如经关连各方在对等基础上充分辩论后，仍无法达成一致的意见， 按照基金管理东谈主对基金净值信息的磋商结果按端正对外赐与公布。 四、核算及估值轨范 精确到 0.0001 元，少许点后第 5 位四舍五入。国度另有端正的，从其端正。   基金管理东谈主于每个估值日磋商基金资产净值及基金份额净值，并按端正公 告。 或基金合同的端正暂停估值时除外。基金管理东谈主每个估值日对基金资产估值后， 将基金资产净值和基金份额净值结果发送基金托管东谈主，经基金托管东谈主复核无误 后，由基金管理东谈主按照基金合同端正对外公布。 管理东谈主应当礼聘评估机构对基础设施名目资产每年进行 1 次评估，并在基础设 施基金年度证明中透露评估证明。对于接纳成本模式计量的基础设施名目资产， 上述评估结果不影响基础设施基金合并财务报表的净资产及基金份额净值。 金管理东谈主根据法律法例或基金合同的端正暂停估值时除外。基金管理东谈主每半年 度、每年度对基金资产核算及估值后，将基金净资产和基金份额净值结果发送 基金托管东谈主复核，并由管理东谈主按照监管机构要求在如期证明中对外公布。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 五、核算及估值舛错的说明与处理   基金管理东谈主和基金托管东谈主将采纳必要、妥当、合理的措施确保基金资产核 算及估值的准确性、实时性。当基础设施基金财务报表的净资产和基金份额净 值发生可能误导财务报表使用者的要紧舛错时，视为基金份额净值舛错。   基金合同确当事东谈主应按照以下约定处理：   本基金运作过程中，如果由于基金管理东谈主或基金托管东谈主、或登记机构、或 销售机构、或投资东谈主自身的舛错形成估值舛错，导致其他当事东谈主遭受损失的， 舛错的使命东谈主应当对由于该估值舛错遭受损欠妥事东谈主（“受损方”）的平直损失按 下述“估值舛错处理原则”给予补偿，承担补偿使命。   上述估值舛错的主要类型包括但不限于：贵府申报差错、数据传输差错、 数据磋商差错、系统故障差错、下达指示差错等。对于因期间原因引起的差错， 若系同行业现有期间水平不行猜测、不行幸免、不行克服，则属不可抗力，按 照下述端正执行。   由于不可抗力原因形成投资者的交易贵府灭失或被舛错处理或形成其他差 错，因不可抗力原因出现差错确当事东谈主不对其他当事东谈主承担补偿使命，但因该 差错取得欠妥得利确当事东谈主仍应负有返还欠妥得利的义务。   （1）估值舛错已发生，但尚未给当事东谈主形成损失机，估值舛错使命方应及 时和洽各方，实时进行更正，因更正估值舛错发生的用度由估值舛错使命方承 担；由于估值舛错使命方未实时更正已产生的估值舛错，给当事东谈主形成损失的， 由估值舛错使命方对平直损失承担补偿使命；若估值舛错使命方已经积极和洽， 而且有协助义务确当事东谈主有填塞的期间进行更正而未更正，则其应当承担相应 补偿使命。估值舛错使命方支吾更正的情况向磋商当事东谈主进行说明，确保估值 舛错已得到更正；   （2）估值舛错的使命方对磋商当事东谈主的平直损失负责，不对转折损失负责， 而且仅对估值舛错的磋商平直当事东谈主负责，不对第三方负责；   （3）因估值舛错而取得欠妥得利确当事东谈主负有实时返还欠妥得利的义务。 但估值舛错使命方仍支吾估值舛错负责。如果由于取得欠妥得利确当事东谈主不返 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 还或不全部返还欠妥得利形成其他当事东谈主的利益损失（“受损方”），则估值舛错 使命方应补偿受损方的损失，并在其支付的补偿金额的范围内对取得欠妥得利 确当事东谈主享有要求托福欠妥得利的权利；如果取得欠妥得利确当事东谈主已经将此 部分欠妥得利返还给受损方，则受损方应当将其已经取得的补偿额加上已经获 得的欠妥得利返还的总和罕见其施行损失的差额部分支付给估值舛错使命方；   （4）估值舛错调治接纳尽量回复至假设未发生估值舛错的正确情形的方式。   估值舛错被发现后，磋商确当事东谈主应当实时进行处理，处理的轨范如下：   （1）查明估值舛错发生的原因，列明整个确当事东谈主，并根据估值舛错发生 的原因确定估值舛错的使命方；   （2）根据估值舛错处理原则或当事东谈主协商的方法对因估值舛错形成的损失 进行评估；   （3）根据估值舛错处理原则或当事东谈主协商的方法由估值舛错的使命方进行 更正和补偿损失；   （4）根据估值舛错处理的方法，需要修改基金登记机构交易数据的，由基 金登记机构进行更正，并就估值舛错的更正向磋商当事东谈主进行说明。   （1）基金份额净值磋商出现舛错时，基金管理东谈主应当立即赐与纠正，通报 基金托管东谈主，并采纳合理的措施驻扎损失进一步扩大。   （2）舛错偏差达到基金份额净值的 0.25%时，基金管理东谈主应当通报基金托 管东谈主并报中国证监会备案；舛错偏差达到基金份额净值的 0.5%时，基金管理东谈主 应当公告，并报中国证监会备案。   （3）前述内容如法律法例或监管机关另有端正的，从其端正处理。 六、暂停估值的情形及处理 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 七、基金净值的说明   基金资产净值和基金份额净值由基金管理东谈主负责磋商，基金托管东谈主负责进 行复核。基金管理东谈主应于每个估值日磋商当日的基金资产净值和基金份额净值 并发送给基金托管东谈主。基金托管东谈主对净值磋商结果复核说明后发送给基金管理 东谈主，由基金管理东谈主对基金净值按端正赐与公布。 八、特殊情况的处理 差不作为基金资产估值舛错处理； 等，基金管理东谈主和基金托管东谈主固然已经采纳必要、妥当、合理的措施进行检讨， 但未能发现舛错的，由此形成的基金资产估值舛错，基金管理东谈主和基金托管东谈主 免除补偿使命。但基金管理东谈主、基金托管东谈主应当积极采纳必要的措施减轻或消 除由此形成的影响。 九、基础设施名目估值及评估机构关连事项   （一）基础设施名目评估结果不代表真实市集价值，也不代表基础设施项 目资产能够按照评估结果进行转让。   （二）基金存续期间，基金管理东谈主应当礼聘相宜条件并经中国证监会备案 的评估机构对基金设施资产每年进行 1 次评估。评估机构为团结只基础设施基 金提供评估服务不得连气儿罕见 3 年。基金管理东谈主可根据法律法例端正及基金合 同约定，以及关连服务协议约定，解聘并更换评估机构。   出现下列情形之一的，基金管理东谈主应当实时礼聘评估机构对基础设施名目 资产进行评估： 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   本基金的基金份额初度发售，评估基准日距离基金份额发售公告日不得超 过 6 个月；基金运作过程中发生购入或出售基础设施名目等情形时，评估基准 日距离签署购入或出售协议等情形发寿辰不得罕见 6 个月。   （三）评估证明应包括下列内容： 经营近况等，每期运营收入、应缴税收、各项支拨等收益情况过甚他关连事项； 收入、运营成本、运营净收益、白叟性支拨、翌日现款流变动预期、折现率等； 施名目评估的其他事项。   （四）更换评估机构的轨范   基础设施金存续期限内，管理东谈主有权自行决定更换评估机构，基金管理东谈主 更换评估机构后应实时进行透露。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书          第二十二部分 基金的收益与分配 一、基金可供分配金额   基金可供分配金额指在合并净利润基础上进行合理调治后的金额，可包括合 并净利润和超出合并净利润的其他返还。   基金管理东谈主磋商年度可供分配金额过程中，应率先将合并净利润调治为税息 折旧及摊销前利润（EBITDA），并在此基础上详细接头名目公司握续发展、项 目公司偿债智商、经营现款流等因素后确定可供分配金额磋商调治项。   将净利润调治为税息折旧及摊销前利润（EBITDA）需加回以下调治项：   （一）折旧和摊销；   （二）利息支拨；   （三）所得税用度；   将税息折旧及摊销前利润调治为可供分配金额触及的调治项包括：   （一）期初现款余额；   （二）基础设施基金刊行份额召募的资金；   （三）取得借款收到的本金及偿还借款本金支付的现款；   （四）当期购买基础设施名目等白叟性支拨；   （五）基础设施名目资产的公允价值变动损益（包括处置当年转回以客岁度 累计调治的公允价值变动损益）；   （六）基础设施名目资产减值准备的变动；   （七）处置基础设施名目资产取得的现款；   （八）基础设施名目资产的处置利得或损失；   （九）支付的利息及所得税用度；   （十）应收和应付名目的变动；   （十一）翌日合理关连支拨预留，包括要紧白叟性支拨（如固定资产平素更 新、大修、改造等）、翌日合理期间内的债务利息、运营用度等；触及翌日合理 支拨关连预留调治项的，基金管理东谈主应当充分说明情理；基金管理东谈主应当在如期 证明中透露合理关连支拨预留的使用情况； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   （十二）金融资产关连调治。   基金可供分配金额触及的关连磋商调治项如故说明，不可缓慢变更。关连法 律法例、部门规章、表随性文献、司帐准则对基金可供分配金额、基金可供分配 金额关连磋商调治项的磋商另有调治的，或基金管理东谈主详细接头名目公司握续发 展、名目公司偿债智商、经营现款流等因素如实需要变更调治项并经与基金托管 东谈主协商一致的，基金管理东谈主应当按照关连法律法例要求，实时履行公告轨范，披 露变更的原因和情理。为免疑义，基金可供分配金额关连磋商调治项的变更无谓 召开基金份额握有东谈主大会审议。 二、基金收益分配原则 每年至少收益分配一次。基金应当将不低于合并后基金年度可供分配金额的 90% 以现款方式分配给投资者。若基金合同告成不悦 3 个月可不进行收益分配；   本基金每次收益分配比例详见届时基金管理东谈主发布的公告。   在不抵触法律法例及基金合同的端正、且对基金份额握有东谈主利益无本色性不 利影响的前提下，基金管理东谈主经与基金托管东谈主协商一致，可在中国证监会允许的 条件下调治基金收益的分配原则，不需召开基金份额握有东谈主大会。 三、收益分配决策   基金收益分配决策中应载明截止收益分配基准日的可供分配金额（含净利润、 调治名目及调治原因）、基金收益分配对象、分配期间、分配数额及比例、分配 方式等内容。 四、收益分配决策的确定、公告与实施   本基金收益分配决策由基金管理东谈主拟定，并由基金托管东谈主复核，依照《信 息透露办法》《基础设施基金指引》的磋商端正在端正媒介公告。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金         招募说明书 五、基金收益分配中发生的用度  基金收益分配时所发生的银行转账或其他手续用度由投资者自行承担。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书             第二十三部分 基金的用度与税收 一、基金用度的种类    《基金合同》告成后与基金关连的司帐师费、讼师费、公证费、资产评估 费、财务咨询人费、仲裁费和诉讼费等； 用度；   上述用度包括基金、资产支握证券、名目公司层面发生的各种用度。 二、基金用度计提方法、计提尺度和支付方式   （1）基金的固定管理费   本基金的固定管理费（H）的磋商方法如下：   H＝H1+H2   其中，     华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                       招募说明书       H1=E×P1×0.55%÷当年天数       ①E 为最近一期经审计年度证明中透露的基金净资产（2022 年度第一次扩 募验资证明出具日起至扩募验资证明出具日后第一次透露年末经审计的基金净 资产前，为本基金于 2022 年度第一次扩募验资证明出具日前最近一期经审计年 度证明中透露的基金净资产与 2022 年度第一次扩募召募资金金额（含召募期利 息）之和）       ②P1=评估机构对首发名目张江光大园最近一期的评估值/评估机构对基础 设施基金项下全部基础设施名目最近一期的评估值之和。P1 值的最终取值以关连 协议约定为准       H2=E×P2×0.15%÷当年天数       ①E 界说同上       ②P2 为评估机构对扩募名目张润大厦最近一期的评估值/评估机构对基础设 施基金项下全部基础设施名目最近一期的评估值之和。P2 值的最终取值以关连协 议约定为准       基金固定管理费逐日计提，按关连协议的约定计说起支付。       （2）基金的浮动管理费       本基金浮动管理费（F）的磋商方法如下：       F= F1+F2       其中： 不得为负，其磋商公式如下：       F1=Max【(首发名目张江光大园之物业资产运营收入回收期9内施行收到的物 业资产运营净收入-该物业资产运营收入回收期对应主见金额10）,0】×10%+上一  物业资产运营收入回收期：系指每个当然年度 1 月 1 日起（含该日）至当个当然年度 12 月 31 日（含该 日）之间的期间，但物业资产第一个物业资产运营收入回收期应自专项计划竖立日（含该日）起至专项计 划竖立日当个当然年度的 12 月 31 日；      每个物业资产运营收入回收期对应主见金额为该运营收入回收期所对应当然年度的前两个当然年度施行 收到物业资产运营净收入的平均值。  华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                            招募说明书 当然年度11首发名目张江光大园的物业资产运营收入总额12×4%- E×P1×0.2% ×该 物业资产运营收入回收期施行天数/当年总天数      其中， E、P1 界说同上。 不得为负，其磋商公式如下：      F2=Max【（扩募名目张润大厦之物业资产运营收入回收期内施行收到的物业 资产运营净收入-该物业资产运营收入回收期对应主见金额），0】×10%+对应期 间13扩募名目张润大厦的物业资产运营收入总额×7.5%      基金浮动管理费的磋商所依据的基础数据由基金管理东谈主和运营管理机构共 同说明后提交给基金托管东谈主，基金托管东谈主仅对依据基础数据磋商浮动管理费的过 程进行复核。      本基金浮动管理费按关连协议的约定计说起支付。      本基金的托管费按最近一期经审计年度证明中透露的基金净资产（2022 年 度第一次扩募验资证明出具日至扩募后第一次透露年末经审计的基金净资产前 为本基金于 2022 年度第一次扩募前最近一期经审计年度证明中透露的基金净资 产与 2022 年度第一次扩募召募资金金额（含召募期利息）之和）的 0.01%的年 费率计提。托管费的磋商方法如下：      H＝E×0.01%÷当年天数      其中：      H 为逐日应计提的基金托管费      E 为最近一期经审计年度证明中透露的基金净资产（2022 年度第一次扩募 验资证明出具日至扩募后第一次透露年末经审计的基金净资产前为本基金于 度第一次扩募召募资金金额（含召募期利息）之和）      基金托管费逐日计提，按年从基金财产支付，由基金托管东谈主根据与基金管理    每个当然年度系指 1 月 1 日起（含该日）至当个当然年度 12 月 31 日（含该日）之间的期间，但物业资 产第一个年度应自专项计划竖立日（含该日）起至专项计划竖立日当个当然年度的 12 月 31 日；    每个物业资产运营收入总额是指名目公司运营物业资产而取得的房钱收入、物业管理费收入（如有）、 车位收入和其他正当收入（为免歧义，前述运营收入包含增值税）；    对应期间：同前述物业资产运营收入回收期界说。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 东谈主查对一致的财务数据，按照指定的账户旅途进行资金支付。用度扣划后，基金 管理东谈主应进行查对，如发现数据不符，实时磋商基金托管东谈主协商责罚。   上述“一、基金用度的种类”中第 3－12 项用度，根据磋商法例及相应协议规 定，按用度施行支拨金额列入当期用度，由基金托管东谈主从基金财产中支付。上述 “一、基金用度的种类”中第 13 项用度，从资产支握证券列支。 三、不列入基金用度的名目   下列用度不列入基金用度： 基金财产的损失；    《基金合同》告成前的关连用度。就基础设施基金召募产生的评估费、财 务咨询人费、司帐师费、讼师费等各项用度不得从基金财产中列支。如基础设施基 金召募失败，上述关连用度不得从投资者认购款项中支付； 目。 四、基金税收   本基金运作过程中触及的各征税主体，其征税义务按国度税收法律、法例执 行。基金财产投资的关连税收，由基金份额握有东谈主承担，基金管理东谈主或者其他扣 缴义务东谈主按照国度磋商税收征收的端正代扣代缴。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                            招募说明书            第二十四部分 基金的司帐与审计 一、基金司帐政策 司帐年度按如下原则：如果《基金合同》告成少于 2 个月，不错并入下一个司帐 年度透露；   本基金合并层面可辨别资产主如果投资性房地产、应收款项，可辨别负借主 如果金融欠债，自后续计量模式如下：   （1）投资性房地产   投资性房地产是指为赚取房钱或老本增值，或两者兼有而握有的房地产。包 括己出租的地皮使用权和己出租的建筑物。   投资性房地产按成本进行启动计量。与投资性房地产磋商的后续支拨，如果 与该资产磋商的经济利益很可能流入且其成本能可靠地计量，则计入投资性房地 产成本。其他后续支拨，在发生时计入当期损益。   本基金接纳成本模式对投资性房地产进行后续计量。投资性房地产从达到预 定可使用状态的次月起，接纳年限平均法在使用寿命内计提折旧及摊销。投资性 房地产的使用寿命、预计净残值和年折旧率如下：      名目          使用寿命          残值率            年折旧率 房屋建筑物及地皮使用权     20 年-36 年    5.00%-10.00%    2.64%-4.50%  投资性房地产改良支拨       5年         0.00%-5.00%    19.00%-20.00%   本基金至少在每年年度终了对投资性房地产的使用寿命、预计净残值和折旧 方法进行复核。   投资性房地产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和关连税 费后的差额计入当期损益。   当投资性房地产的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书   在相宜司帐准则（即有可信把柄讲授公允价值可握续可靠计量等）和最大限 度保护基金份额握有东谈主正当权益的前提下，如基础设施名目资产公允价值显耀高 于账面价值，经基金份额握有东谈主大会同意，基金管理东谈主不错将关连资产计量从成 本模式调治为公允价值模式。   （2）应收账款   应收款项为应收账款过甚他应收款。   本基金将对应收款项单独进行减值测试。当存在客不雅把柄标明将无法按应收 款项的原有条件收回款项时，根据其预计翌日现款流量现值低于其账面价值的差 额，计提坏账准备。   （3）金融欠债   金融欠债于启动说明时刻类为以摊余成本计量的金融欠债和以公允价值计 量且其变动计入当期损益的金融欠债。本基金的金融负借主要为以摊余成本计量 的金融欠债，包括应付账款、其他应付款及借款等。该类金融欠债按其公允价值 扣除交易用度后的金额进行启动计量，并接纳施行利率法进行后续计量。当金融 欠债的当前义务全部或部分已经清除时，本基金绝交说明该金融欠债或义务已解 除的部分。绝交说明部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。 司帐核算，按照磋商端正编制基金司帐报表； 并以书面方式说明； 债说明计量，编制基础设施基中期、年度合并及单独财务报表。财务报表至少包 括资产欠债表、利润表、现款流量表、整个者权益变动表及报表附注。 二、基金的年度审计 端正的司帐师事务所过甚注册司帐师对本基金的年度财务报表进行审计； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 换司帐师事务所需按照《信息透露办法》的磋商端正在端正媒介公告； 方法和参数的合感性。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书             第二十五部分 基金的信息透露 一、本基金的信息透露应相宜《基金法》《运作办法》《信息透露办法》、上海证 券交易所的磋商法令、《基金合同》《基础设施基金指引》过甚他磋商端正，但 下列事项因不适用于本基金，不予透露：每周基金资产净值和基金份额净值， 半年度和年度临了一个交易日基金份额净值和基金份额累计净值，如期证明基 金净值增长率及关连比较信息。关连法律法例对于信息透露的端正发生变化时， 本基金从其最新端正。 二、信息透露义务东谈主   本基金信息透露义务东谈主包括基金管理东谈主、基金托管东谈主、召集基金份额握有东谈主 大会的基金份额握有东谈主等法律法例和中国证监会端正的当然东谈主、法东谈主和犯科东谈主组 织。   本基金信息透露义务东谈主以保护基金份额握有东谈主利益为根蒂起点，按照法律 法例和中国证监会的端正透露基金信息，并保证所透露信息的真实性、准确性、 圆善性、实时性、简明性和易得性。   本基金信息透露义务东谈主应当在中国证监会端正期间内，将应予透露的基金信 息通过相宜中国证监会端正条件的寰宇性报刊（以下简称“端正报刊”）及《信息 透露办法》端正的互联网网站（以下简称“端正网站”）等媒介透露，并保证基金 投资者能够按照《基金合同》约定的期间和方式查阅或者复制公开透露的信息资 料。 三、本基金信息透露义务东谈主承诺公开透露的基金信息，不得有下列行径： 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 四、本基金公开透露的信息应接纳汉文文本。如同期接纳外文文本的，基金信 息透露义务东谈主应保证不同文本的内容一致。不同文本之间发生歧义的，以汉文 文本为准。本基金公开透露的信息接纳阿拉伯数字；除特别说明外，货币单元 为东谈主民币元。 五、公开透露的基金信息   公开透露的基金信息包括： （一）基金招募说明书、《基金合同》、基金托管协议、基金居品贵府概要    《基金合同》是界定《基金合同》当事东谈主的各项权利、义务关系，明确基 金份额握有东谈主大会召开的法令及具体轨范，说明基金居品的本性等触及基金投资 者要紧利益的事项的法律文献。 说明基金认购安排、基金投资、基金居品本性、风险揭示、信息透露及基金份额 握有东谈主服务以及《基础设施基金指引》端正的应当透露的其他内容。                              《基金合同》 告成后，基金招募说明书的信息发生要紧变更的，基金管理东谈主应当在三个办事日 内，更新基金招募说明书并登载在端正网站上；基金招募说明书其他信息发生变 更的，基金管理东谈主至少每年更新一次。基金绝交运作的，基金管理东谈主不再更新基 金招募说明书。 作监督等行径中的权利、义务关系的法律文献。 明的基金概要信息，简明明晰说明基金居品结构及风险收益特征。《基金合同》 告成后，基金居品贵府概要的信息发生要紧变更的，基金管理东谈主应当在三个办事 日内，更新基金居品贵府概要，并登载在端正网站及基金销售机构网站或营业网 点；基金居品贵府概要其他信息发生变更的，基金管理东谈主至少每年更新一次。基 金绝交运作的，基金管理东谈主不再更新基金居品贵府概要。   基金召募恳求经中国证监会注册后，基金管理东谈主应当在基金份额公开发售三 日前，将基金份额发售公告、基金招募说明书教导性公告和基金合同教导性公告 登载在端正报刊上，将基金份额发售公告、基金招募说明书、基金居品贵府概要、 《基金合同》和基金托管协议登载在端正网站上，并将基金居品贵府概要登载在 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 基金销售机构网站或营业网点；基金托管东谈主应当同期将基金合同、基金托管协议 登载在端正网站上。 （二）基金份额询价公告   基金管理东谈主在网下询价入手前，应当按照端正透露基金份额询价公告。 （三）基金份额发售公告   基金管理东谈主应当就基金份额发售的具体事宜编制基金份额发售公告，并在按 端正透露。 （四）《基金合同》告成公告   基金管理东谈主应当在收到中国证监会说明文献的次日在端正媒介上登载《基金 合同》告成公告。 （五）基金份额（包括扩募份额）上市交易公告书   本基金的基金份额获准在上海证券交易所上市交易的，基金管理东谈主应当在基 金份额上市交易的三个办事日前将基金份额上市交易公告书登载在端正网站上， 并将上市交易公告书教导性公告登载在端正报刊上。 （六）基金资产信息   《基金合同》告成后，基金管理东谈主应当在中期证明及年度证明中透露期末基 金份额净值、期末基金净资产、期末基金总资产、基金总资产占基金净资产比例 等。 （七）基金如期证明，包括基金年度证明、基金中期证明和基金季度证明   基金管理东谈主应当在每年结果之日起三个月内，编制完成基金年度证明，将年 度证明登载在端正网站上，并将年度证明教导性公告登载在端正报刊上。基金年 度证明中的财务司帐证明应当经过相宜《证券法》端正的司帐师事务所审计。   基金管理东谈主应当在上半年结果之日起两个月内，编制完成基金中期证明，并 将中期证明登载在端正网站上，并将中期证明教导性公告登载在端正报刊上。   基金管理东谈主应当在每个季度结果之日起 15 个办事日内，编制完成基金季度 证明，将季度证明登载在端正网站上，并将季度证明教导性公告登载在端正报刊 上。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书   《基金合同》告成不及 2 个月的，基金管理东谈主不错不编制当期季度证明、中 期证明或者年度证明。   基金管理东谈主应当按照法律法例及中国证监会关连端正，编制并透露基金如期 证明，内容包括： 入、本期净利润、本期经营行径产生的现款流量、本期可供分配金额和单元可供 分配金额及磋商过程、本期及过往施行分配金额（如有）和单元施行分配金额（如 有）等；中期证明和年度证明主要财务目的除前述目的外还应当包括期末基金总 资产、期末基金净资产、期末基金份额净值、基金总资产占基金净资产比例等， 年度证明需说明施行可供分配金额与测算可供分配金额各异情况（如有）； 一客户占比较高的，应当说明该收入的公允性和矫健性； 《基础设施基金指引》借款要求的情况说明； 况； 机构用度收取情况； 变化情况；   基金季度证明透露内容可不包括前款第 3、6、9、10 项，基金年度证明应当 载有年度审计证明和评估证明。 （八）临时证明   本基金发生要紧事件，磋商信息透露义务东谈主应当依照《信息透露办法》的规 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 定编制临时证明书，并登载在端正报刊和端正网站上。   前款所称要紧事件，是指可能对基金份额握有东谈主权益或者基金份额的价钱产 生要紧影响的下列事件： 司帐师事务所、讼师事务所等专科机构； 事项，基金托管东谈主托付基金服务机构代为办理基金的核算、估值、复核等事项； 东谈主变更； 责东谈主发生变动； 基金托管东谈主专门基金托管部门的主要业务东谈主员在最近 12 个月内变动罕见百分之 三十； 要紧行政处罚、刑事处罚，基金托管东谈主或其专门基金托管部门负责东谈主因基金托管 业务关连行径受到要紧行政处罚、刑事处罚； 施行抑制东谈主或者与其有要紧利害关系的公司刊行的证券或者承销期内承销的证 券，或者从事其他要紧关联交易事项，但中国证监会另有端正的除外； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 金净资产 140%； 大变化； 或管理基金的主要负责东谈主员发生变动； 格产生要紧影响的其他事项或中国证监会端正和基金合同约定的其他事项。 （九）权益变动公告   本基金发生下述权益变动情形，磋商信息透露义务东谈主应进行公告：   （1）投资者过甚一致行动东谈主领有权益的基金份额达到本基金份额的 10%时， 应当在该事实发生之日起 3 日内编制权益变动证明书，文告基金管理东谈主，并予公 告；   （2）投资者过甚一致行动东谈主在领有权益的基金份额达到本基金份额的 10% 后，通过上海证券交易所交易领有权益的基金份额占本基金的基金份额的比例每 加多或者减少 5%时，应当在该事实发生之日起 3 日内编制权益变动证明书，通 知基金管理东谈主，并予公告；   （3）投资者过甚一致行动东谈主领有权益的基金份额达到基础设施基金份额的 以过甚他磋商上市公司收购及股份权益变动的磋商端正，采纳要约方式进行并履 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 行相应的轨范或者义务，但相宜《上市公司收购管理办法》端正情形的可免于发 出要约；被收购基础设施基金的管理东谈主应当参照《上市公司收购管理办法》的规 定，编制并公告管理东谈主证明书，礼聘落寞财务咨询人出具专科意见并予公告。 （十）清爽公告   在《基金合同》存续期限内，任何环球媒介中出现的或者在市集高尚传的消 息可能对基金份额价钱产生误导性影响或者引起较大波动，以及可能损伤基金份 额握有东谈主权益的，关连信息透露义务东谈主明察后应当立即对该音书进行公开清爽， 并将磋商情况立即证明基金上市交易的证券交易所。 （十一）基金份额握有东谈主大会决议   基金份额握有东谈主大会决定的事项，应当照章报中国证监会备案，并赐与公告。 （十二）算帐证明   基金合同出现绝交情形的，基金管理东谈主应当照章组织基金财产算帐小组对基 金财产进行算帐并作出算帐证明。基金财产算帐小组应当将算帐证明登载在端正 网站上，并将算帐证明教导性公告登载在端正报刊上。 （十三）中国证监会端正的其他信息。 六、信息透露事务管理   基金管理东谈主、基金托管东谈主应当建立健全信息透露管理轨制，指定专门部门及 高等管理东谈主员负责管理信息透露事务。   基金信息透露义务东谈主公开透露基金信息，应当相宜中国证监会关连基金信息 透露内容与格式准则等法例的端正。   基金托管东谈主应当按照关连法律法例、中国证监会的端正和《基金合同》的约 定，对基金管理东谈主编制的基金资产净值、基金份额净值、基金如期证明、更新的 招募说明书、基金居品贵府概要、基金算帐证明等公开透露的关连基金信息进行 复核、审查，并向基金管理东谈主进行书面或电子说明。   基金管理东谈主、基金托管东谈主应当在端正报刊中遴荐一家报刊透露本基金信息。 基金管理东谈主、基金托管东谈主应当向中国证监会基金电子透露网站报送拟透露的基金 信息，并保证关连报送信息的真实、准确、圆善、实时。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书   基金管理东谈主、基金托管东谈主除照章在端正媒介上透露信息外，还不错根据需要 在其他环球媒介透露信息，可是其他环球媒介不得早于端正媒介和基金上市的证 券交易所网站透露信息，而且在不同媒介上透露团结信息的内容应当一致。   基金管理东谈主、基金托管东谈主除按法律法例要求透露信息外，也可着眼于为投资 者决策提供有用信息的角度，在保证自制对待投资者、不误导投资者、不影响基 金平素投资操作的前提下，自主进步信息透露服务的质料。具体要求应当相宜中 国证监会及自律法令的关连端正。前述自主透露如产生信息透露用度，该用度不 得从基金财产中列支。   为基金信息透露义务东谈主公开透露的基金信息出具审计证明、法律意见书的专 业机构，应当制作办事底稿，并将关连档案至少保存到《基金合同》绝交后 10 年。 七、信息透露文献的存放与查阅   照章必须透露的信息发布后，基金管理东谈主、基金托管东谈主应当按照关连法律法 规端正将信息置备于各自住所、基金上市交易的证券交易所，供社会公众查阅、 复制。 八、暂缓透露基金关连信息的情形   拟透露的信息存在不确定性、属于临时性买卖神秘等情形，实时透露可能会 损伤基金利益或者误导投资者，且同期相宜以下条件的，经审慎评估，基金管理 东谈主等信息透露义务东谈主不错暂缓透露：   暂缓透露的信息如实难以守密、已经泄漏或者出现市集传奇，导致基础设施 基金交易价钱发生大幅波动的，信息透露义务东谈主将立即透露关连事项筹划和进展 情况。 九、暂停或延长透露基金信息的情形 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 形。 十、法律法例或中国证监会对信息透露另有端正的，从其端正。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书    第二十六部分 基金合同的变更、绝交与基金财产的算帐 一、《基金合同》的变更 会决议通过的事项的，应召开基金份额握有东谈主大会决议通过。对于法律法例端正 和基金合同约定可不经基金份额握有东谈主大会决议通过的事项，由基金管理东谈主和基 金托管东谈主同意后变更并公告，并报中国证监会备案。 并自表决通过之日起告成，决议告成后依照《信息透露办法》的磋商端正在端正 媒介公告。 二、《基金合同》的绝交事由   有下列情形之一的，经履行关连轨范后，《基金合同》应当绝交： 基金托管东谈主邻接的； 三、基金财产的算帐 成立算帐小组，基金管理东谈主组织基金财产算帐小组并在中国证监会的监督下进行 基金算帐。 管东谈主、相宜《证券法》端正的注册司帐师、讼师以及中国证监会指定的东谈主员组成。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 基金财产算帐小组不错聘用必要的办当事人谈主员。 估价、变现和分配，并按照法律法例端正和基金合同约定履行信息透露义务。基 金财产算帐小组不错照章进行必要的民事行径。   （1）《基金合同》绝交情形出当前，由基金财产算帐小组统一接受基金；   （2）对基金财产和债权债务进行清理和说明；   （3）对基金财产进行估值和变现；   （4）制作算帐证明；   （5）礼聘司帐师事务所对算帐证明进行外部审计，礼聘讼师事务所对算帐 证明出具法律意见书；   （6）将算帐证明报中国证监会备案并公告；   （7）对基金剩余财产进行分配。 而不行实时变现的，算帐期限相应顺延。 东谈主利益优先的原则，按照法例端正进行资产处置，并尽快完成剩余财产的分配。 资产处置期间，算帐小组应当按照法例端正和基金合同约定履行信息透露义务。 四、算帐用度   算帐用度是指基金财产算帐小组在进行基金算帐过程中发生的整个合理费 用，算帐用度由基金财产算帐小组优先从基金财产中支付。 五、基金财产算帐剩余资产的分配   依据基金财产算帐的分配决策，将基金财产算帐后的全部剩余资产扣除基金 财产算帐用度、缴纳所欠税款并奉赵基金债务后，按基金份额握有东谈主握有的基金 份额比例进行分配。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 六、基金财产算帐的公告   算帐过程中的磋商要紧事项须实时公告；基金财产算帐证明经相宜《证券法》 端正的司帐师事务所审计并由讼师事务所出具法律意见书后报中国证监会备案 并公告。基金财产算帐公告于基金财产算帐证明报中国证监会备案后 5 个办事日 内由基金财产算帐小组进行公告，基金财产算帐小组应当将算帐证明登载在端正 网站上，并将算帐证明教导性公告登载在端正报刊上。 七、基金财产算帐账册及文献的保存   基金财产算帐账册及磋商文献由基金托管东谈主保存，保存期限不低于法律法例 端正的最低期限。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金        招募说明书          第二十七部分 基金合同的内容摘录  基金合同的内容摘录详见附件一。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金        招募说明书        第二十八部分 基金托管协议的内容摘录  基金托管协议的内容摘录详见附件二。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书        第二十九部分 对基金份额握有东谈主的服务   本公司承诺为基金份额握有东谈主提供一系列的服务，并将根据基金份额握有东谈主 的需要和市集的变化，当令对服务名目进行调治。主要服务内容如下：   （一）投资东谈主对账单服务   本公司对有纸质版对账单需求的客户可提供账单邮寄服务；每月向定制电子 对账单服务的基金份额握有东谈主发送电子对账单。   （二）电话咨询服务   客服热线提供7X24小时的基金净值信息、投资东谈主账户交易情况、基金居品与 服务等信息的自助查询。   客服热线东谈主工座次在交易日提供东谈主工服务，基金投资东谈主不错通过热线取得业 务咨询、信息查询、服务投诉、信息定制、账户贵府修改等专项服务。   （三）网络在线服务   投资东谈主不错通过本公司网站的“在线客服”在线就基金投资、交易操作中的 各式问题进行咨询互动或留言。   （四）信息定制服务  投资东谈主不错通过拨打本公司客服热线、发送邮件或者平直登录本公司网站定 制电子对账单及资讯服务等各种信息服务。   （五）投诉受理服务  投资东谈主不错通过各销售机构网点柜台、客服热线东谈主工服务、在线客服、客服 电子邮箱、纸质信函等多种不同的渠谈提倡投诉或意见。本公司将在收到投诉之 日起3个办事日作出处理回复，情况复杂的，不错延所长理期限，但延持久限不 得罕见20日，并实时文告投诉东谈主延持久限及情理。  （六）网站交易服务   依据关连的招募说明书、基金合同的约定以及《业务法令》的端正，本公司 可向个东谈主投资东谈主和机构投资东谈主提供基金电子直销交易服务。具体业务法令详见基 金管理东谈主网站说明。  （七）基金管理东谈主客户服务磋商方式  客户服务热线：40088-50099（免远程话费） 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                            招募说明书  公司网址：www.huaan.com.cn  电子信箱：fuwu@huaan.com.cn ,service@huaan.com.cn  服务地址：上海市浦东新区浦东南路360号新上海国际大厦37层  邮政编码：200120 （八）如本招募说明书存在职何您/贵机构无法主张的内容，请磋商基金管理东谈主 客户服务热线，或通过电子邮件、传真、信件等方式磋商基金管理东谈主。请确保 投资前，您/贵机构已经全面主张了本招募说明书。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书        第三十部分 招募说明书存放及查阅方式   招募说明书（包括更新的招募说明书）发布后，基金管理东谈主、基金托管东谈主应 当按照关连法律法例端正将信息置备于各自住所，供社会公众查阅、复制。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                      招募说明书                 第三十一部分 其他应透露事项 及工商、财税等磋商机关的处罚。 序号           公告事项             信息透露媒介称号    透露日历                               《上海证券报》、中       对于华安张江光大园顽固式基础设                               国证监会基金电子                               透露网站和公司网       金场外简称及场内扩位简称的公告                                  站                               中国证监会基金电       华安张江产业园顽固式基础设施证           券投资基金基金合同                                  网站                               中国证监会基金电       华安张江产业园顽固式基础设施证           券投资基金托管协议                                  网站                               中国证监会基金电       华安张江产业园顽固式基础设施证       券投资基金基金居品贵府概要更新                                  网站                               中国证监会基金电       华安张江产业园顽固式基础设施证          券投资基金招募说明书                                  网站       对于华安张江产业园顽固式基础设 《上海证券报》、中       施证券投资基金的原始权益东谈主过甚         国证监会基金电子       控股关联方增握基金份额计划进展         透露网站和公司网                 的公告              站       对于召开华安张江产业园顽固式基 《上海证券报》、中           事迹说明会的公告            透露网站和公司网 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书                                站                             中国证监会基金电      华安张江产业园顽固式基础设施证      券投资基金 2023 年第 2 季度证明                                网站                             《上海证券报》、中      对于华安张江产业园顽固式基础设                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网           事项的进展公告                                站                             《上海证券报》、中      华安基金管理有限公司对于公司固                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网             的公告                                站                             中国证监会基金电      华安张江产业园顽固式基础设施证       券投资基金 2023 年中期证明                                网站      对于华安张江产业园顽固式基础设 《上海证券报》、中      施证券投资基金的原始权益东谈主过甚        国证监会基金电子      控股关联方增握基金份额计划进展        透露网站和公司网             的公告                站                             《上海证券报》、中      华安张江产业园顽固式基础设施证                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网      础设施名目要紧变化情况的公告                                站                             《上海证券报》、中      对于华安张江产业园顽固式基础设                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网         交割审计情况的公告                                站      华安张江产业园顽固式基础设施证 《上海证券报》、中       券投资基金新增作念市商的公告         国证监会基金电子 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书                             透露网站和公司网                                站                             中国证监会基金电      华安张江产业园顽固式基础设施证      券投资基金 2023 年第 3 季度证明                                网站                             《上海证券报》、中      张江产业园顽固式基础设施证券投        国证监会基金电子       资基金简式权益变动证明书          透露网站和公司网                                站                             《上海证券报》、中      对于召开华安张江产业园顽固式基                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网         季度事迹说明会的公告                                站                             《上海证券报》、中      华安基金管理有限公司对于公司固                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网               告                                站                             《上海证券报》、中      华安张江产业园顽固式基础设施证                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网             示性公告                                站                             《上海证券报》、中      华安张江产业园顽固式基础设施证                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网             示性公告                                站                             《上海证券报》、中      华安张江产业园顽固式基础设施证                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网               告                                站 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                招募说明书                         《上海证券报》、中      华安张江产业园顽固式基础设施证    国证监会基金电子      券投资基金对于交易情况教导公告    透露网站和公司网                            站      华安张江产业园顽固式基础设施证 《上海证券报》、中      券投资基金对于停复牌、暂停回复    国证监会基金电子      基金通平台份额转让业务及交易情    透露网站和公司网          况的教导公告            站                         《上海证券报》、中      华安张江产业园顽固式基础设施证                         国证监会基金电子                         透露网站和公司网           教导性公告                            站                         《上海证券报》、中      对于基金电子交易平台延长工行直    国证监会基金电子      勾通算方式费率优惠行径的公告     透露网站和公司网                            站                         《上海证券报》、中      对于基金电子直销平台延长“微钱    国证监会基金电子      宝”账户交易费率优惠行径的公告    透露网站和公司网                            站                         《上海证券报》、中      华安张江产业园顽固式基础设施证                         国证监会基金电子                         透露网站和公司网           行径的公告                            站      华安张江产业园顽固式基础设施证 《上海证券报》、中      券投资基金对于二零二三年第四季    国证监会基金电子      度基础设施名目经营情况进展的公    透露网站和公司网             告              站 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书      券投资基金对于投资者权益变动的        国证监会基金电子            教导性公告            透露网站和公司网                                站                             《上海证券报》、中      华安张江产业园顽固式基础设施证                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网       设施名目经营情况进展的公告                                站      华安张江产业园顽固式基础设施证 《上海证券报》、中      券投资基金对于停复牌、暂停回复        国证监会基金电子      基金通平台份额转让业务及交易情        透露网站和公司网           况的教导公告               站      华安张江产业园顽固式基础设施证 《上海证券报》、中      券投资基金对于停复牌、暂停回复        国证监会基金电子      基金通平台份额转让业务及交易情        透露网站和公司网           况的教导公告               站                             《上海证券报》、中      华安张江产业园顽固式基础设施证                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网             的公告                                站                             中国证监会基金电      华安张江产业园顽固式基础设施证      券投资基金 2023 年第 4 季度证明                                网站                             《上海证券报》、中      华安张江产业园顽固式基础设施证                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网             的公告                                站      华安张江产业园顽固式基础设施证 《上海证券报》、中      基金通平台份额转让业务及交易情        透露网站和公司网 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                    招募说明书           况的教导公告               站                             《上海证券报》、中      华安基金管理有限公司对于副总经        国证监会基金电子           理任职的公告            透露网站和公司网                                站                             中国证监会基金电      华安张江产业园顽固式基础设施证       券投资基金 2023 年年度证明                                网站                             中国证监会基金电      华安张江产业园顽固式基础设施证         券投资基金审计证明                                网站                             中国证监会基金电      华安张江产业园顽固式基础设施证         券投资基金评估证明                                网站                             《上海证券报》、中      对于召开华安张江产业园顽固式基                             国证监会基金电子                             透露网站和公司网           绩说明会的公告                                站                             《上海证券报》、中      对于华安张江产业园顽固式基础设        国证监会基金电子       施证券投资基金分成的公告          透露网站和公司网                                站                             中国证监会基金电      华安张江产业园顽固式基础设施证      券投资基金 2024 年第 1 季度证明                                网站 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书             第三十二部分 备查文献 一、备查文献 二、存放地点  除第 6 项在基金托管东谈主处外，其余文献均在基金管理东谈主的住所。 三、查阅方式  投资者可在营业期间免费查阅，也可按工本费购买复印件。                            华安基金管理有限公司                            二〇二四年十一月四日 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 附件一：基金合同内容摘录   一、基金份额握有东谈主、基金管理东谈主和基金托管东谈主的权利、义务、违约使命；   （一）基金份额握有东谈主的权利、义务   基金投资者握有本基金的基金份额的行径即视为对《基金合同》的承认和接 受，基金投资者自依据《基金合同》取得基金份额，即成为本基金份额握有东谈主和 《基金合同》确当事东谈主，直至其不再握有本基金的基金份额。基金份额握有东谈主作 为《基金合同》当事东谈主并不以在《基金合同》上书面签章或署名为必要条件。   每份基金份额具有同等的正当权益。 金份额握有东谈主的权利包括但不限于：   （1）分享基金财产收益；   （2）参与分配算帐后的剩余基金财产；   （3）照章转让其握有的基金份额；   （4）按照端正要求召开基金份额握有东谈主大会或者召集基金份额握有东谈主大会；   （5）出席或者托付代表出席基金份额握有东谈主大会，对基金份额握有东谈主大会 审议事项应用表决权；   （6）查阅或者复制公开透露的基金信息贵府；   （7）监督基金管理东谈主的投资运作；   （8）对基金管理东谈主、基金托管东谈主、基金服务机构损伤其正当权益的行径依 法拿告状讼或仲裁；   （9）法律法例及中国证监会端正的和《基金合同》约定的其他权利。 金份额握有东谈主的义务包括但不限于：   （1）正经阅读并盲从《基金合同》、招募说明书等信息透露文献；   （2）了解所投资基金居品，了解自身风险承受智商，自主判断基金的投资 价值，自主作念出投资决策，自行承担投资风险；   （3）温煦基金信息透露，实时应用权利和履行义务；   （4）缴纳基金认购款项及法律法例和《基金合同》所端正的用度；   （5）在其握有的基金份额范围内，承担基金赔本或者《基金合同》绝交的 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 有限使命；   （6）不从事任何有损基金过甚他《基金合同》当事东谈主正当权益的行径；   （7）执行告成的基金份额握有东谈主大会的决议；   （8）返还在基金交易过程中因任何原因取得的欠妥得利；   （9）策略投资者应盲从基金合同等信息透露文献对于其握有基金份额期限 的端正；作为策略投资者的原始权益东谈主应盲从《基础设施基金指引》等端正的相 关义务： 机构履行职责； 料真实、准确、圆善，不存在伪善纪录、误导性述说或者要紧遗漏； 图章证照、账册合同、账户管理权限等； 要事实或者捏造要紧伪善内容等要紧坐法违游记径的，应当购回全部基金份额或 基础设施名目权益；   （10）盲从《REITs 业务办法》等关连法令约定的义务，包括但不限于： 的 10%时和后续每加多或者减少 5%时，按照端正履行相应轨范或义务； 的 50%时，持续增握基金份额的，按照端正履行基础设施基金收购轨范或义务。   特别地，投资者过甚一致行动东谈主在领有本基金份额时即视为承诺，若违犯该 法令第五十五条第一款、第二款的端正买入在基础设施基金中领有权益的基金份 额的，在买入后的 36 个月内对该罕见端正比例部分的基金份额不应用表决权。   （11）法律法例及中国证监会端正的和《基金合同》约定的其他义务。   （二）基金管理东谈主的权利、义务 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 金管理东谈主的权利包括但不限于：   （1）照章召募资金；   （2）自《基金合同》告成之日起，根据法律法例和《基金合同》落寞运用 并管理基金财产、运营管理基础设施名目；   （3）依照《基金合同》收取基金管理费以及法律法例端正或中国证监会批 准的其他用度；   （4）销售基金份额；   （5）按照端正召集基金份额握有东谈主大会；   （6）依据《基金合同》及磋商法律端正监督基金托管东谈主，如以为基金托管 东谈主违犯了《基金合同》及国度磋商法律端正，应呈报中国证监会和其他监管部门， 并采纳必要措施保护基金投资者的利益；   （7）在基金托管东谈主更换时，提名新的基金托管东谈主；   （8）在运营管理机构更换时，提名新的运营管理机构；   （9）遴荐、更换基金销售机构，对基金销售机构的关连行径进行监督和处 理；   （10）担任或托付其他相宜条件的机构担任基金登记机构办理基金登记业务 并取得《基金合同》端正的用度；   （11）依据《基金合同》及磋商法律端正决定基金收益的分配决策；   （12）依照法律法例为基金的利益应用因基金财产投资于包括主见基础设施 资产支握证券在内的证券所产生的权利，具体包括： 资产支握证券的扩募、延长主见基础设施资产支握证券的期限、决定修改主见基 础设施资产支握证券法律文献重要内容等； 包括决定基础设施名目公司的经营方针和投资计划、选举和更换非由职工代表担 任的董事和监事、审议批准基础设施名目公司董事会的证明、审议批准基础设施 名目公司年度财务预算和决算决策等。   （13）依照法律法例，不错为基金的利益应用关连法律法例、部门规章、规 范性文献及交易所业务法令未明确应用主体的权利，包括决定金额占基金资产净 资产 20%及以下的基础设施名目或基础设施资产支握证券的购入或出售事项（金 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 额是指连气儿 12 个月内累计发生金额）、决定金额未罕见本基金净资产 5%的关联 交易（金额是指连气儿 12 个月内累计发生金额）、决定基金平直或转折对外借存款 项、决定调治运营管理机构酬谢尺度（具体按照运营管理协议实施）等（基金合 同另有约定的除外）；   （14）在法律法例允许的前提下，为基金的利益照章为基金进行融资；   （15）以基金管理东谈主的理论，代表基金份额握有东谈主的利益应用诉讼权利或者 实施其他法律行径；   （16）遴荐、更换讼师事务所、司帐师事务所、证券经纪商、财务咨询人、评 估机构、外部服务机构或其他为基金提供服务的外部机构（基金合同另有约定的 除外）；   （17）基金管理东谈主不错竖立专门的子公司或托付相宜条件的运营管理机构负 责基础设施日常运营崇敬、档案归集管理等；   （18）托付运营管理机构运营管理基础设施名目的，派员负责名目公司财务 管理，监督、检讨运营管理机构履职情况；   （19）发生以下法定情形之一的，基金管理东谈主应当解聘运营管理机构： 法违游记径；   （20）在相宜磋商法律、法例的前提下，制订和调治磋商基金认购等的业务 法令；   （21）法律法例及中国证监会端正的和《基金合同》约定的其他权利。 金管理东谈主的义务包括但不限于：   （1）照章召募资金，办理或者托付经中国证监会认定的其他机构代为办理 基金份额的发售和登记事宜；   （2）办理基金备案手续；   （3）自《基金合同》告成之日起，以淳厚信用、严慎勤勉的原则管理和运 用基金财产；   （4）配备填塞的具有专科经历的东谈主员进行基金投资分析、决策，以专科化 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 的经营方式管理和运作基金财产；   （5）建立健全里面风险抑制、监察与稽核、财务管理及东谈主事管理等轨制， 保证所管理的基金财产和基金管理东谈主的财产彼此落寞，对所管理的不同基金分别 管理，分别记账，进行证券投资；   （6）除依据《基金法》             《基金合同》过甚他磋商端正外，不得利用基金财产 为我方及任何第三东谈主谋取利益，不得托付第三东谈主运作基金财产；   （7）照章接受基金托管东谈主的监督；   （8）采纳妥当合理的措施使磋商基金份额认购价钱的方法相宜《基金合同》 等法律文献的端正，按磋商端正磋商并公告基金净值信息；   （9）进行基金司帐核算，编制基金中期及年度合并及单独财务报表；   （10）编制如期证明与临时证明；   （11）严格按照《基金法》《基金合同》过甚他磋商端正，履行信息透露及 证明义务；   （12）保守基金买卖神秘，不泄露基金投资计划、投资意向等。除《基金法》 《基金合同》过甚他磋商端正另有端正外，在基金信息公开透露前应予守密，不 向他东谈主泄露，但向监管机构、司法机构或因审计、法律、评估、财务咨询人、运营 管理等外部专科咨询人提供服务而向其提供的情况除外；   （13）按《基金合同》的约定确定基金收益分配决策，实时向基金份额握有 东谈主分配基金收益；   （14）依据《基金法》《基金合同》过甚他磋商端正召集基金份额握有东谈主大 会或配合基金托管东谈主、基金份额握有东谈主照章召集基金份额握有东谈主大会；   （15）按端正保存基金财产管理业务行径的司帐账册、报表、记录和其他相 关贵府 20 年以上，法律法例或监管部门另有端正的从其端正；   （16）确保需要向基金投资者提供的各项文献或贵府在端正期间发出，而且 保证投资者能够按照《基金合同》端正的期间和方式，随时查阅到与基金磋商的 公开贵府，并在支付合理成本的条件下得到磋商贵府的复印件；   （17）组织并参加基金财产算帐小组，参与基金财产的复古、清理、估价、 变现和分配。基金算帐触及基础设施名目处置的，应死守基金份额握有东谈主利益优 先的原则，按照法律法例端正进行资产处置并尽快完成剩余财产的分配； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   （18）面对结果、照章被撤消或者被照章宣告收歇时，实时证明中国证监会 并文告基金托管东谈主；   （19）因违犯《基金合同》导致基金财产的损失或损伤基金份额握有东谈主正当 权益时，应当承担补偿使命，其补偿使命不因其退任而免除；   （20）监督基金托管东谈主按法律法例和《基金合同》端正履行我方的义务，基 金托管东谈主违犯《基金合同》形成基金财产损失机，基金管理东谈主应为基金份额握有 东谈主利益向基金托管东谈主追偿；   （21）当基金管理东谈主将其义务托付第三方处理时，应当对第三方处理磋商基 金事务的行径承担使命；   （22）以基金管理东谈主理论，代表基金份额握有东谈主利益应用诉讼权利或实施其 他法律行径；   （23）基金扩募发售失败的，基金管理东谈主将投资东谈主已缴纳款项并加计银行同 期活期存款利息在基金召募期结果后 30 日内退还基金扩募份额认购东谈主；   （24）执行告成的基金份额握有东谈主大会的决议；   （25）建立并保存基金份额握有东谈主名册；   （26）按照法律法例端正及基金合同约定，专科审慎运营管理基础设施名目， 主动履行《基础设施基金指引》第三十八条文定的基础设施名目运营管理职责， 包括： 的现款流，驻扎现款流流失、挪用等； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 要求，严格履交运营管理义务，保障环球利益； 关联交易及利益冲突风险、利益输送和里面东谈主抑制风险等基础设施名目运营过程 中的风险；   就上述 4）-9）职责的履行，基金管理东谈主有权托付运营管理机构负责，其依 法应当承担的使命不因托付而免除。   （27）礼聘评估机构对基础设施名目资产每年进行 1 次评估。本基金运作过 程中出现下列情形的，基金管理东谈主应当实时礼聘评估机构对基础设施名目资产进 行评估：   A、基础设施名目购入或出售；   B、基金扩募；   C、提前绝交基金合同拟进行资产处置；   D、基础设施名目现款流发生要紧变化且对握有东谈主利益有本色影响；   E、对基金份额握有东谈主利益有要紧影响的其他情形。   （28）法律法例及中国证监会端正的和《基金合同》约定的其他义务。   （三） 基金托管东谈主的权利与义务 金托管东谈主的权利包括但不限于：   （1）自《基金合同》告成之日起，照章律法例和《基金合同》的端正安全 复古基金财产、权属文凭及关连文献；   （2）依《基金合同》约定取得基金托管费以及法律法例端正或监管部门批 准的其他用度；   （3）监督基金管理东谈主对本基金的投资运作，如发现基金管理东谈主有违犯《基 金合同》及国度法律法例行径，对基金财产、其他当事东谈主的利益形成要紧损失的 情形，应呈报中国证监会，并采纳必要措施保护基金投资者的利益； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书   （4）监督基金资金账户、基础设施名目运营收支账户等重要资金账户及资 金流向，确保相宜法律法例端正和基金合同约定，保证基金资产在监督账户内封 闭运行；   （5）监督基金管理东谈主为基础设施名目购买填塞的保障；   （6）根据关连市集法令，为基金开设资金账户、证券账户等投资所需账户， 为基金办理证券交易资金算帐；   （7）提议召开或召集基金份额握有东谈主大会；   （8）在基金管理东谈主更换时，提名新的基金管理东谈主；   （9）法律法例及中国证监会端正的和《基金合同》约定的其他权利。 金托管东谈主的义务包括但不限于：   （1）以淳厚信用、勤勉尽责的原则握有并安全复古基金财产、权属文凭及 关连文献；   （2）竖立专门的基金托管部门，具有相宜要求的营业场所，配备填塞的、 及格的老练基金托管业务的专职东谈主员，负责基金财产托职业宜；   （3）建立健全里面风险抑制、监察与稽核、财务管理及东谈主事管理等轨制， 确保基金财产的安全，保证其托管的基金财产与基金托管东谈主自有财产以及不同的 基金财产彼此落寞；对所托管的不同的基金分别建立账户，落寞核算，分账管理， 保证不同基金之间在账户建立、资金划拨、账册记录等方面彼此落寞；   （4）除依据《基金法》             《基金合同》过甚他磋商端正外，不得利用基金财产 为我方及任何第三东谈主谋取利益，不得托付第三东谈主托管基金财产；   （5）复古由基金管理东谈主代表基金签订的与基金磋商的要紧合同及磋商凭证；   （6）按端正开设基金财产的资金账户和证券账户等投资所需账户，按照《基 金合同》的约定，根据基金管理东谈主的投资指示，实时办理算帐、交割事宜；   （7）保守基金买卖神秘，除《基金法》                    《基金合同》过甚他磋商端正另有规 定外，在基金信息公开透露前赐与守密，不得向他东谈主泄露，但向监管机构、司法 机关或因审计、法律、评估、财务咨询人、运营管理等外部专科咨询人提供服务而向 其提供的情况除外；   （8）复核、审查基金管理东谈主磋商的基金资产净值、基金份额净值； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   （9）办理与基金托管业务行径磋商的信息透露事项；   （10）对基金财务司帐证明、季度证明、中期证明和年度证明出具意见，说 明基金管理东谈主在各重要方面的运作是否严格按照《基金合同》的端正进行；如果 基金管理东谈主有未执行《基金合同》端正的行径，还应当说明基金托管东谈主是否采纳 了妥当的措施；   （11）保存基金托管业务行径的记录、账册、报表和其他关连贵府 20 年以 上；   （12）从基金管理东谈主或其托付的登记机构处接收基金份额握有东谈主名册；   （13）按端正制作关连账册并与基金管理东谈主查对；   （14）依据基金管理东谈主的指示或磋商端正向基金份额握有东谈主支付基金收益；   （15）依据《基金法》《基金合同》过甚他磋商端正，召集基金份额握有东谈主 大会或配合基金管理东谈主、基金份额握有东谈主照章召集基金份额握有东谈主大会；   （16）按照法律法例和《基金合同》的端正监督、复核基金管理东谈主的投资运 作、收益分配、信息透露等；   （17）参加基金财产算帐小组，参与基金财产的复古、清理、估价、变现和 分配；   （18）面对结果、照章被撤消或者被照章宣告收歇时，实时证明中国证监会 和银行业监督管理机构，并文告基金管理东谈主；   （19）因违犯《基金合同》导致基金财产损失机，欢喜担补偿使命，其补偿 使命不因其退任而免除；   （20）按端正监督基金管理东谈主按法律法例和《基金合同》端正履行关连义务， 基金管理东谈主因违犯《基金合同》形成基金财产损失机，应为基金份额握有东谈主利益 向基金管理东谈主追偿；   （21）执行告成的基金份额握有东谈主大会的决议；   （22）监督基础设施名目公司借存款项安排，确保相宜法律法例端正及约定 用途；   （23）法律法例及中国证监会端正的和《基金合同》约定的其他义务。   （四）违约使命 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 法律法例的端正或者《基金合同》约定，给基金财产或者基金份额握有东谈主形成损 害的，应当分别对各自的行径照章承担补偿使命；因共同行径给基金财产或者基 金份额握有东谈主形成损伤的，应当根据各自的舛错程度对由此形成的平直损失分别 承担相应的使命。但如发生下列情况，当事东谈主免责：   （1）不可抗力；   （2）基金管理东谈主和/或基金托管东谈主按照那时有用的法律法例或中国证监会的 端正作为或不作为而形成的平直损失等；   （3）基金管理东谈主由于按照基金合同端正的投资原则投资或不投资形成的直 接损失等。 到的损失：   （1）基金管理东谈主未履行、怠于履行磋商端正或基金合同约定的权利、义务；   （2）基金管理东谈主未统统履行磋商端正或基金合同约定的权利、义务；   （3）基金管理东谈主未经基金份额握有东谈主大会同意或者追尊超越权限管理和运 用基金财产。 监会端正的，应当承担相应行政使命；涉嫌坐法的，照章讲究责罚。 益的前提下，《基金合同》能够持续履行的应当持续履行。非违约方当事东谈主在职 责范围内有义务实时采纳必要的措施，驻扎损失的扩大。莫得采纳妥当措施致使 损失进一步扩大的，不得就扩大的损失要求补偿。非违约方因驻扎损失扩大而支 出的合理用度由违约方承担。   二、基金份额握有东谈主大会召集、议事及表决的轨范和法令   基金份额握有东谈主大会由基金份额握有东谈主组成，基金份额握有东谈主的正当授权代 表有权代表基金份额握有东谈主出席会议并表决。基金份额握有东谈主握有的每一基金份 额领有对等的投票权。为免歧义，若基金份额握有东谈主违犯基金合同第六部分端正 买入在本基金中领有权益的基金份额的，在买入后的 36 个月内对该罕见端正比 例部分的基金份额不应用表决权。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金               招募说明书   本基金的基金份额握有东谈主大会不竖立日常机构。   （一）召开事由 法律法例、中国证监会或基金合同另有端正的除外：   （1）变更基金类别；   （2）变更基金投资主见、范围或策略；   （3）变更基金份额握有东谈主大会轨范；   （4）决定基金扩募；   （5）延长基金合同期限；   （6）提前绝交《基金合同》；   （7）更换基金管理东谈主；   （8）更换基金托管东谈主；   （9）调治基金管理东谈主、基金托管东谈主的酬谢尺度；   （10）本基金以初度发售召募资金收购基础设施名目后，金额罕见基金净资 产 20%的基础设施名目或基础设施资产支握证券购入或出售（金额是指连气儿 12 个月内累计发生金额）；   （11）本基金以初度发售召募资金收购基础设施名目后，金额罕见本基金净 资产 5%的关联交易（金额是指连气儿 12 个月内累计发生金额）；   （12）除基金合同约定的法定解聘情形外，基金管理东谈主解聘、更换运营管理 机构；   （13）编削基金运作方式；   （14）本基金与其他基金的合并；   （15）提前绝交基金上市，但因基金不再具备上市条件而被上海证券交易所 绝交上市的除外；   （16）基金管理东谈主或基金托管东谈主要求召开基金份额握有东谈主大会；   （17）单独或统统握有本基金总份额 10%以上（含 10%）基金份额的基金 份额握有东谈主（以基金管理东谈主收到提议当日的基金份额磋商，下同）就团结事项书 面要求召开基金份额握有东谈主大会；   （18）对基金合同当事东谈主权利和义务产生要紧影响的其他事项（包括但不限 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 于国度或者当地有权机构出台关连端正、政策等要求、饱读吹、倡导基础设施名目 减免房钱）；   （19）法律法例、《基金合同》或中国证监会端正的其他应当召开基金份额 握有东谈主大会的事项。 无本色性不利影响的前提下，以下情况可由基金管理东谈主和基金托管东谈主协商后修改， 不需召开基金份额握有东谈主大会：   （1）法律法例要求加多的基金用渡过甚它由基金承担用度的收取；   （2）因相应的法律法例发生变动而应当对《基金合同》进行修改；   （3）     《基金合同》的修改对基金份额握有东谈主利益无本色性不利影响或修改不 触及《基金合同》当事东谈主权利义务关系发生要紧变化；   （4）基金管理东谈主、登记机构、基金销售机构调治磋商基金转托管、基金交 易、非交易过户等业务法令。证券交易所、中国结算加多了基金上市交易、份额 转让的新功能，基金管理东谈主在履行关连轨范后加多相应功能；   （5）本基金推出新业务或新服务；   （6）本基金所握有的主见基础设施资产支握证券在基金合同告成之日起 6 个月内未胜利竖立或本基金未胜利购入的，从而绝交《基金合同》；   （7）因关连法律法例、交易场所或登记机构的关连业务法令发生变动而应 当对基金合同进行修改；   （8）基金管理东谈主在发生运营管理机构法定罢职情形时解聘运营管理机构从 而应当对《基金合同》及关连文献进行修改；   （9）基金管理东谈主因第三方机构提供服务时存在坐法违纪或其他损伤基金份 额握有东谈主利益的行径而解聘上述机构，但若因发生运营管理机构法定罢职情形以 外的事项需解聘运营管理机构的，应提交基金份额握有东谈主表决；   （10）国度或当地有权机构出台关连端正、政策等饱读吹、倡导基础设施名目 减免房钱，但基金管理东谈主、运营管理机构通过减免管理费，或者原始权益东谈主等通 过协助恳求关连部门采纳平直给予佃农补贴的方式实施减免，或者原始权益东谈主协 助恳求关连部门就减免事宜给予名目公司补偿等缓释方式确保对应期间名目公 司因实施减免房钱政策施行减少的收入得到补足的情形；或基于明确适用于基础 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 设施基金的关连强制性法律法例、政策要求导致基础设施名目减免房钱的情形；   （11）按照法律法例和《基金合同》端正不需召开基金份额握有东谈主大会的其 他情形。   （二）会议召集东谈主及召集方式 基金托管东谈主、代表基金份额 10%以上的基金份额握有东谈主以及基金合同约定的其他 主体（如有），不错向基金份额握有东谈主大会提倡议案。除法律法例端正或《基金 合同》另有约定外，基金份额握有东谈主大会由基金管理东谈主召集。 提倡书面提议。基金管理东谈主应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集， 并书面文告基金托管东谈主。基金管理东谈主决定召集的，应当自出具书面决定之日起 由基金托管东谈主自行召集，并自出具书面决定之日起 60 日内召开并文告基金管理 东谈主，基金管理东谈主应当配合。 求召开基金份额握有东谈主大会，应当向基金管理东谈主提倡书面提议。基金管理东谈主应当 自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面文告提倡提议的基金份额 握有东谈主代表和基金托管东谈主。基金管理东谈主决定召集的，应当自出具书面决定之日起 金份额握有东谈主仍以为有必要召开的，应当向基金托管东谈主提倡书面提议。基金托管 东谈主应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面文告提倡提议的基 金份额握有东谈主代表和基金管理东谈主；基金托管东谈主决定召集的，应当自出具书面决定 之日起 60 日内召开并文告基金管理东谈主，基金管理东谈主应当配合。 开基金份额握有东谈主大会，而基金管理东谈主、基金托管东谈主都不召集的，单独或统统代 表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额握有东谈主有权自行召集，并至少提前 基金管理东谈主、基金托管东谈主应当配合，不得阻碍、打扰。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 益登记日。   （三）召开基金份额握有东谈主大会的文告期间、文告内容、文告方式 告。基金份额握有东谈主大主张知应至少载明以下内容：   （1）会议召开的期间、地点和会议方式；   （2）会议拟审议的事项、议事轨范和表决方式；   （3）有权出席基金份额握有东谈主大会的基金份额握有东谈主的权益登记日；   （4）授权托付讲授的内容要求（包括但不限于代理东谈主身份，代理权限和代 理有用期限等）、投递期间和地点；   （5）会务常设磋商东谈主姓名及磋商电话；   （6）出席会议者必须准备的文献和必须履行的手续；   （7）召集东谈主需要文告的其他事项。 中说明本次基金份额握有东谈主大会所采纳的具体通讯方式、托付的公证机关过甚联 系方式和磋商东谈主、表决意见寄交的截止期间和收取方式。 决意见的计票进行监督；如召集东谈主为基金托管东谈主，则应另行书面文告基金管理东谈主 到指定地点对表决意见的计票进行监督；如召集东谈主为基金份额握有东谈主，则应另行 书面文告基金管理东谈主和基金托管东谈主到指定地点对表决意见的计票进行监督。基金 管理东谈主或基金托管东谈主拒不派代表对表决意见的计票进行监督的，不影响表决意见 的计票效力。   （四）基金份额握有东谈主出席会议的方式   基金份额握有东谈主大会可通过现场开会方式、通讯开会方式或法律法例、监管 机构允许的其他方式召开，会议的召开方式由会议召集东谈主确定。 代表出席，现场开会时基金管理东谈主和基金托管东谈主的授权代表应当列席基金份额握 有东谈主大会，基金管理东谈主或基金托管东谈主不派代表列席的，不影响表决效力。现场开 会同期相宜以下条件时，不错进行基金份额握有东谈主大会议程： 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   （1）躬行出席会议者握有基金份额的凭证、受托出席会议者出具的托付东谈主 握有基金份额的凭证及托付东谈主的代理投票授权托付讲授相宜法律法例、《基金合 同》和会议文告的端正，而且握有基金份额的凭证与基金管理东谈主握有的登记贵府 相符；   （2）经查对，汇总到会者出示的在权益登记日握有基金份额的凭证自满， 有用的基金份额不少于本基金在权益登记日基金总份额的二分之一（含二分之 一）。若到会者在权益登记日代表的有用的基金份额少于本基金在权益登记日基 金总份额的二分之一，召集东谈主不错在原公告的基金份额握有东谈主大会召开期间的 3 个月以后、6 个月以内，就原定审议事项再行召集基金份额握有东谈主大会。再行召 集的基金份额握有东谈主大会到会者在权益登记日代表的有用的基金份额应不少于 本基金在权益登记日基金总份额的三分之一（含三分之一）。 方式或大会公告载明的其他方式在表决截止日以前投递至召集东谈主指定的地址。通 讯开会应以书面方式或大会公告载明的其他方式进行表决。   在同期相宜以下条件时，通讯开会的方式视为有用：   （1）会议召集东谈主按《基金合同》约定公布会议文告后，在 2 个办事日内连 续公布关连教导性公告；   （2）召集东谈主按基金合同约定文告基金托管东谈主（如果基金托管东谈主为召集东谈主， 则为基金管理东谈主）到指定地点对表决意见的计票进行监督。会议召集东谈主在基金托 管东谈主（如果基金托管东谈主为召集东谈主，则为基金管理东谈主）和公证机关的监督下按照会 议文告端正的方式收取基金份额握有东谈主的表决意见；基金托管东谈主或基金管理东谈主经 文告不参加收取表决意见的，不影响表决效力；   （3）本东谈主平直出具表决意见或授权他东谈主代表出具表决意见的，基金份额握 有东谈主所握有的基金份额不小于在权益登记日基金总份额的二分之一（含二分之 一）；若本东谈主平直出具表决意见或授权他东谈主代表出具表决意见基金份额握有东谈主所 握有的基金份额小于在权益登记日基金总份额的二分之一，召集东谈主不错在原公告 的基金份额握有东谈主大会召开期间的 3 个月以后、6 个月以内，就原定审议事项重 新召集基金份额握有东谈主大会。再行召集的基金份额握有东谈主大会应当有代表三分之 一以上（含三分之一）基金份额的握有东谈主平直出具表决意见或授权他东谈主代表出具 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 表决意见；   （4）上述第（3）项中平直出具表决意见的基金份额握有东谈主或受托代表他东谈主 出具表决意见的代理东谈主，同期提交的握有基金份额的凭证、受托出具表决意见的 代理东谈主出具的托付东谈主握有基金份额的凭证及托付东谈主的代理投票授权托付讲授符 正当律法例、《基金合同》和会议文告的端正，并与基金登记机构记录相符。 或其他方式召开，基金份额握有东谈主不错接纳书面、网络、电话、短信或其他方式 进行表决，具体方式由会议召集东谈主确定并在会议文告中列明。 并表决的，授权方式不错接纳书面、网络、电话、短信或其他方式，具体方式在 会议文告中列明。   （五）议事内容与轨范   议事内容为关系基金份额握有东谈主利益的要紧事项，如《基金合同》的要紧修 改、决定绝交《基金合同》、更换基金管理东谈主、更换基金托管东谈主、与其他基金合 并、法律法例及《基金合同》端正的其他事项以及会议召集东谈主以为需提交基金份 额握有东谈主大会辩论的其他事项。   基金份额握有东谈主大会的召集东谈主发出召集会议的文告后，对原有提案的修改应 当在基金份额握有东谈主大会召开前实时公告。   基金份额握有东谈主大会不得对未预先公告的议事内容进行表决。   （1）现场开会   在现场开会的方式下，源流由大会主握东谈主按照下列第七条文定轨范确定和公 布监票东谈主，然后由大会主握东谈主宣读提案，经辩论后进行表决，并形成大会决议。 大会主握东谈主为基金管理东谈主授权出席会议的代表，在基金管理东谈主授权代表未能主握 大会的情况下，由基金托管东谈主授权其出席会议的代表主握；如果基金管理东谈主授权 代表和基金托管东谈主授权代表均未能主握大会，则由出席大会的基金份额握有东谈主和 代理东谈主所握表决权的 50%以上（含 50%）选举产生别称基金份额握有东谈主作为该 次基金份额握有东谈主大会的主握东谈主。基金管理东谈主和基金托管东谈主拒不出席或主握基金 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 份额握有东谈主大会，不影响基金份额握有东谈主大会作出的决议的效力。   会议召集东谈主应当制作出席会议东谈主员的签名册。签名册载明参加会议东谈主员姓名 （或单元称号）、身份讲授文献号码、握有或代表有表决权的基金份额、托付东谈主 姓名（或单元称号）和磋商方式等事项。   （2）通讯开会   在通讯开会的情况下，源流由召集东谈主提前 30 日公布提案，在所文告的表决 截止日历后 2 个办事日内在公证机关监督下由召集东谈主统计全部有用表决，在公证 机关监督下形成决议。   （六）表决   基金份额握有东谈主所握每份基金份额有一票表决权。基金份额握有东谈主与表决事 项存在关联关系时，应当遁入表决，其所握份额不计入有表决权的基金份额总额。 但与运营管理机构存在关联关系的基金份额握有东谈主就解聘、更换运营管理机构事 项无谓遁入表决，中国证监会认同的特殊情形除外。   基金份额握有东谈主大会决议分为一般决议和特别决议： 决权的二分之一以上（含二分之一）通过方为有用；除下列第 2 项所端正的须以 特别决议通过事项之外的其他事项均以一般决议的方式通过。 表决权的三分之二以上（含三分之二）通过方可作念出。发生下列情形的，以特别 决议通过方为有用：   （1）除法律法例另有端正或基金合同另有约定外，编削基金运作方式、更 换基金管理东谈主或者基金托管东谈主、绝交《基金合同》、本基金与其他基金合并；   （2）对基础设施基金的投资主见、投资策略等作出要紧调治；   （3）本基金以初度发售召募资金收购基础设施名目后，金额占基金净资产   （4）本基金以初度发售召募资金收购基础设施名目后，金额占基金净资产   （5）基金成立并以初度发售召募资金收购基础设施名目后，金额占基金净 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金              招募说明书 资产 20%及以上关联交易（金额是指连气儿 12 个月内累计发生金额）；   （6）对基金份额握有东谈主利益有要紧影响的其他事项。   基金份额握有东谈主大会采纳记名方式进行投票表决。   采纳通讯方式进行表决时，除非在计票时有充分的相背把柄讲授，不然提交 相宜会议文告中端正的说明投资者身份文献的表决视为有用出席的投资者，理论 相宜会议文告端正的表决意见视为有用表决，表决意见依稀不清或彼此矛盾的视 为弃权表决，但应当计入出具表决意见的基金份额握有东谈主所代表的基金份额总额。   基金份额握有东谈主大会的各项提案或团结项提案内并排的各项议题应当分开 审议、逐项表决。   （七）计票   （1）如大会由基金管理东谈主或基金托管东谈主召集，基金份额握有东谈主大会的主握 东谈主应当在会议入手后布告在出席会议的基金份额握有东谈主和代理东谈主中选举两名基 金份额握有东谈主代表与大会召集东谈主授权的别称监督员共同担任监票东谈主；如大会由基 金份额握有东谈主自行召集或大会固然由基金管理东谈主或基金托管东谈主召集，可是基金管 理东谈主或基金托管东谈主未出席大会的，基金份额握有东谈主大会的主握东谈主应当在会议入手 后布告在出席会议的基金份额握有东谈主中选举三名基金份额握有东谈主代表担任监票 东谈主。基金管理东谈主或基金托管东谈主不出席大会的，不影响计票的效力。   （2）监票东谈主应当在基金份额握有东谈主表决后立即进行清点并由大会主握东谈主当 场公布计票结果。   （3）如果会议主握东谈主或基金份额握有东谈主或代理东谈主对于提交的表决结果有怀 疑，不错在布告表决结果后立即对所投票数要求进行再行清点。监票东谈主应当进行 再行清点，再行清点以一次为限。再行清点后，大会主握东谈主应当就地公布再行清 点结果。   （4）计票过程应由公证机关赐与公证，基金管理东谈主或基金托管东谈主拒不出席 大会的，不影响计票的效力。   在通讯开会的情况下，计票方式为：由大会召集东谈主授权的两名监督员在基金 托管东谈主授权代表（若由基金托管东谈主召集，则为基金管理东谈主授权代表）的监督下进 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 行计票，并由公证机关对其计票过程赐与公证。基金管理东谈主或基金托管东谈主拒派代 表对表决意见的计票进行监督的，不影响计票和表决结果。 额不计入有表决权的基金份额总额。但与运营管理机构存在关联关系的基金份额 握有东谈主就解聘、更换运营管理机构事项无谓遁入表决，中国证监会认同的特殊情 形除外。   （八）会议记录 或其代表在会议记录上签名。   （1）会议期间、地点、方式、议程和召集东谈主姓名或称号；   （2）会议主握东谈主以及出席或列席会议的基金份额握有东谈主或其授权代表；   （3）出席会议的基金份额握有东谈主和代理东谈主东谈主数、所握有表决权的基金份额 总额及占基金全部份额总额的比例；   （4）对每一提案的审议经过、发言要点和表决结果；   （5）讼师及计票东谈主、监票东谈主姓名；   （6）法律法例和基金合同端正应当载入会议记录的其他内容。   （1）会议期间、地点、方式、议程、召集东谈主姓名或称号和会议主握东谈主；   （2）参加会议的基金份额握有东谈主和代理东谈主东谈主数、所握有表决权的基金份额 总额及占基金全部份额总额的比例；   （3）讼师及计票东谈主、监票东谈主姓名；   （4）法律法例和基金合同端正应当载入会议记录的其他内容。   （九）告成与公告   基金份额握有东谈主大会的决议，召集东谈主应当自通过之日起 5 日内报中国证监会 备案。   基金份额握有东谈主大会的决议自表决通过之日起告成。   基金份额握有东谈主大会决议自告成之日后依照《信息透露办法》的磋商端正在 端正媒介上公告。如果接纳通讯方式进行表决，在公告基金份额握有东谈主大会决议 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 时，必须将公文凭全文、公证机构、公证员姓名等一同公告。   基金管理东谈主、基金托管东谈主和基金份额握有东谈主应当执行告成的基金份额握有东谈主 大会的决议。告成的基金份额握有东谈主大会决议对全体基金份额握有东谈主、基金管理 东谈主、基金托管东谈主均有束缚力。   （十）本部分对于基金份额握有东谈主大会召开事由、召开条件、议事轨范、表 决条件等端正，但凡平直援用法律法例的部分，如将来法律法例修改导致关连内 容被取消或变更的，基金管理东谈主与基金托管东谈主根据新颁布的法律法例或监管法令 协商一致并提前公告后，可平直对本部天职容进行修改和调治，无谓召开基金份 额握有东谈主大会审议。   三、基金合同清除和绝交的事由、轨范   （一）《基金合同》的绝交事由   有下列情形之一的，经履行关连轨范后，《基金合同》应当绝交： 基金托管东谈主邻接的；   （二）基金财产的算帐 成立算帐小组，基金管理东谈主组织基金财产算帐小组并在中国证监会的监督下进行 基金算帐。 管东谈主、相宜《证券法》端正的注册司帐师、讼师以及中国证监会指定的东谈主员组成。 基金财产算帐小组不错聘用必要的办当事人谈主员。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 估价、变现和分配，并按照法律法例端正和基金合同约定履行信息透露义务。基 金财产算帐小组不错照章进行必要的民事行径。   （1）《基金合同》绝交情形出当前，由基金财产算帐小组统一接受基金；   （2）对基金财产和债权债务进行清理和说明；   （3）对基金财产进行估值和变现；   （4）制作算帐证明；   （5）礼聘司帐师事务所对算帐证明进行外部审计，礼聘讼师事务所对算帐 证明出具法律意见书；   （6）将算帐证明报中国证监会备案并公告；   （7）对基金剩余财产进行分配。 而不行实时变现的，算帐期限相应顺延。 东谈主利益优先的原则，按照法例端正进行资产处置，并尽快完成剩余财产的分配。 资产处置期间，算帐小组应当按照法例端正和基金合同约定履行信息透露义务。   （三）算帐用度   算帐用度是指基金财产算帐小组在进行基金算帐过程中发生的整个合理费 用，算帐用度由基金财产算帐小组优先从基金财产中支付。   （四）基金财产算帐剩余资产的分配   依据基金财产算帐的分配决策，将基金财产算帐后的全部剩余资产扣除基金 财产算帐用度、缴纳所欠税款并奉赵基金债务后，按基金份额握有东谈主握有的基金 份额比例进行分配。   （五）基金财产算帐的公告   算帐过程中的磋商要紧事项须实时公告；基金财产算帐证明经过相宜《证券 法》端正的司帐师事务所审计并由讼师事务所出具法律意见书后报中国证监会备 案并公告。基金财产算帐公告于基金财产算帐证明报中国证监会备案后 5 个办事 日内由基金财产算帐小组进行公告，基金财产算帐小组应当将算帐证明登载在规 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 定网站上，并将算帐证明教导性公告登载在端正报刊上。   （六）基金财产算帐账册及文献的保存   基金财产算帐账册及磋商文献由基金托管东谈主保存，保存期限不低于法律法例 端正的最低期限。   四、争议责罚方式   各方当事东谈主同意，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》磋商的一切争 议，如经友好协商未能责罚的，任何一方均有权将争议提交上海金融仲裁院，根 据该院那时有用的仲裁法令进行仲裁。仲裁地点为上海市，仲裁裁决是终局的， 对当事东谈主均有束缚力。除非仲裁裁决另有决定，仲裁用度由败诉方承担。   争议处理期间，基金合同当事东谈主应坚守各自的职责，持续诚恳、勤勉、尽责 地履行基金合同端正的义务，崇敬基金份额握有东谈主的正当权益。   《基金合同》受中国法律（为基金合同之目的，不包括香港特别行政区、澳 门特别行政区和台湾地区法律）统辖。   五、基金合同存放地和投资者取得基金合同的方式   《基金合同》可印制成册，供投资者在基金管理东谈主、基金托管东谈主、销售机构 的办公场所和营业场所查阅。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金                   招募说明书 附件二：托管协议内容摘录     一、托管协议当事东谈主     （一）基金管理东谈主（也可称资产管理东谈主）     称号：华安基金管理有限公司     住所：中国（上海）解放贸易试验区临港新片区环湖西二路 888 号 B 楼 2118 室     办公地址：中国（上海）解放贸易试验区世纪大路 8 号国金中心二期 31-32 层     邮政编码：200120     法定代表东谈主：朱学华     成立期间：1998 年 6 月 4 日     批准竖立机关：中国证券监督管理委员会     批准竖立文号：中国证监会证监基字199820 号     组织方式：有限使命公司     注册老本：东谈主民币 1.50 亿元     存续期间：握续经营     经营范围：基金召募；基金销售；资产管理以及中国证监会许可的其它业务。     （二）基金托管东谈主（也可称资产托管东谈主）     称号：招商银行股份有限公司（以下简称：招商银行）     住所：深圳市深南大路 7088 号招商银行大厦     办公地址：深圳市深南大路 7088 号招商银行大厦     邮政编码：518040     法定代表东谈主：缪建民     成立期间：1987 年 4 月 8 日     基金托管业务批准文号：证监基金字200283 号     组织方式：股份有限公司     注册老本：东谈主民币 252.20 亿元     存续期间：握续经营 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书   二、基金托管东谈主对基金管理东谈主的业务监督和核查   （一）基金托管东谈主根据《基础设施基金指引》等磋商法律法例的端正以及《基 金合同》的约定，对基金投资范围、投资比例、投资限制、关联方交易等进行监 督。   本基金主要投资于主见基础设施资产支握证券全部份额，本基金的其他基金 资产不错投资于利率债、信用品级在 AAA（含）以上的债券及货币市集用具。   如法律法例或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理东谈主在履行妥当 轨范后，不错将其纳入投资范围。   本基金投资于基础设施资产支握证券的比例不低于基金资产的 80%，但因基 础设施名目出售、按照扩募决策实施扩募收购时收到扩募资金但尚未完成基础设 施名目购入及中国证监会认同的其他因素致使基金投资比例不相宜上述端正投 资比例的不属于违犯投资比例限制；因除上述原因之外的其他原因导致不舒服上 述比例限制的，基金管理东谈主应在 60 个办事日内调治。因所投资债券的信用评级 下调导致不相宜投资范围的，基金管理东谈主应在 3 个月之内调治。   如果法律法例对该比例要求有变更的，基金管理东谈主在履行妥当轨范后，可对 本基金的投资比例进行相应调治。   基金的投资组合应死守以下限制：   （1）本基金投资于基础设施资产支握证券的比例不低于基金资产的 80%， 但因基础设施名目出售、按照扩募决策实施扩募收购时收到扩募资金但尚未完成 基础设施名目购入及中国证监会认同的其他因素致使基金投资比例不相宜上述 端正投资比例的不属于违犯投资比例限制；因除上述原因之外的其他原因导致不 舒服上述比例限制的，基金管理东谈主应在 60 个办事日内调治。因所投资债券的信 用评级下调导致不相宜投资范围的，基金管理东谈主应在 3 个月之内调治；   （2）本基金平直或转折对外借存款项，应当死守基金份额握有东谈主利益优先 原则，不得依赖外部增信，借款用途限于基础设施名目日常运营、维修改造、项 目收购等，且基金总资产不得罕见基金净资产的 140%。其中，用于基础设施项 目收购的借款应当相宜下列条件： 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 拆转让以舒服偿还借款要求，偿付安排不影响基金握续矫健运作； 分成矫健性；   基金总资产被迫罕见基金净资产 140%的，基金不得新增借款，基金管理东谈主 应当实时向中国证监会证明关连情况及拟采纳的措施等。   （3）除基金合同另有约定外，本基金所握有一家公司刊行的证券，其市值 不罕见基金资产净值的 10%；   （4）除基金合同另有约定外，本基金管理东谈主管理的全部基金握有一家公司 刊行的证券，不罕见该证券的 10%；   （5）本基金进入寰宇银行间同行市集进行债券回购的资金余额不得罕见基 金资产净值的 40%；进入寰宇银行间同行市集进行债券回购的最持久限为 1 年， 债券回购到期后不得缓期；   （6）本基金与私募类证券资管居品及中国证监会认定的其他主体为交易对 手开展逆回购交易的，可接受质押品的禀赋要求应当与基金合同约定的投资范围 保握一致；   （7）法律法例及中国证监会端正的和《基金合同》约定的其他投资限制。   除上述第（1）（2）（6）项情形之外，因证券市集波动、证券刊行东谈主合并、 基金限制变动等基金管理东谈主之外的因素致使基金投资比例不相宜上述端正投资 比例的，基金管理东谈主应当在 10 个交易日内进行调治，但中国证监会端正的特殊 情形除外。   （1）承销证券；   （2）违犯端正向他东谈主贷款或者提供担保；   （3）从事承担无尽使命的投资； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   （4）买卖其他基金份额，可是中国证监会另有端正的除外；   （5）向基金管理东谈主、基金托管东谈主出资；   （6）从事内幕交易、掌握证券交易价钱过甚他不正当的证券交易行径；   （7）法律、行政法例或者中国证监会端正隔绝的其他行径。 施行抑制东谈主或者与其有其他要紧利害关系的公司刊行的证券或者承销期内承销 的证券，或者从事其他要紧关联交易的，应当相宜基金的投资主见和投资策略， 死守握有东谈主利益优先原则，小心利益冲突，建立健全里面审批机制和评估机制， 按照市集自制价钱执行。关连交易必须预先得到基金托管东谈主的同意，并按法律法 规赐与透露。要紧关联交易应提交基金管理东谈主董事会审议，并经过三分之二以上 的落寞董事通过。   基金管理东谈主运用基金财产收购基础设施名目后从事其他要紧关联交易的，应 当相宜基金的投资主见和投资策略，死守基金份额握有东谈主利益优先原则，小心利 益冲突，建立健全里面审批机制和评估机制等关连轨制，履行妥当轨范外，还应 当按法律法例端正的轨范召开基金份额握有东谈主大会。   基金管理东谈主董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查。 合基金合同的磋商约定。在上述期间内，本基金的投资范围、投资策略应当相宜 基金合同的约定。   基金托管东谈主对基金的投资的监督与检讨自基金合同告成之日起入手。 比例限制进行变更的，本基金可相应调治隔绝行径和投资比例限制端正，不需经 基金份额握有东谈主大会审议。《基金法》过甚他磋商法律法例或监管部门取消上述 限制的，履行妥当轨范后，基金不受上述限制。   （二）基金托管东谈主根据磋商法律法例的端正及《基金合同》的约定，对基金 管理东谈主遴荐存款银行进行监督。基金投资银行如期存款的，基金管理东谈主应根据法 律法例的端正及《基金合同》的约定，确定相宜条件的整个存款银行的名单，并 实时提供给基金托管东谈主，基金托管东谈主应据以对基金投资银行存款的交易敌手是否 相宜磋商端正进行监督。对于不相宜端正的银行存款，基金托管东谈主不错断绝执行， 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 并文告基金管理东谈主。   本基金投资银行存款应相宜如下端正： 但投资于有存款期限，根据协议可提前支取的银行存款，不受上述比例限制；投 资于具有基金托管东谈主经历的团结买卖银行的银行存款、同行存单占基金资产净值 的比例统统不得罕见 20%；投资于不具有基金托管东谈主经历的团结买卖银行的银行 存款、同行存单占基金资产净值的比例统统不得罕见 5%。   磋商法律法例或监管部门制定或修改新的如期存款投资政策，基金管理东谈主履 行妥当轨范后，可相应调治投资组合限制的端正。 业务进程、岗亭职责、风险抑制措施和监察稽核轨制，切实小心磋商风险。基金 托管东谈主负责对本基金银行如期存款业务的监督与核查，审查、复核关连协议、账 户贵府、投资指示、存款证实书等磋商文献，切实履行托管职责。   （1）基金管理东谈主负责抑制信用风险。信用风险主要包括存款银行的信用等 级、存款银行的支付智商等触及到存款银行遴荐方面的风险。因遴荐存款银行不 当形成基金财产损失的，由基金管理东谈主承担使命。   （2）基金管理东谈主负责抑制流动性风险，并承担因抑制不力而形成的损失。 流动性风险主要包括基金管理东谈主要求全部提前支取、部分提前支取或到期支取而 存款银行未能实时兑付的风险、基金投资银行存款不行舒服基金平素结算业务的 风险、因全部提前支取或部分提前支取而触及的利息损失影响估值等触及到基金 流动性方面的风险。   （3）基金管理东谈主须加强里面风险抑制轨制的建设。如因基金管理东谈主职工职 务行径导致基金财产受到损失的，需由基金管理东谈主承担由此形成的损失。   （4）基金管理东谈主与基金托管东谈主在开展基金存款业务时，应严格盲从《基金 法》《运作办法》等磋商法律法例，以及国度磋商账户管理、利率管理、支付结 算等的各项端正。   （三）基金投资银行存款协议的签订、账户开设与管理、投资指示与资金划 付、账目查对、到期兑付、提前支取 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书   （1）基金管理东谈主应与相宜经历的存款银行总行或其授权分行签订《基金存 款业务总体合作协议》          （以下简称“《总体合作协议》”），确定《存款协议书》的 格式范本。《总体合作协议》和《存款协议书》的格式范本由基金托管东谈主与基金 管理东谈主共同约定。   （2）基金托管东谈主依据关连法例对《总体合作协议》和《存款协议书》的内 容进行复核，审查存款银行经历等。   （3）基金管理东谈主应在《存款协议书》中明确存款证实书或其他有用存款凭 证的办理方式、邮寄地址、磋商东谈主和磋商电话，以及存款证实书或其他有用凭证 在邮寄过程中遗失后，存款余额的说明及兑付办法等。   （4）由存款银行指定的存放存款的分支机构（以下简称“存款分支机构”） 寄送或上门托福存款证实书或其他有用存款凭证的，基金托管东谈主可向存款分支机 构的上司行发出存款余额询证函，存款分支机构过甚上司行应予配合。   （5）基金管理东谈主应在《存款协议书》中端正，基金存放到期或提前兑付的 资金应全部划转到指定的基金托管账户，并在《存款协议书》写明账户称号和账 号，未划入指定账户的，由存款银行承担一切使命。   （6）基金管理东谈主应在《存款协议书》中端正，在存期内，如本基金银行账 户、预留印鉴发生变更，管理东谈主应实时书面文告存款行，书面文告应加盖基金托 管东谈主预留印鉴。存款分支机构应实时就变更事项向基金管理东谈主、基金托管东谈主出具 正经书面说明书。变更文告的投递方式同开户手续。在存期内，存款分支机构和 基金托管东谈主的指定磋商东谈主变更，应实时加盖公章书面文告对方。   （7）基金管理东谈主应在《存款协议书》中端正，因如期存款产生的存单不得 被质押或以任何方式被典质，不得用于转让和背书。   （1）基金投资于银行存款时，基金管理东谈主应当依据基金管理东谈主与存款银行 签订的《总体合作协议》《存款协议书》等，以基金的理论在存款银行总行或授 权分行指定的分支机构开立银行账户。   （2）基金投资于银行存款时的预留印鉴由基金托管东谈主复古和使用。   （1）存款证实书等存款凭证传递 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书   存款资金只可存放于存款银行总行或者其授权分行指定的分支机构。基金管 理东谈主应在《存款协议书》中端正，存款银行分支机构应为基金开具存款证实书或 其他有用存款凭证（下称“存款凭证”），该存款凭证为基金存款说明或到期支款 的有用凭证，且对应每笔存款仅能开具惟一存款凭证。资金到账当日，由存款银 行分支机构指定的司帐主管传真一份存款凭证复印件并与基金托管东谈主电话说明 收妥后，将存款凭证原件通过快递寄送或上门托福至基金托管东谈主指定磋商东谈主；若 存款银行分支机构代为复古存款凭证的，由存款银行分支机构指定司帐主管传真 一份存款凭证复印件并与基金托管东谈主电话说明收妥。   （2）存款凭证的遗失补办   存款凭证在邮寄过程中遗失的，由基金管理东谈主向存款银行提倡补办恳求，基 金管理东谈主应督促存款银行尽快补办存款凭证，并按以上（1）的方式快递或上门 托福至托管东谈主，原存款凭证自动作废。   （3）账目查对   每个办事日，基金管理东谈主应与基金托管东谈主查对各项银行存款投资余额及应计 利息。   基金管理东谈主应在《存款协议书》中端正，对于存期罕见 3 个月的如期存款， 存款银行应于每季末后 5 个办事日内向基金托管东谈主指定东谈主员寄送对账单。因存款 银行未寄送对账单形成的资金被挪用、盗取的使命由存款银行承担。   存款银行应配合基金托管东谈主对存款凭证的询证，并在询证函上加盖存款银行 公章寄送至基金托管东谈主指定磋商东谈主。   （4）到期兑付   基金管理东谈主提前文告基金托管东谈主通过快递将存款凭证原件寄给存款银行分 支机构指定的司帐主管。存款银行未收到存款凭证原件的，应与基金托管东谈主电话 接头。存款到期前基金管理东谈主与存款银行说明存款凭证收到并于到期日兑付存款 本息事宜。   基金托管东谈主在存款到期日未收到存款本息或存款本息金额不符时，文告基金 管理东谈主与存款银行接洽存款到账期间及利息补付事宜。基金管理东谈主应将接洽结果 文告基金托管东谈主，基金托管东谈主收妥存款本息确当日文告基金管理东谈主。   基金管理东谈主应在《存款协议书》中端正，存款凭证在邮寄过程中遗失的，存 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书 款银行应立即文告基金托管东谈主，基金托管东谈主在原存款凭证复印件上加盖公章并出 具关连讲授文献后，与存款银行指定司帐主管电话说明后，存款银行应在到期日 将存款本息划至指定的基金资金账户。如果存款到期日为法定节沐日，存款银行 顺延至到期后第一个办事日支付，存款银行需按原协议约定利率和施行缓期天数 支付缓期利息。   如果在存款期限内，由于基金限制发生缩减的原因或者出于流动性管理的需 要等原因，基金管理东谈主不错提前支取全部或部分资金。   提前支取的具体事项按照基金管理东谈主与存款银行签订的《存款协议书》执行。   基金托管东谈主发现基金管理东谈主在进行存款投资时有违犯磋商法律法例的端正 及《基金合同》的约定的行径，应实时以书面方式文告基金管理东谈主在 10 个办事 日内纠正。基金管理东谈主对基金托管东谈主文告的违纪事项未能在 10 个办事日内纠正 的，基金托管东谈主应证明中国证监会。基金托管东谈主发现基金管理东谈主有要紧违游记径， 应立即证明中国证监会，同期文告基金管理东谈主在 10 个办事日内纠正或断绝结算， 若因基金管理东谈主拒不执行形成基金财产损失的，关连损失由基金管理东谈主承担，基 金托管东谈主不承担任何使命。   （四）基金托管东谈主根据磋商法律法例的端正及《基金合同》的约定，对基金 管理东谈主参与银行间债券市集进行监督。基金管理东谈主应在基金投资运作之前向基金 托管东谈主提供相宜法律法例及行业尺度的、经谨慎遴荐的、本基金适用的银行间债 券市集交易敌手名单并约定各交易敌手所适用的交易结算方式。基金管理东谈主有责 任确保实时将更新后的交易敌手名单发送给基金托管东谈主，不然由此形成的损失应 由基金管理东谈主承担。基金管理东谈主应严格按照交易敌手名单的范围在银行间债券市 场遴荐交易敌手。基金托管东谈主监督基金管理东谈主是否按事前提供的银行间债券市集 交易敌手名单进行交易。在基金存续期间基金管理东谈主不错调治交易敌手名单，但 应将调治结果至少提前一个办事日书面文告基金托管东谈主。新名单确定时已与本次 剔除的交易敌手所进行但尚未结算的交易，仍应按照协议进行结算，但不得再发 生新的交易。如基金管理东谈主根据市集需要临时调治银行间债券交易敌手名单及结 算方式的，应向基金托管东谈主说明情理，并在与交易敌手发生交易前 3 个交易日内 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 与基金托管东谈主协商责罚。   基金管理东谈主负责对交易敌手的资信抑制，按银行间债券市集的交易法令进行 交易，并负责责罚因交易敌手不履行合同而形成的纠纷及损失。若未践约的交易 敌手在基金管理东谈主确定的期间内仍未承担违约使命过甚他关连法律使命的，基金 管理东谈主不错对相应损失先行赐与承担，然后再向关连交易敌手追偿。基金托管东谈主 则根据银行间债券市集成交单对合同履行情况进行监督。如基金托管东谈主过后发现 基金管理东谈主莫得按照预先约定的交易敌手进行交易时，基金托管东谈主应实时提醒基 金管理东谈主，基金托管东谈主不承担由此形成的任何损成仇使命。   （五）基金托管东谈主根据基金合同、《基础设施基金指引》过甚他磋商端正， 对基金净资产磋商、基金份额净值磋商、基金用度开支及收入确定、基金收益分 配、关连信息透露、基金宣传推介材料中登载基金事迹阐扬数据等进行监督和核 查。   （六）基金托管东谈主根据《基础设施基金指引》的端正履行如下复古职责和监 督职责：   基金管理东谈主对基础设施名目权属文凭及关连文献的真实性及圆善性考证后， 基金管理东谈主将权属文凭及关连文献原件移交基金托管东谈主复古。基金管理东谈主应在取 得重要文献后三个办事日内通过邮寄等方式将文献原件送交基金托管东谈主，并通过 电话说明文献已投递。   文献原件由基金托管东谈主负责复古，如需使用，基金管理东谈主应提前书面文告基 金托管东谈主并说明用途及使用期限，基金托管东谈主审核通过后将关连文献原件交由基 金管理东谈主指定东谈主员，使用完结后应实时交由基金托管东谈主复古。 流向，确保相宜法律法例端正和基金合同约定，保证基金资产在监督账户内顽固 运行。   基金托管东谈主负责基础设施名目运营收支账户过甚他重要资金账户的开立和 管理，运营收支账户过甚他重要资金账户应以基础设施名目的理论在基金托管东谈主 指定的营业机构开立，预留印鉴须加盖基金托管东谈主被授权东谈主名章。本基金成立前 基础设施名目已开立运营收支账户的，基金管理东谈主应负责要求原始权益东谈主实时将 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 运营收支账户移交基金托管东谈主管理并实时办理预留印鉴变更。   基础设施名目的日常收支应通过基础设施名目运营收支账户进行，基金托管 东谈主应在付款重要，对基础设施名目运营收支账户的款项用途进行审核监督，基金 管理东谈主或其托付的第三方运营管理机构应配合基金托管东谈主履职。基金管理东谈主应建 立账户和现款流管理机制，有用管理基础设施名目租赁、运营等产生的现款流， 驻扎现款流流失、挪用等。 收益分配、信息透露等。 设施名目关连保障讲授文献交基金托管东谈主复古，基金托管东谈主应检讨各种保障的保 额是否大于就是基础设施名目资产估值，基金管理东谈主应将基础设施名目关连保障 讲授文献（如保单等）交基金托管东谈主复古。 途。基金平直或转折对外借存款项，应当死守基金份额握有东谈主利益优先原则，不 得依赖外部增信，借款用途限于基础设施名目日常运营、维修改造、名目收购等， 且基金总资产不得罕见基金净资产的 140%。   （七）基金托管东谈主发现基金管理东谈主的上述事项及投资指示或施行投资运作违 反法律法例、《基金合同》和本托管协议的端正，应实时以电话、邮件或书面提 示等方式文告基金管理东谈主限期纠正。基金管理东谈主应积极配合和协助基金托管东谈主的 监督和核查。基金管理东谈主收到文告后应实时查对并回复基金托管东谈主，对于收到的 书面文告，基金管理东谈主应以书面方式给基金托管东谈主发出回函，就基金托管东谈主的疑 义进行解释或举证，说明违纪原因及纠正期限。在上述规如期限内，基金托管东谈主 有权随时对文告县项进行复查，督促基金管理东谈主改正。基金管理东谈主对基金托管东谈主 文告的违纪事项未能在限期内纠正的，基金托管东谈主应证明中国证监会。   （八）基金管理东谈主有义务配合和协助基金托管东谈主依照法律法例、                              《基金合同》 和本托管协议对基金业务执行核查。包括但不限于：对基金托管东谈主发出的教导， 基金管理东谈主应在端正期间内答复并改正，或就基金托管东谈主的疑义进行解释或举证； 对基金托管东谈主按照法律法例、基金合同和本托管协议的要求需向中国证监会报送 基金监督证明的事项，基金管理东谈主应积极配合提供关连数据贵府和轨制等。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书   （九）若基金托管东谈主发现基金管理东谈主依据交易轨范已经告成的指示违犯法律、 行政法例和其他磋商端正，或者违犯基金合同约定的，应当立即文告基金管理东谈主 实时纠正，由此形成的损失由基金管理东谈主承担，托管东谈主在履行其文告义务后，予 以免责。   （十）基金托管东谈主发现基金管理东谈主有要紧违游记径，应实时证明中国证监会， 同期文告基金管理东谈主限期纠正。   三、基金管理东谈主对基金托管东谈主的业务核查   （一）基金管理东谈主对基金托管东谈主履行托管职责情况进行核查，核查事项包括： 基金托管东谈主安全复古基金财产、权属文凭及关连文献；开设基金财产的资金账户、 证券账户、基础设施资产支握证券托管账户等投资所需的关连账户。监督基金资 金账户、基础设施名目运营收支账户等重要资金账户及资金流向，确保相宜法律 法例端正和基金合同约定，保证基金资产在监督账户内顽固运行；复核基金管理 东谈主磋商的基金资产净值和基金份额净值、监督、复核基金管理东谈主按照法律法例规 定和基金合同约定进行投资运作、收益分配、信息透露等；监督基础设施名目公 司借存款项安排，确保相宜法律法例端正及约定用途等行径。   （二）基金管理东谈主发现基金托管东谈主私自挪用基金财产、未对基金财产实行分 账管理、未执行或无故延长执行基金管理东谈主资金划拨指示、泄露基金投资信息等 违犯《基金法》、基金合同、托管协议过甚他磋商端正时，应实时以书面方式通 知基金托管东谈主限期纠正。基金托管东谈主收到书面文告后应不才一办事日前实时查对 并以书面方式给基金管理东谈主发出回函，说明违纪原因及纠正期限，并保证在端正 期限内实时改正。在上述规如期限内，基金管理东谈主有权随时对文告县项进行复查， 督促基金托管东谈主改正。   （三）基金托管东谈主有义务配合和协助基金管理东谈主依照法律法例、基金合同和 本托管协议对基金业务执行核查，包括但不限于：对基金管理东谈主发出的书面教导， 基金托管东谈主应在端正期间内答复并改正，或就基金管理东谈主的疑义进行解释或举证； 基金托管东谈主应积极配合提供关连贵府以供基金管理东谈主核查托管财产的圆善性和 真实性。   （四）基金管理东谈主发现基金托管东谈主有要紧违游记径，应实时证明中国证监会， 同期文告基金托管东谈主限期纠正，并将纠正结果证明中国证监会。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金            招募说明书   四、基金财产、权属文凭及关连文献的复古   （一）基金财产复古的原则   原始权益东谈主、基金管理东谈主、基金托管东谈主过甚他参与机构因照章结果、被照章 撤消或者被照章宣告收歇等原因进行算帐的，基金财产不属于其算帐财产。基金 财产的债权，不得与原始权益东谈主、基金管理东谈主、基金托管东谈主过甚他参与机构的固 有财产产生的债务相对消。 产支握证券托管账户、基金托管账户等投资所需的关连账户。监督基金资金账户、 基础设施名目运营收支账户等重要资金账户及资金流向，确保相宜法律法例端正 和基金合同约定，保证基金资产在监督账户内顽固运行。 整与落寞。 基金财产。未经基金管理东谈主的正当指示，不得自交运用、处分、分配基金的任何 资产。不属于基金托管东谈主施行有用抑制下的资产及什物证券等在基金托管东谈主复古 期间的损坏、灭失，基金托管东谈主不承担由此产生的使命。 确定到账日历并文告基金托管东谈主，到账日基金财产莫得到达基金资金账户的，基 金托管东谈主应实时文告基金管理东谈主采纳措施进行催收，基金管理东谈主应负责向磋商当 事东谈主追偿基金财产的损失。 机构的基金资产，或交由证券公司负责算帐交收的基金资产过甚收益，由于该等 机构或该机构会员单元等本协议当事东谈主外第三方的讹诈、断然、舛错或收歇等原 因给基金资产形成的损失等不承担使命。 基金财产。   （二）基金召募期间及召募资金的验资 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 开立并管理。 基金份额握有东谈主东谈主数相宜《基金法》                《运作办法》                     《基础设施基金指引》等磋商规 定且舒服《基础设施证券基金指引》基金成立条件后，基金管理东谈主应将属于基金 财产的全部资金划入基金托管东谈主为基金开立的基金资金账户，同期在端正期间内， 基金管理东谈主应礼聘相宜《证券法》端正并根据中国证监会《证券服务机构从事证 券服务业务备案管理端正》完成备案的司帐师事务所进行验资，出具验资证明。 出具的验资证明由参加验资的 2 名或 2 名以上中国注册司帐师署名方为有用。 端正办理退款等事宜。   （三）基金资金账户的开立和管理 为“托管账户”），复古基金的银行存款，并根据基金管理东谈主的指示办理资金收付。 托管账户称号应为“××基金（居品称号）”，预留印鉴为基金托管东谈主图章。 管东谈主和基金管理东谈主不得假借本基金的理论开立任何其他银行账户；亦不得使用基 金的任何账户进行本基金业务之外的行径。 关端正。   （四）基金证券账户和结算备付金账户的开立和管理 为基金开立基金托管东谈主与基金联名的证券账户。 托管东谈主和基金管理东谈主不得出借或未经对方同意私自转让基金的任何证券账户，亦 不得使用基金的任何账户进行本基金业务之外的行径。 的管理和运用由基金管理东谈主负责。 结算备付金账户，并代表所托管的基金完成与中国证券登记结算有限使命公司的 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书 一级法东谈主算帐办事，基金管理东谈主应赐与积极协助。结算备付金、结算保证金等的 收取按照中国证券登记结算有限使命公司的端正执行。 他投资品种的投资业务，触及关连账户的开立、使用的，按磋商端正开立、使用 并管理；若无关连端正，则基金托管东谈主比照上述对于账户开立、使用的端正执行。   （五）债券托管账户的开设和管理   基金合同告成后，基金托管东谈主根据中国东谈主民银行、中央国债登记结算有限责 任公司和银行间市集算帐所股份有限公司的磋商端正，以基金的理论在银行间市 场登记结算机构开立债券托管账户，并代表基金进行银行间市集债券的结算。   （六）其他账户的开立和管理   基金托管东谈主和基金管理东谈主应当在开户过程中彼此配合，并提供所需贵府。基 金管理东谈主保证所提供的账户开户材料的真实性和有用性，且在关连贵府变更后及 时将变更的贵府提供给基金托管东谈主。 定，由基金管理东谈主协助基金托管东谈主按照磋商法律法例和本协议的约定协商后开立。 新账户按磋商端正使用并管理。 理。   （七）基金财产投资的磋商有价凭证等的复古   基金财产投资的磋商什物证券等有价凭证按约定由基金托管东谈主存放于基金 托管东谈主的复古库，或存入中央国债登记结算有限使命公司、银行间市集算帐所股 份有限公司、中国证券登记结算有限使命公司或单子营业中心的代复古库，什物 复古凭证由基金托管东谈主握有。什物证券等有价凭证的购买和转让，由基金托管东谈主 根据基金管理东谈主的指示办理。基金托管东谈主对由上述存放机构及基金托管东谈主之外机 构施行有用抑制的有价凭证不承担复古使命。   基金管理东谈主对基础设施名目权属文凭及关连文献的真实性及圆善性进行验 证后，应当将权属文凭及关连文献原件移交基金托管东谈主复古。   （八）与基金财产磋商的要紧合同的复古   由基金管理东谈主代表基金签署的、与基金财产磋商的要紧合同的原件分别由基 金管理东谈主、基金托管东谈主复古。除本协议另有端正外，基金管理东谈主代表基金签署的 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金           招募说明书 与基金财产磋商的要紧合同应保证基金管理东谈主和基金托管东谈主至少各握有一份正 本的原件。基金管理东谈主应在要紧合同签署后实时将要紧合同传真给基金托管东谈主， 并在三十个办事日内将原来投递基金托管东谈主处。因基金管理东谈主发送的合同传真件 与过后投递的合同原件不一致所形成的后果，由基金管理东谈主负责。要紧合同的保 管期限不低于法律法例端正的期限。   对于无法取得二份以上的原来的，基金管理东谈主应向基金托管东谈主提供加盖公章 的合同传真件，未经两边协商一致，合同原件不得滚动。基金管理东谈主向基金托管 东谈主提供的合同传真件与基金管理东谈主留存原件不一致的，以传真件为准。   五、基金的收益分配、信息透露   （一）基金收益分配   基金管理东谈主与基金托管东谈主按照《基金合同》的约定处理基金收益分配。   （二）基金信息透露   基金托管东谈主和基金管理东谈主应按法律法例、基金合同的磋商端正进行信息透露， 拟公开透露的信息在公开透露之前应予守密。除按《基金法》、基金合同、                                 《信息 透露办法》过甚他磋商端正进行信息透露外，基金管理东谈主和基金托管东谈主对基金运 作中产生的信息以及从对方取得的业务信息应予守密。可是，如下情况不应视为 基金管理东谈主或基金托管东谈主违犯守密义务：   （1）非因基金管理东谈主和基金托管东谈主的原因导致守密信息被透露、泄露或公 开；   （2）基金管理东谈主和基金托管东谈主为盲从和遵守法院判决或裁定、仲裁裁决或 中国证监会等监管机构的命令、决定所作念出的信息透露或公开。   基金的信息透露内容主要包括基金招募说明书、基金合同、托管协议、基金 居品贵府概要、基金份额发售公告、基金召募情况、基金合同告成公告、基金净 值信息、基金如期证明（包括基金年度证明、基金中期证明和基金季度证明）、 临时证明、清爽公告、基金份额握有东谈主大会决议、算帐证明、中国证监会端正的 其他信息。基金年度证明需经相宜《证券法》端正的司帐师事务所审计后，方可 透露。 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金          招募说明书   （1）职责   基金托管东谈主和基金管理东谈主在信息透露过程中应以保护基金份额握有东谈主利益 为宗旨，淳厚信用，严守神秘。基金管理东谈主负责办理与基金磋商的信息透露事宜， 对于根据关连法律法例和基金合同端正的需要由基金托管东谈主复核的信息透露文 件，在经基金托管东谈主复核无误后，由基金管理东谈主赐与公布。   基金管理东谈主和基金托管东谈主应积极配合、彼此监督，保证其履行按照法定方式 和限时透露的义务。   基金管理东谈主应当在中国证监会端正的期间内，将应予透露的基金信息通过中 国证监会端正的寰宇性报刊及端正互联网网站透露。根据法律法例应由基金托管 东谈主公开透露的信息，基金托管东谈主在端正媒介公开透露。   当出现下述情况时，基金管理东谈主和基金托管东谈主可暂停或延长透露基金关连信 息：   （2）轨范   按磋商端正须经基金托管东谈主复核的信息透露文献，由基金管理东谈主草拟、并经 基金托管东谈主复核后由基金管理东谈主公告。发生基金合同中端正需要透露的事项时， 按基金合同端正公布。   （3）信息文本的存放  赐与透露的信息文本，存放在基金管理东谈主/基金托管东谈主处，投资者不错免费查 阅。在支付工本费后可在合理期间取得上述文献的复制件或复印件。基金管理东谈主 和基金托管东谈主应保证文本的内容与所公告的内容统统一致。   六、基金资产磋商与复核   基金净资产是基金资产减去基金欠债后的价值，即基金合并财务报上层面计 量的净资产。   基金份额净值是指估值日基金净资产除以估值日基金份额总额，基金份额净 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金             招募说明书 值的磋商，精确到 0.0001 元，少许点后第五位四舍五入，国度另有端正的，从 其端正。   基金管理东谈主应于每半年度、每年度的估值日和法律法例端正的其他估值日计 算基金资产净值、基金份额净值，经基金托管东谈主复核，按端正公告。   基金管理东谈主每估值日对基金资产进行估值后，将基金资产净值、基金份额净 值发送基金托管东谈主，并将基础设施名目的资产说明、计量过程的依据提供给基金 托管东谈主，经基金托管东谈主复核无误后，由基金管理东谈主对外公布。 理东谈主承担。本基金的基金司帐使命方由基金管理东谈主担任，因此，就与本基金磋商 的司帐问题，如经关连各方在对等基础上充分辩论后，仍无法达成一致敬见的， 按照基金管理东谈主对基金资产净值的磋商结果对外赐与公布。   七、基金份额握有东谈主名册的登记与复古   基金份额握有东谈主名册至少应包括基金份额握有东谈主的称号、证件号码和握有的 基金份额。基金份额握有东谈主名册由基金登记机构根据基金管理东谈主的指示编制和保 管，基金管理东谈主和基金托管东谈主应分别复古基金份额握有东谈主名册，保存期不低于法 律法例端正的期限。如不行妥善复古，则按关连法律法例承担使命。   在基金托管东谈主要求或编制中期证明和年度证明前，基金管理东谈主应将磋商贵府 送交基金托管东谈主，不得无故断绝或延误提供，并保证其的真实性、准确性和圆善 性。基金管理东谈主和托管东谈主不得将所复古的基金份额握有东谈主名册用于基金托管业务 之外的其他用途，并应盲从守密义务。   八、争议责罚方式   各方当事东谈主同意，因本协议而产生的或与本协议磋商的一切争议，如经友好 协商未能责罚的，任何一方均有权将争议提交上海金融仲裁院，按照该院届时有 效的仲裁法令进行仲裁。仲裁地点为上海市。仲裁裁决是终局的，对各方当事东谈主 均有束缚力，仲裁用度由败诉方承担。   争议处理期间，两边当事东谈主应坚守基金管理东谈主和基金托管东谈主职责，各自持续 诚恳、勤勉、尽责地履行基金合同和本托管协议端正的义务，崇敬基金份额握有 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金               招募说明书 东谈主的正当权益。   本协议受中华东谈主民共和国法律（不含港澳台立法）统辖。   九、托管协议的变更、绝交   （一）托管协议的变更轨范   本协议两边当事东谈主经协商一致，不错对协议进行修改。修改后的新协议，其 内容不得与基金合同的端正有任何冲突。基金托管协议的变更应报中国证监会备 案。   （二）基金托管协议绝交的情形 务，而在 6 个月内无其他妥当的托管机构邻接其原有权利义务； 务，而在 6 个月内无其他妥当的基金管理公司邻接其原有权利义务； 华安张江产业园顽固式基础设施证券投资基金   招募说明书